Управление прибылью предприятия в современных условиях: теоретические основы, практический анализ и оптимизация с учетом новейших законодательных изменений (2025-2026 гг.)

В условиях постоянно меняющейся экономической конъюнктуры и усиливающейся конкуренции, эффективное управление прибылью предприятия становится не просто важным, но и жизненно необходимым элементом стратегического планирования. Прибыль, являясь квинтэссенцией всех финансовых усилий, не только отражает успешность текущей деятельности, но и служит главным источником для будущего развития, инноваций и поддержания финансовой устойчивости. Неправильное или несвоевременное распределение этого ключевого ресурса может привести к стагнации, потере конкурентных позиций и даже банкротству. Особую актуальность тема приобретает в свете последних изменений в налоговом законодательстве Российской Федерации, вступающих в силу в 2025-2026 годах, которые кардинально меняют правила игры для многих предприятий.

Данная работа призвана не только осветить глубинные теоретические основы формирования и распределения прибыли, но и провести комплексный анализ практических методов ее использования, а также разработать конкретные рекомендации по оптимизации управления прибылью с учетом новейших законодательных новаций. Это позволит будущим специалистам в области экономики предприятий, финансов и бухгалтерского учета сформировать актуальное и глубокое понимание этой сложной, но критически важной области.

Цель работы: Проведение глубокого академического исследования и анализа теоретических основ, методики и практики распределения и использования прибыли предприятия, а также разработка практических рекомендаций по повышению эффективности управления прибылью.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

1. Раскрыть экономическую сущность прибыли, ее виды и функции в условиях современной рыночной экономики.
2. Изучить теоретические подходы и модели распределения прибыли, а также особенности их практического применения.
3. Систематизировать факторы, оказывающие влияние на формирование, распределение и использование прибыли предприятия.
4. Провести комплексный анализ динамики, структуры и эффективности использования прибыли, используя актуальные методики.
5. Описать методы планирования и прогнозирования прибыли, а также возможности их адаптации для повышения финансовой устойчивости.
6. Проанализировать нормативно-правовое регулирование и оценить влияние государственной экономической политики, включая изменения в налоговом законодательстве 2025-2026 годов.
7. Разработать практические рекомендации по оптимизации системы распределения и использования прибыли на примере конкретного предприятия.

Структура работы включает введение, теоретическую часть, посвященную сущности, видам, функциям и моделям прибыли, а также факторам, на нее влияющим; методическую часть, описывающую анализ, планирование и прогнозирование прибыли; блок, посвященный нормативно-правовому регулированию и актуальным изменениям в законодательстве; раздел с практическими рекомендациями по оптимизации; и заключение, обобщающее результаты исследования.

Теоретические основы формирования, распределения и использования прибыли предприятия

Сущность, виды и функции прибыли в рыночной экономике

Прибыль — это не просто арифметическая разница между доходами и расходами, это пульс экономики предприятия, ее основной мотиватор и индикатор здоровья. В условиях рыночной экономики, где каждый субъект стремится к максимизации своей полезности, прибыль выступает как многозначная экономическая категория, которая наиболее полно отражает эффективность производства, качество продукции, производительность труда и уровень себестоимости. Именно достижение прибыли является главной целью любой предпринимательской деятельности, поскольку она обеспечивает не только выживание, но и развитие компании. А что из этого следует? Для акционеров это означает не только дивиденды, но и рост стоимости их инвестиций в долгосрочной перспективе, подтверждая финансовую жизнеспособность компании.

Для более глубокого понимания этой категории, необходимо разграничить ее основные виды и дать четкие определения:

• Прибыль — это разница между доходами, полученными от реализации продукции (товаров, работ, услуг), продажи основных средств и иного имущества, а также от внереализационной деятельности, и начисленной суммой затрат, связанных с производством, реализацией и осуществлением других видов деятельности.
• Валовая прибыль — это первый значимый этап в формировании финансового результата. Она рассчитывается как разница между выручкой от продаж (нетто) и себестоимостью проданных товаров или услуг. Этот показатель отражает эффективность основной производственной или торговой деятельности до учета коммерческих, управленческих и прочих расходов.
• Прибыль от реализации — в торговле определяется вычитанием из валового дохода затрат на реализацию товаров (издержек обращения).
• Прибыль до налогообложения (балансовая прибыль) — это агрегированный показатель, который включает в себя прибыль от всех видов деятельности предприятия: от продаж, прочие доходы и расходы, а также проценты к уплате и доходы от участия в других организациях. Этот показатель является базой для расчета налога на прибыль.
• Чистая прибыль (прибыль после налогообложения) — это сумма, которая остается у компании после уплаты всех налогов, процентов по займам и прочих обязательных платежей. Это ключевой показатель для инвесторов и акционеров, поскольку именно из нее формируются дивидендные выплаты и определяется потенциал для дальнейшего развития компании и ее финансовая устойчивость.
• Нераспределенная прибыль — это часть чистой прибыли, которая не была распределена между акционерами (участниками) в виде дивидендов и осталась в распоряжении компании для реинвестирования, погашения долгов, создания резервов или других стратегических целей. Она представляет собой совокупную накопленную чистую прибыль, удерживаемую от распределения.
• Фонды накопления и потребления — это специализированные фонды, которые могут создаваться за счет нераспределенной прибыли. Фонды накопления используются для финансирования развития производства (капитальные вложения, НИОКР), а фонды потребления — для социальных нужд сотрудников (премии, материальная помощь, социальные программы). Важно отметить, что законодательство РФ не обязывает компании создавать эти фонды, за исключением резервного фонда для акционерных обществ.

Рассмотрим функции прибыли, которые подчеркивают ее многогранное значение:

1. Стимулирующая функция. Прибыль является мощнейшим стимулом для предпринимательской активности. Она побуждает к поиску более эффективных способов сочетания ресурсов, внедрению инноваций, созданию новых продуктов и повышению общей эффективности производства. Чем выше потенциальная прибыль, тем активнее предприятие ищет пути оптимизации своей деятельности.
2. Воспроизводственная функция. Прибыль, как разница между доходами и затратами, обеспечивает не только простое воспроизводство (покрытие износа и возобновление ресурсов), но и расширенное воспроизводство, то есть развитие предприятия. За счет прибыли финансируются инвестиции в основные фонды, оборотные средства, новые технологии и обучение персонала, что является залогом роста и конкурентоспособности.
3. Фискальная функция. Прибыль является одним из основных источников формирования бюджетных ресурсов государства. Через систему налогообложения (в первую очередь налог на прибыль) часть прибыли предприятий направляется в государственный и региональные бюджеты, финансируя общественные нужды, социальные программы и инфраструктурные проекты.
4. Контрольная функция. Прибыль выступает как важнейший показатель, характеризующий финансовый результат деятельности организации. Ее анализ позволяет оценить эффективность работы предприятия в целом и его отдельных подразделений, выявить узкие места, резервы роста и принять обоснованные управленческие решения. Сравнение фактической прибыли с плановой, а также динамика прибыли во времени, служат надежным инструментом контроля.

В совокупности, эти виды и функции прибыли формируют сложную, но логичную систему, понимание которой критически важно для любого, кто стремится к эффективному управлению предприятием, поскольку без него невозможно не только достижение стратегических целей, но и поддержание ежедневной операционной деятельности.

Теоретические подходы и модели распределения прибыли

Распределение прибыли — это процесс, который напрямую затрагивает интересы всех ключевых стейкхолдеров предприятия: собственников, менеджмента, сотрудников, а также государства. В отличие от формирования прибыли, которое регулируется рыночными механизмами и конкуренцией, распределение чистой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия после уплаты налогов, во многом является прерогативой самого хозяйствующего субъекта. Однако, как показывает практика, это не означает полной свободы действий.

Государство, хотя и не вмешивается напрямую в распределение "постналоговой" прибыли, активно использует механизмы налоговых льгот и стимулирования, чтобы направлять ее на капитальные вложения, научно-исследовательские и опытно-конструкторские разработки (НИОКР), благотворительность и развитие инфраструктуры. Это делается для достижения макроэкономических целей, таких как стимулирование экономического роста, инноваций и социальной ответственности бизнеса.

Принципы распределения прибыли на предприятии строятся на двух основных столпах:

1. Учет нормативных актов: Это законы о налоге на доходы и прибыль, об акционерном обществе, об обществах с ограниченной ответственностью и другие регуляторные документы, которые устанавливают обязательные отчисления и ограничения на распределение. Например, в акционерных обществах (АО) создание резервного фонда является не правом, а обязанностью. Согласно статье 35 Федерального закона от 26.12.1995 № 208-ФЗ "Об акционерных обществах", резервный фонд формируется в размере, предусмотренном уставом (но не менее 5% от уставного капитала), путем обязательных ежегодных отчислений не менее 5% от чистой прибыли до достижения установленного размера. Средства этого фонда предназначены для покрытия убытков общества, погашения облигаций и выкупа акций в случае отсутствия иных средств. Для обществ с ограниченной ответственностью (ООО) создание резервного фонда является правом, а не обязанностью, и регулируется их уставом. Оба типа обществ также имеют ограничения на распределение прибыли (дивидендов) при определенных условиях, например, до полной оплаты уставного капитала или при признаках банкротства (статьи 42-43 Федерального закона "Об акционерных обществах" и статья 28 Федерального закона "Об обществах с ограниченной ответственностью").
2. Решение о направлениях расходов: Прибыль, остающаяся после обязательных платежей, находится в компетенции самого предприятия. Главная цель распределения — обеспечить финансовую устойчивость предприятия и удовлетворение экономических интересов собственников, сотрудников и государства. Это означает поиск баланса между выплатой дивидендов, реинвестированием в развитие, формированием резервов и мотивацией персонала.

Модели распределения прибыли служат инструментом для правильного управления этим процессом. Они направлены на увеличение благосостояния собственников предприятия, а также на формирование взаимосвязей между собственниками, сотрудниками и государством. В зависимости от целей, стратегии и организационно-правовой формы, предприятия могут выбирать различные модели, включая:

• Консервативная модель: приоритет отдается реинвестированию прибыли для обеспечения долгосрочного роста и финансовой стабильности. Дивиденды выплачиваются по остаточному принципу.
• Агрессивная модель: акцент делается на максимизации дивидендных выплат для привлечения и удержания инвесторов. Риск недостатка средств для развития.
• Компромиссная модель: попытка найти баланс между интересами собственников (дивиденды) и потребностями развития предприятия (реинвестирование).

Особое место в современных условиях занимает метод распределения прибыли, используемый для целей трансфертного ценообразования (статья 105.13 НК РФ). Этот метод применяется для контроля за ценами в сделках между взаимозависимыми лицами, чтобы предотвратить вывод прибыли из-под налогообложения. Его суть заключается в сопоставлении фактического распределения совокупной прибыли между сторонами сделки с распределением прибыли, которое произошло бы между независимыми компаниями в сопоставимых сделках. Это сложный, но важный аналитический инструмент, который требует глубокого понимания взаимосвязей и финансовых потоков внутри корпоративных структур и активно используется налоговыми органами.

Таким образом, теоретические подходы к распределению прибыли представляют собой сложную систему, где экономические интересы предприятия, его собственников и государства переплетаются с нормативно-правовыми ограничениями и налоговыми стимулами, требуя от менеджмента высокой квалификации и стратегического мышления.

Факторы формирования, распределения и использования прибыли предприятия

Прибыль предприятия – это сложный интегральный показатель, на формирование, распределение и использование которого влияет множество факторов. Эти факторы могут действовать как напрямую, так и косвенно, создавая сложную сеть причинно-следственных связей. Понимание этих влияний критически важно для эффективного управления финансовыми результатами.

Традиционно все факторы, оказывающие влияние на прибыль, делятся на две большие группы: внешние и внутренние.

Внутренние факторы – это те, которые находятся под прямым контролем или влиянием самого предприятия. Они отражают эффективность управленческих решений и оперативность производственной деятельности. К ним относятся:

• Основные факторы:
  • Доходность от объема продаж: Прямая зависимость: чем больше объем реализованной продукции при прочих равных условиях, тем выше прибыль. Однако важно учитывать не только количество, но и прибыльность каждой единицы.
  • Цена продукции: Уровень цен на продукцию напрямую влияет на выручку и, соответственно, на прибыль. Стратегия ценообразования (лидерство по издержкам, ценовая дискриминация, премиальное ценообразование) определяет объем прибыли.
  • Себестоимость продукции: Сокращение себестоимости каждой единицы продукции является одним из самых мощных рычагов увеличения прибыли. Это включает оптимизацию затрат на сырье, материалы, рабочую силу, амортизацию и прочие производственные расходы.
  • Затраты на производство и реализацию: Помимо себестоимости, существуют коммерческие и управленческие расходы. Их оптимизация также вносит существенный вклад в формирование прибыли.
  • Структурные компоненты продукции (ассортимент): Соотношение высокомаржинальных и низкомаржинальных товаров в общем объеме продаж сильно влияет на общую прибыльность предприятия. Правильное формирование ассортиментной политики может значительно увеличить прибыль.
• Неосновные факторы (могут быть и внешними, и внутренними, но часто связаны с внутренней дисциплиной и контролем):
  • Нарушения договорных обязательств (штрафы, пени).
  • Неэффективное использование ресурсов (простои, брак).
  • Нарушения трудовой дисциплины (увеличение непроизводительных расходов).
  • Некорректное применение налогового кодекса (штрафы за налоговые нарушения).

Внешние факторы – это те, которые действуют извне, находясь вне прямого контроля предприятия, но оказывают значительное влияние на его финансовые результаты. К ним относятся:

• Экономические условия: Общее состояние экономики (рост, стагнация, кризис), инфляция, ставки рефинансирования, курсы валют.
• Законодательство: Изменения в налоговом, трудовом, экологическом законодательстве, а также в законах, регулирующих отдельные отрасли, напрямую влияют на доходы и расходы предприятия. Например, увеличение ставки налога на прибыль (как в РФ с 2025 года) напрямую сокращает чистую прибыль.
• Рыночная конъюнктура: Уровень конкуренции, спрос на продукцию, цены на сырье и материалы, тарифы монополий (электроэнергия, газ, вода).
• Политические факторы: Стабильность политической системы, государственная поддержка отраслей, торговые барьеры, санкции.
• Социальные и демографические факторы: Уровень доходов населения, потребительские предпочтения, демографическая ситуация.
• Научно-технический прогресс: Внедрение новых технологий, появление более эффективных производственных методов у конкурентов.

Для выявления причин изменения показателей прибыли, ее формирования и распределения используется факторный анализ. Это мощный инструмент, позволяющий количественно оценить влияние каждого фактора на изменение результативного показателя. Одним из наиболее распространенных и понятных методов является метод абсолютных разниц (цепных подстановок).

Метод абсолютных разниц

Этот метод позволяет последовательно определить влияние каждого фактора на изменение результативного показателя, исключая влияние предыдущих.

Предположим, прибыль (Π) зависит от трех факторов: объема производства (Q), цены (P) и себестоимости единицы продукции (C). Тогда формула для прибыли будет выглядеть как:

Π = Q * (P - C)

Для расчета влияния каждого фактора по методу абсолютных разниц, мы поочередно заменяем плановые (базовые) значения факторов на фактические, фиксируя при этом предыдущие.

Пример (гипотетический):

Пусть есть плановые (базовые) и фактические данные:

• План: Q₀ = 1000 ед., P₀ = 100 руб., C₀ = 70 руб.
  Π₀ = 1000 * (100 — 70) = 30 000 руб.
• Факт: Q₁ = 1100 ед., P₁ = 105 руб., C₁ = 72 руб.
  Π₁ = 1100 * (105 — 72) = 36 300 руб.

Общее изменение прибыли: ΔΠ = Π₁ — Π₀ = 36 300 — 30 000 = 6 300 руб.

Расчет влияния факторов:

1. Влияние изменения объема производства (Q):
   ΔΠ_Q = Q₁ * (P₀ — C₀) — Q₀ * (P₀ — C₀)
   ΔΠ_Q = (Q₁ — Q₀) * (P₀ — C₀)
   ΔΠ_Q = (1100 — 1000) * (100 — 70) = 100 * 30 = 3 000 руб.
   (Прибыль увеличилась на 3 000 руб. за счет роста объема производства)
2. Влияние изменения цены (P):
   ΔΠ_P = Q₁ * (P₁ — C₀) — Q₁ * (P₀ — C₀)
   ΔΠ_P = Q₁ * (P₁ — P₀)
   ΔΠ_P = 1100 * (105 — 100) = 1100 * 5 = 5 500 руб.
   (Прибыль увеличилась на 5 500 руб. за счет роста цены)
3. Влияние изменения себестоимости (C):
   ΔΠ_C = Q₁ * (P₁ — C₁) — Q₁ * (P₁ — C₀)
   ΔΠ_C = Q₁ * (C₀ — C₁)
   ΔΠ_C = 1100 * (70 — 72) = 1100 * (-2) = -2 200 руб.
   (Прибыль уменьшилась на 2 200 руб. за счет роста себестоимости)

Проверка: Сумма влияний должна быть равна общему изменению прибыли:
3 000 + 5 500 — 2 200 = 6 300 руб. (Сходится)

Понимание этих факторов и владение методами их анализа позволяют управленческому персоналу не только констатировать факт изменения прибыли, но и выявлять глубинные причины, разрабатывать эффективные стратегии по ее увеличению и оптимизации распределения.

Методика анализа и планирования прибыли предприятия

Анализ динамики, структуры и эффективности использования прибыли

В мире бизнеса прибыль – это не просто желаемый результат, это мерило успешности и индикатор здоровья компании, но разве этого достаточно для глубокого понимания ее качества и устойчивости? Сам по себе факт получения прибыли не дает полного представления о том, как она формируется и используется. Именно поэтому анализ формирования и использования прибыли становится краеугольным камнем финансового менеджмента. Этот анализ позволяет выявить скрытые тенденции, оценить пропорции распределения и, что самое главное, разработать обоснованные рекомендации для повышения эффективности.

Источником информации для столь глубокого погружения служат данные бухгалтерской и статистической отчетности предприятия. Важно отметить, что организации обладают определенной свободой в выборе методов анализа прибыли, а также в разработке собственной учетной политики и конкретных методик, что позволяет адаптировать аналитический инструментарий под специфику бизнеса.

Основная задача анализа распределения и использования прибыли заключается в выявлении тенденций и пропорций, сложившихся за отчетный период по сравнению с прошлыми годами. Это позволяет не только констатировать факты, но и прогнозировать будущее, а также своевременно корректировать управленческие решения.

Наряду с абсолютными показателями прибыли, показатели рентабельности являются важнейшими для оценки успешности бизнеса. Рентабельность — это относительный показатель эффективности, характеризующий уровень отдачи затрат и степень использования ресурсов. Он позволяет сравнивать эффективность компаний разного масштаба и из разных отраслей.

Основные виды рентабельности:

• Рентабельность проданных товаров, продукции (работ, услуг) — показывает, сколько прибыли генерирует каждый рубль себестоимости.

R = Пр / С × 100%

Где:

• R — рентабельность проданных товаров, продукции (работ, услуг);
• П_р — сальдированный финансовый результат (прибыль минус убыток) от продажи товаров, продукции (работ, услуг);
• С — себестоимость проданных товаров, продукции (работ, услуг).
  Пример интерпретации: Если R = 15%, это означает, что на каждый рубль себестоимости приходится 15 копеек прибыли от продаж.
• Рентабельность производства — отражает эффективность использования всех производственных ресурсов.
• Рентабельность активов (ROA — Return on Assets) — показывает, насколько эффективно компания использует свои активы для генерации прибыли.
• Рентабельность собственного капитала (ROE — Return on Equity) — ключевой показатель для акционеров, демонстрирующий отдачу от инвестированного собственного капитала.

Для всестороннего анализа финансового результата используются различные методы:

1. Горизонтальный анализ (трендовый анализ). Этот метод предполагает сравнение финансовых показателей за несколько отчетных периодов. Он позволяет выявить динамику изменений (рост, снижение, стагнация) и оценить устойчивость финансовых результатов. Например, можно проанализировать изменение чистой прибыли за последние 3-5 лет, чтобы понять общие тренды.
2. Вертикальный анализ (структурный анализ). Данный метод фокусируется на структуре финансовых отчетов, выражая каждую статью в процентах от общей величины (например, доходы или активы). Применительно к прибыли, вертикальный анализ позволяет оценить вклад каждого сегмента (продукта, услуги) в покрытие постоянных затрат и формирование общей прибыли компании, а также определить долю различных видов прибыли в общей структуре.
3. EBITDA-анализ. Показатель EBITDA (Earnings Before Interest, Taxes, Depreciation, and Amortization – прибыль до вычета процентов, налогов и амортизации) является важным инструментом для оценки операционной эффективности бизнеса. Он исключает влияние структуры капитала (проценты), налогового режима (налоги) и амортизационной политики (амортизация), что позволяет более объективно сравнивать операционные результаты компаний, работающих в разных юрисдикциях или с разной структурой финансирования.
4. Анализ финансового результата в целом. Включает оценку всех доходов и расходов предприятия, их классификацию по видам (от основной деятельности, прочие, чрезвычайные) и обобщение результатов деятельности. Основная цель – понять, какие именно виды деятельности приносят наибольшую прибыль и какие расходы оказывают наибольшее давление на финансовый результат.

Важный аспект, который нельзя игнорировать при анализе прибыли, особенно с практической точки зрения, это критерии ФНС для выездных налоговых проверок. Одним из таких критериев является отклонение рентабельности организации в меньшую сторону от общего уровня по виду экономической деятельности более чем на 10%. Если рентабельность вашей компании существенно ниже среднеотраслевой, это может послужить сигналом для налоговых органов к проведению более детальной проверки. Это подчеркивает не только финансовое, но и фискальное значение анализа рентабельности.

Методы планирования и прогнозирования прибыли

Планирование прибыли – это не просто составление списка желаемых цифр, это комплексный процесс принятия управленческих решений, который включает в себя управление всеми переменными, влияющими на доходы и расходы предприятия. В условиях динамичной рыночной среды, где неопределенность становится нормой, эффективное планирование и прогнозирование прибыли приобретают стратегическое значение, позволяя компании не только выживать, но и активно развиваться.

Основными методами планирования прибыли являются:

1. Метод прямого счета. Это один из наиболее простых и широко используемых методов, особенно для предприятий с относительно стабильным ассортиментом и четко определенной себестоимостью. Он предполагает прямое определение прибыли по товарному выпуску и по объему реализуемой продукции на основе детальной сметы затрат на производство и реализацию продукции.
   • Формула для метода прямого счета по товарному выпуску:

   Птп = Цтп - Стп

   Где:

   • П_тп — прибыль по товарному выпуску;
   • Ц_тп — стоимость товарного выпуска в действующих ценах реализации (без НДС, акцизов, торговых и сбытовых скидок);
   • С_тп — полная себестоимость планируемого периода.
     Этот метод требует точных данных о планируемых объемах производства, ценах и затратах, что делает его особенно эффективным при стабильном производственном цикле.
2. Аналитический метод. Этот метод более гибок и сложен, поскольку предполагает использование многофакторных экономических моделей. В простейшем варианте он сводится к установлению прибыли предыдущего периода, определению ее доли в валовом доходе и на единицу реализованной продукции, с последующей корректировкой с учетом изменения объемов производства, цен, себестоимости и других факторов. Аналитический метод позволяет учесть влияние множества переменных и их взаимосвязей, что делает его незаменимым при прогнозировании в условиях неопределенности.
3. Метод, основанный на эффекте производственного (операционного) рычага. Этот метод позволяет оценить, как изменение выручки от реализации влияет на изменение прибыли. Производственный рычаг усиливает воздействие изменения выручки на операционную прибыль за счет доли постоянных затрат. Понимание этого эффекта помогает менеджменту прогнозировать риски и возможности при изменении объемов продаж.
4. Метод на основе бюджетирования. Бюджетирование – это комплексная система финансового планирования, которая включает разработку операционных, финансовых и инвестиционных бюджетов. При планировании прибыли через бюджетирование финансовый менеджер прогнозирует доходы и расходы предприятия для каждого бюджетного периода. Затем руководство управляет комбинациями ресурсов, продуктов и услуг для достижения поставленных целей по прибыли. Этот метод позволяет не только планировать, но и контролировать выполнение плановых показателей.
5. Метод экстраполяции. Этот метод основан на анализе динамики прибыли за несколько предыдущих лет. Выявляя общие тенденции и закономерности, можно спрогнозировать прибыль на новый плановый период. Метод эффективен при относительно стабильных условиях внешней среды и отсутствии резких изменений. Однако его точность снижается в периоды турбулентности.
6. Метод совмещенного расчета. Как следует из названия, этот метод представляет собой синтез метода прямого счета и аналитического расчета прибыли. Он позволяет сочетать детальный расчет прибыли по основным продуктам (прямой счет) с корректировкой на влияние различных факторов и общих тенденций (аналитический метод), что повышает точность и обоснованность планирования.

Финансовое прогнозирование в целом играет ключевую роль в контроле будущего бизнеса. Оно позволяет не только оценивать потенциальные источники дохода и затраты, но и прогнозировать финансовые результаты, такие как прибыль, денежный поток, показатели рентабельности. Это дает руководству возможность принимать упреждающие решения, корректировать стратегию, управлять рисками и своевременно адаптироваться к изменяющимся условиям, обеспечивая тем самым финансовую устойчивость и долгосрочное развитие предприятия.

Нормативно-правовое регулирование и влияние экономической политики на управление прибылью (наиболее актуальная часть)

В современном государстве, даже при рыночной экономике, роль регулятора остается значительной. Распределение прибыли законодательно регулируется в той ее части, которая поступает в бюджеты разных уровней в виде налогов и других обязательных платежей. Это создает своего рода "обязательную" часть распределения, которая предшествует любым внутрикорпоративным решениям. В Российской Федерации центральное место в этом регулировании занимает Глава 25 Налогового кодекса РФ, посвященная налогу на прибыль организаций.

Государственное регулирование налогообложения прибыли

Налог на прибыль организаций является одним из ключевых инструментов фискальной политики государства, позволяющим формировать значительную часть бюджетных доходов. Однако, помимо фискальной функции, налоговый механизм активно используется для экономического воздействия на общественное производство, его динамику и структуру, а также на научно-технический прогресс. Через налоги государство стимулирует или сдерживает определенные виды деятельности, направляет инвестиции и влияет на конкурентоспособность предприятий.

Актуализация 2025-2026 гг.: Ключевые изменения в налогообложении прибыли

С 1 января 2025 года в российском налоговом законодательстве произойдут существенные изменения, которые кардинально повлияют на процессы формирования и распределения прибыли предприятий:

1. Увеличение стандартной ставки налога на прибыль:
   • С 1 января 2025 года стандартная ставка налога на прибыль организаций в России увеличится с 20% до 25%.
   • Это изменение затрагивает большинство компаний и будет действовать до 2030 года.
   • Распределение ставки:
     • 8% будет зачисляться в федеральный бюджет (ранее 3%);
     • 17% будет зачисляться в региональные бюджеты (ранее 17%).
   • После 2030 года распределение изменится на 7% федерального и 18% регионального бюджета. Это означает значительное увеличение налоговой нагрузки на предприятия и потребует пересмотра финансовых моделей и стратегий распределения прибыли.
2. Специальные ставки для отдельных категорий налогоплательщиков:
   • Для IT-компаний: В 2025-2030 годах федеральная часть ставки налога на прибыль увеличится с 0% до 5%, при этом региональная часть останется 0%. Хотя это и является увеличением для IT-сектора, общая ставка 5% остается значительно ниже стандартной, что сохраняет стимулы для развития отрасли.
   • Для организаций, владеющих лицензиями на пользование участками недр: В отношении прибыли от деятельности по освоению этих недр с 2025 года установлена ставка 20% (3% федеральный, 17% региональный). Это направлено на поддержание инвестиций в добывающий сектор при сохранении определенной налоговой нагрузки.

Налоговая база и раздельный учет:
Налоговой базой для налога на прибыль признается денежное выражение прибыли, определяемой в соответствии со статьей 247 НК РФ, подлежащей налогообложению. Важно, что налоговая база по прибыли, облагаемой по различным ставкам, определяется налогоплательщиком отдельно, и ведется раздельный учет доходов (расходов). Если доходы предприятия меньше расходов (получен убыток), налоговая база для налога на прибыль равна нулю. Эти положения требуют от компаний тщательного ведения учета и анализа, особенно при наличии нескольких видов деятельности, подпадающих под разные ставки.

Налоговые льготы и стимулирование инвестиционной активности

Помимо прямого налогообложения, государство активно использует систему налоговых льгот и стимулов для направления прибыли предприятий в наиболее приоритетные с точки зрения экономики сферы. Эти механизмы позволяют бизнесу снижать налоговую нагрузку при условии выполнения определенных инвестиционных или социальных обязательств.

1. Региональные инвестиционные проекты (РИП):
   • Региональные инвестиционные проекты могут предусматривать пониженные ставки налога на прибыль, зачисляемого в региональный бюджет (например, от 0% до 10%). Для крупных инвестиций в первые 5 лет ставка может быть даже 0%.
   • Дополнительно, участникам РИП может предоставляться нулевая ставка налога на имущество на определенный срок.
   • Эти льготы направлены на стимулирование создания новых производств, модернизации существующих и развития инфраструктуры в конкретных регионах.
2. Федеральный инвестиционный налоговый вычет (ФИНВ) с 2025 года:
   • С 1 января 2025 года введен новый механизм – федеральный инвестиционный налоговый вычет.
   • Он позволяет уменьшить часть налога на прибыль, зачисляемую в федеральный бюджет, на 3% от сумм расходов на приобретение, сооружение и улучшение основных средств и нематериальных активов, а также на НИОКР и создание инфраструктурных объектов.
   • Этот вычет доступен для предприятий определенных отраслей, таких как общепит, гостиницы, ИТ-компании, обрабатывающие производства (кроме пищевых продуктов, напитков и табачных изделий). ФИНВ – мощный стимул для модернизации и инноваций.
3. Повышающий коэффициент для расходов на НИОКР:
   • Расходы на научно-исследовательские и опытно-конструкторские разработки (НИОКР), включенные в утвержденный Правительством РФ перечень, могут учитываться для целей налога на прибыль с повышающим коэффициентом 1,5 (пункт 7 статьи 262 НК РФ). Это означает, что 1 рубль, потраченный на НИОКР, уменьшает налогооблагаемую прибыль на 1,5 рубля, что значительно стимулирует инновационную деятельность.
4. Нюансы учета расходов на благотворительность:
   • Расходы на благотворительность, как правило, не уменьшают налоговую базу по налогу на прибыль (статья 270 НК РФ).
   • Однако существуют исключения: суммы пожертвований некоммерческим организациям, включенным в реестр социально ориентированных НКО, могут быть включены в состав внереализационных расходов в размере, не превышающе�� 1% от выручки от реализации (подпункт 19.6 пункта 1 статьи 265 НК РФ). Это важный нюанс для компаний, активно занимающихся корпоративной социальной ответственностью.
5. Отсутствие прямых федеральных льгот на "строительство жилья" и "природоохранные мероприятия" в широком смысле:
   • На текущую дату (октябрь 2025 года) в российском законодательстве отсутствуют прямые федеральные налоговые льготы по налогу на прибыль, конкретно для "строительства жилья" и "природоохранных мероприятий" в виде отдельных статей, аналогичных инвестиционному вычету или льготам для НИОКР.
   • Однако инвестиции в инфраструктуру, включая экологическую, могут быть учтены в рамках федерального инвестиционного налогового вычета (15% для создания объектов инфраструктуры) и региональных инвестиционных проектов, если они соответствуют их условиям.

Ограничения и перспективы налоговых преференций

Помимо введения новых стимулов, государство также ужесточает контроль за эффективностью существующих налоговых преференций, чтобы избежать злоупотреблений и обеспечить целевое использование бюджетных средств.

1. Актуализация 2026 г.: Отмена налоговых преференций для участников ОЭЗ в Магаданской области:
   • С 1 января 2026 года отменяются налоговые преференции по налогу на прибыль организаций и НДПИ для участников Особых Экономических Зон (ОЭЗ) в Магаданской области.
   • Одновременно с этим снимается запрет на получение инвестиционных налоговых вычетов для них, что может частично компенсировать отмену льгот.
2. Актуализация 2026 г.: Ограничение совокупной суммы налоговых льгот для новых резидентов ОЭЗ и ТОР:
   • С 1 января 2026 года вступает в силу законопроект, ограничивающий совокупную сумму налоговых льгот для новых резидентов ОЭЗ и Территорий Опережающего Развития (ТОР) объемом вложенных инвестиций (минимум 1:1).
   • Это означает, что объем полученных льгот не должен превышать объем фактически осуществленных капитальных вложений и расходов на НИОКР.
   • Новые правила затронут только новых резидентов, начиная с третьего года после получения статуса.
   • Резиденты будут обязаны выполнять инвестиционные обязательства и своевременно предоставлять бухгалтерскую и налоговую отчетность. Цель этого изменения – повысить эффективность использования преференциальных режимов и предотвратить получение льгот без реальных инвестиций.

Эти изменения в налоговом законодательстве и экономической политике создают новые вызовы и возможности для предприятий. Менеджменту необходимо постоянно отслеживать актуальную нормативно-правовую базу, адаптировать свои финансовые стратегии и искать новые пути для оптимизации налоговой нагрузки и эффективного распределения прибыли.

Практические рекомендации по оптимизации распределения и использования прибыли предприятия

В условиях динамичных экономических изменений и ужесточающейся конкуренции, эффективное управление прибылью предприятия становится не только вопросом выживания, но и залогом устойчивого развития. Оптимизация механизма формирования и распределения прибыли – это не разовое действие, а постоянный процесс, требующий глубокого анализа, стратегического планирования и гибкой адаптации к меняющимся условиям, включая новейшие законодательные изменения.

Часть прибыли, оставшаяся в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов и обязательных платежей, является его самым ценным ресурсом. Она может быть направлена на несколько ключевых направлений, каждое из которых имеет свои стратегические преимущества:

1. Пополнение резервного капитала: Создание и поддержание резервов – это фундамент финансовой устойчивости. Резервный капитал служит "подушкой безопасности" для покрытия непредвиденных убытков, погашения облигаций или выкупа акций, обеспечивая стабильность компании в периоды экономической турбулентности. В акционерных обществах его формирование является законодательно установленной обязанностью.
2. Выплаты по привилегированным и обыкновенным акциям (дивиденды): Распределение прибыли в виде дивидендов является ключевым способом удовлетворения экономических интересов собственников. Эффективная дивидендная политика способствует привлечению и удержанию инвесторов, формируя их лояльность и доверие к компании.
3. Реинвестирование в расширение производственно-финансовой деятельности: Это, пожалуй, наиболее стратегически важное направление. Прибыль, вложенная в развитие предприятия, накапливается по годам и отражается в балансе по статье «Нераспределенная прибыль» или распределяется по фондам (накопления). Направления использования нераспределенной прибыли определяются участниками организации и могут включать:
   • Увеличение уставного капитала (что повышает кредитоспособность и привлекательность для инвесторов).
   • Финансирование капитальных вложений (модернизация оборудования, строительство новых производственных мощностей).
   • Проведение научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ (НИОКР), стимулирующих инновации.
   • Выплату премий работникам (мотивация персонала, повышение производительности).
   • Погашение задолженностей и снижение финансового риска.

Стратегическое значение накопленной нераспределенной прибыли:
Накопленная нераспределенная чистая прибыль – это не просто остаток средств, это стратегический ресурс, который открывает двери к новым возможностям и позволяет компаниям строить свое будущее. В условиях растущей конкуренции и экономической нестабильности, эффективное управление этим ресурсом может стать залогом успешного развития бизнеса. Она обеспечивает:

• Финансовую независимость: Снижает зависимость от внешних источников финансирования, таких как кредиты или дополнительная эмиссия акций.
• Инновационное развитие: Позволяет финансировать НИОКР, внедрение новых технологий и разработку продуктов, что критически важно для сохранения конкурентных преимуществ.
• Гибкость и адаптивность: Дает возможность быстро реагировать на изменения рынка, инвестировать в новые проекты или диверсифицировать бизнес.
• Укрепление позиций на рынке: Позволяет совершать слияния и поглощения, расширять долю рынка и увеличивать масштабы деятельности.

Для плодотворной работы организации управленческому персоналу необходимо уделять внимание как процессу формирования прибыли, так и регулировке процессов ее распределения и использования. Ниже представлены конкретные рекомендации по оптимизации:

1. Разработка или корректировка дивидендной и инвестиционной политики предприятия с учетом новых налоговых условий:
   • Анализ влияния 25% ставки налога на прибыль: Пересмотреть бюджеты и прогнозы прибыли, оценить влияние на чистую прибыль и возможность выплаты дивидендов.
   • Оптимизация дивидендной политики: Определить оптимальное соотношение между выплатой дивидендов и реинвестированием, исходя из целей собственников и потребностей развития, с учетом изменившейся налоговой нагрузки. Возможно, потребуется пересмотреть периодичность и размер дивидендов.
   • Формирование инвестиционной политики: Акцентировать внимание на проектах, которые могут быть поддержаны государственными льготами (РИП, ФИНВ, НИОКР), чтобы максимально снизить налоговую нагрузку и увеличить объем средств для развития.
2. Внедрение бюджетирования как эффективного инструмента планирования и контроля прибыли:
   • Разработать детализированные бюджеты доходов и расходов по видам деятельности и центрам ответственности.
   • Внедрить систему контроля исполнения бюджетов и анализа отклонений, что позволит оперативно выявлять проблемы и корректировать планы.
   • Использовать бюджетирование для прогнозирования денежных потоков и обеспечения ликвидности.
3. Обоснование выбора методов анализа и планирования прибыли, наиболее подходящих для конкретного предприятия:
   • Для стабильных производств – активно применять метод прямого счета для краткосрочного планирования прибыли.
   • Для динамично развивающихся компаний с широким ассортиментом – использовать аналитический метод с многофакторными моделями и метод совмещенного расчета для более гибкого прогнозирования.
   • Регулярно проводить факторный анализ прибыли (например, методом цепных подстановок) для выявления ключевых драйверов роста и снижения прибыли, а также для оценки эффективности управленческих решений.
   • Не забывать про EBITDA-анализ для оценки операционной эффективности без искажающего влияния финансовой структуры и налогового режима.
4. Рекомендации по использованию налоговых льгот (РИП, ФИНВ, НИОКР) для стимулирования развития и снижения налоговой нагрузки:
   • Изучение региональных программ: Анализировать условия участия в Региональных Инвестиционных Проектах (РИП) в регионах присутствия или планируемого развития. Рассмотреть возможность получения пониженных ставок налога на прибыль и налога на имущество.
   • Использование Федерального инвестиционного налогового вычета (ФИНВ): Для компаний, ведущих деятельность в обрабатывающей промышленности, IT, гостиничном бизнесе и общепите, активно применять ФИНВ с 2025 года для уменьшения федеральной части налога на прибыль за счет капитальных вложений и НИОКР.
   • Стимулирование НИОКР: Направлять средства на научно-исследовательские разработки, которые входят в утвержденный Правительством РФ перечень, чтобы использовать повышающий коэффициент 1,5 при расчете налогооблагаемой базы.
   • Благотворительность: При планировании благотворительной деятельности ориентироваться на поддержку социально ориентированных НКО, чтобы иметь возможность включить пожертвования в состав внереализационных расходов (до 1% от выручки).
5. Обоснование экономических расчетов, подтверждающих эффективность предлагаемых рекомендаций:
   • Каждая рекомендация должна быть подкреплена количественными оценками ожидаемого эффекта на прибыль, рентабельность, денежный поток и инвестиционную привлекательность.
   • Проводить сценарный анализ (оптимистичный, реалистичный, пессимистичный) для оценки рисков и возможностей.
   • Использовать показатели NPV (чистая приведенная стоимость), IRR (внутренняя норма доходности) для оценки инвестиционных проектов.
6. Примеры практического применения различных стратегий распределения прибыли (гипотетические):
   • Стартап в IT-секторе: В первые годы, несмотря на низкую ставку налога на прибыль (5% федеральный бюджет), компания может принять решение о максимальном реинвестировании всей чистой прибыли в НИОКР (с использованием коэффициента 1,5) и развитие продукта, откладывая выплату дивидендов для обеспечения быстрого роста и захвата доли рынка.
   • Зрелое производственное предприятие: Может использовать компромиссную стратегию, выплачивая стабильные, но умеренные дивиденды, а оставшуюся часть прибыли направляя на модернизацию производства (с использованием ФИНВ и региональных инвестиционных проектов) для снижения себестоимости и повышения конкурентоспособности.
   • Публичная компания: Возможно, будет придерживаться агрессивной дивидендной политики для поддержания высокой капитализации и привлечения инвесторов, но при этом активно использовать налоговые льготы для частичного реинвестирования в перспективные направления.

Эти рекомендации, примененные с учетом специфики конкретного предприятия, позволяют не только повысить финансовые результаты, но и обеспечить долгосрочное, устойчивое развитие в условиях постоянно меняющейся экономической среды. Поможет ли это компаниям эффективно адаптироваться к изменяющимся налоговым условиям и сохранить свою конкурентоспособность?

Заключение

В завершение нашего глубокого академического исследования, посвященного управлению прибылью предприятия в условиях современных экономических и законодательных изменений, можно с уверенностью констатировать, что прибыль остается краеугольным камнем успешности и устойчивости любого хозяйствующего субъекта. Она является не только конечным финансовым результатом, но и мощнейшим стимулом для развития, индикатором эффективности и основным источником для будущих инвестиций.

Мы подробно рассмотрели экономическую сущность прибыли, ее разнообразные виды и жизненно важные функции – стимулирующую, воспроизводственную, фискальную и контрольную, подчеркнув ее многогранное значение для предприятия и общества. Изучение теоретических подходов и моделей распределения прибыли выявило сложный баланс интересов собственников, сотрудников и государства, а также показало, как нормативно-правовые акты формируют рамки для этого процесса, особенно в части обязательного создания резервов для акционерных обществ и использования метода трансфертного ценообразования.

Систематизация внешних и внутренних факторов, влияющих на формирование, распределение и использование прибыли, а также демонстрация факторного анализа методом абсолютных разниц, подтвердила сложность и многомерность этой категории. Мы убедились, что эффективное управление требует не просто констатации фактов, но и глубокого понимания причинно-следственных связей.

Раздел, посвященный методике анализа и планирования прибыли, представил инструментарий для оценки финансового здоровья предприятия – горизонтальный, вертикальный и EBITDA-анализ, а также различные показатели рентабельности. Особое внимание было уделено критериям ФНС по отклонению рентабельности, что подчеркивает практическое значение и риски неэффективного управления. Методы планирования и прогнозирования прибыли – от прямого счета до бюджетирования – показали, как предприятия могут не просто реагировать на изменения, но и активно формировать свое финансовое будущее.

Наиболее актуальной и ценной частью исследования стал анализ нормативно-правового регулирования и влияния экономической политики, особенно с учетом последних изменений в налоговом законодательстве РФ на 2025-2026 годы. Увеличение стандартной ставки налога на прибыль до 25%, введение федерального инвестиционного налогового вычета (ФИНВ), особенности налогообложения IT-компаний и недропользователей, а также новые ограничения на налоговые льготы для резидентов ОЭЗ и ТОР – все это кардинально меняет ландшафт для бизнеса. Эти новации требуют от менеджмента немедленной адаптации финансовых стратегий, пересмотра подходов к реинвестированию и активного использования оставшихся налоговых стимулов.

В конечном итоге, разработанные практические рекомендации по оптимизации распределения и использования прибыли, включая корректировку дивидендной и инвестиционной политики, внедрение бюджетирования, обоснованный выбор методов анализа и активное использование налоговых льгот, представляют собой конкретные шаги для повышения эффективности управления. Особо подчеркнута стратегическая роль накопленной нераспределенной прибыли как ключевого ресурса для долгосрочного развития и обеспечения конкурентоспособности в условиях экономической нестабильности.

Таким образом, поставленная цель – проведение глубокого академического исследования и анализа теоретических основ, методики и практики распределения и использования прибыли предприятия, а также разработка практических рекомендаций по повышению эффективности управления прибылью – была полностью достигнута. Все задачи исследования были решены, обеспечив всесторонний и актуальный взгляд на проблему.

В качестве потенциальных направлений дальнейших исследований можно выделить:

• Разработку детализированных кейс-стади по адаптации компаний различных отраслей к новым налоговым условиям.
• Изучение влияния цифровизации и автоматизации на процессы формирования и распределения прибыли.
• Анализ эффективности новых налоговых льгот и их реального воздействия на инвестиционную активность предприятий.
• Исследование влияния глобальных экономических трендов (например, ESG-повестки) на стратегии распределения прибыли.

Эти направления позволят углубить понимание вопросов управления прибылью и обеспечат постоянное совершенствование практических подходов в динамичном экономическом мире.

Список использованной литературы

1. Налоговый кодекс РФ. – СПб.: Питер, 2008. – 672 с.
2. Федеральный закон РФ от 21.11.1996 № 129-ФЗ (ред. от 28.09.2010 № 243-ФЗ) «О бухгалтерском учете» // СПС «Гарант».
3. Абрютина А.М. Экономический анализ товарного рынка и торговой деятельности. – М.: Дело и Сервис, 2010. – 464 с.
4. Андрианов А.Ю., Бобкова Е.В. Планирование на предприятии: Практическое пособие. – М.: Омега-Л, 2009. – 304 с.
5. Астахов В.П. Бухгалтерский финансовый учет: Учебное пособие. – М.: Эксмо, 2009. – 389 с.
6. Бабаев Ю.А., Петров А.М., Мельникова Л.А. Бухгалтерский учет: Учебник. – М.: Проспект, 2011. – 432 с.
7. Баскакова О.В. Экономика организаций (предприятий). – М.: Издательский дом Дашков и К, 2008. – 315 с.
8. Белотелова Н.П., Шуляк П.Н. Финансы: Учебное пособие. – М.: Дашков и К, 2008. – 608 с.
9. Бережная Е.В., Бережной В.И., Бигдай О.Б. Управление финансовой деятельностью предприятий (организаций): Учебное пособие. – Инфра-М, 2008. – 336 с.
10. Бланк И.А. Управление финансовыми ресурсами. – М.: Омега-Л, 2011. – 768 с.
11. Букина О.А. Азбука бухгалтера: от аванса до баланса. – Ростов-на-Дону: Феникс, 2011. – 315 с.
12. Валевич Р.П., Белоусова Е.А. Экономика предприятий торговли. – Минск: БГЭУ, 2010. – 267 с.
13. Греховодова М. Экономика торгового предприятия. – М.: Феникс, 2008. – 192 с.
14. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности. – М.: ДиС, 2009. – 144 с.
15. Егорова Н.Р., Николаева Т.И. Экономика предприятий торговли и общественного питания. – М.: Кнорус, 2008. – 400 с.
16. Ермасова Н.Б. Финансовый менеджмент. – М.: Юрайт, 2010. – 621 с.
17. Ерохина Л.И., Башмачникова Е.В., Марченко Т.И. Экономика предприятия в сфере товарного обращения. – М.: КноРус, 2009. – 304 с.
18. Иванов Г.Г. Экономика торговли. – М.: Академия, 2010. – 320 с.
19. Колпина Л.Г. Финансы предприятий: Учебник. – М.: Вышэйшая школа, 2009. – 336 с.
20. Комментарии к гражданскому кодексу Российской Федерации. Ч.1, 2 / под ред. Абовой Т.АЕ., Кабалкина А.Ю. – М.: Юрайт, 2010. – 928 с.
21. Коровкин В.В., Кузнецова Т.В. Торговая деятельность: практическое пособие. – М.: ПРИОР, 2008. – 416 с.
22. Кравченко Л.И. Анализ хозяйственной деятельности в торговле: Учебник. – М.: Новое знание, 2009. – 512 с.
23. Лебедева С. Экономика торгового предприятия. – Минск: Новое знание, 2007. – 240 с.
24. Лумпов Н.А. Формула прибыли и ее применение при распределении постоянных расходов // Финансовый менеджмент. 2010. №6. С. 14–20.
25. Любушин Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: ЮНИТИ, 2010. – 440 с.
26. Максименко Н.В., Шишкова Е.Е. Экономика предприятий торговли. – Минск: Высшая школа, 2009. – 542 с.
27. Медведев М.Ю. ПБУ 1-22: разъяснения к Положениям по бухгалтерскому учету. – М.: Рид Групп, 2011. – 384 с.
28. Медведева О.В. Экономический анализ в торговых организациях. – М.: Феникс, 2010. – 376 с.
29. Николаева Т.И., Егорова Н.Р. Экономика предприятий торговли и общественного питания. – М.: КноРус, 2008. – 400 с.
30. Новодворский В.Д. Прибыль предприятия: бухгалтерская и экономическая // Финансы. 2009. №4. С. 64–69.
31. Пешкова Т.А., Карпенко Е.А., Ларионова В.А., Ольхова Л.А. Экономика отрасли: торговля и общественное питание. – М.: Альфа-М, 2009. – 224 с.
32. Попов В.М., Млодик С.Г., Зверев А.А. Анализ финансовых решений в бизнесе. – М.: КноРус, 2009. – 288 с.
33. Раицкий К.А. Экономика предприятия: Учебник для вузов. – М.: Маркетинг, 2010. – 693 с.
34. Соломатин А.Н. Экономика, анализ и планирование на предприятии торговли: учебник для вузов. – СПб.: Питер, 2009. – 560 с.
35. Шохин Е.И. Финансовый менеджмент: Учебник. – 3-е изд. – М.: КноРус, 2011. – 480 с.
36. Экономика предприятия: учебное пособие / под ред. Покропивного С.Ф. – Киев: КНЭУ, 2008. – 495 с.
37. Анализ формирования и распределения прибыли предприятия. Российский государственный гидрометеорологический университет. 2021. URL: https://www.rshu.ru/upload/doc/students/VKR/2021/ek-191/VKR_Korobeinikova_2021.pdf (дата обращения: 19.10.2025).
38. Налог на прибыль организаций // ФНС России. URL: https://www.nalog.gov.ru/rn77/taxation/taxes/profit/ (дата обращения: 19.10.2025).
39. Налоговая нагрузка и рентабельность: ФНС опубликовала среднеотраслевые показатели за 2023 год. КонсультантПлюс. URL: https://www.consultant.ru/legalnews/20272/ (дата обращения: 19.10.2025).
40. НК РФ Статья 274. Налоговая база. КонсультантПлюс. URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_28165/8667b2d5f0c90f5b128549302636a0fb4e0b0e51/ (дата обращения: 19.10.2025).
41. НК РФ Статья 105.13. Метод распределения прибыли. КонсультантПлюс. URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_28165/e9b81b85779c6d32ff1758c0c80058b76fc88d5e/ (дата обращения: 19.10.2025).
42. Планирование прибыли предприятия. WA: Финансист. URL: https://www.audit-it.ru/finanaliz/terms/profit/planirovanie-pribyli-predpriyatiya.html (дата обращения: 19.10.2025).
43. Прибыль предприятия: формирование, распределение, оценка эффективности использования (на примере ООО «Гидростройсервис»). Московский международный университет. URL: https://mmu.ru/upload/medialibrary/d33/lrbp991444d33k7p70p45f6636746979.pdf (дата обращения: 19.10.2025).
44. Процесс формирования, распределения и использования прибыли в организации. Кубанский государственный технологический университет. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/protsess-formirovaniya-raspredeleniya-i-ispolzovaniya-pribyli-v-organizatsii/viewer (дата обращения: 19.10.2025).
45. Рентабельность по отраслям 2023: анализ и практическое применение. URL: https://www.rkm-goz.ru/blog/rentabelnost-po-otraslyam-2023-analiz-i-prakticheskoe-primenenie (дата обращения: 19.10.2025).
46. СОВРЕМЕННЫЕ МЕТОДИКИ АНАЛИЗА ПРИБЫЛИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/sovremennye-metodiki-analiza-pribyli-i-rentabelnosti (дата обращения: 19.10.2025).
47. Статья 274. НК РФ Налоговая база. Налоговый кодекс Российской Федерации (НК РФ) (с изменениями и дополнениями). Документы системы ГАРАНТ. URL: https://base.garant.ru/10000721/1d471b483c617c0934091b689a74b29d/ (дата обращения: 19.10.2025).
48. Сущность прибыли, виды и методика расчета (с примерами, формулами, налогами). Тренинговый портал Беларуси. URL: https://aspect.by/finansy/sushhnost-pribyli-vidy-i-metodika-rascheta-s-primerami-formulami-nalogami/ (дата обращения: 19.10.2025).
49. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФОРМИРОВАНИЯ ПРИБЫЛИ ПРЕДПРИЯТИЯ. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/teoreticheskie-osnovy-formirovaniya-pribyli-predpriyatiya (дата обращения: 19.10.2025).
50. Формирование, распределение и использование прибыли на предприятии. Статья в журнале «Молодой ученый». URL: https://moluch.ru/archive/312/70783/ (дата обращения: 19.10.2025).
51. Экономическая сущность, виды и функции прибыли хозяйствующего субъекта: современный аспект. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/ekonomicheskaya-suschnost-vidy-i-funktsii-pribyli-hozyaystvuyuschego-subekta-sovremennyy-aspekt (дата обращения: 19.10.2025).
52. Энциклопедия решений. Налоговая база по налогу на прибыль (сентябрь 2025). URL: https://its.garant.ru/base/garant/57700052/53f88f1c8411b22e15d86f7b165b4526/ (дата обращения: 19.10.2025).