Банковская система Англии: от истоков до вызовов цифровой эры. Академический анализ ключевых институтов, функций и перспектив

С 1694 года, когда был основан Банк Англии, до современных вызовов цифровой эры, английская банковская система представляет собой уникальный пример эволюции и адаптации. Сегодня, когда сектор финансовых и страховых услуг вносит колоссальные 208,2 млрд фунтов стерлингов в экономику Великобритании (по данным на 2023 год, что составляет 8,8% от общего объема экономического производства), изучение этой системы приобретает особую актуальность, ведь это не просто статистика, а показатель её критической важности для национального благосостояния.

Лондон, как один из ведущих мировых финансовых центров, является магнитом для международных капиталов и инноваций. При этом сама система отличается высокой степенью концентрации – так, четыре крупнейших банка контролируют 85% счетов для бизнеса и 75% текущих счетов в стране, что свидетельствует о существенном влиянии этих гигантов на повседневную экономическую жизнь.

Представленный доклад призван деконструировать и проанализировать банковскую систему Англии, осветив её историческое развитие, текущую структуру, ключевые институты, функции, регуляторную среду и современные вызовы. Мы погрузимся в историю становления Банка Англии, рассмотрим сложную иерархию банковской системы, детально изучим мандат и механизмы влияния Центрального банка, проследим эволюцию регулирования и надзора, а также оценим стратегические перспективы в условиях глобальных экономических изменений и финтех-революции. Наша цель – предоставить всесторонний и глубокий академический анализ, который поможет понять не только текущее состояние, но и траекторию развития одной из самых влиятельных банковских систем мира, отвечая на вопрос, какие уроки можно извлечь из её многовекового опыта.

Историческая эволюция банковской системы Англии: от частной инициативы к центральному банку

История банковской системы Англии – это летопись трансформации от частного предпринимательства к централизованному государственному регулированию, где Банк Англии является не просто участником, но и архитектором этой эволюции. Его путь от скромного частного учреждения к одному из наиболее влиятельных центральных банков мира отражает глубокие изменения в экономических и политических реалиях страны, демонстрируя, как финансовые потребности государства могут стать катализатором институционального развития.

Основание Банка Англии и ранние этапы

Идея создания Банка Англии возникла из острой потребности в финансировании. 27 июля 1694 года, в разгар войны с Францией, группа купцов предложила правительству короля Вильгельма III и королевы Марии заем в размере 1 200 000 фунтов стерлингов. Взамен они получили хартию на учреждение частного банка – Банка Англии. Этот акт стал краеугольным камнем в истории британских финансов.

Первоначальный капитал в 1 200 000 фунтов стерлингов был сформирован за счет подписчиков, среди которых были и сами монархи. Банку было предоставлено право выпускать собственные банкноты на сумму, равную его капиталу. Это был прорыв: впервые частная структура получила такие широкие полномочия, хотя и под строгим контролем. Уже в 1697 году капитал банка был увеличен, и ему было предоставлено монопольное право на обработку платежей в пользу правительства Англии и ведение его расчетов. Это заложило основу для его будущей роли государственного банкира, определив его ключевое место в финансовой архитектуре страны.

Ключевым моментом стал Закон 1708 года, который ужесточил правила, запретив другим компаниям, состоящим более чем из шести человек, выпускать векселя на предъявителя. Это фактически лишило конкурентов возможности широкого выпуска денег и укрепило монопольное положение Банка Англии в эмиссии банкнот. К 1730-м годам Банк Англии уже был крупнейшим и наиболее престижным финансовым учреждением, его банкноты широко циркулировали, а сам он стал «банкиром для других банков», предоставляя им займы и клиринговые услуги. Кульминацией этого процесса стал Закон 1844 года, который закрепил за Банком Англии монопольное право на выпуск банкнот в Англии и Уэльсе, окончательно утвердив его статус официального правительственного банкира и эмиссионного центра.

Формирование статуса центрального банка

С момента основания Банк Англии постепенно наращивал свой функционал, выходя за рамки коммерческого банка. С 1751 года он взял на себя управление государственным долгом Англии, что стало еще одним шагом к его централизованной роли. Однако по-настоящему централизованным, с точки зрения государственного контроля, он стал после национализации. В 1946 году, в послевоенную эпоху, Банк Англии был национализирован, перейдя из частной собственности к государству. Это дало правительству право назначать его управляющих и директоров, обеспечив прямой контроль над финансовой политикой страны.

Следующий значительный этап наступил в 1997 году, когда Банк Англии получил операционную независимость в проведении денежно-кредитной политики, получив право самостоятельно устанавливать процентные ставки. Это решение, принятое новым правительством лейбористов, стало революционным, освободив Центральный банк от прямого политического влияния в ежедневном управлении экономикой, что стало одним из наиболее значимых факторов укрепления его авторитета на международной арене.

Законодательное закрепление функций: Закон о Банке Англии 1998 года

Эволюция роли Банка Англии была официально закреплена Законом о Банке Англии 1998 года (Bank of England Act 1998). Этот закон стал важнейшей правовой основой для современной деятельности Центрального банка. Он не только закрепил операционную независимость в денежно-кредитной политике, но и определил создание Комитета по денежно-кредитной политике (Monetary Policy Committee, MPC), ответственного за установление Банковской ставки и достижение целевого показателя инфляции.

Важным изменением, предусмотренным Законом 1998 года, стало также отделение функций банковского надзора от Банка Англии и их передача новому органу — Управлению по финансовым услугам (Financial Services Authority, FSA). Это было сделано для того, чтобы Банк Англии мог полностью сосредоточиться на своих основных задачах — поддержании ценовой стабильности и финансовой стабильности, избегая потенциальных конфликтов интересов, возникающих при совмещении роли регулятора и монетарного органа. Этот закон сформировал архитектуру, которая, хотя и претерпела дальнейшие изменения после кризиса 2008 года, заложила основы современного регулирования и функционирования английской банковской системы, став образцом для многих других стран.

Структурная организация банковской системы: иерархия и ключевые участники

Банковская система Англии представляет собой сложный, но четко структурированный механизм, который обычно описывается как двухуровневый, хотя некоторые источники, учитывая разнообразие финансовых институтов, предлагают трехуровневую модель. Эта система обеспечивает эффективное функционирование экономики, предоставляя широкий спектр финансовых услуг.

Первый уровень: Банк Англии как Центральный банк

На вершине этой иерархии находится Банк Англии, выполняющий роль Центрального банка Великобритании. Его функции выходят далеко за рамки традиционного коммерческого банкинга, охватывая денежно-кредитную политику, поддержание финансовой стабильности и управление государственными финансами. Как эмиссионный центр, он является единственным органом, ответственным за выпуск банкнот в Англии и Уэльсе. Его решения и действия оказывают прямое влияние на всю финансовую систему страны, регулируя потоки капитала, процентные ставки и уровень инфляции, тем самым определяя темп её экономического развития.

Второй уровень: Коммерческие и специализированные банки

Под эгидой Банка Англии функционирует обширный и разнообразный второй уровень банковской системы. Он включает в себя:

• Коммерческие (депозитные или розничные) банки: Это стержень системы, предоставляющий широкий спектр услуг для промышленных компаний, финансовых институтов и частных лиц. Их основная деятельность сосредоточена на приеме депозитов и выдаче кредитов.
• Специализированные банки:
  • Торговые банки: Занимаются внешней торговлей, международными финансово-кредитными операциями и, как правило, не принимают вклады от населения.
  • Иностранные банки: Филиалы и дочерние компании международных банков, активно работающие на британском рынке. По состоянию на июнь 2025 года, в Великобритании действует 119 небританских банков, имеющих разрешение на прием депозитов через филиалы, что свидетельствует о высокой степени интернационализации британского финансового сектора.
  • Сберегательные банки: Среди них особое место занимает National Savings and Investments (NS&I). Это государственная сберегательная касса под управлением Казначейства Её Величества, предлагающая сберегательные продукты со 100% гарантией от Казначейства, что делает ее уникальным игроком, ориентированным на привлечение средств населения для финансирования государственного долга.
• Учетные дома: Традиционно занимались дисконтированием векселей и другими операциями на денежном рынке, хотя их роль со временем трансформировалась.

Некоторые аналитики включают в «третий уровень» строительные общества (Building Societies) и кредитные союзы (Credit Unions). Эти институты, хотя и предоставляют финансовые услуги (в основном, ипотечное кредитование и сбережения), часто имеют кооперативную структуру и несколько отличаются от традиционных банков по своему мандату и регулированию.

«Большая четверка» и другие игроки

Особое внимание следует уделить так называемой «Большой четверке» клиринговых банков, которые доминируют на британском рынке:

• HSBC Holdings
• Barclays Bank
• Lloyds Banking Group (включая Royal Bank of Scotland, входящий в NatWest Group)
• NatWest Group

Эти универсальные банки обслуживают все категории клиентов – от крупнейших корпораций до индивидуальных вкладчиков. Их совокупная доля на рынке текущих счетов и счетов для бизнеса чрезвычайно высока. Помимо «Большой четверки», на рынке успешно работают и другие крупные игроки, такие как Standard Chartered, Santander Bank, Nationwide Building Society, Schroders и Close Brothers Group plc. Также значительную долю занимают филиалы крупных иностранных банков, включая Bank of America, Citibank и Triodos Bank. На февраль 2025 года Управление пруденциального регулирования (PRA) регулировало 152 местных зарегистрированных банка, что, наряду с упомянутыми 119 иностранными банками, подчеркивает плотность и конкурентность рынка.

Платежные системы как основа функционирования

Эффективность любой банковской системы немыслима без надежных и быстрых платежных систем. В Великобритании основой для большинства операций депозитных банков являются три ключевые системы, расчеты по которым проходят через Банк Англии или Pay.uk:

1. CHAPS (Clearing House Automated Payment System): Это система для высокостоимостных и срочных платежей, где расчеты осуществляются в тот же день через систему валовых расчетов в реальном времени (RTGS) Банка Англии. CHAPS критически важна для крупных корпоративных транзакций, расчетов на финансовых рынках и сделок с недвижимостью, обеспечивая мгновенный и окончательный расчет средств.
2. Bacs (Bankers’ Automated Clearing System): Используется для массовых низкостоимостных платежей, таких как прямые дебеты (например, оплата коммунальных услуг, подписки) и прямые кредиты (выплата заработной платы, пенсий). Расчеты в Bacs занимают до трех рабочих дней, что делает ее идеальной для регулярных, несрочных операций.
3. Faster Payments Service (FPS): Эта система совершила революцию в розничных платежах, обеспечивая мгновенные межбанковские переводы в режиме 24/7. Обычно FPS имеет лимит до 1 млн фунтов стерлингов на одну транзакцию, что делает ее незаменимой для повседневных расчетов и быстрых переводов между физическими лицами и малыми предприятиями.

Эти системы не только обеспечивают бесперебойное движение средств в экономике, но и являются важным элементом инфраструктуры, поддерживаемой и контролируемой Банком Англии, что подчеркивает его центральную роль в поддержании финансовой стабильности и эффективности платежного ландшафта, а также его стремление к инновациям в этой сфере.

Функции и стратегическая роль Банка Англии: мандат и механизмы влияния

Банк Англии, как центральный банк Великобритании, выполняет широкий спектр функций, которые можно сгруппировать по нескольким стратегическим направлениям. Его мандат является иерархическим, что отличает его от некоторых других центральных банков мира. Что это означает для обычного гражданина и бизнеса?

Поддержание ценовой стабильности и денежно-кредитная политика

Первостепенной задачей Банка Англии является поддержание ценовой стабильности. Правительство устанавливает целевой показатель инфляции в 2% (измеряемый индексом потребительских цен, CPI) как определение ценовой стабильности. Достижение этой цели является ключевым приоритетом, а уже с учетом этого, Банк Англии поддерживает экономическую политику правительства, включая цели роста и занятости. Отсюда следует, что все остальные экономические цели подчинены главной задаче – сохранению покупательной способности денег.

Инструментом реализации денежно-кредитной политики является Комитет по денежно-кредитной политике (Monetary Policy Committee, MPC). MPC регулярно собирается для анализа экономических данных и принятия решений по установлению Банковской ставки (основной процентной ставки). Эта ставка влияет на все остальные процентные ставки в экономике, от ипотечных до ставок по кредитам для бизнеса. Помимо процентных ставок, MPC может использовать и другие инструменты, такие как покупка активов (количественное смягчение) для влияния на денежные условия, ликвидность и, в конечном итоге, инфляцию. Например, в периоды экономической стагнации, покупка государственных облигаций может увеличить денежную массу и стимулировать кредитование. Важный нюанс: решения MPC являются результатом глубокого анализа и консенсуса, что придает им высокий авторитет и предсказуемость для рынков.

Обеспечение финансовой стабильности: «Кредитор последней инстанции» и стресс-тесты

Другой критически важной функцией Банка Англии является обеспечение стабильности всей финансовой системы Великобритании. Это включает в себя предотвращение системных кризисов и поддержание доверия к банковскому сектору.

Ключевая роль в этом контексте — это функция «кредитора последней инстанции». В случае кризисов ликвидности, когда коммерческие банки сталкиваются с нехваткой средств для выполнения своих краткосрочных обязательств, Банк Англии предоставляет им экстренные кредиты. Это предотвращает банкротства финансово устойчивых, но временно неликвидных банков, а также помогает остановить панику и системный коллапс, который мог бы распространиться по всей экономике. И что из этого следует? Эта функция является залогом спокойствия для вкладчиков и непрерывности финансовых операций даже в самые тяжелые времена.

Кроме того, Банк Англии активно проводит стресс-тесты для банков и страховых компаний. Эти тесты моделируют неблагоприятные экономические сценарии (например, глубокая рецессия, резкое падение цен на недвижимость, кибератаки), чтобы оценить устойчивость финансовых учреждений к потенциальным шокам. Результаты стресс-тестов помогают выявить слабые места, определить необходимый уровень капитала и ликвидности, а также разработать меры по их укреплению.

Управление государственными финансами и выпуск банкнот

Банк Англии также играет жизненно важную роль в управлении государственными финансами страны:

• Управление банковскими счетами правительства: Он ведет счета Казначейства Великобритании и других правительственных ведомств, обрабатывая их платежи и поступления.
• Управление государственным долгом: Банк Англии является агентом правительства по управлению государственным долгом, включая выпуск и обслуживание государственных облигаций (гилтов).
• Управление золотовалютными резервами: Он управляет золотовалютными резервами страны. На конец июля 2025 года общие официальные международные резервы Великобритании составляли $206,064 млн. Эти резервы используются для стабилизации экономики в случае валютных шоков, поддержания курса национальной валюты и обеспечения ликвидности на международных рынках.
• Выпуск банкнот: Банк Англии отвечает за выпуск банкнот в Англии и Уэльсе. Эта функция не только обеспечивает наличие физических денег в обращении, но и поддерживает общественное доверие к подлинности и стабильности национальной валюты.

Наконец, Банк Англии следит за эффективностью и безопасностью платежных систем, таких как CHAPS, Bacs и Faster Payments, обеспечивая бесперебойное проведение платежей между банками и способствуя общей экономической активности.

Регулирование и надзор за банковской деятельностью: от традиций к современным стандартам

Эволюция регулирования банковской деятельности в Англии отражает долгий путь от минимального вмешательства к сложной, многоуровневой системе, сформированной в ответ на финансовые кризисы и глобальные вызовы.

Исторический контекст отсутствия специального законодательства

Удивительно, но до 1979 года в Великобритании, родине одного из старейших банков мира, отсутствовало специальное законодательство, регулирующее банковскую деятельность. Не было даже официального списка банков или законодательного определения «банка». Контроль Центрального банка, по сути, носил неофициальный характер, основываясь на джентльменских соглашениях и авторитете Банка Англии. Эта традиция саморегулирования и неформального надзора отражала долгое доверие к рыночным механизмам и репутации финансовых институтов. Однако рост сложности финансовых рынков и международной интеграции сделал такую систему уязвимой, что в конечном итоге привело к необходимости кардинальных изменений.

Реформы после финансового кризиса 2008 года: PRA и FCA

Финансовый кризис 2008 года стал катализатором глубоких и всеобъемлющих реформ в системе регулирования. До кризиса надзор осуществляло Управление по финансовым услугам (Financial Services Authority, FSA), созданное в 1998 году. Однако недостатки его работы, особенно в части пруденциального надзора, стали очевидны. В результате реформ FSA было упразднено, и его функции были разделены между тремя новыми органами, что привело к формированию двухуровневой системы регулирования и надзора:

1. Управление пруденциального регулирования (Prudential Regulation Authority, PRA): Стало частью Банка Англии. PRA отвечает за пруденциальный надзор за банками, строительными обществами, кредитными союзами и страховыми компаниями. Его основная цель — содействие безопасности и надежности фирм, что означает обеспечение их финансовой устойчивости и способности противостоять неблагоприятным экономическим условиям. PRA устанавливает требования к капиталу, ликвидности, управлению рисками и корпоративному управлению.
2. Управление по финансовому регулированию и надзору (Financial Conduct Authority, FCA): Независимый орган, который регулирует финансовое поведение компаний. FCA сосредоточено на защите потребителей, обеспечении целостности рынков и содействии конкуренции. Оно контролирует, как финансовые учреждения взаимодействуют с клиентами, продают продукты и предотвращают финансовые преступления.

Такое разделение функций позволяет более эффективно решать специфические задачи: PRA фокусируется на устойчивости самих институтов, а FCA – на их добросовестности и защите интересов клиентов.

Роль Банка Англии как «Resolution Authority» и Комитета по финансовой политике (FPC)

Помимо PRA, Банк Англии получил новые полномочия и через другие механизмы:

• «Resolution Authority» (орган по урегулированию): Согласно Закону о банковской деятельности 2009 года (Banking Act 2009), Банк Англии был наделен полномочиями «Resolution Authority» для банков, считающихся «слишком большими, чтобы рухнуть» (too big to fail). Это позволяет Банку Англии проводить упорядоченную санацию или ликвидацию проблемных финансовых учреждений без ущерба для финансовой стабильности и без привлечения средств налогоплательщиков, защищая жизненно важные финансовые услуги.
• Комитет по финансовой политике (Financial Policy Committee, FPC): Созданный в рамках Банка Англии, FPC является ключевым органом, отвечающим за выявление, мониторинг и принятие мер по снижению системных рисков для финансовой системы Великобритании. FPC устанавливает уровень контрциклического буфера капитала (Countercyclical Capital Buffer, CCyB). Этот буфер является макропруденциальным инструментом, который обязывает банки накапливать дополнительный капитал в периоды кредитного бума (чтобы быть готовыми к потенциальным убыткам в случае спада) и позволяет им высвобождать его во время кризисов, смягчая их воздействие на экономику.

Взаимодействие между Казначейством, Банком Англии и надзорными органами регулируется Меморандумом о взаимопонимании, который обеспечивает координацию усилий и четкое распределение ответственности для поддержания финансовой стабильности. Эта комплексная система регулирования и надзора является одной из самых продвинутых в мире, нацеленной на предотвращение будущих кризисов и обеспечение устойчивости финансового сектора.

Современные вызовы и стратегические перспективы банковской системы Англии

Банковская система Англии находится на передовой глобальных экономических изменений и технологической революции. В условиях постоянно меняющегося ландшафта, она сталкивается с рядом вызовов, которые требуют стратегического подхода и инновационных решений.

Влияние Brexit и глобальные экономические факторы

Выход Великобритании из Европейского союза (Brexit) стал одним из самых значительных макроэкономических «встречных ветров» для финансового сектора. Хотя Лондон сохраняет свой статус глобального финансового центра, Brexit привел к изменению правил доступа к европейским рынкам, пересмотру цепочек поставок и перемещению некоторых операций. Эти изменения требуют адаптации бизнес-моделей, переосмысления регуляторных подходов и поиска новых возможностей для поддержания конкурентоспособности. И что из этого следует? Банкам приходится перестраивать свои стратегии, чтобы сохранить доступ к европейским рынкам, либо искать новые рынки для развития.

Помимо Brexit, на банковскую систему влияют и другие глобальные экономические факторы: геополитическая нестабильность, замедление темпов роста мировой экономики, инфляционное давление, а также необходимость перехода к «зеленой» экономике и устойчивому финансированию. Банки должны демонстрировать устойчивость к шокам, управлять возрастающими рисками и активно участвовать в формировании новой экономической повестки.

Финтех и цифровая трансформация: ИИ, DLT и квантовые вычисления

Одной из наиболее динамичных областей, формирующих будущее банковской системы, является финтех и цифровая трансформация. Банк Англии активно исследует и адаптируется к технологическим изменениям, таким как искусственный интеллект (ИИ), технология распределенного реестра (DLT) и потенциал квантовых вычислений.

15 октября 2025 года Банк Англии опубликовал свой подход к инновациям, признавая их потенциал для трансформации финансовой экосистемы. Он использует как «жесткую» (например, платежные системы), так и «мягкую» (данные, аналитика) инфраструктуру, а также свою координирующую роль для ответственного внедрения технологий.

Примеры активного использования и исследования новых технологий:

• Искусственный интеллект (ИИ): Банк Англии внедряет ИИ в предиктивную аналитику, внутренние операции и развертывание ИИ-помощников для таких задач, как суммаризация, создание заметок и генерация кода. Управление пруденциального регулирования (PRA) также исследует использование больших языковых моделей (LLM) для улучшения надзорных инструментов. В мае 2025 года Банк Англии совместно с Управлением по финансовому регулированию и надзору (FCA) запустил «AI Consortium» для сбора информации об ответственном использовании ИИ в финансовом секторе Великобритании.
• Технология распределенного реестра (DLT): Банк Англии активно участвует в Digital Securities Sandbox (DSS) совместно с FCA, исследуя возможности DLT для создания более эффективных и безопасных инфраструктур финансового рынка.

Эти инициативы направлены на обеспечение ответственного внедрения новых технологий, подчеркивая необходимость надежных основ и стандартов в устойчивой финансовой системе. Цели Банка Англии включают обеспечение эффективности, устойчивости и способности финансового сектора способствовать общему экономическому росту, используя новые технологии как инструмент для сохранения статуса мирового финансового центра. Разве не это является ключом к будущему процветанию?

Устойчивое финансирование и новые модели бизнеса

Помимо технологических вызовов, банковская система Англии активно интегрирует принципы устойчивого финансирования. Это включает в себя учет климатических рисков в портфелях, финансирование «зеленых» проектов, разработку устойчивых инвестиционных продуктов и выполнение требований по раскрытию информации о воздействии на окружающую среду. Банки признают, что переход к низкоуглеродной экономике — это не только регуляторное требование, но и стратегическая возможность.

Адаптация бизнес-моделей также затрагивает повышение эффективности, персонализацию услуг и снижение издержек. В условиях высокой конкуренции со стороны финтех-компаний, традиционные банки вынуждены пересматривать свои подходы к обслуживанию клиентов, предлагая инновационные цифровые решения. Эти изменения направлены на обеспечение долгосрочной конкурентоспособности и актуальности английской банковской системы в постоянно меняющемся глобальном ландшафте.

Коммерческие банки Англии: состояние и ключевые игроки

Коммерческие банки составляют основу банковской системы Великобритании, являясь основным каналом для финансовых потоков в экономике. Их часто называют депозитными или розничными банками, что подчеркивает их основную деятельность – привлечение средств от населения и предприятий и предоставление им кредитов.

Эти банки предоставляют широкий спектр универсальных банковских услуг. Они обслуживают как крупные промышленные компании, предлагая им корпоративные кредиты, услуги по управлению казначейством и торговому финансированию, так и частных лиц, предоставляя им текущие счета, сберегательные продукты, ипотечные кредиты, потребительские займы и другие розничные финансовые продукты.

Крупнейшие игроки и их доминирование

На британском банковском рынке наблюдается высокая степень концентрации, где доминирует так называемая «Большая четверка» клиринговых банков:

• HSBC Holdings: Глобальный банк с сильным присутствием в Азии, но также является ключевым игроком на внутреннем рынке Великобритании.
• Barclays Bank: Один из старейших и крупнейших банков Великобритании, предлагающий широкий спектр услуг, от розничных до инвестиционных.
• Lloyds Banking Group: Крупнейший игрок по доле рынка, особенно в розничном сегменте. Известен своей обширной сетью отделений и фокусом на внутренний рынок.
• NatWest Group: Ранее известная как Royal Bank of Scotland Group, объединяет несколько брендов, включая Royal Bank of Scotland, NatWest и Ulster Bank.

Эти четыре гиганта контролируют значительную часть рынка: 85% счетов для бизнеса и 75% текущих счетов в стране, что подчеркивает их системную значимость и влияние на британскую экономику.

Помимо «Большой четверки», на рынке активно действуют и другие крупные игроки, предлагающие специализированные услуги или обслуживающие определенные сегменты:

• Standard Chartered: Фокусируется на международном и корпоративном банкинге, особенно в развивающихся рынках Азии, Африки и Ближнего Востока.
• Santander Bank: Испанский банк с сильным присутствием в Великобритании, предлагающий как розничные, так и корпоративные услуги.
• Nationwide Building Society: Крупнейшее строительное общество Великобритании, предоставляющее широкий спектр ипотечных и сберегательных продуктов.
• Schroders, Close Brothers Group plc: Эти учреждения часто специализируются на управлении активами, инвестиционном банкинге или нишевых кредитных продуктах.

Значительную часть рынка также занимают филиалы крупных иностранных банков, таких как Bank of America, Citibank и Triodos Bank. Их присутствие делает британский банковский сектор одним из самых интернационализированных в мире.

Динамика рынка и регулирование

Все коммерческие банки Великобритании обязаны иметь счета в Банке Англии, где они получают необходимую ликвидность для своих операций. Это подчеркивает центральную роль Банка Англии в обеспечении стабильности и функционирования всей системы.

Динамика рынка демонстрирует устойчивый рост числа участников. По состоянию на 2024 год, в Великобритании действовало 362 банка. Управление пруденциального регулирования (PRA) на февраль 2025 года регулировало 152 местных зарегистрированных банка, а на июнь 2025 года — 119 небританских банков, работающих через филиалы. Это количество может расти благодаря благоприятному законодательству, такому как «Закон о банковской деятельности» 2009 года и «Закон о финансовых услугах (банковская реформа)» 2013 года, которые способствуют конкуренции и инновациям, в том числе через облегчение выхода на рынок для новых «челленджер-банков» и финтех-компаний. Такая среда стимулирует как крупных, так и нишевых игроков к постоянному развитию и адаптации к потребностям рынка, обеспечивая динамичность и конкурентоспособность сектора.

Уникальные особенности английской банковской системы в мировом контексте

Английская банковская система, будучи одной из старейших в мире, обладает рядом уникальных характеристик, которые отличают ее от других ведущих финансовых систем и формируют ее особый статус на глобальной арене.

Высокая концентрация, специализация и международная ориентированность

Одной из наиболее заметных черт является высокая степень концентрации. Четыре крупнейших банка Великобритании – HSBC, Barclays, Lloyds Banking Group и NatWest Group – доминируют на рынке, контролируя 85% счетов для бизнеса и 75% текущих счетов в стране. Lloyds Banking Group plc, в частности, является крупнейшим игроком по доле рынка. Эта олигополистическая структура, с одной стороны, обеспечивает стабильность и масштабы, с другой – вызывает вопросы о конкуренции и доступности услуг для малых предприятий и стартапов.

Несмотря на концентрацию, система также характеризуется высокой специализацией среди других участников, от торговых банков до строительных обществ. Однако наиболее яркая особенность – это ее чрезвычайная международная ориентированность. Лондон, как один из ведущих мировых финансовых центров, является магнитом для капитала со всего света. По состоянию на июнь 2025 года, в Великобритании действуют 119 небританских банков, работающих через филиалы, по сравнению со 152 местными зарегистрированными банками. Это означает, что почти половина всех банковских учреждений в стране имеют иностранное происхождение. Доля депозитов в иностранной валюте в банках Великобритании значительно выше, чем в других странах, что подчеркивает глобальный характер ее финансового рынка.

Историческое развитие и иерархический мандат Банка Англии

Исторический путь английской банковской системы также уникален. Банк Англии, основанный в 1694 году, является одним из старейших центральных банков в мире. До 1979 года в Великобритании отсутствовало специальное законодательство, регулирующее банковскую деятельность, а контроль Центрального банка носил скорее неофициальный, джентльменский характер. Это резко контрастирует с континентальной Европой или США, где регулирование развивалось гораздо раньше и носило более формальный характер.

Еще одной отличительной чертой является иерархический мандат Банка Англии. Его первичной целью является поддержание ценовой стабильности с целевым показателем инфляции в 2%. Только после обеспечения этой цели, Банк Англии поддерживает экономическую политику правительства, включая цели роста и занятости. Это контрастирует с «двойным мандатом» некоторых центральных банков, например, Федеральной резервной системы США, где ценовая стабильность и максимальная занятость находятся на равных условиях. Такой иерархический подход придает особую жесткость в борьбе с инфляцией, но может быть менее гибким в условиях кризисов, требующих одновременного решения проблем безработицы и инфляции.

Важность финансового сектора для экономики Великобритании

Наконец, важность финансового сектора для экономики Великобритании трудно переоценить. В 2023 году сектор финансовых и страховых услуг внес колоссальные 208,2 млрд фунтов стерлингов в экономику страны, что составило 8,8% от общего объема экономического производства. Этот показатель значительно выше, чем во многих других развитых странах, что делает Великобританию, и в частности Лондон, мировым лидером в экспорте финансовых услуг. Это также означает, что стабильность и конкурентоспособность банковской системы имеют критическое значение для общего экономического благосостояния страны.

В совокупности эти особенности – историческое наследие, высокая концентрация при международной открытости, уникальный мандат Центрального банка и огромная экономическая роль – формируют самобытный характер английской банковской системы, делая ее объектом пристального изучения и примером для других стран.

Заключение

Банковская система Англии представляет собой живой организм, который на протяжении веков демонстрировал поразительную способность к адаптации и трансформации. От своего основания в 1694 году как частного предприятия, призванного финансировать военные нужды, Банк Англии прошел путь к статусу независимого Центрального банка с четко определенным иерархическим мандатом, где приоритет отдается ценовой стабильности. Эта эволюция, закрепленная ключевыми законодательными актами, такими как Закон о Банке Англии 1998 года, сформировала сложную, но устойчивую двухуровневую структуру, на вершине которой стоит Банк Англии, а на нижнем – обширная сеть коммерческих, специализированных и иностранных банков.

Сегодня система функционирует на основе передовых платежных систем – CHAPS, Bacs и Faster Payments, обеспечивающих бесперебойное движение капитала. Регулирование, радикально реформированное после финансового кризиса 2008 года, стало многоуровневым и прозрачным, с четким разделением функций между Управлением пруденциального регулирования (PRA) и Управлением по финансовому регулированию и надзору (FCA), а также усилением роли Банка Англии как «Resolution Authority» и Комитета по финансовой политике (FPC) в предотвращении системных рисков.

Уникальные черты английской банковской системы, такие как высокая концентрация «Большой четверки», глубокая международная интегрированность, выражающаяся в значительном присутствии иностранных банков, и иерархический мандат Банка Англии, выделяют ее на фоне других мировых финансовых центров. Несмотря на вызовы, такие как Brexit и глобальные экономические «встречные ветры», система демонстрирует поразительную адаптивность. Активный подход Банка Англии к внедрению финтех-инноваций – ИИ, DLT и квантовых вычислений, а также инициативы вроде «AI Consortium» и участие в Digital Securities Sandbox, подчеркивают его стремление оставаться на передовой технологического прогресса.

Вклад финансового и страхового сектора в экономику Великобритании остается фундаментальным, подтверждая статус Лондона как глобального финансового центра. Таким образом, банковская система Англии – это не просто совокупность институтов, а динамичная, устойчивая и инновационная экосистема, которая продолжает формировать мировой финансовый ландшафт, адаптируясь к новым реалиям и вызовам цифровой эры. Её способность к трансформации и стремление к лидерству в технологических инновациях обеспечивают её сохраняющееся значение и прогностическую ценность для изучения.

Список использованной литературы

1. Дробозина, Л.А. Финансы. Деньги. Кредит : учебник для вузов / Л.А. Дробозина. – Москва : ЮНИТИ, 2002.
2. Зуев, В.Н. Валютно-финансовые отношения стран-членов ЕС : учебное пособие / В.Н. Зуев. – Москва : МАУП, 2004.
3. Красавина, Н.Л. Банковское дело : учебник для вузов / Н.Л. Красавина. – Москва : Финансы и статистика, 2005.
4. Шумилов, В.М. Международное публичное право : учебник для вузов / В.М. Шумилов. – Москва : Юристъ, 2004.
5. Банк Англии: что это такое, история, функции и влияние на экономику // InvestFuture. – URL: https://investfuture.ru/glossary/bank-of-england (дата обращения: 31.10.2025).
6. Банковская система Великобритании // Банки.ру. – URL: https://www.banki.ru/wikibank/bankovskaya_sistema_velikobritanii/ (дата обращения: 31.10.2025).
7. Банковская система Великобритании // Moneyman. – URL: https://moneyman.ru/articles/bankovskaya-sistema-velikobritanii/ (дата обращения: 31.10.2025).
8. Банковская система Великобритании: эволюция, кто регулирует, как реагирует на кризисы // Myfin.by. – URL: https://www.myfin.by/wiki/term/bankovskaya-sistema-velikobritanii (дата обращения: 31.10.2025).
9. История Банка Англии. – URL: https://www.bankofengland.co.uk/about/history (дата обращения: 31.10.2025).
10. Что такое Банк Англии и чем он занимается // Dzengi.com. – URL: https://dzengi.com/ru/chto-takoe-bank-anglii-i-chem-on-zanimaetsya/ (дата обращения: 31.10.2025).
11. Bank of England Act 1998 // Legislation.gov.uk. – URL: https://www.legislation.gov.uk/ukpga/1998/11/contents (дата обращения: 31.10.2025).
12. Corporate Finance Institute, Bank of England — Overview, Governance, History // Corporate Finance Institute. – URL: https://corporatefinanceinstitute.com/resources/economics/bank-of-england/ (дата обращения: 31.10.2025).
13. Financial stability // Bank of England. – URL: https://www.bankofengland.co.uk/financial-stability (дата обращения: 31.10.2025).
14. History and Functions // Bank of England. – URL: https://www.bankofengland.co.uk/about/history-and-functions (дата обращения: 31.10.2025).
15. Monetary policy // Bank of England. – URL: https://www.bankofengland.co.uk/monetary-policy (дата обращения: 31.10.2025).
16. The Bank of England’s statutory monetary policy objectives: a historical and legal account. – URL: https://www.bankofengland.co.uk/working-paper/2021/the-bank-of-englands-statutory-monetary-policy-objectives (дата обращения: 31.10.2025).