Примеры решения типовых заданий для контрольной работе по анализу финансово-хозяйственной деятельности

Контрольная работа по анализу финансово-хозяйственной деятельности (АФХД) — классическая головная боль для многих студентов. Обилие формул, необходимость делать выводы и анализировать абстрактные цифры могут поставить в тупик. Однако настоящая цель этого задания — не просто подставить числа в формулу, а научиться видеть за ними реальные бизнес-процессы. Именно поэтому цель этой статьи — не дать готовые ответы для списывания, а помочь вам разобраться в логике анализа. Мы вместе, шаг за шагом, пройдем по типовым заданиям, разберем, что означает каждая цифра, и научимся формулировать выводы, как это делают настоящие аналитики. Ведь АФХД — это комплексная оценка предприятия, включающая анализ его финансовых результатов, состояния и ресурсов.

Прежде чем погружаться в расчеты, давайте быстро освежим в памяти теоретический фундамент, на котором все строится.

Что стоит за цифрами, или Ключевые понятия АФХД

Чтобы понимать практическую часть, нужно уверенно владеть тремя основными понятиями. Это три столпа, на которых держится большая часть заданий в контрольных работах.

• Ликвидность: Если говорить просто, это ответ на вопрос: «Насколько быстро компания может превратить свое имущество в живые деньги, чтобы расплатиться по срочным счетам?». Высокая ликвидность означает, что у компании достаточно легко реализуемых активов для покрытия своих краткосрочных долгов. Для ее оценки используются специальные коэффициенты, которые мы разберем на практике.
• Рентабельность: Это главный показатель эффективности бизнеса. Он отвечает не на вопрос «сколько компания заработала?», а на вопрос «сколько копеек чистой прибыли принес каждый вложенный рубль?». Это ключевой индикатор окупаемости средств, вложенных в активы или продажи.
• Точка безубыточности: Можно представить ее как «линию старта» в бизнесе. Это тот объем продаж, который необходимо достичь, чтобы полностью покрыть все расходы. До этой точки компания работает в минус или в ноль. Каждая продажа сверх этого уровня начинает приносить прибыль.

Теперь, когда мы говорим на одном языке, давайте перейдем к первому типу заданий, который часто встречается в контрольных, — теоретическим тестам.

Как разгадать логику тестов в контрольной по АФХД

Тестовые вопросы в контрольной по АФХД проверяют не столько память, сколько понимание логики анализа. Важно не угадывать, а рассуждать. Давайте разберем пару примеров.

Пример 1 (Вопрос 2): Объект анализа финансового состояния:

а) товарные ресурсы
б) финансовые вложения
в) финансовые ресурсы
г) материально-техническая база
д) финансовые результаты

Ход рассуждений: Финансовое состояние — это комплексное понятие. Товарные ресурсы (а) и материально-техническая база (г) — это часть активов, но не весь объект. Финансовые результаты (д) — это про прибыль и убытки, то есть анализ эффективности, а не состояния. Финансовые вложения (б) — лишь одна из составляющих. А вот финансовые ресурсы (в) — это обобщающее понятие, включающее в себя все источники и активы, которые и формируют финансовое состояние. Это наиболее полный и верный ответ.

Пример 2 (Вопрос 8): Отрицательное значение величины, полученной на основе формулы [МЗ1 – МЗ0 × (ВР1:ВР0)], означает:

а) относительный перерасход материальных затрат
б) относительную экономию материальных затрат
в) не имеет экономической интерпретации

Ход рассуждений: Чтобы понять формулу, нужно ее «прочитать». (ВР1:ВР0) — это индекс, показывающий, во сколько раз выросла выручка в отчетном периоде (1) по сравнению с базовым (0). МЗ0 × (ВР1:ВР0) — это плановые материальные затраты, которые были бы, если бы они росли пропорционально выручке. МЗ1 — это фактические материальные затраты. Таким образом, мы из фактических затрат вычитаем плановые (скорректированные на рост выручки). Если результат отрицательный, значит, фактические затраты оказались меньше плановых. Это и есть относительная экономия материальных затрат (б).

С теорией разобрались. Самое интересное начинается там, где нужно считать. Начнем с одного из ключевых показателей для любого бизнеса — точки безубыточности.

Решаем задачу на точку безубыточности, понимая каждый шаг

Расчет точки безубыточности (Break-Even Point, BEP) — классическая задача в АФХД. Давайте разберем ее на конкретном примере из контрольной.

Задание (Вопрос 4): Укажите значение критической точки безубыточности, если величина постоянных затрат равна 30 000 руб., цена единицы продукции – 100 руб., величина переменных затрат, приходящихся на единицу продукции – 60 руб.

Процесс решения подчиняется четкой логике.

1. Постановка задачи и идентификация данных. У нас есть все необходимые данные:
   • Постоянные затраты (не зависят от объема производства) = 30 000 руб.
   • Цена за единицу = 100 руб.
   • Переменные затраты на единицу (зависят от объема) = 60 руб.
2. Выбор инструмента. Нам нужно найти точку безубыточности в натуральном выражении (в штуках). Для этого используется формула: BEP = Постоянные затраты / (Цена за единицу – Переменные затраты на единицу).
3. Пошаговый расчет с объяснением.
   • Шаг 1: Рассчитываем знаменатель. (Цена – Переменные затраты) = 100 — 60 = 40 руб. Этот показатель называется маржинальный доход на единицу. Его экономический смысл: каждая проданная единица товара приносит 40 рублей на покрытие постоянных затрат и формирование будущей прибыли.
   • Шаг 2: Подставляем значения в формулу. BEP = 30 000 / 40 = 750 единиц.
4. Вывод и интерпретация. Что означает полученная цифра 750? Это означает, что компании необходимо произвести и продать 750 единиц продукции, чтобы полностью покрыть все свои затраты и выйти «в ноль». Каждая следующая проданная единица, начиная с 751-й, будет приносить чистую прибыль.

Умение находить точку безубыточности — это основа финансовой безопасности. Теперь давайте перейдем к показателям, которые волнуют собственников больше всего, — к рентабельности.

Как анализ рентабельности раскрывает эффективность бизнеса

Рентабельность показывает, насколько эффективно компания использует свои ресурсы для получения прибыли. Анализ этого показателя часто бывает комплексным и включает в себя различные методы, например, факторный и структурный.

Факторный анализ (на примере Вопроса 6) позволяет «расщепить» итоговый показатель рентабельности и увидеть, как на него повлиял каждый отдельный фактор, например, изменение выручки или себестоимости. Суть метода — поочередно изменять один показатель, оставляя другие неизменными, чтобы измерить его изолированное влияние. Это помогает понять, был ли рост прибыли следствием увеличения объема продаж или, например, оптимизации затрат.

Структурный анализ (на примере Вопроса 7) помогает понять, из чего складывается общая прибыль компании. Например, задание требует определить долю финансового результата от прочих видов деятельности. Зачем это нужно? Чтобы понять, не живет ли условный завод за счет сдачи помещений в аренду или игры на бирже, в то время как его основное производство убыточно. Анализ структуры прибыли показывает, насколько здоров и устойчив основной бизнес компании.

Мы научились оценивать эффективность и запас прочности. Остался последний, но критически важный аспект — способность компании платить по своим счетам вовремя. Это анализ ликвидности.

Проводим полный анализ ликвидности предприятия на примере из контрольной

Это одно из самых комплексных и важных заданий в АФХД. Его цель — ответить на главный вопрос: «Способна ли компания вовремя и в полном объеме погашать свои краткосрочные долги?». Разберем его на основе «Задания 2».

Анализ проводится в несколько этапов:

1. Расчет и анализ коэффициентов ликвидности. Обычно рассчитывают несколько ключевых показателей.
   • Коэффициент текущей ликвидности: Показывает, сколько рублей оборотных активов (запасы, дебиторская задолженность, деньги) приходится на один рубль краткосрочных обязательств. Нормативным значением часто считается диапазон от 1.5 до 2. Если коэффициент ниже, у компании могут быть проблемы с погашением долгов.
   • Коэффициент срочной (быстрой) ликвидности: Похож на предыдущий, но из оборотных активов исключаются запасы, как наименее ликвидная их часть. Он показывает, сможет ли компания расплатиться по долгам, не прибегая к срочной распродаже товаров. Норматив — не ниже 0.8-1.
2. Факторный анализ. После расчета самих коэффициентов важно понять, за счет чего они изменились за период. Задание требует рассчитать влияние факторов на коэффициент текущей ликвидности. Это углубленный анализ, который может показать, что снижение ликвидности произошло, например, из-за резкого роста кредиторской задолженности, а не из-за уменьшения денежных средств.
3. Формулировка общего вывода. Это синтез всех полученных данных. Недостаточно просто констатировать, что коэффициенты выше или ниже нормы. Важно связать их воедино. Например, вывод может звучать так: «Несмотря на то, что коэффициент текущей ликвидности на конец периода находится в пределах нормы, его снижение по сравнению с началом года, а также низкое значение коэффициента срочной ликвидности указывают на растущие риски. Зависимость компании от реализации запасов для погашения долгов увеличилась, что может создать проблемы с платежеспособностью в будущем».

Как видите, решение даже сложной задачи подчиняется четкой логике. Чтобы закрепить этот навык, давайте рассмотрим типичные ошибки, которые допускают студенты.

Три ловушки в контрольной по АФХД, в которые вы теперь не попадете

Понимание типичных ошибок — лучший способ их избежать. Вот три самые распространенные ловушки в контрольных по АФХД.

1. Ошибка №1: «Механический расчет». Это самая главная ошибка. Просто посчитать коэффициент — это лишь половина дела. Цифры без выводов и интерпретации не имеют ценности для аналитика. Всегда отвечайте на вопрос: «Что эта цифра означает для бизнеса?».
2. Ошибка №2: «Путаница в формулах». Не пытайтесь просто зазубрить формулы. Поймите их логику. Например, в коэффициентах ликвидности мы всегда соотносим то, чем можем заплатить (различные виды активов), с тем, что должны заплатить (краткосрочные обязательства).
3. Ошибка №3: «Игнорирование динамики». Показатель за один конкретный момент времени малоинформативен. Важнее всего — его изменение. Коэффициент ликвидности, равный 2, — это хорошо. Но если год назад он был равен 4, то налицо негативная тенденция, которую обязательно нужно отметить в выводах.

Теперь у вас есть не только примеры решений, но и понимание методологии.

Мы начали с того, что контрольная по АФХД кажется сложной. Но, разобравшись в логике, вы видите, что это не набор случайных формул, а стройная система оценки бизнеса. Теперь вы не просто знаете ответы на несколько задач, а владеете подходом, который позволит решить любое подобное задание. Главные инструменты — это логика и понимание экономического смысла, которые вы только что тренировали. Удачи на контрольной!

Список использованной литературы

1. Дягель О. Ю. Теория экономического анализа : учеб. пособие / О. Ю. Дягель ; Краснояр. гос. торг.-экон. ин-т. – Красноярск, 2006. – 190 с.
2. Коркина Н. И. Анализ результатов хозяйственно-финансовой деятельности организации и ее финансового состояния : учеб. пособие / Н. И. Коркина, Н. А. Соловьева ; Краснояр. гос. торг.-экон. ин-т. – 3 -е изд., перераб. и доп. – Красноярск, 2007. – 126 с.
3. Кравченко Л. И. Анализ хозяйственной деятельности в торговле : учебник для вузов / Л. И. Кравченко. – 6-е изд., перераб. и доп. – М. : Новое знание, 2013. – 526 с.
4. Любушин Н. П. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия : учебник для вузов / Н. П. Любушин. – М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2010. – 471 с.
5. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия / Г. В. Савицкая. – 4-изд., перераб. и доп. – Минск : Новое знание, 2010. – 688 с.
6. Селезнева Н. Н. Финансовый анализ. Управление финансами : учеб. пособие для вузов / Н. Н. Селезнева, А.Ф. Ионова. – 2-е изд., перераб. и доп. – М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2013. – 639 с.
7. Соловьева Н. А. Анализ финансовых результатов деятельности торговой организации : учеб. пособие / Н. А. Соловьева, О. Ю. Дягель; Краснояр. гос. торг.-экон. ин-т. – Красноярск, 2007. – 170 с.
8. Соловьева Н. А. Анализ хозяйственной деятельности торговой организации : учеб. пособие / Н. А. Соловьева, Т. А. Цыркунова; Краснояр. гос. торг.-экон. ин-т. – Красноярск, 2004. – 76 с