Управление кредитным портфелем банка в современных условиях: теоретические основы, анализ и перспективы развития российского банковского сектора

В последние годы, по итогам 11 месяцев 2023 года, объем корпоративного кредитования в России вырос на впечатляющие 22,6%, достигнув 72 трлн рублей. Этот факт красноречиво свидетельствует о критической роли кредитного портфеля в поддержании жизнеспособности и динамичного развития как отдельных банков, так и всей национальной экономики. В условиях непрерывно меняющегося финансового ландшафта, геополитической турбулентности и ужесточения регуляторных требований, эффективное управление кредитным портфелем становится не просто желательным, а жизненно необходимым условием для обеспечения устойчивости и конкурентоспособности коммерческих банков. Ведь именно от качества управления этим портфелем зависит способность банка не только выдерживать кризисы, но и активно способствовать экономическому росту страны, предоставляя необходимые ресурсы бизнесу и населению.

Введение

Управление кредитным портфелем банка – это истинное искусство балансирования между риском и доходностью, стратегией и тактикой, стабильностью и ростом. В современной российской экономике, характеризующейся высокой волатильностью и периодическими шоками, актуальность этой темы многократно возрастает. Качество кредитного портфеля напрямую влияет на ликвидность, платежеспособность и, в конечном итоге, на репутацию и долгосрочное выживание любого финансового института. Без глубокого понимания принципов его формирования, эффективных методов анализа и инструментов оптимизации, невозможно выстраивать устойчивую и прибыльную банковскую деятельность. Важно не только понимать текущую ситуацию, но и предвидеть будущие тренды, чтобы своевременно адаптироваться и минимизировать потенциальные угрозы.

Цель настоящего исследования — разработать комплексный и глубокий анализ по управлению кредитным портфелем банка, сочетающий фундаментальные теоретические основы с детализированным, актуализированным (до 29.10.2025) обзором специфики российского банковского сектора в условиях беспрецедентных экономических вызовов и меняющегося регуляторного ландшафта. Задачами работы являются: раскрытие теоретических основ формирования и сущности кредитного портфеля, анализ влияния кредитной политики на его качество, изучение наиболее эффективных методов анализа, обзор современных инструментов оптимизации, оценка роли регуляторных требований Центрального Банка РФ, выявление проблем и перспектив управления портфелем в российских банках, а также разработка практических рекомендаций по повышению его доходности и надежности.

Структура исследования включает в себя как теоретические блоки, посвященные понятию и классификации кредитного портфеля, роли кредитной политики, так и практико-ориентированные главы, раскрывающие методы анализа, инструменты управления рисками и детализированный обзор регуляторных требований. Особое внимание уделено проблемам и перспективам развития российского банковского сектора, что придает работе высокую практическую значимость и актуальность.

Теоретические основы и сущность кредитного портфеля банка

В самом сердце банковской деятельности лежит способность эффективно управлять своими активами, и среди них кредитный портфель занимает центральное место. Это не просто сумма выданных займов, а динамическая система, отражающая стратегию банка, его риск-аппетит и способность генерировать прибыль.

Понятие и состав кредитного портфеля

Кредитный портфель, по своей сути, представляет собой совокупность остатков задолженности по основному долгу по всем активным кредитным операциям банка на определенную дату. Это своего рода «зеркало» активной деятельности банка, отражающее его взаимодействие с реальным сектором экономики и населением. Однако, это определение имеет свои нюансы.

В мировой практике кредитные операции занимают основное место в структуре активов коммерческих банков, нередко достигая 80% от общего объема. Это объясняется тем, что выдача кредитов является основной задачей банков, служащей опорой для современной экономики и являющейся неотъемлемым элементом экономического развития страны.

Важно различать валовой (или совокупный) и чистый кредитный портфель. Валовой портфель – это общий объем выданных кредитов без учета каких-либо корректировок. Чистый портфель, в свою очередь, представляет собой валовой портфель за вычетом сформированных резервов на возможные потери по ссудам (РВПС). Именно чистый портфель отражает реальную стоимость активов банка после оценки и признания потенциальных убытков.

Согласно нормативным документам Банка России, понятие «кредитный портфель» имеет более широкое толкование. Оно включает в себя не только традиционный ссудный портфель, но и иные требования банка кредитного характера:

• Полученные и предоставленные кредиты;
• Привлеченные и размещенные депозиты (включая межбанковские);
• Операции факторинга;
• Требования на получение долговых ценных бумаг;
• А также, что немаловажно, сумму условных обязательств банка, числящихся на внебалансовых счетах. Это могут быть, например, выданные гарантии и поручительства, которые при определенных условиях могут трансформироваться в прямые кредитные требования.

Такой расширенный подход к определению обусловлен необходимостью комплексного учета всех возможных источников кредитного риска, которые могут повлиять на финансовую устойчивость банка.

Классификация кредитного портфеля

Для эффективного управления кредитный портфель нуждается в систематизации. Существуют различные классификации, позволяющие банку глубоко анализировать его структуру и принимать обоснованные решения:

1. По объектам кредитования:
   • Клиентский кредитный портфель: Совокупность задолженности по кредитным операциям банка с физическими и юридическими лицами. Этот сегмент является наиболее значимым и разнообразным.
   • Межбанковские кредиты: Займы, предоставленные другим кредитным организациям.
   • Кредиты государственным органам: Займы, выданные правительству или его учреждениям.
2. По срочности:
   • Краткосрочные кредиты: До 1 года.
   • Среднесрочные кредиты: От 1 года до 3-5 лет.
   • Долгосрочные кредиты: Свыше 3-5 лет.

   Эта классификация критична для управления ликвидностью банка, так как она определяет будущие денежные потоки.

3. По отраслям экономики: Кредиты, выданные предприятиям различных секторов (промышленность, сельское хозяйство, торговля, строительство и т.д.). Позволяет оценивать концентрацию риска по секторам и диверсифицировать его.
4. По степени риска:
   • Риск-нейтральный портфель: Характеризуется низкими показателями рискованности и, как правило, более умеренной доходностью. Предпочтителен для консервативных банков.
   • Рискованный портфель: Имеет повышенный уровень доходности, но и значительный уровень риска. Подходит для банков, готовых принимать на себя более высокие риски в погоне за большей прибылью.

   Эта классификация тесно связана с регуляторными требованиями по формированию резервов и капиталу.

5. По валюте кредита: Рублевые, валютные кредиты. Важна для оценки валютного риска.
6. По обеспечению: Обеспеченные (залогом, поручительством, гарантией) и необеспеченные кредиты.

Значение и принципы формирования оптимального кредитного портфеля

Качественный, оптимальный кредитный портфель – это основа финансового здоровья коммерческого банка. Он оказывает прямое влияние на:

• Ликвидность: Позволяет банку своевременно выполнять свои обязательства перед вкладчиками и кредиторами. Сбалансированная структура по срочности обеспечивает предсказуемость денежных потоков, что является критически важным для поддержания доверия к финансовому институту.
• Надежность: Снижает вероятность дефолтов и убытков, укрепляя доверие со стороны клиентов, инвесторов и регулятора.
• Доходность: Генерирует основной объем процентных доходов, обеспечивая прибыльность банка.
• Конкурентоспособность: Позволяет банку предлагать привлекательные условия кредитования, расширять клиентскую базу и укреплять свои позиции на рынке.

Оптимальный кредитный портфель – это не некий универсальный идеал, а портфель, который максимально соответствует стратегии конкретного банка и его кредитной политике. Он должен обеспечивать баланс между риском и доходностью, ликвидностью и достаточностью капитала.

Сбалансированный портфель характеризуется правильным соотношением риска и доходности, что позволяет банку достигать поставленных финансовых целей без чрезмерных рисковых нагрузок. Принципы его формирования включают:

• Диверсификация: Распределение кредитов между различными заемщиками, отраслями, регионами и сроками для снижения концентрации риска.
• Адекватная оценка риска: Тщательный анализ кредитоспособности заемщиков до выдачи кредита и постоянный мониторинг их финансового состояния.
• Соответствие стратегии: Каждый кредит должен вписываться в общую стратегию развития банка и его риск-аппетит.
• Управление ликвидностью: Поддержание оптимальной срочной структуры портфеля для обеспечения постоянного притока денежных средств.
• Достаточность капитала: Формирование портфеля таким образом, чтобы он соответствовал требованиям к капиталу, установленному регулятором.

Таким образом, кредитный портфель — это не просто статистическая величина, а живой организм, управляемый сложными взаимосвязями, где каждый элемент требует пристального внимания и глубокого аналитического подхода.

Кредитная политика банка как системообразующий фактор управления кредитным портфелем

Кредитная политика – это стратегический компас, который направляет банк в сложном мире кредитных операций. Она определяет не только, кому и на каких условиях выдавать кредиты, но и как эти решения будут влиять на будущее банка, формируя его долгосрочную устойчивость и конкурентоспособность.

Роль кредитной политики в формировании портфеля

Кредитная политика банка является одним из ключевых аспектов банковского менеджмента. Она представляет собой систему принципов, правил и процедур, регулирующих процесс кредитования и направленных на достижение стратегических целей банка. По сути, кредитная политика определяет основные ориентиры для формирования кредитного портфеля, выступая в качестве некой дорожной карты для всех кредитных операций.

Основные функции кредитной политики в формировании портфеля:

1. Определение целевых сегментов: Банк решает, каким группам заемщиков (физическим лицам, крупным корпорациям, малому и среднему бизнесу, государственным предприятиям) он готов предоставлять кредиты, и какие отрасли являются приоритетными.
2. Установление лимитов и ограничений: Определяются максимально допустимые объемы кредитования на одного заемщика, отрасль, регион, а также лимиты по видам кредитов. Это позволяет избежать чрезмерной концентрации риска.
3. Вопросы ценообразования займов: Кредитная политика устанавливает принципы формирования процентных ставок, комиссий и других платежей, исходя из рыночных условий, уровня риска заемщика и желаемой доходности для банка.
4. Разработка стандартов кредитования: Определяются требования к заемщикам (кредитоспособность, обеспечение), порядок рассмотрения заявок, процедуры оценки рисков и принятия решений.
5. Формирование структуры портфеля: Кредитная политика задает желаемое соотношение различных видов кредитов (например, корпоративных и розничных, краткосрочных и долгосрочных), валют, отраслей и регионов.

Без четко сформулированной и последовательно реализуемой кредитной политики банк рискует сформировать несбалансированный и высокорисковый портфель, что неизбежно приведет к финансовым проблемам.

Влияние кредитной политики на качество и структуру портфеля

Качество кредитного портфеля является прямым отражением эффективности кредитной политики банка. Это взаимосвязь можно проследить по нескольким ключевым аспектам:

• Устойчивость банка: Чрезмерно агрессивная кредитная политика, направленная на быстрый рост объемов без должного внимания к качеству, может привести к значительному увеличению просроченной задолженности и, как следствие, к снижению устойчивости банка. И наоборот, консервативная политика, ориентированная на надежных заемщиков, обеспечивает стабильность.
• Финансовые результаты: Качество портфеля напрямую влияет на прибыльность. Высокая доля проблемных кредитов требует формирования больших резервов, снижает процентные доходы и увеличивает операционные расходы на взыскание задолженности. Оптимальная политика, по составу и структуре отражающая минимальный кредитный риск при достаточном уровне доходности и ликвидности, позволяет всесторонне оценивать качество кредитного портфеля и прогнозировать финансовые результаты.
• Репутация: Проблемы с кредитным портфелем могут подорвать доверие вкладчиков, инвесторов и деловых партнеров, что трудно восстановить. Кредитная политика, ориентированная на прозрачность и ответственное кредитование, укрепляет репутацию банка.

Иногда банк может пойти на компромиссы, выдавая кредиты с меньшей доходностью и/или большим риском. Это может быть сделано с целью:

• Укрепления конкурентной позиции: Привлечение новых клиентов или удержание существующих в условиях жесткой конкуренции.
• Развития стратегически важных направлений: Поддержка определенных отраслей или сегментов рынка, которые банк считает перспективными в долгосрочной перспективе.
• Выполнения социальных обязательств: Например, участие в государственных программах льготного кредитования.

Однако такие решения должны быть тщательно взвешены и просчитаны, чтобы не нанести ущерб общей сбалансированности кредитного портфеля и финансовой устойчивости банка.

Управление кредитным риском как основная задача кредитной политики

Управление кредитным риском является основной задачей банков и других кредитных организаций. Это обусловлено тем, что несвоевременные или полные невозвраты тела кредита и процентов являются главной и наиболее частой причиной убытков, а в критических случаях – банкротства финансовых учреждений.

Кредитная политика должна содержать четкие механизмы и процедуры для идентификации, оценки, мониторинга и контроля кредитного риска. Это включает:

1. Системы скоринга и рейтингования: Разработка внутренних моделей для оценки кредитоспособности заемщиков.
2. Лимитирование рисков: Установление жестких лимитов на кредитный риск по различным параметрам.
3. Мониторинг портфеля: Постоянный контроль за состоянием кредитов, финансовым положением заемщиков и экономическими условиями.
4. Формирование резервов: Адекватное и своевременное создание резервов на возможные потери по ссудам в соответствии с регуляторными требованиями.
5. Работа с проблемной задолженностью: Разработка эффективных стратегий по взысканию просроченных кредитов.

Таким образом, кредитная политика – это не просто набор правил, а динамичный инструмент, который позволяет банку не только формировать кредитный портфель, но и активно управлять его качеством, доходностью и, что самое главное, связанными с ним рисками.

Методы анализа и оценки качества кредитного портфеля

Эффективное управление кредитным портфелем невозможно без его всестороннего и глубокого анализа. Этот процесс представляет собой многогранный комплекс подходов, позволяющих оценить текущее состояние портфеля, выявить потенциальные риски и определить направления для его оптимизации. Ведь как можно управлять тем, что не измеряешь?

Общие подходы к анализу кредитного портфеля

Анализ кредитного портфеля банка осуществляется как внутренними аналитическими службами (риск-менеджмент, кредитные подразделения, финансовый отдел), так и внешними пользователями (регуляторы, аудиторы, инвесторы, рейтинговые агентства). Различия в целях определяют и специфику подходов к анализу.

Внутренний анализ направлен на:

• Оценку соблюдения кредитной политики.
• Выявление концентрации рисков.
• Оценку достаточности резервов.
• Определение доходности по сегментам.
• Разработку мер по управлению и оптимизации портфеля.

Внешний анализ фокусируется на:

• Оценке финансовой устойчивости и надежности банка.
• Сравнении эффективности банка с конкурентами.
• Оценке адекватности управления рисками.

Главные цели структурного анализа кредитного портфеля банка заключаются в оценке концентрации выданных ссуд и выработке путей формирования портфеля, сбалансированного по риску, доходности и ликвидности. Это позволяет банку не просто констатировать факты, но и активно влиять на будущую архитектуру своих кредитных активов.

Структурный анализ кредитного портфеля и его динамика

Структурный анализ кредитного портфеля – это фундамент для понимания его текущего состояния и эволюции. Он позволяет разложить портфель на составные части по различным признакам и оценить их относительный вес.

Основные направления структурного анализа:

1. По объектам кредитования:
   • Физические лица (розничное кредитование): Потребительские кредиты, ипотека, автокредиты.
   • Юридические лица (корпоративное кредитование): Кредиты предприятиям и организациям.
   • Индивидуальные предприниматели.

   Например, на 1 сентября 2025 года задолженность по кредитам юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям в целом по РФ составила 79,7 трлн рублей, увеличившись на 10,3% за год. Это демонстрирует продолжающийся рост корпоративного сектора, что может быть как признаком экономического развития, так и сигналом к усилению риск-менеджмента в этом сегменте.

   В Сбербанке, например, кредиты на жилищное строительство составляют почти четверть кредитного портфеля юридических лиц, что указывает на значительную специализацию и концентрацию в строительной отрасли.

2. По срочности: Анализ доли краткосрочных, среднесрочных и долгосрочных кредитов. Это критически важно для управления ликвидностью банка.
3. По отраслям экономики: Распределение кредитов по секторам экономики (обрабатывающие производства, торговля, строительство, сельское хозяйство и т.д.).

Например, в структуре задолженности по кредитам банковского сектора РФ на 1 января 2013 г. наибольшие доли приходились на обрабатывающие производства (19,8%), оптовую и розничную торговлю, ремонт автотранспортных средств и бытовых изделий (20,2%), операции с недвижимым имуществом (13,8%).

Динамика корпоративного кредитования в России:

Эти данные показывают, что российские банки активно кредитуют ключевые отрасли экономики, что формирует основу их корпоративного портфеля.

Для определения места анализируемого банка на рынке следует рассчитать ряд абсолютных значений кредитного портфеля (например, общий объем, объем просроченной задолженности) и относительных показателей, характеризующих его деятельность (например, доля просроченной задолженности в общем портфеле). Однако использование только абсолютных показателей при анализе недостаточно, так как это может привести к ошибочным выводам.

Коэффициентный и факторный анализ

Коэффициентный анализ кредитной деятельности банка является наиболее распространенным видом анализа. Он позволяет оценить различные аспекты качества и эффективности кредитного портфеля, учитывая множество факторов и локальных аспектов. Методика оценки кредитного портфеля может включать расчет абсолютных величин и, что особенно важно, расчет коэффициентов для оценки качества портфеля.

Обычно используются пять групп показателей для оценки качества кредитного портфеля:

1. Агрегированный показатель качества кредитного портфеля: Например, доля проблемных кредитов или классифицированных ссуд в общем объеме портфеля.
2. Достаточность резервов банка для покрытия убытков от кредитов: Отношение сформированных резервов к объему потенциально проблемных кредитов.
3. Доходность кредитного портфеля банка: Отношение процентных доходов по кредитам к среднему объему кредитного портфеля.
4. Качество управления кредитным портфелем: Коэффициенты оборачиваемости кредитного портфеля, показатели эффективности работы с просроченной задолженностью.
5. Политика разумности банка в области рисков: Соотношение рисковых активов к капиталу, коэффициенты концентрации.

Факторный анализ позволяет выявить влияние отдельных факторов на результативный показатель. Одним из важнейших приемов экономического анализа для этого является метод цепных подстановок. Этот метод заключается в последовательной замене базисного значения фактора на фактическое для определения факторных влияний на результативный показатель хозяйственной деятельности.

При факторном анализе методом цепных подстановок для расчета влияния факторов их обычно располагают по степени: сначала количественные, а затем качественные показатели.

Пример применения метода цепных подстановок:
Рассмотрим трехфакторную модель для расчета объема продукции (или прибыли), где:

• P – объем продукции (или прибыли)
• Ч – численность рабочих
• Д – среднее количество дней, отработанных одним рабочим
• ПТ – средняя выработка продукции на одного рабочего в день

Формула: P = Ч × Д × ПТ

Допустим, у нас есть следующие исходные данные:

Расчет влияния факторов:

1. Базисный объем продукции:
   P0 = Ч0 × Д0 × ПТ0 = 25 × 210 × 5714,3 = 30 000,0 тыс. руб.
2. Влияние изменения численности рабочих (Ч):
   Заменяем Ч₀ на Ч₁, остальные факторы оставляем базисными.
   P' = Ч1 × Д0 × ПТ0 = 28 × 210 × 5714,3 = 33 600,1 тыс. руб.
   Влияние Ч: ΔPЧ = P' - P0 = 33 600,1 - 30 000,0 = +3 600,1 тыс. руб.
   Вывод: Увеличение численности рабочих привело к росту объема продукции на 3 600,1 тыс. руб.
3. Влияние изменения среднего количества дней (Д):
   Заменяем Д₀ на Д₁, Ч уже фактическое (Ч₁), ПТ остается базисным (ПТ₀).
   P'' = Ч1 × Д1 × ПТ0 = 28 × 203 × 5714,3 = 32 480,1 тыс. руб.
   Влияние Д: ΔPД = P'' - P' = 32 480,1 - 33 600,1 = -1 120,0 тыс. руб.
   Вывод: Сокращение количества отработанных дней одним рабочим привело к снижению объема продукции на 1 120,0 тыс. руб.
4. Влияние изменения средней выработки продукции (ПТ):
   Заменяем ПТ₀ на ПТ₁, Ч и Д уже фактические (Ч₁, Д₁).
   P''' = Ч1 × Д1 × ПТ1 = 28 × 203 × 5665,1 = 32 200,0 тыс. руб.
   Влияние ПТ: ΔPПТ = P''' - P'' = 32 200,0 - 32 480,1 = -280,1 тыс. руб.
   Вывод: Снижение средней выработки продукции на одного рабочего в день привело к сокращению объема продукции на 280,1 тыс. руб.

Общее изменение объема продукции:
P1 (фактический объем отчетного периода) = 32 200,0 тыс. руб.
Общее изменение: ΔPобщ = P1 - P0 = 32 200,0 - 30 000,0 = +2 200,0 тыс. руб.

Проверка: Сумма влияний факторов должна быть равна общему изменению:
ΔPЧ + ΔPД + ΔPПТ = 3 600,1 - 1 120,0 - 280,1 = +2 200,0 тыс. руб.
Результаты совпадают, что подтверждает корректность расчетов.

Этот метод позволяет не просто констатировать изменение результативного показателя, но и точно определить, какой фактор и в какой степени способствовал этому изменению, что крайне ценно для принятия управленческих решений.

Оценка эффективности кредитных вложений

Помимо анализа структуры и качества, важнейшим аспектом является оценка эффективности кредитных вложений. Здесь на помощь приходит показатель внутренней нормы доходности (ВНД), или Internal Rate of Return (IRR).

ВНД представляет собой расчетную ставку процентов, при которой чистая приведенная стоимость (ЧПС) инвестиционного проекта (в данном случае – кредитного процесса) равна нулю. Иными словами, это такая процентная ставка, при которой кредитные процессы являются окупаемой операцией.

Формула для расчета ЧПС, которая приравнивается к нулю для нахождения ВНД:

Σnt=0 (CFt / (1 + ВНД)t) = 0

Где:

• CFt — денежный поток в период t (выдача кредита с отрицательным знаком, погашение кредита и процентов с положительным знаком);
• n — количество периодов;
• t — номер периода.

Если ВНД превышает стоимость привлечения ресурсов для банка (cost of capital), то кредитная операция считается эффективной и прибыльной. Этот показатель позволяет сравнивать различные кредитные продукты и проекты по их потенциальной доходности и принимать решения о распределении ресурсов.

Использование комплексного подхода, включающего структурный, коэффициентный и факторный анализ, а также оценку эффективности через ВНД, позволяет банку получить исчерпывающую картину состояния своего кредитного портфеля и принимать обоснованные решения для его стратегического управления.

Управление кредитным риском и современные инструменты оптимизации кредитного портфеля

Управление кредитным портфелем – это прежде всего искусство управления риском. В условиях динамично меняющейся экономики понимание природы кредитного риска и владение современными инструментами его минимизации становятся ключевыми факторами успеха банковской деятельности.

Сущность и виды кредитного риска

Кредитный риск – это неотъемлемый спутник любой банковской операции, связанной с предоставлением средств в долг. Его сущность заключается в опасности, что дебитор (заемщик) не сможет осуществить процентные платежи или выплатить основную сумму кредита в соответствии с условиями, указанными в кредитном соглашении. Это означает, что платежи могут быть задержаны, неполными или вообще не выплачены, что может привести к проблемам в движении денежных средств банка и неблагоприятно отразиться на его ликвидности и прибыльности.

Управление кредитным риском является центральным элементом банковской деятельности, поскольку кредитные операции составляют значительную долю активов банков. Неадекватное управление этим риском может привести к значительным финансовым потерям и даже банкротству.

Существуют три основных вида кредитного риска, которые банк должен учитывать:

1. Личный или потребительский риск: Связан с кредитованием физических лиц. Оценивается на основе кредитной истории, платежеспособности, стабильности дохода заемщика. Примеры: потребительские кредиты, ипотека, автокредиты.
2. Корпоративный риск или риск компании: Возникает при кредитовании юридических лиц. Оценка включает анализ финансового состояния компании, ее бизнес-модели, отраслевых рисков, качества управления. Примеры: кредиты на оборотный капитал, инвестиционные кредиты, проектное финансирование.
3. Суверенный или страновой риск: Риск неисполнения обязательств по кредитам, предоставленным государству или его структурам, а также риск, связанный с общим экономическим и политическим состоянием страны, влияющим на способность заемщиков обслуживать долг. Примеры: государственные облигации, кредиты иностранным правительствам.

Помимо этих основных видов, управление кредитным риском может охватывать более специфические риски:

• Риск концентрации: Возникает, когда большая часть кредитного портфеля сконцентрирована на одном заемщике, отрасли, географическом регионе или типе обеспечения.
• Риски, связанные с секьюритизацией активов: Если банк переуступает права требования по кредитам, он может столкнуться с остаточными рисками, связанными с качеством базовых активов или структурой секьюритизации.
• Остаточный риск: Риск, который остается после применения всех мер по его снижению (например, риск, связанный с недостаточным обеспечением).

Инструменты минимизации кредитного риска и оптимизации портфеля

Для снижения совокупного риска портфеля и его оптимизации банки используют широкий арсенал инструментов:

1. Диверсификация:
   Это фундаментальный принцип управления риском, заключающийся в распределении кредитов между различными заемщиками, отраслями, регионами и сроками.
   • Диверсификация операционной деятельности: Сбалансированная структура корпоративного и розничного направлений в кредитном портфеле способствует стабильности бизнеса банка. Если один сегмент испытывает трудности, другой может компенсировать потери.
   • Отраслевая диверсификация: Недопущение чрезмерной концентрации кредитов в одной отрасли, подверженной специфическим рискам.
   • Географическая диверсификация: Распределение кредитов по различным регионам.
2. Стресс-тестирование:
   Это один из наиболее мощных аналитических инструментов для оценки устойчивости банка к реализации исключительных, но вероятных шоков. Стресс-тестирование позволяет моделировать влияние неблагоприятных макроэкономических сценариев (например, резкое падение ВВП, рост безработицы, обвал цен на сырье) на кредитный портфель банка.
   • Обязательность: Банковское регулирование предписывает обязательное использование стресс-тестирования, особенно при применении банками внутренних рейтингов (IRB-подход).
   • Виды сценариев: Стресс-тестирование может проводиться с использованием однофакторных (изменение одного ключевого параметра) или многофакторных (комплексное изменение нескольких параметров) сценариев, а также систематических (влияющих на всю систему) или несистематических (специфичных для отдельных заемщиков) сценариев.
   • Уровни проведения: Может проводиться как на уровне портфеля отдельного банка, так и на уровне всей финансовой системы (макропруденциальное стресс-тестирование, проводимое регулятором).
3. Хеджирование кредитного риска:
   Применение финансовых инструментов для снижения или полного устранения кредитного риска.
   • Кредитные деривативы: Например, кредитные дефолтные свопы (КДС), которые позволяют «передать» кредитный риск третьему лицу за плату.
   • Страхование кредитов: Страхование рисков невозврата кредитов.
4. Секьюритизация:
   Процесс преобразования неликвидных активов (например, портфеля однородных кредитов) в ликвидные ценные бумаги, которые затем продаются инвесторам. Это позволяет банку снизить кредитный риск, высвободить капитал и получить дополнительное фондирование. Однако секьюритизация также сопряжена с определенными рисками, связанными с качеством базовых активов.
5. Тщательный андеррайтинг и мониторинг:
   • Андеррайтинг: Строгий и всесторонний анализ кредитоспособности заемщика перед выдачей кредита.
   • Мониторинг: Постоянный контроль за финансовым состоянием заемщиков и динамикой кредитного портфеля после выдачи кредита.
6. Установление лимитов риска:
   Определение максимальных объемов кредитования для отдельных заемщиков, отраслей или групп рисков.

Применение этих инструментов в комплексе позволяет банку не только минимизировать потенциальные потери от кредитного риска, но и активно управлять структурой и доходностью своего кредитного портфеля, адаптируясь к меняющимся рыночным условиям и обеспечивая свою долгосрочную устойчивость.

Роль регуляторных требований Центрального Банка РФ в управлении кредитным портфелем

Центральный Банк Российской Федерации играет ключевую роль в формировании и управлении кредитным портфелем коммерческих банков. Через систему нормативно-правовых актов он задает рамки для оценки рисков, формирования резервов и поддержания финансовой стабильности всей банковской системы.

Формирование резервов на возможные потери по ссудам

Одним из краеугольных камней регуляторной политики ЦБ РФ является требование к кредитным организациям формировать резервы на возможные потери по ссудам (РВПС). Этот механизм призван защитить банки от потенциальных убытков, связанных с невозвратом кредитов, и обеспечивает адекватное покрытие кредитного риска.

Основным документом, регулирующим этот процесс, является Положение Банка России от 28.06.2017 № 590-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности». Данное Положение детально регламентирует:

1. Принципы формирования резерва:
   • Соответствие требованиям Положения № 590-П: Банки обязаны строго следовать установленным правилам.
   • Комплексный и объективный анализ: Резерв формируется на основании тщательного анализа всей доступной информации о заемщике и ссуде.
   • Своевременность классификации и достоверность отражения изменений: Банки должны оперативно реагировать на изменение качества ссуд и корректировать размер резерва.
2. Условия формирования резерва:
   Резерв формируется кредитной организацией при обесценении ссуды. Обесценение ссуды определяется как потеря ссудой стоимости вследствие неисполнения либо ненадлежащего исполнения заемщиком обязательств по ссуде, либо существования реальной угрозы такого неисполнения. Именно это состояние и называется кредитным риском по ссуде.
3. Классификация ссуд: Положение № 590-П устанавливает пять категорий качества ссуд, от «I категории качества (стандартные ссуды)» до «V категории качества (безнадежные ссуды)», каждой из которых соответствует определенный процент отчислений в резервы. Чем выше категория риска, тем больший резерв должен быть сформирован.
4. Порядок расчета резерва: Для каждой ссуды (или группы однородных ссуд) определяется ее категория качества, и исходя из этого, рассчитывается необходимый размер резерва. Это обеспечивает индивидуальный подход к оценке риска и адекватное его покрытие.

Таким образом, Положение № 590-П является критически важным инструментом для обеспечения финансовой стабильности банков и защиты интересов вкладчиков.

Методики оценки кредитного риска и внутренние процедуры

Помимо общих требований к формированию резервов, ЦБ РФ также устанавливает рекомендации и требования к внутренним процедурам банков по управлению кредитным риском. Это позволяет банкам разрабатывать более гибкие и адаптированные к их специфике системы.

Рекомендуется, чтобы процедуры по управлению кредитным риском устанавливали:

1. Порядок предоставления ссуд и принятия решений об их выдаче: Четко регламентированные этапы от заявки до выдачи кредита, включая критерии оценки, полномочия лиц, принимающих решения.
2. Методики определения и порядок установления лимитов (лимит риска на одного заемщика, на отрасль экономики, прочие лимиты): Это предотвращает чрезмерную концентрацию риска и диверсифицирует кредитный портфель.
3. Методологию оценки финансового положения контрагентов (заемщиков), качества ссуд, определения размера требований к собственным средствам (капиталу): Разработка внутренних моделей оценки кредитоспособности (например, скоринговых систем для розничных кредитов или рейтинговых систем для корпоративных клиентов).
4. Стандартные требования, предъявляемые к обеспечению: Определение видов приемлемого обеспечения, методов его оценки и процедур контроля.

Важной тенденцией в современном регулировании является переход к более продвинутым подходам к оценке кредитного риска. В рамках внутренних процедур оценки кредитного риска (ВПОДК) кредитная организация может использовать наряду со стандартизированным подходом к оценке кредитного риска также и внутренние подходы. В их числе подходы, основанные на использовании рейтинговых моделей (например, Internal Ratings-Based Approaches — IRB-подход), учитывая рекомендации Базеля II.

IRB-подход позволяет банкам использовать собственные внутренние оценки ключевых параметров кредитного риска (вероятности дефолта, потерь при дефолте, величины риска в случае дефолта) для расчета требований к капиталу. Это стимулирует банки к совершенствованию своих систем риск-менеджмента и более точному измерению рисков, что в конечном итоге способствует более эффективному управлению кредитным портфелем и оптимизации использования капитала. Однако применение IRB-подхода требует одобрения регулятора и прохождения строгих проверок валидности внутренних моделей.

Таким образом, Центральный Банк РФ, с одной стороны, устанавливает жесткие рамки для формирования резервов и общих принципов риск-менеджмента, а с другой – стимулирует банки к развитию собственных, более совершенных методик оценки и управления кредитным риском, что является залогом устойчивости и развития российского банковского сектора.

Проблемы и перспективы управления кредитным портфелем российских банков в условиях трансформации экономики

Российский банковский сектор, как и экономика страны в целом, на протяжении последних лет переживает период глубоких трансформаций, обусловленных как внутренними процессами, так и внешними шоками. Эти условия выдвигают новые вызовы перед управлением кредитным портфелем, но одновременно открывают и новые перспективы. Каким образом банки могут адаптироваться к этим изменениям и превратить вызовы в возможности?

Проблемные кредиты как индикатор качества управления

Проблемные кредиты, выражающиеся в росте просроченной задолженности и дефолтах заемщиков, являются наиболее очевидным и тревожным свидетельством некачественного управления кредитным портфелем. Необходимость совершенствования системы управления кредитным портфелем обусловлена комплексом факторов:

• Рост кредитных рисков: Экономическая нестабильность, снижение реальных доходов населения и неопределенность для бизнеса приводят к ухудшению платежеспособности заемщиков.
• Возрастающие потребности реального сектора экономики и населения в кредитных ресурсах: Банки сталкиваются с дилеммой: удовлетворять спрос на кредиты, принимая на себя больший риск, или ужесточать требования, рискуя замедлить экономический рост.
• Просчеты стратегий управления кредитным портфелем: Недостаточная диверсификация, агрессивная кредитная политика, неадекватная оценка рисков или отсутствие эффективных систем мониторинга могут привести к формированию высокорискового портфеля.

Среди проблем управления кредитными портфелями российских коммерческих банков выделяются те, что требуют совершенствования и направлены на повышение эффективности. Это не только технические вопросы, но и стратегические, касающиеся адаптации к макроэкономическим условиям.

Влияние внешних экономических факторов

Экономические санкции, введенные против России в 2022 году, стали беспрецедентным шоком для банковского сектора, спровоцировав ряд серьезных вызовов:

1. Обвал фондовых рынков: Резкое падение котировок ценных бумаг привело к снижению стоимости активов банков и увеличению волатильности на рынке.
2. Отток средств вкладчиков: В марте 2022 года российские банки потеряли почти 40% валютных депозитов, что составило более 33 млрд долларов США. Это создало серьезное давление на ликвидность и потребовало оперативного вмешательства регулятора.
3. Рост стоимости фондирования:
   • Ключевая ставка Банка России резко выросла с 8,5% до 20% в феврале 2022 года в ответ на кризис. Хотя впоследствии она постепенно снижалась и к 2025 году достигла 16,5% годовых, этот резкий скачок существенно увеличил стоимость привлечения ресурсов для банков.
   • Высокие ставки по депозитам, которые банкам приходилось предлагать для удержания вкладчиков, также способствовали удорожанию фондирования.
4. Стагнация и последующий рост кредитования:
   • В 2022 году корпоративное кредитование в России выросло на 13%, достигнув 59,1 трлн рублей. Однако эти темпы были ниже показателей 2021 года, что указывает на замедление роста в условиях экономической неопределенности.
   • К 2023 году (11 месяцев) объем корпоративного кредитования показал значительный рост на 22,6%, достигнув 72 трлн рублей, а на 1 сентября 2025 года задолженность по кредитам юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям в целом по РФ составила 79,7 трлн рублей, увеличившись на 10,3% за год. Это свидетельствует о восстановлении и адаптации банков к новым условиям.
5. Убытки банков: В первом полугодии 2022 года российские банки столкнулись с убытком в 1,5 трлн рублей, главным образом из-за обвала рубля и последующей валютной переоценки активов. Однако, благодаря накопленному запасу капитала, поддержке мегарегулятора и государственным программам, банковский сектор в целом сохранил устойчивость и по итогам 2022 года вышел на прибыль в 203 млрд рублей.

Эти события подчеркнули важность стресс-тестирования, диверсификации и адекватного запаса капитала для банков в условиях системных шоков.

Проблема закредитованности населения и регуляторные меры

Одной из наиболее важных проблем потребительского кредитования в Российской Федерации является существенный рост закредитованности населения.

• Динамика потребительского кредитования:
  • По итогам 2023 года объем потребительского кредитования в России вырос на 16%, а общая задолженность россиян перед банками на конец декабря оценивалась в 13,6 трлн рублей.
  • Портфель необеспеченных потребительских кредитов по итогам 2024 года увеличился на 11,2% после 15,7% в 2023 году.
• Долговая нагрузка: При этом средний уровень закредитованности населения (отношение средней задолженности на одного заемщика к среднемесячному доходу) в 2024 году снизился до 13,9% (-0,5 п.п. по сравнению с 2023 годом). Это снижение, несмотря на рост объемов кредитования, связано с активными мерами регулирования со стороны Банка России, включая:
  • Ограничения на кредитование заемщиков с высокой долговой нагрузкой (ПДН): ЦБ РФ устанавливает лимиты на выдачу кредитов лицам, у которых показатель долговой нагрузки превышает определенный уровень, что способствует более ответственному кредитованию.
  • Повышение макропруденциальных надбавок: Повышение надбавок по нецелевым потребительским кредитам, особенно с залогом транспортного средства, направлено на охлаждение рынка и снижение системных рисков.

Эти меры ЦБ РФ демонстрируют стремление к сбалансированному развитию розничного кредитования, предотвращая накопление чрезмерных рисков в системе.

Основные направления совершенствования управления

На фоне выявленных проблем, совершенствование системы управления кредитным портфелем российских банков становится императивом. Основные направления включают:

1. Повышение качества оценки рисков: Внедрение и совершенствование современных скоринговых и рейтинговых систем, использование Big Data и машинного обучения для более точной оценки кредитоспособности заемщиков.
2. Адаптация к регуляторным изменениям: Быстрая и эффективная адаптация к новым требованиям ЦБ РФ, использование внутренних моделей (IRB-подход) для оптимизации капитальных требований.
3. Усиление работы с проблемной задолженностью: Развитие эффективных механизмов реструктуризации, взыскания и управления проблемными активами.
4. Развитие продуктовой линейки: Предложение дифференцированных кредитных продуктов, отвечающих потребностям различных сегментов экономики и населения, с учетом риск-профиля.
5. Цифровизация и автоматизация: Внедрение цифровых решений для всех этапов кредитного процесса – от заявки до мониторинга и взыскания, что повышает эффективность и снижает операционные издержки.

Таким образом, российские банки находятся на пути постоянной адаптации и совершенствования своих систем управления кредитным портфелем, стремясь к устойчивому росту в условиях меняющейся макроэкономической среды и ужесточающегося регулирования.

Повышение доходности и надежности кредитного портфеля: стратегические решения и рекомендации

Эффективное управление кредитным портфелем – это не только минимизация рисков, но и максимизация доходности при сохранении адекватного уровня надежности. Достижение этого баланса требует комплексного подхода и стратегических решений.

Совершенствование системы оценки заемщиков и управления рисками

Основой повышения надежности кредитного портфеля является усовершенствование системы оценки заемщиков при выдаче ссуды. Этот процесс должен быть динамичным и постоянно адаптироваться к изменяющимся условиям.

1. Детализированный анализ кредитоспособности:
   • Финансовый анализ: Углубленный анализ финансовой отчетности юридических лиц, а также доходов и расходов физических лиц.
   • Качественные факторы: Оценка репутации заемщика, качества менеджмента (для корпоративных клиентов), стабильности источника дохода.
   • Прогнозирование: Использование прогностических моделей для оценки будущей платежеспособности в различных экономических сценариях.
2. Учет рисков, связанных с длительностью и целью получения ссуды:
   • Срочность: Долгосрочные кредиты по определению более рискованны из-за большей неопределенности в будущем. Необходимо устанавливать адекватные процентные ставки и требования к обеспечению для таких кредитов.
   • Целевое использование: Контроль за целевым использованием кредитных средств, особенно для инвестиционных проектов, что снижает риск неэффективного расходования средств и, как следствие, проблем с возвратом.
3. Принятие во внимание валютных рисков: Если ссуда выдается в иностранной валюте, банк должен тщательно оценить валютный риск для заемщика (если его доходы номинированы в другой валюте) и для самого банка. Это может включать хеджирование валютного риска или установление более высоких требований к капиталу для валютных кредитов.
4. Формирование резервов для покрытия ожидаемых и неожиданных потерь:
   • Ожидаемые потери (ОП): Это те потери, которые банк может предсказать и для покрытия которых формируются резервы на возможные потери по ссудам в соответствии с Положением № 590-П.
   • Неожиданные потери (НП): Это потери, которые превышают ожидаемые и происходят в результате маловероятных, но возможных неблагоприятных событий (например, системные кризисы). Покрытие неожиданных потерь должно производиться за счёт собственных средств (капитала) организации. Адекватность капитала является критически важной для обеспечения надежности.

Стратегии укрепления финансовой устойчивости банка

Оптимальное управление кредитным портфелем способствует повышению конкурентоспособности и экономического роста коммерческого банка. Достижение этого требует стратегического подхода к укреплению всей финансовой устойчивости.

1. Увеличение прибыли:
   • Оптимизация ценообразования: Точное определение процентных ставок, учитывающих риск, стоимость фондирования и конкурентную среду.
   • Снижение операционных расходов: Автоматизация процессов, повышение эффективности.
   • Диверсификация доходов: Развитие некредитных источников дохода (комиссии, инвестиции).
2. Снижение взвеса кредитного портфеля в капитале: Это означает, что банк должен стремиться к повышению доходности кредитов относительно их рискового взвеса, чтобы тот же объем капитала мог поддерживать больший объем прибыльных активов.
3. Укрепление капитала:
   • Дополнительная эмиссия акций: Привлечение нового акционерного капитала.
   • Реинвестирование прибыли: Направление части нераспределенной прибыли на увеличение капитала.
   • Снижение левериджа: Оптимизация соотношения собственного и заемного капитала при сохранении объемов кредитования.
4. Создание буферов против потенциальных ухудшений качества активов:
   • Консервативное резервирование: Формирование резервов, превышающих минимально требуемые регулятором.
   • Капитальные буферы: Дополнительные запасы капитала, позволяющие абсорбировать неожиданные потери.

Оптимизация структуры портфеля для повышения доходности

Структура кредитного портфеля является мощным рычагом для управления как риском, так и доходностью.

1. Балансировка структуры портфеля с учетом риск-доходности:
   • Сегментация: Разделение портфеля на сегменты (розница, МСБ, крупный корпоративный бизнес) и определение для каждого сегмента оптимального соотношения риска и ожидаемой доходности.
   • Таргетирование: Активное наращивание объемов в высокодоходных, но приемлемых по риску сегментах.
   • Изменение структуры для снижения совокупного риска: Например, сокращение доли высокорисковых отраслей или заемщиков, увеличение доли менее рискованных активов.
2. Диверсификация и адаптация к меняющимся рыночным условиям:
   • Продуктовая диверсификация: Предложение широкого спектра кредитных продуктов для различных потребностей рынка.
   • Региональная диверсификация: Расширение присутствия в различных регионах для снижения зависимости от местной экономики.
   • Гибкость: Быстрая адаптация структуры портфеля к изменениям макроэкономической среды, процентных ставок, регуляторных требований и конкурентной ситуации.

Анализ эффективности кредитного портфеля позволяет определить соблюдение банком основных принципов кредитования и уровень риска кредитных операций как главной части активных операций банка. Постоянный мониторинг и корректировка стратегий на основе этого анализа являются залогом устойчивого развития и прибыльности банка в долгосрочной перспективе.

Заключение

Исследование по управлению кредитным портфелем банка в современных условиях позволило не только углубить понимание теоретических основ этого сложного процесса, но и провести детальный анализ его практической реализации в российском банковском секторе. Мы выяснили, что кредитный портфель – это не просто совокупность выданных займов, а динамичная система, отражающая стратегию банка, его риск-аппетит и способность генерировать прибыль. Его структура и качество напрямую влияют на ликвидность, надежность и финансовые результаты коммерческого банка.

Кредитная политика банка была определена как системообразующий фактор, определяющий основные ориентиры для формирования портфеля и ценообразования займов, а также играющий ключевую роль в управлении кредитными рисками. Было показано, что именно она формирует качество и структуру портфеля, иногда требуя компромиссов между доходностью и конкурентной позицией.

В части методов анализа и оценки качества кредитного портфеля, мы рассмотрели общие п��дходы, структурный анализ с его актуальной динамикой по российскому банковскому сектору (рост корпоративного кредитования до 79,7 трлн рублей на 1 сентября 2025 года), а также подробно изучили коэффициентный и факторный анализ, включая детальный пример метода цепных подстановок. Особое внимание было уделено внутренней норме доходности как ключевому показателю эффективности кредитных вложений.

Анализ управления кредитным риском раскрыл сущность и виды этого риска (личный, корпоративный, суверенный), а также представил современные инструменты его минимизации и оптимизации портфеля, такие как стресс-тестирование, диверсификация, хеджирование и секьюритизация.

Особое место в работе занял анализ роли регуляторных требований Центрального Банка РФ. Мы подробно рассмотрели Положение № 590-П, регламентирующее формирование резервов на возможные потери по ссудам, а также роль внутренних процедур оценки кредитного риска и IRB-подхода в рамках рекомендаций Базеля II.

Практическая значимость исследования усиливается глубоким анализом проблем и перспектив управления кредитным портфелем российских банков в условиях трансформации экономики. Были освещены последствия экономических санкций 2022 года – обвал рынков, отток валютных депозитов, рост стоимости фондирования из-за скачка ключевой ставки (до 20% в феврале 2022 года), а также динамика кредитования и устойчивость сектора. Особое внимание уделено проблеме закредитованности населения и регуляторным мерам ЦБ РФ по ее снижению, включая ограничения по показателю долговой нагрузки.

На основе проведенного анализа были разработаны стратегические рекомендации по повышению доходности и надежности кредитного портфеля. Они включают совершенствование системы оценки заемщиков, учет специфических рисков (длительность, цель, валюта ссуды), адекватное формирование резервов для покрытия ожидаемых и неожиданных потерь, а также стратегии укрепления финансовой устойчивости через увеличение прибыли, укрепление капитала и оптимизацию структуры портфеля.

Представленное исследование, сочетающее академическую глубину с актуализированным практическим контекстом, является ценным материалом для студентов экономических и финансовых вузов, аспирантов и соискателей ученых степеней. Оно не только систематизирует теоретические знания, но и предлагает конкретные аналитические инструменты и рекомендации, которые могут быть использованы для совершенствования управленческих решений в условиях динамично развивающегося российского банковского сектора.

Список использованной литературы

1. Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» от 02.12.1990 № 395-1 (ред. от 02.02.2006) // Собрание законодательства РФ. 1996. № 6. Ст.492; 2006. № 6. Ст.636.
2. Федеральный закон «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» от 10.07.2002 № 86-ФЗ (ред. от 18.07.2005) // Собрание законодательства РФ. 2002. № 28. Ст.2790; 2005. № 30 (Ч.1). Ст. 3101.
3. Федеральный закон «О кредитных историях» от 30.12.2004 № 218-ФЗ (ред. от 21.07.2005) // Собрание законодательства Рос. Федерации. 2005. №1 (Ч.1). Ст. 44; 2005. №30 (Ч. 2). Ст. 3121.
4. Положение ЦБ РФ от 26 марта 2004 № 254-п (ред. 20.03.2006) «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» // Вестник Банка России. 2004. № 28.
5. Федеральный Закон «О потребительском кредите (займе)» от 21.12.2013 № 353-ФЗ (вступает в действие с 01.07.2014).
6. Андрианова, Е. П. Современные подходы к управлению кредитным риском в коммерческом банке / Е. П. Андрианова // Научный журнал КубГАУ. 2013. № 87(103). С. 1–26.
7. Буквина, О. Ю. Исследование возможных рисков при кредитовании корпоративных клиентов (на примере ОАО «Синтезкаучук») и предложения по их минимизации / О. Ю. Буквина. URL: http://sdo.rea.ru.
8. Гетман, Т. А. Управление качеством кредитного портфеля коммерческого банка: автореф. дис. … канд. экон. наук: 08.00.10. Волгоград, 2011. 24 с.
9. Ендовицкий, Д. А., Кузнецова, Л. В. Статистическая оценка взаимосвязи риска ликвидности и финансовой устойчивости коммерческих банков / Д. А. Ендовицкий, Л. В. Кузнецова // Экономический анализ: теория и практика. 2010.
10. Москвичева, Я. Л. «Подводные камни» ипотеки и способы их преодоления // Закон. 2011. № 12.
11. Непомнящий, А. В. Вопросы совершенствования банковского потребительского кредитования в РФ // Банковские услуги. 2011. № 1.
12. Осипов, А. Ю. Как сделать ипотеку в России доступной? Мировой опыт // Российское предпринимательство. 2012. № 12 (210).
13. Полянская, Н. В. Модели эффективного управления кредитным портфелем в региональной банковской системе / Н. В. Полянская. URL: http://vestnik.samgtu.ru.
14. Пронская, Н. С. Система управления банковскими рисками: организация, элементы, устойчивость, модернизация / Н. С. Пронская // Финансы и кредит. 2010. № 30. С. 40–45.
15. Рыкова, И. Н. Рынок потребительских кредитов: российский и зарубежный опыт // Финансы и кредит. 2010. № 36.
16. Савруков, А. Н. Тенденции развития ипотечного жилищного кредитования на современном этапе // Деньги и кредит. 2012. № 10. С. 45–51.
17. Шаталова, Е. П., Шаталов, А. Н. Кредитоспособность и кредитный риск в банковском риск-менеджменте / Е. П. Шаталова, А. Н. Шаталов // Финансы и кредит. 2010. № 17. С. 46–53.
18. Щербакова, Г. Н. Основные направления экономического анализа в коммерческом банке / Г. Н. Щербакова // Банковское дело. 2010. № 5. С. 44–49.
19. Лаврушин, О. И. Деньги, кредит, банки: учебник. 7-е изд., стер. М.: КНОРУС, 2011.
20. Лаврушин, О. И. Банковские операции: учебное пособие / под ред. О. И. Лаврушина. М.: КНОРУС, 2012.
21. Банковское дело: учебник / Е. П. Жарковская. М.: Издательство «Омега-Л», 2012.
22. Белоглазова, Г. Н., Кроливецкая, Л. П. Банковское дело: учебник. М.: Финансы и статистика, 2012.
23. Букирь, М. Я. Кредитная работа в банке: методология и учет. Москва: КНОРУС, 2012.
24. Горелая, Н. А. Организация кредитования в коммерческом банке. ИНФРА-М, 2012.
25. Лаврушина, О. И. Банковские риски: учебное пособие. 2012.
26. Масленников, В. В. Кредитование физических лиц. М.: Норма, 2010.
27. Финлей, С. Управление потребительским кредитованием. М.: Гревцов Букс, 2010.
28. Семенюта, О. Г. Потребительский кредит и банки в России. М.: Норма, 2010.
29. Сарнаков, И. А. Потребительское кредитование в России. Теория, практика, законодательство. Юриспруденция, 2010.
30. Управление деятельностью коммерческого банка (банковский менеджмент) / под ред. О. И. Лаврушина. М.: Юрист, 2011.
31. Белоглазова, Г. Н., Кроливецкая, Л. П. Банковское дело: организация деятельности коммерческого банка: учебник для вузов. М.: Юрайт, 2013.
32. Лаврушин, О. И. Роль кредита и модернизация деятельности банков в сфере кредитования. М.: КНОРУС, 2013.
33. Мотовилов, О. Д. Банковское дело. Проспект, 2013.
34. Основы банковского дела: учеб. пособие / под ред. Г. Г. Коробовой, Ю. И. Коробова. М.: Магистр, 2013.
35. Перекрестова, Л. С. Финансы и кредит. Практикум. Учебное пособие. Академия, 2013.
36. Пименов, Н. В. Управление финансовыми рисками в системе экономической безопасностью. М.: Юрайт, 2013.
37. Тавасиев, А. М. Банковское дело: учебник для бакалавров. М.: Изд-во Юрайт, 2013.
38. Положение ЦБ РФ от 28.06.2017 № 590-П. Редакция действует с 07.04.2023. URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_272332/
39. АКРА подтвердило кредитный рейтинг ПАО «АК БАРС» Банк на уровне A(RU), прогноз «Стабильный». URL: https://www.acra-ratings.ru/press-releases/3382 (дата обращения: 29.10.2025).
40. Кредитный риск. URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_112957/ (дата обращения: 29.10.2025).
41. СУЩНОСТЬ И КЛАССИФИКАЦИЯ КРЕДИТНОГО ПОРТФЕЛЯ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА. ВЕСТНИК Воронежского государственного университета. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/suschnost-i-klassifikatsiya-kreditnogo-portfelya-kommercheskogo-banka (дата обращения: 29.10.2025).
42. Кредитный портфель. Cbonds. URL: https://cbonds.ru/glossary/1376/ (дата обращения: 29.10.2025).
43. Структурный анализ кредитного портфеля банка. Методический журнал — Регламент. URL: https://reglament.net/bank/2014/158/9769.htm (дата обращения: 29.10.2025).
44. Управление кредитными рисками. Корпоративный менеджмент. URL: https://www.cfin.ru/finanalysis/bank_risk/07.shtml (дата обращения: 29.10.2025).
45. Методические подходы к анализу и оценке кредитного портфеля банка внешними пользователями. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/metodicheskie-podhody-k-analizu-i-otsenke-kreditnogo-portfelya-banka-vneshnimi-polzovatelyami (дата обращения: 29.10.2025).
46. Кредитный портфель банка и критерии оценки его качества. URL: https://www.dissercat.com/content/kreditnyi-portfel-banka-i-kriterii-otsenki-ego-kachestva (дата обращения: 29.10.2025).
47. Методики оценки кредитного портфеля коммерческого банка Водопьянова. Кафедра экономики и управления. URL: https://xn--b1aawb.xn--p1ai/finansy_i_kredit/bankovskoe_delo/kreditnyy-portfolio-banka-metodiki-otsenki.html (дата обращения: 29.10.2025).
48. Проблемы управления кредитными портфелями российских коммерческих банков. Elibrary. URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=36578028 (дата обращения: 29.10.2025).
49. Методика оценки эффективности кредитного портфеля коммерческого банка. Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес». КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/metodika-otsenki-effektivnosti-kreditnogo-portfelya-kommercheskogo-banka (дата обращения: 29.10.2025).
50. Оценка эффективности управления портфелем потребительского кредита. URL: https://www.sberbank.ru/common/img/uploaded/files/pdf/about/reports/vkrs_2019/kuzmin.pdf (дата обращения: 29.10.2025).
51. АНАЛИЗ СТРУКТУРЫ КРЕДИТНОГО ПОРТФЕЛЯ НА ПРИМЕРЕ БАНК ВТБ (ПАО). Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес». КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/analiz-struktury-kreditnogo-portfelya-na-primere-bank-vtb-pao (дата обращения: 29.10.2025).
52. Факторный анализ и методика цепных подстановок. Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес». КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/faktornyy-analiz-i-metodika-tsepnyh-podstanovok (дата обращения: 29.10.2025).
53. Анализ кредитного портфеля (на примере ПАО «Сбербанк России). РЕПОЗИТОРИЙ ТОЛЬЯТТИНСКОГО ГОСУДАРСТВЕННОГО УНИВЕРСИТЕТА. URL: https://repo.tltsu.ru/sites/default/files/2019-07/7806_Buravlev.pdf (дата обращения: 29.10.2025).
54. ПРОБЛЕМЫ И ПЕРСПЕКТИВЫ УПРАВЛЕНИЯ КРЕДИТНЫМ ПОРТФЕЛЕМ БАНКА В РОССИИ. Elibrary. URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=38198767 (дата обращения: 29.10.2025).
55. Проблемы формирования кредитного портфеля и управления им. Научно-исследовательский журнал. URL: https://naukovedenie.ru/PDF/45EVN120.pdf (дата обращения: 29.10.2025).
56. КРЕДИТНЫЙ ПОРТФЕЛЬ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА И УПРАВЛЕНИЕ ИМ. Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес». КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/kreditnyy-portfel-kommercheskogo-banka-i-upravlenie-im (дата обращения: 29.10.2025).
57. Стресс – тестирование: обзор методологий. Высшая школа экономики. URL: https://www.hse.ru/data/2010/05/27/1216447879/%D0%A1%D1%82%D1%80%D0%B5%D1%81%D1%81%D1%82%D0%B5%D1%81%D1%82%D0%B8%D1%80%D0%BE%D0%B2%D0%B0%D0%BD%D0%B8%D0%B5.pdf (дата обращения: 29.10.2025).
58. СТРЕСС-ТЕСТИРОВАНИЕ КАК ИНСТРУМЕНТ ОЦЕНКИ РИСКОВ БАНКОВ: ОБЗОР МЕЖДУНАРОДНОЙ ПРАКТИКИ, МЕТОДОВ И МЕТОДОЛОГИИ. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/stress-testirovanie-kak-instrument-otsenki-riskov-bankov-obzor-mezhdunarodnoy-praktiki-metodov-i-metodologii (дата обращения: 29.10.2025).
59. Банки.ру. URL: http://www.banki.ru/ (дата обращения: 29.10.2025).
60. Центральный банк Российской Федерации. URL: www.cbr.ru (дата обращения: 29.10.2025).
61. ВУЗ-Банк. URL: http://vuzbank.ru/ (дата обращения: 29.10.2025).