Введение. Как определить цели и задачи будущего исследования
В условиях современной рыночной экономики, где конкуренция требует от компаний максимальной эффективности, прибыль выступает не просто бухгалтерским показателем, а главным индикатором жизнеспособности и успешности бизнеса. Поэтому глубокий и всесторонний анализ финансовых результатов — это не формальная академическая процедура, а критически важный инструмент для принятия взвешенных управленческих решений, позволяющий выявлять скрытые резервы и определять векторы будущего роста. Однако на практике многие предприятия не используют потенциал этого анализа в полной мере, ограничиваясь поверхностной констатацией фактов, что неизбежно ведет к упущенной выгоде и стратегическим просчетам.
Именно в этом заключается ключевая проблема, которую решает курсовая работа по данной теме. Она позволяет не только систематизировать знания, но и развить практические навыки диагностики финансового состояния компании.
Целью данной курсовой работы является исследование теоретических аспектов и проведение комплексного анализа финансовых результатов деятельности предприятия для выявления резервов роста прибыли и разработки на их основе практических рекомендаций.
Для достижения поставленной цели необходимо решить несколько последовательных задач:
- Изучить экономическую сущность финансовых результатов, их виды и функции в деятельности предприятия.
- Освоить ключевые методики и инструментарий анализа финансовых результатов.
- На основе официальной отчетности провести комплексный анализ финансовых результатов конкретного предприятия за выбранный период.
- Систематизировать выявленные в ходе анализа проблемы и разработать обоснованные пути их решения.
Таким образом, объектом исследования выступает финансово-хозяйственная деятельность выбранного предприятия, а предметом — непосредственно финансовые результаты и процессы, влияющие на их формирование и распределение. Теоретической базой для подобного исследования служат труды признанных отечественных ученых в области экономического анализа, таких как А.Д. Шеремет и В.В. Ковалев, что обеспечивает работе необходимую методологическую строгость.
Глава 1. Теоретические и методологические основы, которые действительно вам понадобятся
1.1. Экономическая сущность финансовых результатов
Прежде чем приступать к анализу, необходимо четко разграничить базовые понятия. Финансовый результат — это итоговый показатель хозяйственной деятельности компании за отчетный период, который выражается в виде разницы между всеми доходами и всеми расходами. Он может быть как положительным (прибыль), так и отрицательным (убыток). Важно понимать, что прибыль — это не то же самое, что выручка. Выручка — это лишь валовый доход от реализации товаров или услуг, тогда как прибыль — это то, что остается после вычета всех затрат.
В аналитической практике принято выделять несколько ключевых видов прибыли, каждый из которых несет свою смысловую нагрузку:
- Валовая прибыль — это разница между выручкой и себестоимостью реализованной продукции. Она показывает, насколько эффективно основное производство компании без учета коммерческих и управленческих расходов.
- Прибыль от продаж (операционная прибыль) — это валовая прибыль за вычетом коммерческих и управленческих расходов. Этот показатель отражает эффективность основной деятельности компании в целом.
- Прибыль до налогообложения — формируется из прибыли от продаж, скорректированной на сальдо прочих доходов и расходов (например, проценты к получению или уплате).
- Чистая прибыль — это финальный финансовый результат, остающийся в распоряжении предприятия после уплаты налога на прибыль и прочих обязательных платежей. Именно она является источником для выплаты дивидендов и реинвестирования в развитие.
С точки зрения бухгалтерского учета, формирование финансового результата происходит на счетах 90 «Продажи» (где отражается выручка и себестоимость по основной деятельности) и 91 «Прочие доходы и расходы». Итоговый результат с этих счетов в конце отчетного периода списывается на счет 99 «Прибыли и убытки», где и аккумулируется конечный финансовый результат деятельности компании.
1.2. Инструментарий для аналитика. Обзор ключевых методов
Для глубокого анализа финансовых результатов используется целый набор инструментов. Их грамотное сочетание позволяет увидеть полную и объективную картину.
- Горизонтальный анализ (трендовый). Его суть — в сравнении каждого показателя отчетности с его значением в предыдущих периодах. Цель — определить динамику (рост или падение) и выявить общие тенденции. Расчет прост: (Значение текущего периода / Значение базового периода) * 100%.
- Вертикальный анализ (структурный). Этот метод показывает структуру итоговых финансовых показателей. Например, он позволяет определить долю себестоимости в выручке или долю каждого вида прибыли в общей валюте баланса. Цель — понять внутреннее строение активов, пассивов и финансовых результатов.
- Факторный анализ. Это наиболее сложный, но и наиболее мощный инструмент. Он позволяет количественно измерить влияние отдельных факторов на изменение результативного показателя. Например, с его помощью можно точно определить, на сколько рублей изменилась прибыль за счет изменения цен на продукцию, а на сколько — за счет изменения ее себестоимости.
- Анализ финансовых коэффициентов. В контексте нашей темы ключевую роль играют коэффициенты рентабельности (рентабельность продаж, активов, собственного капитала), которые показывают эффективность использования ресурсов компании для генерации прибыли.
Глава 2. Подготовительный этап анализа. Выбор предприятия и работа с данными
Практическая часть курсовой работы начинается не с расчетов, а с тщательной подготовки. Этот этап часто недооценивают, хотя именно от него зависит качество всего исследования.
- Выбор объекта исследования. Ключевой критерий выбора — это доступность финансовой отчетности. Идеально подходят публичные акционерные общества (ПАО), которые обязаны публиковать свои отчеты в открытом доступе. Также стоит учитывать отраслевую специфику — анализ производственного гиганта, такого как ОАО «Уралхиммаш», будет отличаться от анализа торговой компании.
- Сбор исходной информации. Основными источниками данных для нас являются две формы бухгалтерской отчетности:
- Бухгалтерский баланс (Форма №1)
- Отчет о финансовых результатах (Форма №2)
Найти их можно на официальных сайтах компаний в разделе «Инвесторам и акционерам» или на специализированных порталах раскрытия корпоративной информации. Для анализа необходимы данные как минимум за два-три последних года, чтобы можно было отследить динамику.
- Подготовка аналитических таблиц. Не стоит проводить расчеты прямо в тексте работы. Самый эффективный способ — создать рабочие таблицы в MS Excel. Перенесите данные из официальных форм отчетности в удобный табличный вид. Например, для горизонтального и вертикального анализа создайте таблицу, где по строкам будут идти показатели из Отчета о финансовых результатах, а по столбцам — годы, абсолютные отклонения (в рублях) и темпы роста (в процентах). Такой подход не только упрощает расчеты, но и делает результаты наглядными.
Глава 3. Практический анализ финансовых результатов на примере выбранного предприятия
3.1. Краткая организационно-экономическая характеристика
Прежде чем погружаться в цифры, необходимо дать краткую характеристику анализируемого предприятия. Например: «ООО «Прогресс» — среднее производственное предприятие, осуществляющее деятельность в сфере машиностроения на территории Уральского федерального округа. Основными видами продукции являются комплектующие для сельскохозяйственной техники. Масштаб деятельности и сильная конкуренция в отрасли обуславливают высокую важность эффективного управления финансовыми результатами для сохранения рыночных позиций». Этот контекст поможет правильно интерпретировать полученные далее данные.
3.2. Горизонтальный и вертикальный анализ отчета о финансовых результатах
На этом шаге мы используем подготовленную в Excel аналитическую таблицу. Проанализировав ее, мы можем сделать конкретные выводы по каждому ключевому показателю.
Например, в ходе анализа мы можем обнаружить следующее:
- Выручка за три года выросла на 25%, что свидетельствует о расширении рынков сбыта.
- Себестоимость продаж росла опережающими темпами и увеличилась на 30%, что негативно сказалось на валовой прибыли. Вертикальный анализ показал, что ее доля в выручке выросла с 65% до 70%.
- Чистая прибыль, несмотря на рост выручки, показала снижение на 5% за анализируемый период. Это тревожный сигнал, указывающий на проблемы в управлении затратами.
Вывод по разделу может звучать так: «Несмотря на положительную динамику выручки, финансовое состояние предприятия вызывает опасения. Рост себестоимости, опережающий рост доходов, привел к снижению итогового финансового результата — чистой прибыли. Это говорит о снижении операционной эффективности бизнеса».
3.3. Факторный анализ рентабельности продаж
Возьмем ключевой показатель эффективности — рентабельность продаж (отношение прибыли от продаж к выручке). Допустим, она снизилась с 10% до 8%. Нам нужно понять, почему это произошло. С помощью факторного анализа мы можем рассчитать, как на это падение повлияли два фактора: цена реализации и себестоимость.
Расчеты могут показать, что:
- Изменение (рост) средних цен на продукцию оказало положительное влияние на рентабельность в размере +1,5%.
- Изменение (рост) себестоимости единицы продукции оказало отрицательное влияние на рентабельность в размере -3,5%.
Вывод: доминирующим фактором, приведшим к снижению рентабельности, стал неконтролируемый рост себестоимости, который не удалось компенсировать даже повышением цен на продукцию.
3.4. Анализ деловой активности и оборачиваемости
Финансовые результаты тесно связаны с управлением оборотным капиталом. Краткий анализ динамики дебиторской и кредиторской задолженности может показать, что рост «дебиторки» опережает рост выручки. Это означает, что компания слишком активно кредитует своих покупателей, отвлекая деньги из оборота, что также может негативно сказываться на итоговой прибыли из-за необходимости привлекать дорогие кредиты для покрытия кассовых разрывов.
Глава 4. Разработка и обоснование путей улучшения финансовых результатов
Проведенный анализ — не самоцель, а основа для выработки управленческих решений. Эта глава превращает вашу курсовую из констатирующей в практически значимую.
- Систематизация проблем. Для начала сведем все выявленные в Главе 3 негативные тенденции в один список. Например:
- Падение рентабельности продаж из-за опережающего роста себестоимости.
- Снижение чистой прибыли, несмотря на рост объемов реализации.
- Неэффективное управление дебиторской задолженностью.
- Разработка мероприятий. Для каждой проблемы необходимо предложить конкретные и реалистичные решения.
- Направление 1: Оптимизация затрат. Вместо общей фразы «сократить расходы» предлагаем конкретику: провести тендер среди поставщиков сырья для снижения закупочных цен на 5%; внедрить программу энергосбережения для сокращения коммунальных расходов на 7%.
- Направление 2: Управление выручкой и ценовой политикой. Проанализировать структуру ассортимента и стимулировать продажи наиболее маржинальных продуктов; разработать систему скидок, зависящую от объема закупок.
- Направление 3: Улучшение работы с дебиторской задолженностью. Внедрить систему грейдов для покупателей, предоставляя отсрочку платежа только надежным партнерам; ввести пени за просрочку платежей.
- Прогнозный расчет эффекта. Этот шаг демонстрирует глубину вашей проработки. Например, можно рассчитать ожидаемый экономический эффект от одного из мероприятий: «Снижение закупочных цен на сырье на 5% при текущем объеме закупок X приведет к снижению себестоимости на Y рублей и, как следствие, к росту прибыли на Z рублей в год».
Заключение. Формулируем выводы и подводим итоги исследования
Заключение должно быть четким, структурированным и полностью соответствовать задачам, поставленным во введении. Это не пересказ, а квинтэссенция всей проделанной работы.
В ходе выполнения курсовой работы были достигнуты все поставленные цели. Были решены следующие задачи:
- Изучена теоретическая база. Мы определили, что финансовый результат является комплексным показателем, включающим валовую, операционную и чистую прибыль, и рассмотрели ключевые методы его анализа.
- Проведен комплексный анализ. На примере ООО «Прогресс» было выявлено, что, несмотря на рост выручки, предприятие столкнулось со снижением чистой прибыли и рентабельности продаж.
- Выявлены ключевые проблемы. Главной причиной негативной динамики стал опережающий рост себестоимости над выручкой и неэффективная политика управления дебиторской задолженностью.
- Разработаны рекомендации. Предложены конкретные мероприятия по оптимизации затрат, управлению ценовой политикой и работе с должниками, подкрепленные прогнозным расчетом экономического эффекта.
Общий вывод о финансовом состоянии анализируемого предприятия — удовлетворительное, но с нарастающими негативными тенденциями. Практическая значимость работы заключается в том, что предложенные рекомендации могут быть использованы руководством компании для стабилизации финансового положения и обеспечения устойчивого роста прибыли.
Как оформить работу и подготовиться к защите, чтобы получить высший балл
Отличная работа заслуживает отличной «упаковки» и уверенной презентации. Вот финальный чек-лист, который поможет довести курсовую до идеала.
Структура и оформление
Академические стандарты требуют строгой структуры. Убедитесь, что ваша работа содержит все обязательные элементы в правильном порядке:
- Титульный лист (оформляется по образцу вашей кафедры).
- Содержание (с автоматической нумерацией страниц).
- Введение.
- Основная часть (2-4 главы с параграфами).
- Заключение.
- Список использованных источников (список литературы).
- Приложения.
Обратите внимание на технические требования: стандартный шрифт (обычно Times New Roman, 14 кегль), полуторный интервал, выровненные по ширине отступы. Все страницы, кроме титульного листа, должны быть пронумерованы.
Список литературы и приложения
В список литературы должно входить не менее 15-20 источников, включая не только учебники, но и свежие научные статьи по вашей теме. Это показывает, что вы работали с актуальной информацией. В Приложения выносятся все громоздкие материалы, которые загромождают основной текст: исходные формы бухгалтерской отчетности, большие расчетные таблицы, графики.
Подготовка к защите
Защита — это финальное испытание. Подготовьте короткую, но емкую презентацию на 10-12 слайдов, которая отражает логику вашей работы:
- Титульный слайд (тема, автор, научный руководитель).
- Актуальность, цель и задачи.
- Объект и предмет исследования.
- Ключевые выводы из анализа (самый важный график или таблица).
- Выявленные проблемы.
- Предложенные рекомендации.
- Экономический эффект.
- Итоговый вывод.
- Спасибо за внимание.
Будьте готовы к вопросам. Чаще всего комиссия спрашивает: «В чем заключается актуальность вашей темы?», «Каков главный вывод вашей работы?», «Какова практическая значимость ваших рекомендаций?». Отвечайте уверенно, кратко и по делу, опираясь на цифры и факты из своего исследования. Ваша работа — ваша главная опора.
Список использованной литературы
- Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 05.08.2000 N 117-ФЗ (принят ГД ФС РФ 19.07.2000) (ред. от 30.12.2008) (с изм. и доп., вступающими в силу с 01.03.2009)
- Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 21.11.1996 N 129-ФЗ (ред. от 03.11.2006).
- Аванесов Ю.А., Клочко А.Н., Васькин Е.В. Основы коммерции на рынке товаров и услуг: Учебник для вузов. – М: ТОО «Люкс-Арт», 2005. – 176 с.
- Алексеева М.М. Планирование деятельности фирмы: Учебно-методическое пособие. – М: Финансы и статистика, 2007. – 348с.
- Баканов М.И. Анализ хозяйственной деятельности в торговле: Учеб. для торговых вузов. – М.: Экономика, 2005. – 352 с.
- Бухгалтерский учет: Учебник для вузов /Под ред. П.С. Безруких. – М.: Бухгалтерский учет, 2008. – 528 с.
- Валевич Р.П., Давыдова Экономика предприятия. – Минск: Высшая школа, 2006. – 367 с.
- Грузинов В.П. Экономика предприятия и предпринимательства. – М.: СОФИТ, 2004. – 496 с.
- Грузинов В.П, Грибов Н.А. Экономика предприятия: Учебное пособие. – М: Финансы и статистика, 2007. – 308 с.
- Ефимова О.В. Анализ финансовых результатов и эффективности использования имущества // Бухгалтерский учет. – 2006. — №1. – с. 15-19.
- Крупанин А. Основы предпринимательства. – СПб.: ИЭИ, 2002. – 177с.
- Левин М.В. Деловое планирование, методы и организация. – М.: Перспектива, 2006. – 201 с.
- Мосин Е.Ф. Налогообложение прибыли и доходов предприятий и организаций: современное состояние и ближайшие перспективы. – СПб: ЗАО «ЭЛБИ», 2007. – 192 с.
- Новодворский В.Д. Бухгалтерский учет. – М.: Бухгалтерский учет, 2007. – 490 с.
- Осипова А.В. Синяева И.М. Основы коммерческой деятельности: Учебник. – М.: Банки и биржи, 2007. – 324 с.
- Оценка предприятия: учебное пособие / Под ред. Григорьева К.М. – М.: Финансы и статистика, 2007. – 258 с.
- Оценка финансового положения предприятия по данным бухгалтерской отчетности // Бухгалтерский учет. – 2007. – №3. – с. 4-16.
- Панкратов Ф.Г., Серегина Т.Н. Коммерческая деятельность: Учебник для высших и средних специальных учебных заведений. – М.: ИВЦ. «Маркетинг», 2006. – 214 с.
- Радионова В.М., Федотова М.А. Финансовая устойчивость предприятия в условиях инфляции. – М.: Перспектива, 2005. – 101 с.
- Справочник финансиста предприятия. – М:ИНФРА-М, 2006. – 368 с.
- Сто актуальных вопросов и ответов для предприятия. – М.: Перспектива, 2007. – 100 с.
- Торговое дело: экономика и организация: Учебник / Под ред. Брагина А.А. – М.: ИНФРА-М, 2007. – 196 с.
- Шеремет А.Д. Методика финансового анализа. – М.: ИНФРА-М, 2007. – 196 с.
- Экономика предприятия торговли и сферы услуг: Учебное пособие / Под ред. Аванесова Ю.А. – М.: ТОО «Люкс-Арт», 2005. – 296 с.
- Экономика предприятия. Учебник для вузов / Под ред. Горфинкеля В.Я., др. – М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2008. – 367 с.