Кредитование юридических лиц: процедура, обеспечение возврата и управление рисками на примере АО «Альфа-Банк»

На современном этапе развития российской экономики, характеризующемся динамичными изменениями и высоким уровнем неопределенности, кредитование юридических лиц выступает в качестве одного из важнейших механизмов поддержания экономической активности и стимулирования роста предприятий. Согласно последним данным Банка России, в августе 2025 года объем предоставленных кредитов юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям составил внушительные 7,9 триллиона рублей, что подчеркивает колоссальную роль банковского сектора в финансировании бизнеса. Однако эта статистика также свидетельствует о возрастающих вызовах: ужесточение денежно-кредитной политики, введение макропруденциальных мер и замедление темпов роста кредитного портфеля малого и среднего бизнеса (с 29% в 2023 году до 17% в 2024 году, а для реального МСБ – до 4%), что ставит перед банками и предприятиями новые задачи в области управления рисками и обеспечения возвратности средств.

Настоящая дипломная работа посвящена деконструкции и глубокому анализу процедур кредитования юридических лиц, механизмов обеспечения возврата и систем управления рисками на примере одного из ведущих игроков российского финансового рынка – АО «Альфа-Банк». Актуальность темы обусловлена не только возрастающей сложностью финансовых операций и необходимостью минимизации кредитных рисков в условиях нестабильной экономической конъюнктуры, но и значимостью роли коммерческих банков в обеспечении устойчивого развития предпринимательства. АО «Альфа-Банк», являясь одним из системно значимых банков, представляет собой уникальную площадку для изучения передовых практик в области корпоративного кредитования и риск-менеджмента.

Цель дипломной работы заключается в комплексном исследовании теоретических основ, правовых аспектов, практических процедур и механизмов обеспечения возврата кредитов юридическим лицам, а также анализе системы управления кредитными рисками на примере АО «Альфа-Банк» с последующей разработкой рекомендаций по совершенствованию его кредитной политики.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

1. Раскрыть теоретические основы и принципы кредитования юридических лиц, а также исследовать нормативно-правовую базу, регулирующую данный процесс в Российской Федерации.
2. Определить понятие и методы оценки кредитоспособности юридических лиц, выявить ключевые финансовые показатели.
3. Детально рассмотреть процедуру кредитования и виды кредитных продуктов, предлагаемых АО «Альфа-Банк» юридическим лицам.
4. Проанализировать основные способы обеспечения возвратности кредитов и оценить эффективность их применения в банковской практике.
5. Исследовать систему управления кредитными рисками в АО «Альфа-Банк», включая инструменты оценки рисков и методы работы с проблемной задолженностью.
6. Выявить актуальные проблемы и тенденции на рынке корпоративного кредитования в России и предложить направления совершенствования кредитной политики АО «Альфа-Банк».

Объектом исследования выступают кредитные отношения, возникающие между коммерческими банками и юридическими лицами в процессе кредитования.
Предметом исследования является совокупность процедур, методов и инструментов, используемых АО «Альфа-Банк» в процессе кредитования юридических лиц, обеспечении возврата кредитов и управлении кредитными рисками.

Методологическая база исследования включает общенаучные методы познания: диалектический, системный, логический, а также специфические методы экономического анализа: статистический, сравнительный, факторный анализ, метод экспертных оценок. Теоретической основой работы послужили труды ведущих отечественных и зарубежных экономистов и финансистов в области банковского дела, кредитования и риск-менеджмента, а также положения нормативно-правовых актов Российской Федерации и Банка России.

Структура дипломной работы будет соответствовать логике поставленных задач и состоит из введения, четырех глав, заключения, списка использованных источников и приложений. Каждая глава будет последовательно раскрывать обозначенные аспекты темы, обеспечивая целостное и глубокое исследование.

Теоретические и правовые основы кредитования юридических лиц в Российской Федерации

В основе любой сложной финансовой системы лежат фундаментальные понятия и принципы, формирующие ее каркас, и кредитование юридических лиц не исключение, представляя собой сложный, многогранный процесс, регулируемый как экономическими законами, так и строгими правовыми нормами.

Сущность и принципы кредитования юридических лиц

Погружение в мир кредитования начинается с определения его краеугольных камней. Кредит – это не просто деньги, выданные в долг; это особая форма движения капитала, при которой временно свободные денежные средства передаются во временное пользование на условиях возвратности, срочности и платности. Для юридических лиц кредитование становится жизненно важным инструментом, позволяющим компаниям привлекать внешние финансовые ресурсы для достижения своих стратегических и тактических целей: от пополнения оборотных средств до реализации масштабных инвестиционных проектов.

В основе эффективного и безопасного кредитования лежат пять незыблемых принципов:

1. Возвратность: Этот принцип является квинтэссенцией кредитных отношений. Он означает, что заемщик обязан вернуть полученные от кредитора средства в полном объеме. Но важно понимать, что возвратность – это не просто механическое погашение долга, а гарантия возобновляемости кредитных ресурсов банка. Банк не может бесконечно выдавать новые кредиты, если старые не возвращаются, поскольку это подрывает его ликвидность и стабильность, именно возвратность обеспечивает непрерывный цикл движения капитала в банковской системе.
2. Срочность: Кредит всегда выдается на определенный срок, строго оговоренный в кредитном договоре. Нарушение этого условия несет за собой серьезные экономические последствия для заемщика, такие как штрафы, пени, увеличение процентной ставки, а в крайних случаях – судебное взыскание. Для банка срочность является инструментом планирования ликвидности и управления активами.
3. Платность: Использование кредитных ресурсов не бывает бесплатным. Заемщик обязан уплатить банку процент за пользование деньгами. Эта плата не только формирует доход банка, покрывая его операционные издержки и обеспечивая прибыль, но и компенсирует инфляционные потери и риски, связанные с невозвратом. Процентная ставка – это цена кредита, отражающая множество факторов, включая риски, срок и рыночную конъюнктуру.
4. Целевое использование: Кредит выдается не просто так, а на конкретные цели, которые четко прописываются в кредитном договоре. Это может быть пополнение оборотного капитала, закупка оборудования, строительство нового цеха и так далее. Целевой характер кредита позволяет банку контролировать эффективность использования средств, снижая риски нецелевого расходования и повышая вероятность успешной реализации проекта, который, в свою очередь, обеспечит возвратность кредита.
5. Обеспеченность: Этот принцип – своего рода «подушка безопасности» для банка. Он направлен на минимизацию убытков от возможного невозврата кредита из-за неплатежеспособности заемщика. Обеспеченность предполагает наличие дополнительных гарантий или активов, которые могут быть реализованы в случае дефолта заемщика. Подробно об обеспечении мы поговорим позднее, но уже сейчас ясно, что этот принцип является одним из ключевых в системе снижения кредитных рисков.

Кредитоспособность юридических лиц: понятие и методы оценки

Сердцем любого кредитного решения является оценка кредитоспособности заемщика – его способности своевременно и в полном объеме выполнять свои обязательства по погашению кредита и процентов. Это не сиюминутная оценка платежеспособности, а долгосрочный прогноз финансового здоровья компании.

Банки подходят к оценке кредитоспособности с особой тщательностью, анализируя целый комплекс факторов:

• Финансово-хозяйственная деятельность: Комплексный анализ бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках, отчета о движении денежных средств. Важными являются такие показатели, как чистая прибыль или убыток, динамика выручки, уровень рентабельности основной деятельности, объем оборотных средств.
• Кредитная история: История взаимоотношений с другими банками, наличие просрочек, судебных разбирательств.
• Деловая репутация: Оценка положения компании на рынке, ее связей с контрагентами, стабильности менеджмента.
• Отраслевые риски: Общая ситуация в отрасли, в которой работает заемщик, ее перспективы и подверженность внешним шокам.

Для среднего и крупного бизнеса банки используют ряд критически важных метрик:

• Соотношение обязательств к EBITDA (Earnings Before Interest, Taxes, Depreciation, and Amortization): Этот показатель отражает способность компании генерировать денежный поток, достаточный для обслуживания долга. Рекомендуемое значение для стабильной компании обычно не более 3, что означает, что компания может покрыть свои обязательства за счет прибыли до вычета процентов, налогов, износа и амортизации менее чем за три года.
• Коэффициент ICR (Interest Coverage Ratio): Отношение выплаты процентов по кредиту к чистому доходу (или EBITDA). Он показывает, насколько легко компания может обслуживать свои процентные платежи. Значение не более 50% (или, в более строгом понимании, выше 1,5-2) указывает на достаточный запас прочности.

Таблица 1: Ключевые показатели оценки кредитоспособности юридических лиц

Показатель	Описание	Рекомендуемое значение (пример)
Чистая прибыль/убыток	Итоговый финансовый результат деятельности компании.	Положительная динамика
Рентабельность основной деятельности	Эффективность использования активов для генерации прибыли.	Стабильно высокий уровень
Объем оборотных средств	Достаточность средств для покрытия текущих обязательств.	Положительная динамика, достаточность
Показатели ликвидности	Способность компании погашать краткосрочные обязательства.	Текущая ликвидность > 2, быстрая ликвидность > 1
Обязательства / EBITDA	Способность генерировать денежный поток для обслуживания долга.	Не более 3
ICR (Interest Coverage Ratio)	Способность компании покрывать процентные платежи за счет прибыли.	Не более 50% (или > 1,5-2)
Кредитная история	Наличие/отсутствие просрочек, дефолтов.	Положительная, без просрочек
Деловая репутация	Рыночное положение, связи с контрагентами.	Высокая, без негативной информации

Нормативно-правовое регулирование кредитования юридических лиц

Архитектура банковской системы в России возведена на прочном фундаменте законодательства. Правовое регулирование кредитования юридических лиц – это многоуровневая система, обеспечивающая стабильность и предсказуемость финансовых отношений.

В основе этой системы лежит:

• Конституция Российской Федерации: Главный закон страны, закрепляющий основы правового и экономического порядка.
• Гражданский кодекс Российской Федерации (ГК РФ): Содержит общие положения о договорах, включая кредитный договор, залог, поручительство и другие формы обеспечения обязательств.
• Федеральный закон от 2 декабря 1990 года № 395-1-ФЗ «О банках и банковской деятельности»: Этот закон является краеугольным камнем банковского законодательства. Он определяет, что кредитная организация – это юридическое лицо, которое для извлечения прибыли осуществляет банковские операции на основании лицензии Банка России. Статья 5 этого закона прямо указывает на «размещение денежных средств от своего имени и за свой счет» как на одну из основных банковских операций, что фактически означает предоставление кредитов.
• Федеральный закон от 10 июля 2002 года № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)»: Определяет статус, функции и полномочия Банка России как мегарегулятора финансового рынка. Банк России наделен правом издавать обязательные для исполнения всеми участниками финансового рынка нормативные акты в форме указаний, положений и инструкций.

Среди этих актов особое место занимает Положение Банка России от 28 июня 2017 г. № 590-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности». Это не просто регламент, а ключевой инструмент регулирования кредитного риска. Оно обязывает банки формировать специальные резервы под возможные потери по кредитам. Размер этих резервов напрямую зависит от оценки кредитного риска заемщика и качества обеспечения. Чем выше риск и ниже качество обеспечения, тем больше резервов должен сформировать банк, что напрямую влияет на его финансовые результаты и нормативы достаточности капитала. Это положение – мощный стимул для банков тщательно оценивать заемщиков и их обеспечение, ведь игнорирование таких требований может привести к значительным финансовым потерям и подрыву устойчивости финансовой системы.

Ключевые термины и понятия в системе кредитования

Для полного понимания кредитных процессов важно владеть специализированной терминологией.

• Кредитный риск: Это вероятность того, что заемщик не сможет или не захочет выполнить свои обязательства по возврату основной суммы долга и уплате процентов в полном объеме и в срок. Кредитный риск – один из самых значительных рисков для банка, требующий постоянного мониторинга и управления.
• Кредитный портфель: Представляет собой совокупность всех активных кредитных операций банка, то есть общую сумму остатков задолженности по основному долгу по выданным кредитам на определенную дату. Анализ структуры и качества кредитного портфеля является критически важным для оценки финансовой устойчивости банка.
• Андеррайтинг в банковском деле: Это сложная многоэтапная процедура оценки банком вероятности погашения или непогашения запрашиваемого кредита. Цель андеррайтинга – не только принять решение о выдаче кредита, но и оптимально структурировать сделку, минимизируя риски. Процедура включает:
  • Первичную проверку: Соответствие заемщика базовым требованиям банка.
  • Анализ кредитной истории: Изучение прошлой платежной дисциплины.
  • Проверку службой безопасности: Выявление возможных мошеннических схем или связей с недобросовестными партнерами.
  • Финансовый анализ: Глубокая оценка экономической деятельности и прогнозирование будущих показателей.
• Комплаенс: Этот термин, хотя и не всегда напрямую связан с кредитованием, является неотъемлемой частью риск-менеджмента и нормативного регулирования в банке. Комплаенс (от англ. compliance – соответствие) – это система мер, обеспечивающая соблюдение организацией всех внешних требований законодательства (например, антиотмывочного законодательства, такого как Федеральный закон № 115-ФЗ «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма») и внутренних регламентов. В контексте кредитования комплаенс гарантирует, что все процедуры соответствуют нормам, предотвращая штрафы, репутационные потери и другие юридические риски.

Процедура кредитования и виды кредитов юридическим лицам в АО «Альфа-Банк»

Банковская практика в сфере корпоративного кредитования демонстрирует широкий спектр подходов и продуктов, адаптированных под различные потребности бизнеса. АО «Альфа-Банк», один из крупнейших частных банков России, активно развивает этот сегмент, предлагая комплексные решения для юридических лиц и индивидуальных предпринимателей.

Виды кредитных продуктов и условия предоставления

Альфа-Банк стремится удовлетворить самые разнообразные финансовые потребности корпоративных клиентов, предлагая обширную линейку кредитных продуктов. Это не просто «деньги в долг», а тщательно разработанные инструменты, призванные решать конкретные бизнес-задачи.

Среди основных видов кредитов, доступных юридическим лицам и ИП в Альфа-Банке, можно выделить:

• Разовые займы (единовременные кредиты): Классический вид кредита, выдаваемый одним траншем на определенный срок. Идеально подходит для финансирования конкретных, разовых проектов или крупных закупок.
• Овердрафт: Краткосрочный кредит, позволяющий компании осуществлять платежи, даже если на ее расчетном счете недостаточно средств. Это удобный инструмент для оперативного управления оборотным капиталом, с лимитом до 20 млн рублей и сроком до 12 месяцев.
• Кредитные линии:
  • Возобновляемые: Позволяют заемщику многократно использовать средства в пределах установленного лимита, погашать часть долга и снова брать новые средства. Это гибкое решение для покрытия текущих потребностей в оборотном капитале.
  • Невозобновляемые: Средства выдаются частями, но общая сумма кредита уменьшается по мере погашения, и повторное использование уже погашенных средств невозможно. Часто применяется для финансирования проектов с четко определенными этапами.
• Коммерческая ипотека: Кредиты на приобретение коммерческой недвижимости (офисов, складов, производственных помещений).
• Автокредиты: Целевые кредиты на покупку транспортных средств для нужд бизнеса.

Условия предоставления кредитов варьируются в зависимости от вида продукта, размера бизнеса и его потребностей. Для средних и крупных предприятий Альфа-Банк практикует индивидуальный подход, когда условия кредитования (процентная ставка, сроки, обеспечение) формируются в результате детальных переговоров и оценки рисков.

Таблица 2: Основные характеристики кредитных продуктов АО «Альфа-Банк» для бизнеса

Вид кредита	Максимальная сумма (примерно)	Максимальный срок (примерно)	Основное назначение	Особенности
Разовые займы	До 150 млн руб.	До 10 лет	Приобретение активов, инвестиционные проекты	Единовременная выдача
Овердрафт	До 20 млн руб.	До 12 месяцев	Покрытие кассовых разрывов, оперативные расходы	Автоматическое пополнение счета, гибкое использование
Кредитная линия	До 150 млн руб.	До 10 лет	Пополнение оборотных средств, текущие проекты	Возобновляемая/невозобновляемая, поэтапное использование
Коммерческая ипотека	Индивидуально	Индивидуально	Приобретение коммерческой недвижимости	Длительные сроки, обеспечение недвижимостью
Автокредиты	Индивидуально	Индивидуально	Покупка транспортных средств для нужд бизнеса	Целевой характер, обеспечение транспортным средством

Цели кредитования в Альфа-Банке также охватывают широкий спектр потребностей:

• Пополнение оборотных средств: Для обеспечения бесперебойной операционной деятельности.
• Приобретение основных средств: Модернизация оборудования, покупка новых производственных линий.
• Рефинансирование задолженностей: Объединение или перекредитование существующих обязательств на более выгодных условиях.
• Модернизация и расширение производственных мощностей, покупка оборудования и недвижимости: Инвестиции в развитие бизнеса.

Этапы и особенности кредитного процесса в АО «Альфа-Банк»

Процесс получения кредита в Альфа-Банке для юридических лиц и ИП представляет собой стандартизированную, но гибкую процедуру, которая начинается с обращения клиента и завершается выдачей средств.

1. Подача заявки: Первичный контакт может быть осуществлен через онлайн-форму на официальном сайте банка. Это удобный и быстрый способ начать диалог.
2. Консультация менеджера: После получения заявки с клиентом связывается персональный менеджер. На этом этапе происходит первичное обсуждение потребностей заемщика, его целей кредитования и предварительная оценка возможности получения кредита.
3. Сбор и предоставление документов: Один из наиболее ответственных этапов. Клиент собирает и предоставляет банку обширный пакет документов, подтверждающих его финансовое состояние и юридический статус.
4. Оценка кредитоспособности и принятие решения: Банк проводит глубокий анализ представленных документов, оценивает финансовое положение заемщика, его кредитную историю, деловую репутацию и качество предлагаемого обеспечения. На основании этой оценки принимается решение о выдаче кредита, его сумме, сроке и процентной ставке.
5. Подписание договоров и получение средств: В случае положительного решения происходит подписание кредитного договора, договоров обеспечения (залога, поручительства) и других сопутствующих документов. После этого средства перечисляются на расчетный счет заемщика.

Ключевые требования к заемщикам:

• Срок деятельности бизнеса: Для ИП и ООО минимальный срок существования бизнеса должен составлять от 9 месяцев. Это позволяет банку оценить стабильность и устойчивость компании.
• Возраст: Для индивидуальных предпринимателей – от 22 до 65 лет.
• Гражданство РФ: Для ИП обязательно.
• Географический фактор: Наличие отделения банка в регионе деятельности предпринимателя.
• Финансовые показатели: Банк тщательно анализирует финансовое здоровье компании, ее способность генерировать стабильный денежный поток.
• Кредитная история: Положительная кредитная история значительно увеличивает шансы на получение кредита.
• Деловая репутация: Отсутствие негативных отзывов, судебных исков, связанных с недобросовестным ведением бизнеса.
• Обеспечение: Наличие ликвидного обеспечения может существенно улучшить условия кредитования.

Требования к заемщикам и документация

АО «Альфа-Банк» предъявляет четкие требования к своим корпоративным клиентам и требует предоставления исчерпывающего пакета документов для принятия взвешенного кредитного решения.

Для обществ с ограниченной ответственностью (ООО), помимо стандартных документов, таких как свидетельство о государственной регистрации и учредительные документы (устав), если счет открыт не в Альфа-Банке, требуются:

• Актуальная выписка из ЕГРЮЛ: Подтверждает текущий правовой статус компании и информацию о ее учредителях.
• Официальная налоговая отчетность: Включает налоговые декларации за последние 2-3 отчетных периода (например, декларации по НДС, налогу на прибыль, УСН, в зависимости от системы налогообложения). Это дает банку представление о налоговой нагрузке и объемах деятельности.
• Финансовые показатели: Бухгалтерский баланс за 2-3 последних отчетных периода, отчет о прибылях и убытках, а также выписки с расчетных счетов (не только в Альфа-Банке, но и в других банках) за последние 6-12 месяцев. Эти документы позволяют банку провести глубокий финансовый анализ, оценить динамику выручки, расходов, прибыли, а также оборот по счетам.

Для индивидуальных предпринимателей (ИП):

• Свидетельство о регистрации ИП.
• Паспорт гражданина РФ.
• Налоговая отчетность (например, декларация по УСН или 3-НДФЛ).
• Выписки с расчетных счетов.
• Важным аспектом является требование о поручительстве для ИП при сумме кредита более 3 млн рублей. Это требование подчеркивает стремление банка минимизировать риски, особенно при значительных суммах кредитования для индивидуальных предпринимателей, чья ответственность не ограничена уставным капиталом.

Важно отметить, что Альфа-Банк не предлагает кредитование под залог самого бизнеса. Это означает, что банк не готов принимать в качестве обеспечения акции или доли в уставном капитале компании, предпочитая более ликвидные и надежные виды обеспечения.

Обеспечение возврата кредитов юридических лиц и управление кредитными рисками в АО «Альфа-Банк»

Обеспечение возвратности кредитов и эффективное управление кредитными рисками являются ключевыми столбами устойчивости любого коммерческого банка. АО «Альфа-Банк», осознавая важность этих аспектов, выстраивает многоуровневую систему защиты своих финансовых интересов.

Виды и оценка обеспечения возвратности кредитов

Обеспечение возврата кредита – это юридически закрепленные гарантии, которые заемщик (или третье лицо) предоставляет банку, чтобы снизить угрозу невозврата выданных средств. Это своего рода «план Б» для банка в случае, если основной заемщик не сможет или не захочет выполнить свои обязательства.

Основные способы обеспечения возвратности кредита:

1. Залог: Один из наиболее распространенных и надежных видов обеспечения. Суть залога в том, что при неисполнении обязательств кредитор (банк) получает право на удовлетворение своих требований из стоимости заложенного имущества, а не сам предмет залога. Предметом залога может быть широкий спектр имущества:
   • Недвижимое имущество: Здания, сооружения, земельные участки, производственные помещения (коммерческая ипотека).
   • Движимое имущество: Транспортные средства, оборудование, товары в обороте, производственные запасы, ценные бумаги, драгоценности.
   • Будущее имущество: Имущество, которое будет приобретено заемщиком в будущем, но уже сейчас может быть предметом залога.
   • Имущество третьих лиц: Залогодателем может выступать не сам заемщик, а связанная с ним компания или частное лицо, предоставляющее свое имущество в качестве обеспечения.
2. Поручительство: Это обязательство физического или юридического лица (поручителя) отвечать перед кредитором за исполнение обязательств заемщиком. Поручитель несет субсидиарную (дополнительную) или солидарную (равную с заемщиком) ответственность. Поручителями могут выступать:
   • Физические лица: Учредители, руководители компании, а также другие частные лица (родственники, коллеги).
   • Юридические лица: Компании-партнеры, бизнес-инкубаторы, региональные центры предпринимательства.
   • АО «Корпорация «МСП»: Этот институт играет ключевую роль в поддержке малого и среднего предпринимательства. Корпорация предоставляет прямые гарантии и контргарантии, покрывая до 50% суммы кредита. В некоторых случаях, при совместной работе с региональными гарантийными организациями, покрытие может достигать 70-90%, а для отдельных стартапов – даже до 100%. Срок таких гарантий может составлять до 15 лет, а комиссия – всего 0,75% годовых (для приоритетных отраслей – до 0,4%, в отдельных случаях – до 0,01%). Это существенно снижает риски для банков и облегчает доступ МСБ к финансированию.
3. Независимая гарантия (Банковская гарантия): Это безотзывная односторонняя сделка, по которой гарант (коммерческий банк или страховое общество) обязуется выплатить определенную сумму бенефициару (банку-кредитору) по первому требованию, если заемщик не исполнит свои обязательства. Независимая гарантия отличается от поручительства тем, что обязательство гаранта не зависит от основного обязательства заемщика.
4. Страхование ответственности заемщика: Банк может потребовать от заемщика застраховать риск неисполнения кредитных обязательств. В случае дефолта заемщика страховая компания выплатит банку страховое возмещение, что минимизирует потери кредитора.

Механизмы реализации обеспечения: При нарушении заемщиком обязательств по договору банк вправе:

• Досрочно взыскивать предоставленные кредиты и начисленные проценты.
• Обращать взыскание на заложенное имущество в порядке, установленном федеральным законом (например, через суд или во внесудебном порядке, если это предусмотрено договором залога).
• Предъявлять требования к поручителю или гаранту.

Важно отметить, что российское законодательство допускает замену залога по согласию сторон в процессе действия кредитного договора, что добавляет гибкости в управлении обеспечением. Наличие дополнительного обеспечения не только снижает риски, но и может ускорить процесс утверждения кредита, увеличить его размер и даже снизить процентную ставку, поскольку банк получает дополнительные гарантии возврата.

Порядок оценки качества обеспечения по кредитам кредитных организаций регулируется Положением Банка России от 28 июня 2017 г. № 590-П, которое устанавливает критерии классификации ссуд и формирования резервов в зависимости от финансового положения заемщика и качества обеспечения.

Система управления кредитными рисками в АО «Альфа-Банк»

В АО «Альфа-Банк» действует высокоразвитая и комплексная система управления рисками, которая соответствует не только законодательству Российской Федерации, но и международным стандартам, включая Базель III – набор рекомендаций по банковскому регулированию, повышающих требования к достаточности капитала и ликвидности.

Основу системы составляет концепция «трех независимых линий защиты»:

1. Первая линия защиты: Подразделения, непосредственно управляющие рисками в повседневной деятельности. Это, прежде всего, бизнес-подразделения, отвечающие за выдачу кредитов, проведение сделок и взаимодействие с клиентами. Их задача – идентифицировать, оценивать и принимать риски в рамках установленных лимитов и процедур.
2. Вторая линия защиты: Подразделения, осуществляющие независимый контроль рисков. К ним относятся службы риск-менеджмента, которые разрабатывают методологии оценки рисков, устанавливают лимиты, проводят мониторинг и анализируют риски на агрегированном уровне. Их функция – обеспечить соответствие рисковой деятельности банка установленным политикам и процедурам.
3. Третья линия защиты: Подразделения внутреннего аудита. Это независимая функция, которая проводит периодическую оценку эффективности всей системы управления рисками, включая работу первой и второй линий защиты. Внутренний аудит выявляет недостатки и дает рекомендации по их устранению.

Такая структура обеспечивает отсутствие конфликта интересов и четкое распределение ответственности за управление рисками.

Управление рисками в Альфа-Банке осуществляется на двух уровнях:

• «Трансакционный» уровень: Связан с принятием решений по отдельным операциям – утверждение конкретных кредитов, рыночных сделок. Здесь происходит детальная оценка рисков каждой отдельной сделки.
• «Портфельный» уровень: Охватывает управление совокупным риском всего кредитного портфеля. Здесь разрабатывается кредитная политика, формируются методологии оптимального портфеля, устанавливаются лимиты на отдельные сегменты или отрасли.

Для эффективного управления денежными рисками Альфа-Банк активно использует передовые программные решения, такие как SAS Risk Management, EGAR Focus, Kondor+. Эти системы позволяют автоматизировать сбор и анализ данных, моделирование рисков, стресс-тестирование и формирование отчетности, значительно повышая точность и оперативность риск-менеджмента.

Инструменты оценки кредитных рисков и работа с проблемной задолженностью

Для тонкой настройки процесса принятия кредитных решений Альфа-Банк применяет внутренние рейтинги заемщиков. Эти рейтинги, основанные на анализе финансово-хозяйственной деятельности компаний, позволяют присваивать каждому заемщику определенный класс риска, что, в свою очередь, влияет на условия кредитования и размер формируемых резервов. Хотя конкретные критерии являются внутренней информацией банка, их использование позволяет дифференцировать подход к клиентам в зависимости от их надежности.

Особое внимание заслуживает разработанный Альфа-Банком сервис «Индикатор риска». Этот инструмент предназначен для бизнеса и ежедневно анализирует операции по рублёвым счетам клиентов, предоставляя им оценку потенциальных рисков. «Индикатор риска» помогает компаниям соблюдать требования Банка России и Федерального закона № 115-ФЗ «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма», заранее уведомляя о риске блокировки по 115-ФЗ. Сервис оценивает риски по пяти ключевым критериям:

1. Доля налоговых платежей: Слишком низкая доля может указывать на сомнительные операции.
2. Соотношение операций с НДС и без НДС: Несоответствие обычным отраслевым показателям.
3. Объемы снятия наличных: Чрезмерно высокие объемы снятия наличных могут вызывать подозрения.
4. Объемы переводов на счета физических лиц: Необоснованно крупные переводы.
5. Размер остатка по счету: Низкий или постоянно обнуляемый остаток может указывать на «транзитную» компанию.

Работа с проблемной задолженностью – это критически важный аспект управления кредитными рисками. Альфа-Банк активно работает с неблагополучными заемщиками через специализированную дирекцию, начиная процесс за 2-3 месяца до срока погашения долга.

• Досудебная стадия:
  • Реструктуризация долга: В случае временных финансовых трудностей заемщика банк может предложить реструктуризацию долга, обычно на срок до полутора лет. Это позволяет изменить график платежей, продлить срок кредита или изменить процентную ставку, чтобы облегчить финансовую нагрузку.
  • Дополнительное обеспечение: Банк может запросить предоставление дополнительного обеспечения, такого как залог имущества или личное поручительство.
• Судебная стадия: Если внесудебное решение не найдено, Альфа-Банк активно использует судебные механизмы для взыскания долгов, заявляя иски примерно по каждому третьему кредитному договору.
  • При задолженности до 500 000 рублей банк может получить судебный приказ, что является упрощенной процедурой взыскания.
  • При большей сумме задолженности подается полноценное исковое заявление в суд, как на компанию, так и на поручителя.
• Привлечение коллекторских агентств: В случае невозможности взыскания долга самостоятельно, банк может передать его коллекторскому агентству. Например, ООО «Сентинел Кредит Менеджмент», одним из учредителей которого является Альфа-Банк, специализируется на взыскании просроченной задолженности.

Такая многоступенчатая система позволяет Альфа-Банку эффективно управлять кредитными рисками на всех этапах – от момента выдачи кредита до работы с проблемной задолженностью, минимизируя потенциальные потери и поддерживая стабильность своего кредитного портфеля.

Проблемы, тенденции и направления совершенствования на рынке корпоративного кредитования

Рынок корпоративного кредитования в России – это живой, динамично меняющийся организм, который чутко реагирует на макроэкономические колебания и регуляторные новации. В условиях текущей экономической конъюнктуры он сталкивается с рядом серьезных вызовов, которые требуют от банков и заемщиков постоянной адаптации и поиска новых решений.

Современное состояние и вызовы рынка кредитования юридических лиц в России (2024-2025 гг.)

Кредитование бизнеса традиционно выступает как один из ключевых драйверов экономического роста, обеспечивая предприятиям необходимые средства для развития. Однако последние два года ознаменовались существенным замедлением темпов роста в этом сегменте.

Статистика и прогнозы:

• В 2024 году темпы прироста кредитного портфеля малого и среднего бизнеса (МСБ) составили 17%, что значительно ниже показателя 2023 года (29%). Если исключить задолженность крупных заемщиков, формально подпадающих под критерии МСБ, то годовой темп прироста в 2024 году составил всего 4%.
• По данным Банка России, на 01 июля 2024 года общая задолженность по кредитам МСП достигла 14,4 трлн рублей, увеличившись за год на 25,8% (против 33,4% годом ранее).
• Прогноз на 2025 год от рейтингового агентства «Эксперт РА» предсказывает дальнейшее замедление прироста портфеля МСБ – не более 13%. При этом доля просроченной задолженности может вырасти с 4,4% до 5%.

Причины замедления и ужесточения:

• Высокие процентные ставки: В условиях жесткой денежно-кредитной политики Банка России процентные ставки по кредитам остаются высокими, достигая 25-30%. Такие ставки значительно превышают среднюю рентабельность большинства производственных предприятий. Например, в 2024 году средняя рентабельность по обрабатывающей промышленности в России составила 14,7%, а общая рентабельность по стране снизилась с 13,5% до 12,7%. Это означает, что брать кредит под 25-30% становится экономически нецелесообразно для большинства компаний, кроме случаев острой необходимости.
• Макропруденциальные меры Банка России: Регулятор активно применяет макропруденциальные надбавки к коэффициентам риска и устанавливает макропруденциальные лимиты (МПЛ) для ограничения доли высокорискованных кредитов. Например, повышение надбавок по целевым и нецелевым автокредитам с 1 июля 2024 года привело к существенному снижению доли кредитов с показателем долговой нагрузки (ПДН) более 50%. С 1 апреля 2025 года возможно введение МПЛ по кредитованию крупного бизнеса, что еще больше ужесточит условия.
• Сокращение емкости рынка и ухудшение качества портфеля: В целом, наблюдается сокращение емкости рынка корпоративного кредитования и ухудшение качества кредитного портфеля банков по ранее заключенным сделкам. Это вынуждает банки повышать требования к новым заемщикам и концентрироваться на отраслях, наименее подверженных макроэкономическим рискам.
• Преимущественный рост оборотного финансирования: Корпоративное кредитование растет преимущественно за счет финансирования текущей деятельности. Новых инвестиционных проектов, за исключением жилой недвижимости, пока мало, что свидетельствует об осторожности бизнеса и банков в условиях неопределенности.

Динамика кредитного портфеля и просроченной задолженности

Анализ динамики кредитного портфеля и показателей просроченной задолженности позволяет глубоко понять текущее состояние рынка и его уязвимые места.

По состоянию на 01 сентября 2025 года:

• Общая задолженность по кредитам юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям составила 79,7 трлн рублей, демонстрируя годовой темп прироста в 10,3%.
• Просроченная задолженность достигла 2,828 трлн рублей. Это тревожный показатель, отражающий сложности, с которыми сталкиваются заемщики.
• Доля заемщиков, имеющих просроченную задолженность, в общем количестве заемщиков возросла на 0,1 процентных пункта и составила 23,2% на 01.09.2025. Это означает, что почти четверть всех корпоративных заемщиков имеют хотя бы небольшую просрочку.

Таблица 3: Динамика корпоративного кредитования (2023-2025 гг.)

Показатель	2023 год (факт)	2024 год (факт)	2025 год (прогноз)
Темп прироста портфеля МСБ	29%	17%	≤ 13%
Темп прироста реального МСБ	–	4%	–
Задолженность по кредитам МСП (на 01.07)	–	14,4 трлн руб.	–
Просроченная задолженность МСБ	–	4,4%	5%
Объем выданных кредитов ЮЛ и ИП (авг. 2025)	–	–	7,9 трлн руб.
Общая задолженность ЮЛ и ИП (на 01.09.2025)	–	–	79,7 трлн руб.
Просроченная задолженность ЮЛ и ИП (на 01.09.2025)	–	–	2,828 трлн руб.
Доля заемщиков с просрочкой (на 01.09.2025)	–	–	23,2%

Причины роста просроченной задолженности многофакторны: это и ухудшение макроэкономической ситуации, и снижение рентабельности бизнеса, и ужесточение требований банков, и, как следствие, большая нагрузка на тех заемщиков, которые все же смогли получить финансирование.

Инновации и цифровизация в банковском кредитовании

В ответ на вызовы времени и стремительное развитие технологий банковский сектор активно движется в сторону инноваций и цифровизации. В среднесрочной перспективе ожидается полная «оцифровка» отношений финансово-кредитных организаций с клиентами, что позволит превратить банки в открытые «экосистемы», интегрирующие в себе широкий спектр финансовых и нефинансовых услуг.

Роль искусственного интеллекта (ИИ):

• ИИ становится неотъемлемой частью кредитного скоринга. В 2025 году более 50% российских банков активно внедряют решения на базе ИИ.
• Примеры эффективности:
  • Сбербанк использует ИИ для принятия более 80% решений по выдаче кредитов малому и микробизнесу, а также для краткосрочного кредитования среднего и крупного бизнеса.
  • В Тинькофф Банке более 90% решений по кредитам бизнесу принимаются без участия человека.
• ИИ позволяет анализировать огромные объемы данных о компании (выручка, издержки, активы, пассивы, капитал), точнее оценивать кредитоспособность и прогнозировать риски, принимать решения значительно быстрее и с меньшей вероятностью ошибки.

Инициативы Банка России:

• Модернизация моделей оценки кредитного риска: Инициатива «Разработка модели оценки кредитного риска по юридическим лицам на основе публичных финансовых и транзакционных данных заемщиков» направлена на оперативное выявление признаков ухудшения финансового положения с использованием Big Data.
• Единый реестр данных о предметах залога: Банк России планирует создание реестра детальных данных о предметах залога, принятых кредитными организациямими в качестве обеспечения. Это позволит повысить прозрачность, снизить риски двойного залога и улучшить управление кредитным риском. Существующий с 2021 года реестр уведомлений о залоге движимого имущества, который ведут нотариусы, будет дополнен информацией от Банка России о характеристиках заложенных объектов.

Цифровые банковские услуги и биометрия:

• Банки активно инвестируют в развитие инновационных технологий, тестируют решения для NRT-аналитики (Near Real-Time) и кластерных технологий работы с данными, что позволяет получать аналитику практически мгновенно.
• Цифровые банковские услуги позволяют клиентам управлять счетами и операциями (платежи, открытие вкладов, кредитование, обмен валют) через мобильные устройства.
• Биометрическая аутентификация стремительно набирает популярность: в 2025 году россияне воспользовались биометрическими сервисами более 150 миллионов раз. Использование Единой биометрической системы (ЕБС) выросло в пять раз за первые 6 месяцев 2025 года. Около 64% россиян используют разблокировку или подтверждение действий по отпечатку пальца или лицу, 55% делают это регулярно.

Новые модели банковских продуктов:

• Внедряются системы подписки на банковские продукты, предлагающие пакеты услуг за ежемесячную абонентскую плату с льготными условиями по кредитам, повышенным кэшбэком и другими бонусами. Это позволяет банку строить более долгосрочные и персонализированные отношения с клиентами.

Эти инновации не просто меняют «облицовочный слой» банковских услуг, но и трансформируют саму суть кредитного процесса, делая его более быстрым, точным и клиентоориентированным. Как это повлияет на малый бизнес и его доступ к финансированию в условиях жесткой конкуренции, если крупные банки все активнее автоматизируют принятие решений?

Предложения по совершенствованию процесса кредитования юридических лиц и обеспечения возврата

Опираясь на выявленные проблемы и инновационные тенденции, АО «Альфа-Банк» может значительно усовершенствовать свою кредитную политику и повысить эффективность обеспечения возврата кредитов.

1. Дифференциация процентных ставок на основе ИИ-скоринга:
   • Разработка более гибкой тарифной сетки: Использовать данные ИИ для более тонкой оценки индивидуального риска каждого заемщика и предложения персонализированных процентных ставок. Это позволит привлекать более качественных заемщиков по конкурентным ставкам и компенсировать риски по менее надежным.
   • Внедрение динамического ценообразования: Возможность пересмотра процентной ставки в течение срока кредита при изменении финансового состояния заемщика, что стимулирует его к поддержанию стабильности.
2. Расширение использования альтернативных данных в андеррайтинге:
   • Интеграция с государственными и коммерческими базами данных: Помимо стандартной отчетности, использовать данные о госзакупках, участии в тендерах, активности в социальных сетях (для малого бизнеса), отзывах клиентов, что позволит получить более полную картину деловой репутации.
   • Анализ транзакционной активности: Глубокий анализ всех банковских операций клиента, не только в Альфа-Банке, но и в других банках (с согласия клиента), для выявления аномалий и оперативного прогнозирования рисков.
3. Оптимизация процедур работы с обеспечением:
   • Активное использование реестра залогов Банка России: Полная интеграция с новым реестром детальных данных о предметах залога позволит Альфа-Банку более эффективно оценивать ликвидность обеспечения, выявлять дублирования и управлять рисками.
   • Разработка стандартов оценки новых видов обеспечения: Исследовать возможность принятия в залог интеллектуальной собственности, прав на программное обеспечение или будущих денежных потоков по контрактам (особенно для инновационных компаний), при условии разработки надежных методик их оценки и реализации.
   • Активное информирование клиентов о преимуществах гарантий Корпорации «МСП»: Проводить целевые кампании для МСБ, объясняя, как гарантии Корпорации могут снизить стоимость кредита и повысить вероятность его получения.
4. Проактивное управление проблемной задолженностью:
   • Расширение функционала «Индикатора риска»: Добавить предиктивные модели, которые не только констатируют текущие риски, но и прогнозируют потенциальные проблемы с ликвидностью или платежеспособностью заемщика на основе анализа динамики его финансовых показателей.
   • Персонализированные программы реструктуризации: На основе глубокого анализа причин возникновения проблемной задолженности предлагать индивидуальные, а не типовые, условия реструктуризации, что повысит шансы на успешное погашение долга.
   • Обучение и консультирование проблемных заемщиков: Предлагать консультации по финансовому планированию и оптимизации бизнес-процессов тем заемщикам, которые столкнулись с временными трудностями. Это может быть выгоднее, чем доведение ситуации до судебного разбирательства.
5. Развитие цифровых экосистем для бизнеса:
   • Интеграция банковских услуг с нефинансовыми сервисами: Создание единой платформы, где бизнес-клиенты могут не только управлять финансами, но и получать юридические, бухгалтерские, маркетинговые услуги, что повысит лояльность и глубину проникновения банка в бизнес-процессы клиентов.
   • Внедрение систем подписки на банковские продукты: Разработать пакетные предложения с фиксированной абонентской платой, включающие льготные условия кредитования, расширенный функционал «Индикатора риска», консультационную поддержку, что обеспечит стабильный доход банку и выгодные условия клиентам.

Эти направления позволят АО «Альфа-Банк» не только более эффективно управлять рисками и обеспечивать возвратность кредитов, но и укрепить свои позиции на рынке корпоративного кредитования, предлагая клиентам инновационные и конкурентоспособные решения в условиях постоянно меняющейся экономической среды.

Заключение

Проведенное исследование позволило глубоко деконструировать и проанализировать ключевые аспекты кредитования юридических лиц, механизмы обеспечения возврата и системы управления рисками, используя в качестве примера деятельность АО «Альфа-Банк». В ходе работы были достигнуты поставленные цели и решены задачи, что позволяет сформулировать следующие основные выводы.

Мы установили, что кредитование юридических лиц является фундаментальным элементом современной рыночной экономики, функционирующим на основе принципов возвратности, срочности, платности, целевого использования и обеспеченности. Каждый из этих принципов имеет глубокое экономическое содержание и критически важен для обеспечения стабильности банковской системы. В частности, принцип возвратности не только требует погашения долга, но и гарантирует возобновляемость кредитных ресурсов банка.

Детальный анализ показал, что оценка кредитоспособности юридических лиц – это сложный и многофакторный процесс, включающий не только традиционный финансовый анализ (чистая прибыль, рентабельность, ликвидность), но и применение специфических метрик, таких как соотношение обязательств к EBITDA (рекомендуемое значение не более 3) и коэффициент ICR (не более 50%), которые позволяют глубоко оценить способность компании обслуживать свои долговые обязательства.

Правовое регулирование кредитования в России представлено многоуровневой системой, включающей Конституцию РФ, Гражданский кодекс, а также специализированные федеральные законы («О банках и банковской деятельности», «О Центральном банке РФ»). Особое значение имеет Положение Банка России № 590-П, регулирующее формирование резервов на возможные потери, что напрямую влияет на оценку кредитного риска и финансовую устойчивость банков. Мы также дали четкие определения ключевым терминам, таким как кредитный риск, кредитный портфель, андеррайтинг (с детализацией этапов проверки и прогнозирования) и комплаенс (включая его роль в соблюдении 115-ФЗ).

Исследование процедур кредитования в АО «Альфа-Банк» выявило широкий спектр кредитных продуктов (разовые займы, овердрафт, кредитные линии, коммерческая ипотека, автокредиты) с гибкими условиями, адаптированными под различные потребности бизнеса. Детально проанализирован пошаговый кредитный процесс, от онлайн-заявки до получения средств, с акцентом на требования к заемщикам (срок деятельности от 9 месяцев, гражданство РФ) и комплекту документов, включая официальную налоговую отчетность и выписки с расчетных счетов. Особо отмечено требование поручительства для ИП при суммах свыше 3 млн рублей.

Мы глубоко изучили систему обеспечения возврата кредитов, рассмотрев залог (включая движимое, недвижимое и будущее имущество третьих лиц), поручительство (с детализацией роли АО «Корпорация «МСП», способной покрывать до 50-100% суммы кредита на срок до 15 лет с комиссией 0,75% годовых), независимую гарантию и страхование ответственности. Важно, что дополнительные средства обеспечения не только снижают риски, но и могут ускорить процесс утверждения кредита и улучшить его условия.

Система управления кредитными рисками АО «Альфа-Банк» соответствует международным стандартам Basel III и основана на концепции «трех независимых линий защиты». Были рассмотрены инструменты оценки рисков, такие как внутренние рейтинги заемщиков, и детально проанализирован сервис «Индикатор риска», который, используя 5 критериев (доля налоговых платежей, соотношение операций с НДС, объемы снятия наличных, переводы физлицам, остаток по счету), активно помогает клиентам соблюдать требования 115-ФЗ. Работа с проблемной задолженностью в банке осуществляется проактивно, начиная с реструктуризации и дополнительного обеспечения, и, при необходимости, переходя к судебным разбирательствам и привлечению коллекторских агентств, таких как ООО «Сентинел Кредит Менеджмент».

Анализ современного состояния рынка корпоративного кредитования в России выявил серьезные вызовы 2024-2025 годов: замедление темпов роста кредитного портфеля МСБ (до 17% в 2024 г., 4% для реального МСБ), влияние высоких процентных ставок (25-30% при средней рентабельности обрабатывающей промышленности 14.7%), ужесточение требований банков и макропруденциальные меры Банка России. Актуальные данные по объему выданных кредитов (7,9 трлн руб. в августе 2025 г.) и общая задолженность (79,7 трлн руб. на 01.09.2025) сопровождаются ростом просроченной задолженности (2,828 трлн руб.) и доли заемщиков с просрочкой (23,2%).

В качестве направлений совершенствования были предложены конкретные рекомендации для АО «Альфа-Банк». Среди них – дальнейшее внедрение искусственного интеллекта в кредитный скоринг (который уже используется более чем 50% российских банков, а в Сбербанке — для 80% кредитов МСБ), активное использование Единого реестра детальных данных о предметах залога Банка России, развитие цифровых банковских услуг с биометрической аутентификацией (150 млн использований в 2025 г.) и разработка систем подписки на банковские продукты. Эти меры позволят банку оптимизировать кредитную политику, повысить эффективность управления рисками и предложить более конкурентоспособные решения для бизнеса.

Практическая значимость предложенных рекомендаций заключается в их потенциальной применимости для АО «Альфа-Банк» с целью улучшения качества кредитного портфеля, снижения кредитных рисков и повышения лояльности клиентов. Для банковского сектора в целом эти рекомендации могут служить ориентиром для адаптации к меняющимся рыночным условиям и внедрения передовых технологий.

Перспективы дальнейших исследований видятся в углубленном изучении влияния ESG-факторов на кредитоспособность юридических лиц, а также в разработке моделей оценки кредитного риска для стартапов и инновационных проектов, не имеющих традиционной финансовой истории, с использованием новых источников данных и методов машинного обучения.

Список использованной литературы

1. Конституция Российской Федерации (принята на всенародном голосовании 12 декабря 1993 г.).
2. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 26.01.1996 №14-ФЗ (ред. от 30.11.2011, с изм. и доп., вступающими в силу с 01.01.2012).
3. Федеральный закон от 10.07.2002 г. № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» (с изм. и доп. от 21.11.2011 № 327-ФЗ).
4. Федеральный закон от 02.12.1990 г. №395-1 «О банках и банковской деятельности» (ред. от 06.12.11).
5. Федеральный закон Российской Федерации от 26 июля 2006 г. № 135-ФЗ «О защите конкуренции» (в ред. от 18 июля 2011 г. № 242-ФЗ).
6. Федеральный закон Российской Федерации от 7 февраля 1992 г. № 2300-1 (в ред. от 27.06.2011 № 162-ФЗ) «О защите прав потребителей».
7. Указание Банка России от 20.04.2011 № 2613-У «О внесении изменений в Инструкцию Банка России от 16 января 2004 года № 110-И «Об обязательных нормативах банков».
8. Указание Банка России от 20.04.2011: Разъяснения Департамента банковского регулирования и надзора по запросам о применении требований Инструкции Банка России от 16.01.04 № 110-И «Об обязательных нормативах банков» в редакции Указания Банка России от 20.04.2011 № 2613-У».
9. Положение ЦБ РФ № 283-П от 20.03.2006 г. «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери» (ред. от 03.11.2009).
10. Положение ЦБ РФ от 26 марта 2004 г. №254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» (с Указанием от 3 июня 2010 г. № 2459-У).
11. Положение ЦБ РФ от 31 августа 1998 года №54-П «О порядке предоставления (размещения) кредитными организациями денежных средств и их возврата (погашения)» (с изм. на 27 июля 2001 года).
12. Инструкция ЦБ РФ № 110-И от 16.01.2004 г. «Об обязательных нормативах банков» (ред. от 08.11.2010).
13. Письмо ЦБ РФ № 26-Т от 23.03.2007 г. «Методические рекомендации по проведению проверки системы управления банковскими рисками в кредитной организации (ее филиале)».
14. Письмо Банка России от 04.04.2011 № 43-Т «О некоторых вопросах оценки качества ссуд».
15. Анализ деятельности банков: учеб. пособие / И.К. Козлова, Т.А. Купрюшина, О. А. Богданкевич, Т.В. Немаева. Минск: Высшая Школа, 2009.
16. Ананьев Д. Н. Банковский сектор России: итоги и перспективы развития // Деньги и кредит. 2009. № 3.
17. Банки и банковское дело /Под. ред. И.Т. Балабанова. СПб.: Питер, 2007.
18. Банковские операции: Учебное пособие. Виноградова Т.Н. Ростов: Феникс, 2008.
19. Банковское дело: учебник / под ред. д-ра экон. наук, проф. Г. Г. Коробовой. изд. с изм. М.: Экономика. 2008.
20. Банковское дело. Экспресс-курс : учебное пособие / кол. авторов ; под ред. О.И. Лаврушина. 3-е изд., перераб. и доп. М. : КНОРУС, 2009.
21. Банковское дело: 100 экзаменационных ответов /Ю. Свиридов. Издание 3-е, исправленное и дополненное. Ростов н/Д: Издательский центр «МарТ»; Феникс, 2010.
22. Банковское дело: учебник / О.И. Лаврушии, И. Д. Мамонова, Н.И. Валенцова [и др.]; под ред. засл. деят. науки РФ, д-ра экой, иаук, проф. О.И. Лаврушина. 8-е изд., стер. М. : КНОРУС, 2009.
23. Белоглазова Г. Н., Кроливецкая Л. П. Банковское дело. Организация деятельности коммерческого банка: учебник для бакалавров. М.:Юрайт-Издат, 2012.
24. Беляков А.В., Ломакина Е.В. Кредитный риск-оценка, анализ, управление // Финансы и кредит. 2011 № 9.
25. Бонцевич Н. Формирование кредитного портфеля банка и его оптимизация // Банковский вестник. 2011 № 4.
26. Велиева, И. С. Управление рисками в российских банках / И.С. Велиева // Эксперт. 2011. № 6.
27. Глушкова Н.Б. Банковское дело: Учебное пособие. М. Академический Проект; Альма Матер, 2010.
28. Гришина О. В. Практика риск-менеджмента в российских банках: риски есть, системы нет / О. В. Гришина, П. А. Самиев // Управление финансовыми рисками. 2011. № 2.
29. Гришкин С. Г., Мусаева Р.А., Харисов К. Г. Использование средств многомерного анализа для оценки кредитного портфеля банка // Банковские технологии. 2011 №12.
30. Грязнова А. Финансово-кредитный энциклопедический словарь — М.: Финансы и статистика, 2008.
31. Ежеквартальный отчет за 2 квартал 2012 г. ОАО «Альфа-Банк».
32. Ефимова Ю. В. Оценка заемщиков малого бизнеса с учетом международных требований // Банковское кредитование, 2010. № 6.
33. Жариков В. В. Управление кредитными рисками: учебное пособие / В.В. Жариков М. В. Жарикова А. И. Евсейчев. – Тамбов: Изд-во Тамб. гос. техн. ун-та, 2009.
34. Жарковская Е. П. Банковское дело: учебник для студентов вузов, 6-е изд., испр. и доп. – М.: Омега-Л, 2008.
35. Жуков Е.Ф. «Банки и банковские операции», М.,2008.
36. Коробов Ю.И. Банковские операции. М.: Магистр, 2010.
37. Костерина Т.М. Банковское дело: Учебно-практическое пособие. – М.: Изд. центр ЕАОИ, 2009.
38. Костюченко Н. С. Анализ кредитных рисков / Н.С. Костюченко. СПб.: ИТД «Скифия», 2010.
39. Купор С. В. Развитие системы банковского кредитования реального сектора экономики России. // Экономический вестник Ростовского государственного университета. – 2011. – Том 5. – №3.
40. Мельникова Н.А. Управление обеспечением возврата банковских кредитов. // Известия Санкт-Петербургского университета экономики и финансов. – 2012. – №1 (73).
41. Меркулова И. В., Лукьянова А. Ю. Деньги, кредит, банки. М.: КноРус, 2012.
42. Мищенко, А. В. Методология управления кредитным риском и оптимальное формирование кредитного портфеля / А. В. Мищенко, А. С. Чижова // Высшая школа экономики 2011.
43. Прошунин М. М. Банковское право. М.: «ЭКСМО», 2011.
44. Пухов А. В. Продажи и управление бизнесом в розничном банке. М.: КноРус, 2011.
45. Соколинская Н.Э. Кредитные риски в российском банковском секторе: факторы и менеджмент //Банковские услуги. 2010. № 5.
46. Усачев С. Кредитоспособность заемщика – основа для управления кредитным риском // Аналитический банковский журнал. 2010 № 5.
47. Филина Ф. Как взять в долг: самые востребованные способы. – М.: Гросс-Медиа, 2008.
48. Годовой отчет ОАО «Альфа-Банк» по итогам работы за 2011 год.
49. Анализ кредитного портфеля. URL: http://www.investliga.ru/stati/dengi-i-kredity/analiz-kreditnogo-portfelya.html (дата обращения: 10.10.2025).
50. Данные сайта портала http: // www.bankir.ru. (дата обращения: 10.10.2025).
51. Данные ЦБ РФ. URL: http://www.cbr.ru/credit/coinfo.asp?id=450000036 (дата обращения: 10.10.2025).
52. Как получить кредит для малого бизнеса. URL: http://www.kreditbusiness.ru/uslovie/95-kak-poluchit-kredit-dlja-malogo-biznesa.html (дата обращения: 10.10.2025).
53. О банке. URL: http://www.alfabank.ru/about/ (дата обращения: 10.10.2025).
54. Оптимизационный подход к управлению кредитным портфелем в условиях кризиса. URL: http://www.mdco.ru/content/881 (дата обращения: 10.10.2025).
55. Таблица составлена по материалам официального сайта Центрального банка РФ. URL: http: // www.cbr.ru (дата обращения: 10.10.2025).
56. Причины, по которым бизнесу (ИП и ООО) не дают кредит. Альфа-Банк. URL: https://alfabank.ru/articles/business/prichiny-po-kotorym-biznesu-ip-i-ooo-ne-dayut-kredit/ (дата обращения: 10.10.2025).
57. Положение Банка России от 12.11.2007 N 312-П (ред. от 09.09.2015) «О порядке предоставления Банком России кредитным организациям кредитов, обеспеченных активами или поручительствами» (Зарегистрировано в Минюсте России 10.12.2007 N 10658). КонсультантПлюс. URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_73062/ (дата обращения: 10.10.2025).
58. Тактика работы с должниками от Альфа-Банк. RosInvest.Com. URL: https://rosinvest.com/novosti/847043 (дата обращения: 10.10.2025).
59. Кредиты для бизнеса в Альфа-Банке. Сравни.ру. URL: https://www.sravni.ru/kredity-dlja-biznesa/alfa-bank/ (дата обращения: 10.10.2025).
60. Кредит для юридических лиц. Альфа-Банк. URL: https://alfabank.ru/sme/credits/ (дата обращения: 10.10.2025).
61. Основные способы обеспечения возврата кредита. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/osnovnye-sposoby-obespecheniya-vozvrata-kredita (дата обращения: 10.10.2025).
62. Статья 33. Обеспечение возвратности кредитов. КонсультантПлюс. URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_5728/05c8a3350436d90069634e9e431289cf004870f4/ (дата обращения: 10.10.2025).
63. Какие бывают виды кредитов для юридических лиц и малого бизнеса. Альфа-Банк. URL: https://alfabank.ru/articles/sme/creditovanie-yuridicheskih-lic/ (дата обращения: 10.10.2025).
64. Аналитические записки. Банк России. URL: https://www.cbr.ru/publ/analytics/ (дата обращения: 10.10.2025).
65. Альфа-банк и его отдел взыскания задолженности. RosInvest.Com. URL: https://rosinvest.com/novosti/857508 (дата обращения: 10.10.2025).
66. Обеспечение кредита: понятие, виды, формы. Мокка Блог. URL: https://mokka.ru/blog/obespechenie-kredita/ (дата обращения: 10.10.2025).
67. Как работает система управления рисками в Альфа-Банке? Вопросы к Поиску с Алисой (Яндекс Нейро). URL: https://yandex.ru/q/question/kak_rabotaet_sistema_upravleniia_riskami_v_al_b4021303/ (дата обращения: 10.10.2025).
68. Отдел взыскания просроченной задолженности Альфа-Банка. fpa.ru. URL: https://fpa.ru/info/dolgi/vzyskanie-dolgov/otdel-vzyskaniya-prosrochennoy-zadolzhennosti-alfa-banka/ (дата обращения: 10.10.2025).
69. Кредитование юридических лиц и индивидуальных предпринимателей в августе 2025 года. Банк России. URL: https://www.cbr.ru/statistics/bank_sector/msb/ (дата обращения: 10.10.2025).
70. ВИДЫ ФИНАНСОВЫХ РИСКОВ, ПРИСУЩИХ АО «АЛЬФА-БАНКА. Международный журнал прикладных и фундаментальных исследований. URL: https://applied-research.ru/ru/article/view?id=10214 (дата обращения: 10.10.2025).
71. Отдел взыскания Альфа-банка — как служба работает с задолженностью? URL: https://bankrotstvo.legal/otdel-vzyskaniya-alfa-banka/ (дата обращения: 10.10.2025).
72. Положение о предоставлении Банком России российским кредитным организациям кредитов без обеспечения. URL: https://www.cbr.ru/Content/Document/File/41349/1712p.pdf (дата обращения: 10.10.2025).
73. Российский банковский сектор — прогноз на 2025 год. Ассоциация банков России. URL: https://asros.ru/upload/iblock/d76/d76b32c6ff6f890c000f0cf98a8acdfa.pdf (дата обращения: 10.10.2025).
74. Как банки используют искусственный интеллект в обслуживании бизнеса. Ведомости. URL: https://www.vedomosti.ru/finance/articles/2024/04/15/1032127-kak-banki-ispolzuyut-iskusstvennii-intellekt-v-obsluzhivanii-biznesa (дата обращения: 10.10.2025).
75. Кредитная линия для юр лиц в Альфа-Банке. Информационный портал о кредитах. URL: https://kreditopen.ru/kreditnaya-liniya-dlya-yur-lic-v-alfa-banke/ (дата обращения: 10.10.2025).
76. Кредиты для бизнеса в Альфа Банке — оформить, условия в 2025 году для ИП, юр. лиц. URL: https://bankiros.ru/credits/biznes/alfa-bank (дата обращения: 10.10.2025).
77. Кредитная политика коммерческого банка на примере АО «Альфа-банк». studwork.org. URL: https://www.studwork.org/q/270409 (дата обращения: 10.10.2025).
78. Банковский сектор. Банк России. URL: https://www.cbr.ru/Collection/Collection/File/48628/2025-03_bsr.pdf (дата обращения: 10.10.2025).
79. Задолженность в Альфа-Банке: законные способы решения проблемы и меры воздействия. vnebanka.ru. URL: https://vnebanka.ru/news/zadolzhennost-v-alfa-banke-zakonnye-sposoby-resheniya-problemy-i-mery-vozdejstviya/ (дата обращения: 10.10.2025).
80. Как получить кредит для ООО в 2025 году — какие кредиты предлагают банки, условия и список документов. ВТБ. URL: https://www.vtb.ru/small-business/articles/kak-poluchit-kredit-dlya-ooo/ (дата обращения: 10.10.2025).
81. Банковское кредитование: тренды и новые технологии. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/bankovskoe-kreditovanie-trendy-i-novye-tehnologii (дата обращения: 10.10.2025).
82. Msk1.ru: Во всем виновата ключевая ставка? Почему бизнес в России умирает чаще, чем рождается, и чего ждать в 2025-м. ББР Банк. URL: https://bbr.ru/press-center/smi-o-nas/msk1.ru-vo-vsem-vinovata-klyuchevaya-stavka-pochemu-biznes-v-rossii-umiraet-chashche-chem-rozhdaetsya-i-chego-zhdat-v-2025-m/ (дата обращения: 10.10.2025).
83. Возвратность кредита. Википедия. URL: https://ru.wikipedia.org/wiki/%D0%92%D0%BE%D0%B7%D0%B2%D1%80%D0%B0%D1%82%D0%BD%D0%BE%D1%81%D1%82%D1%8C_%D0%BA%D1%80%D0%B5%D0%B4%D0%B8%D1%82%D0%B0 (дата обращения: 10.10.2025).
84. Аналитический обзор рынка банковского корпоративного кредитования. URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=38198642 (дата обращения: 10.10.2025).
85. Управление кредитным риском — Кредитные операции коммерческого банка на примере ЗАО «Альфа-Банк». studwood. URL: https://studwood.com/2099787/bankovskoe_delo/upravlenie_kreditnym_riskom (дата обращения: 10.10.2025).
86. Инновации в российских банках: тренды и мнение рынка. Arenadata. URL: https://arenadata.tech/blog/innovacii-v-rossijskih-bankah-trendy-i-mnenie-rynka/ (дата обращения: 10.10.2025).
87. Обеспеченные кредиты Банка России. Банк России. URL: https://www.cbr.ru/hd_analytics/refinancing/pledge_loans/ (дата обращения: 10.10.2025).
88. Рынок кредитования МСБ по итогам 2024 года и прогноз на 2025-й: ставки сделаны, ставок меньше нет. Эксперт РА. URL: https://www.raexpert.ru/researches/banks/msb_2025/ (дата обращения: 10.10.2025).
89. Финансовые инновации в банковской сфере Российской Федерации. Электронный научный архив УрФУ. URL: https://elar.urfu.ru/bitstream/10995/121703/1/urfu2334.pdf (дата обращения: 10.10.2025).
90. Финтех-тренды: инновации в сфере кредитования и финансовых услуг. Третий Рим. URL: https://third-rome.ru/finansy-i-investitsii/fintekh-trendy-innovatsii-v-sfere-kreditovaniya-i-finansovykh-uslug.html (дата обращения: 10.10.2025).
91. Обеспечение кредита: виды, способы и особенности финансового покрытия банковских займов. Нетдолгофф. URL: https://netdologoff.ru/articles/chto-takoe-obespechenie-kredita/ (дата обращения: 10.10.2025).
92. Корпоративное кредитование растет за счет оборотного финансирования, новых проектов нет, отмечают в Сбере. Финмаркет. URL: https://www.finmarket.ru/main/article/6291244 (дата обращения: 10.10.2025).
93. Кредитный риск: методы оценки и регулирования на примере АО «Альфа-Банк». URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=43936098 (дата обращения: 10.10.2025).
94. Информация о принимаемых рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом. Альфа-Банк. URL: https://alfabank.ru/f/1/corporate/group/raskrytie-informacii/bazel-iii/raskrytie_informacii_o_riskah_alfabank_group_01102017.pdf (дата обращения: 10.10.2025).
95. Бакалаврская работа. Тольяттинский государственный университет. URL: https://dspace.tltsu.ru/bitstream/123456789/22361/1/2.pdf (дата обращения: 10.10.2025).
96. Остатки средств кредитных организаций в Банке России снизились до 5192,9 млрд руб., на депозитных счетах выросли до 3372,02 млрд руб. Финмаркет. URL: https://www.finmarket.ru/currency/news/6290858 (дата обращения: 10.10.2025).
97. Отзывы о кредитовании бизнеса Альфа-Банка. URL: https://www.banki.ru/services/responses/bank/alfabank/credit/corporate/ (дата обращения: 10.10.2025).
98. Что говорят клиенты о кредитовании бизнеса Альфа-Банка: народный рейтинг мнений о банке. Банки.ру. URL: https://www.banki.ru/services/responses/bank/alfabank/credit/corporate/?PAGEN_1=2 (дата обращения: 10.10.2025).
99. Андеррайтинг. Википедия. URL: https://ru.wikipedia.org/wiki/%D0%90%D0%BD%D0%B4%D0%B5%D1%80%D1%80%D0%B0%D0%B9%D1%82%D0%B8%D0%BD%D0%B3 (дата обращения: 10.10.2025).
100. Понятие кредитования юридических лиц и виды выдаваемых кредитов в коммерческом банке. Elibrary. URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=42491565 (дата обращения: 10.10.2025).
101. Кредитование юридических лиц: основные понятия и принципы. Elibrary. URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=50369802 (дата обращения: 10.10.2025).
102. Что такое Андеррайтинг: понятие и определение термина. Точка. URL: https://tochka.com/glossary/underwriting/ (дата обращения: 10.10.2025).
103. Что такое «Кредитный риск» простыми словами — определение термина. Финансовый словарь Газпромбанка. URL: https://www.gazprombank.ru/faq/61199/ (дата обращения: 10.10.2025).
104. Нормативно-правовая база регулирования кредитных операций. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/normativno-pravovaya-baza-regulirovaniya-kreditnyh-operatsiy (дата обращения: 10.10.2025).
105. Что такое андеррайтинг и чем занимаются андеррайтеры. Совкомбанк. URL: https://sovcombank.ru/blog/anderraiting-cto-eto-takoe-i-cem-zanimaiutsia-anderraitery (дата обращения: 10.10.2025).
106. Кредитный портфель банка и критерии оценки его качества. URL: https://www.elibrary.ru/item.asp?id=12852277 (дата обращения: 10.10.2025).
107. О кредитовании юридических лиц учреждениями сберегательного банка Российской Федерации от 26 октября 1993. docs.cntd.ru. URL: https://docs.cntd.ru/document/9010408 (дата обращения: 10.10.2025).
108. Что такое андеррайтинг в кредитовании. Дело Модульбанка. URL: https://delo.modulbank.ru/articles/underwriting (дата обращения: 10.10.2025).
109. Нормативное регулирование кредитного процесса — что это простыми словами. Глоссарий Финуслуги.рy. URL: https://fingu.ru/glossary/normativnoe-regulirovanie-kreditnogo-processa (дата обращения: 10.10.2025).
110. Инструкция Банка России от 6 декабря 2017 г. № 183-И “Об обязательных нормативах банков с базовой лицензией”. Документы ленты ПРАЙМ — ГАРАНТ. URL: https://www.garant.ru/products/ipo/prime/doc/71746234/ (дата обращения: 10.10.2025).
111. Кредитный портфель. Википедия. URL: https://ru.wikipedia.org/wiki/%D0%9A%D1%80%D0%B5%D0%B4%D0%B8%D1%82%D0%BD%D1%8B%D0%B9_%D0%BF%D0%BE%D1%80%D1%82%D1%84%D0%B5%D0%BB%D1%8C (дата обращения: 10.10.2025).
112. Что такое кредитный портфель банка: структура, управление, анализ. Мокка Блог. URL: https://mokka.ru/blog/chto-takoe-kreditnyj-portfel-banka/ (дата обращения: 10.10.2025).
113. Обязательные нормативы ЦБ — что это простыми словами. Финуслуги. URL: https://fingu.ru/glossary/obyazatelnye-normativy-cb (дата обращения: 10.10.2025).
114. Правовое регулирование кредитных отношений в РФ: общая характеристика от 01 апреля 2002. docs.cntd.ru. URL: https://docs.cntd.ru/document/901815152 (дата обращения: 10.10.2025).
115. Кредитный портфель. Финансовый анализ. URL: http://www.finanal.ru/kreditnyy-portfel (дата обращения: 10.10.2025).
116. Правовые основы деятельности кредитных организаций установлены. Банк России. URL: https://www.cbr.ru/faq/credit_org/ (дата обращения: 10.10.2025).
117. Статья 22. КонсультантПлюс. URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_3756/2a559d8c03c53b27b3e020d588470a2732004278/ (дата обращения: 10.10.2025).