Содержание
1. Теоретические основы банковских рисков
1.1. Сущность и классификация банковских рисков
При всей важности банковских рисков толкование их сущности до сих пор оказывается дискуссионным. В целом ряде случаев их сущность подменяется причиной их возникновения, т.е. все сводится к различного рода обстоятельствам, факторам, которые приводят к потерям. Довольно часто сущность риска сводится к неопределенности, которая проявляется в той или иной сделке. Характеристика риска как риска контрагента — другое довольно распространенное суждение о его сущности. К этому мнению склоняется и Базельский комитет по банковскому регулированию и надзору. При характеристике достаточности капитала кредитный риск рассматривается им как «риск неисполнения обязательств контрагентом», как «риск контрагента» [6].
Особенность банковского риска, тесно связанного с сущностью банковской деятельности, состоит в том, что он, отражая как процесс производства, так и обращение общественного продукта, появляется и в сфере обмена, в платежном обороте [17, с. 234].
Риск — это не столько неопределенность, не столько опасность того или иного события, сколько действие субъекта в условиях неопределенности, уверенного в преодолении негативных факторов и достижении желаемого результата. Банковский риск — это не предложение о вероятности отрицательного события, его опасности, а деятельность экономического субъекта, уверенного в достижении высоких результатов [29, с. 243].
В условиях широты сферы банковской деятельности и многообразия банковских продуктов и услуг, важно осуществить классификацию банковских рисков. Можно привести следующие классификации:
1) Одна из классификаций банковских рисков предложена М.Н. Гололобовой: риски операционной деятельности: законодательный риск; правовые и нормативные риски; среды риски конкуренции; экономические риски; страновой риск/риск связанный с предоставлением кредита иностранному правительству; риски управления: риск мошенничества; риск неэффективной организации; риск неспособности руководства банка принимать твердые целесообразные решения; риски поставки: технологический риск; операционный риск; риск внедрения новых финансовых инструментов; стратегический риск; финансовые риски: риск процентной ставки; кредитный риск; риск ликвидности; внебалансовый риск; валютный риск; риск использования заемного капитала [15, с. 202].
2) В основу следующей классификации положен тип или вид банка. В настоящее время, учитывая направление деятельности банков, можно говорить о трех типах коммерческих банков: специализированном, отраслевом, универсальном. Ясно, что набор банковских рисков для этих банков будет разным. В специализированном, например инновационном, банке будут преобладать повышенные риски, связанные с кредитованием рисковых предприятий, технологии продукции, реализация которой в первое время будет затруднена. Это потребует и особых методов регулирования банковского риска, в частности получение гарантий от государства, внедрение залогового права на недвижимость и т.д. Специализированные банки будут нести риски по тем специфическим банковским операциям, которые составляют ведущее направление их деятельности. Отраслевые банки тесно связаны с определенной отраслью. Спектр их рисков, кроме рисков по производимым банковским операциям, зависит преимущественно от экономических (т.е. внешних для банка) рисков клиентов банка. В отраслевом банке необходимо рассчитывать размер среднеотраслевого риска для определения неиспользованных резервов на предприятиях и учреждениях отрасли и выработки основных направлений деятельности банков. Универсальные банки вынуждены будут учитывать в своей деятельности все виды банковских рисков. В этой связи целесообразно выработать оптимальный набор видов риска для каждого типа банка. Повышенной степенью риска в рассмотренных вариантах обладают отраслевые банки, как некрупные, немобильные, с жесткой привязкой к отрасли и клиенту;наименьшей — универсальные банки, имеющие возможность покрыть потери от одного вида деятельности доходами по другой.
3) Риски в зависимости от сферы влияния или возникновения подразделяются на внешние и внутренние. К внешним относятся риски, непосредственно не связанные с деятельностью банка или конкретного клиента. Речь идет о политических, социальных, экономических, геофизических и других ситуациях и соответственно о потерях банка и его клиентов, возникающих в результате начавшейся войны, революции, неустойчивости политического режима, национализации, приватизации, запрета на платежи за границу, консолидации долгов, введения эмбарго, отмены импортной лицензии, обострения экономического кризиса в стране, стихийных бедствий (землетрясений, наводнений, пожаров). К экономическим внешним рискам банка, не связанным непосредственно с его деятельностью, можно причислить: неустойчивость валютных курсов, инфляцию, неплатежеспособность клиента, банкротство клиента банка, отказ клиента от платежа, неуплата долга в установленный срок, изменение цены товара клиента после заключения контракта, ошибки в документах или оплате товаров, злоупотребления клиентов или хищения ими валютных средств, выплата по поддельным чекам и т.д. [52, с. 20]
Внутренние риски, в свою очередь, делятся на риски в основной и вспомогательной деятельности банка. Первые и представляют самую распространенную группу видов: кредитный, процентный, валютный, риск по факторинговым операциям, риск по лизинговым операциям, риск по расчетным операциям банка, риск по операциям банка с ценными бумагами. Вкаждого перечисленного вида рисков можно выделить дополнительные группы. Например, появление новых видов кредитов (авального, ломбардного, диспозиционного, и т.д.) вызвали к жизни новые виды рисков по кредитной операции и различные частные методы их расчета.
4) Существует и другая классификация рисков — в зависимости от сферы возникновения банковских рисков: риск стран, риск финансовой надежности отдельного банка, риск отдельного вида банковской операции. Так, кредитный риск складывается по отдельной операции из риска неплатежа, риска невозмещения, риска инкассирования — банковской гарантии, юридического риска, риска нерентабельности кредита и т.д. [39, с. 21]
5) Состав клиентов банка определяет метод расчета риска банка и его степень. Мелкий заемщик подвержен большей зависимости от случайностей рыночной экономики, чем крупный. В то же время крупные кредиты, выданные одному заемщику или группе связанных заемщиков, отрасли, региону или стране, нередко служат причиной банковских банкротств. Поэтому одним из методов регулирования риска от предоставления крупных кредитов является ограничение его размера 10—50% уставного капитала банка. Существенное значение имеет и правильный выбор предпочтительного клиента для банка. Обычно к таким партнерам относятся предприятия, обладающие хорошей степенью финансовой устойчивости и имеющие высокие показатели ликвидности и платежеспособности балансов, достаточный уровень доходности и хорошо обеспеченные собственными средствами [42, с. 2].
6) Классификация банковских рисков, предложенная Питером С. Роузом, выделяет следующие шесть основных видов риска коммерческого банка и четыре дополнительных вида. К основным видам риска П. Роуз относит: кредитный, риск несбалансированности ликвидности, рыночный, процентный, риск недополучения прибыли, риск неплатежеспособности. Кроме перечисленных, в экономической литературе выделяют: инфляционный, валютный, политический и риск злоупотреблений.
7) В 2004 г. вышли указания Центрального банка Российской Федерации в виде Банка России от 23.06.2004 № 70-Т «О типичных банковских рисках», в котором выделены 10 групп рисков: кредитный, страновой, рыночный, фондовый, валютный, процентный, ликвидности, правовой, риск потери деловой репутации и стратегический. Кроме того, Банк России предложил коммерческим банкам осуществлять контроль за рисками на трех основных уровнях: индивидуальном (уровень сотрудника), микро- и макроуровне. К рискам индивидуального уровня относят риски, вызываемые последствиями неправомерных или некомпетентных решений отдельных работников. Риски микроуровня охватывают риски ликвидности и снижения капитала, формируемые решениями управленческого аппарата. Риски макроуровня включают в себя риски, предопределяемые внешними по отношению к банку макроэкономическими и нормативно-правовыми условиями деятельности [43, с. 396].
На рис. 1.1.1 представлена обобщенная схема классификации банковских рисков.
Рис. 1.1.1. Классификация банковских рисков
При выполнении кредитных операций минимальным считается риск, размер которого находится на уровне 0 – 0,25 % потерь расчётной прибыли; повышенным – при потери расчётной прибыли в пределах 25 – 50 %; критическим считается риск, при котором потери расчётной прибыли составляют 50 – 75 %, и, наконец, недопустимым считается риск, при котором ущерб достигает 75 – 100 % расчётной прибыли [17, с. 234].
1.2. Оценка риска и методы его управления
Важное значение имеет анализ рисков, который на практике позволяет повысить информативность управленческих решений.
Можно выделить несколько основных методов оценки банковских рисков: экспертных оценок, аналитический и статистический.
Метод экспертных оценок. Основывается на базе изучения оценок, произведенных экспертами, и включает составление обобщающих экспертных оценок. К этому методу можно причислить: рейтинговую оценку кредитоспособности клиентов банка, метод соблюдения экономических нормативов банковской системы, расчет размера риска по кредитному портфелю коммерческого банка и определение размера необходимого банку резерва для покрытия возможных потерь от кредитных рисков; классификацию кредитов в зависимости от степени риска [40, с. 18].
Сложность применения метода при оценке совокупного риска кредитного портфеля банка возникает в момент сравнения расчетных показателей с нормативными значениями. Поскольку значение одних рассчитанных показателей может соответствовать нормативным критериям, а других — нет, постольку в данном случае необходимо выделить обобщающий показатель определения уровня риска. Аналитический метод. Представляет собой оценку возможных потерь (уровня риска) банка и осуществляется в соответствии с «Положением о порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» (утв. Банком России 26.03.2004 № 254-П) (ред. от 04.12.2010, с изм. от 03.06.2010) (далее — Положение ЦБ РФ).
Методика оценки риска кредитного портфеля банка в соответствии с Положением ЦБ РФ предусматривает оценку уровня риска по каждой кредитной операции с учетом финансового состояния заемщика, обслуживания им кредитной задолженности и уровня ее обеспечения, после чего производится определение ссуды в одну из пяти категорий качества: I (высшая) категория качества (стандартные ссуды); II категория качества (нестандартные ссуды); III категория качества (сомнительные ссуды); IV категория качества (проблемные ссуды); V (низшая) категория качества (безнадежные ссуды).
Статистический метод оценки величины риска кредитного портфеля банка. Статистические величины показывают значимость каждой характеристики для определения уровня риска. Оценка кредитного риска при помощи методов статистического анализа предполагает, что совокупные воздействия рисков на кредитный портфель отражаются на его качестве. Такое утверждение дает основание трактовать вариацию кредитных рисков относительно соглашений, составляющих кредитный портфель банка, как обобщающий показатель рискованности кредитной деятельности [50, с. 21].
Сущность статистического метода заключается в следующем: анализ статистики кредитных рисков относительно соглашений, составляющих кредитный портфель банка; характеристика меры распыленности кредитных рисков по ссудному портфелю; установление величины и частоты возникновения кредитного риска. Вероятность реализации кредитного риска банка характеризуется распределением вероятностей. Основным статистическим показателем определения такой вероятности (уровня риска) выступает стандартное отклонение или коэффициент вариации. Расчет средневзвешенного кредитного портфельного риска, его дисперсии и среднеквадратического отклонения позволяет отследить уровень диверсификации кредитного портфеля банка. Использование таких статистических величин, как положительная и отрицательная семивариация, положительное и отрицательное среднее семиквадратическое отклонение, а также расчет коэффициента асимметрии по кредитным рискам относительно соглашений, составляющих кредитный портфель, дает возможность определить для банка частоту возникновения убытков в зависимости от количества случаев наступления соответствующих потерь и общего числа рисковых случаев в статистических данных.
Общий объем потерь от кредитных операций можно оценить как совокупную сумму обязательств заемщика (или группы) перед банком, умноженную на вероятность потерь при проведении кредитных операций. Под вероятностью потерь от проведения кредитных операций понимается средняя за предшествующий трехлетний период деятельности банка доля невозврата кредитов и невыполнения прочих обязательств клиентами (или их группами), имеющими похожие характеристики и показатели кредитоспособности.
Статистический метод оценки кредитного портфельного риска банка строится на анализе статистических данных, связанных с финансовым состоянием заемщиков за определенный период времени.
Комплексная оценка риска кредитного портфеля банка предусматривает одновременное проведение количественной и качественной оценки кредитного риска.
Статистические методы анализа рисков относятся к количественным методам. Показатели количественного выражения фактора риска:
1) дисперсия для выборочной совокупности, D:
(1)
где х – ожидаемое значение для каждого случая; x – среднее ожидаемое значение; п – число случаев наблюдения;
2) среднее квадратическое отклонение, : = D;
3) коэффициент вариации, : = (/Х) 100 %.
Данные показатели характеризуют колебания анализируемых факторов. Чем больше значения перечисленных статистических показателей, тем выше рассеяние факторов вокруг средней и тем выше риск [7].
Методология оценки степени риска кредитного портфеля банка. Это математическая процедура для структуризации и иерархического предоставления множества показателей, которые определяют фактический уровень риска и предоставляют возможность выбрать эффективные методы его регулирования. Процесс построения комплексной системы оценки риска кредитного портфеля банка начинается с формирования иерархической структуры этих интегральных показателей [27, с. 72].
Важно на регулярной основе анализа осуществлять мониторинг кредитного риска. Это усилит эффективность принимаемых решений в области кредитной деятельности банка и будет способствовать снижению рисков [34, с. 427].
Итак, банковский риск — присущая банковской деятельности возможность (вероятность) понесения кредитной организацией потерь и (или) ухудшения ликвидности вследствие наступления неблагоприятных событий, связанных с внутренними факторами (сложность организационной структуры, уровень квалификации служащих, организационные изменения, текучесть кадров и т.д.) и (или) внешними факторами (изменение экономических условий деятельности кредитной организации, применяемые технологии и т.д.).
2. Анализ управления рисками в ОАО АКБ «Спурт»
2.1. Общая характеристика финансово-хозяйственной деятельности ОАО АКБ «Спурт»
АКБ «Спурт» (ОАО) был создан в декабре 1992 года как банк, ориентированный прежде всего на работу с предприятиями малого и среднего бизнеса. В 1998 году крупнейшим акционером Банка становится ЗАО «Татгазинвест» — региональный оператор ОАО «Газпром» по реализации газа. В дальнейшем АКБ «Спурт», как основной расчетный банк ЗАО «Татгазинвест», получил статус уполномоченного банка ОАО «Газпром» на территории Республики Татарстан.
Последующее расширение круга акционеров Банка и развитие его клиентской базы происходило в первую очередь за счет крупнейших предприятий нефтехимической отрасли Татарстана, таких, как ОАО «Нижнекамскнефехим», ОАО «Казаньоргсинтез», ОАО «Казанский завод синтетического каучука». Принятая программа развития Банка предусматривает дальнейшее расширение его клиентской базы за счет крупных промышленных корпораций, а также представителей малого и среднего бизнеса Республики Татарстан и Приволжского федерального округа.
В мае 2009 года в состав акционеров Банка вошел Европейский банк реконструкции и развития – его доля сегодня составляет 28,25%. Это логичное продолжение стратегии ЕБРР по развитию региональных банков и того сотрудничества между ЕБРР и «Спурт Банком», начало которому было положено в 2009 году. В настоящее время это сотрудничество продолжается в форме поддержки программ Банка по работе с малым и средним бизнесом, кредитованию энергосберегающих технологий.
Анализ активов представляет собой анализ направлений использования ресурсов банка: на какие цели, в каком объеме, на какой срок и кому они предоставляются.
Структура активов ОАО «АКБ «Спурт» за 2009-2010 гг. представлена в таблице 2.1.1.
Таблица 2.1.1.
Структура активов ОАО «АКБ «Спурт»
Наименование показателя 1.01.10 г. 1.01.11 г. 1.01.112 г.
млн. руб. уд. вес, % млн. руб. уд. вес, % млн. руб. уд. вес, %
1. Денежные средства 423 2,04% 751 2,49% 934 2,17%
2. Средства в ЦБ РФ 743 3,58% 1065 3,54% 1345 3,12%
3. Средства в кредитных организациях 132 0,64% 167 0,55% 214 0,50%
4. Чистые вложения в ценные бумаги 421 2,03% 2539 8,43% 3096 7,16%
5. Чистая ссудная задолженность 18321 88,28% 24337 80,82% 35475 82,31%
6. Чистые вложения в инвестиционные ценные бумаги, удерживаемые до погашения 0 0,00% 719 2,39% 1030 2,39%
7. Чистые ценые бумаги, для продажи 203 0,98% 276 0,92% 250 0,58%
8. Основные средства, немат. активы и мат. запасы 371 1,79% 441 1,46% 465 1,09%
9. Требования по получению процентов 32 0,15% 47 0,16% 221 0,51%
10. Прочее активы 108 0,52% 765 2,54% 1359 3,15%
Всего активов 20854 100,00% 30112 100,00% 43109 100,00%
Данные представленные в таблице 2.1.1 показывают, что валюта баланса ОАО «АКБ «Спурт» по состоянию на 1.01.2012 увеличились в абсолютных значениях на 22 345 млн. руб. или в 2 раза по сравнению с базисным (на 1.01.2011). Наибольший удельный вес в структуре активов банка занимает показатель «чистая ссудная задолженность» — 88,3 % на 1.01.10 года, 80,8 % на 1.01.11 года, 82,3 % на 1.01.12 года.
Денежные средства в кассе имеют благоприятную тенденцию к увеличению в абсолютных значениях с 423 млн. руб. (1.01.10 г.) до 934 млн. руб. (1.01.12 г.) на 511 млн. руб. высоколиквидных активов, однако в удельных весах отмечается незначительное увеличение данного показателя на 0,2% отчетного года по сравнению с базисным, и небольшое снижение по сравнению с данными предыдущего периода (1.01.11 г.) на 0,3% от общей суммы показателей, что свидетельствует об эффективности управления денежными средства в части поддержания лимита.
Средства в учреждениях ЦБ РФ на протяжении всего анализируемого периода имеют непрерывную тенденцию к увеличению почти в 2 раза отчетного периода (1.01.12 г.) по сравнению с базисным, с 743 млн. руб. до 1345 млн. руб., что связано с экономическим ростом банка, а, следовательно, и обязательствами по резервам в ЦБ РФ.
Объем средств, размещенных в других кредитных организациях имеет незначительную тенденцию к снижению данного показателя в удельных весах отчетного периода на 0,5% по сравнению с базисным, что характеризует тенденцию консервативного роста и эффективным управлением его ликвидности.
Объем вложений в ценные бумаги (совокупный объем торгового и инвестиционного портфелей) увеличился на фоне общего роста активов банка: с 3,0% в 2011 г. до 7,2% в 2012 г. от общего объема активов. Тенденция увеличения доли ценных бумаг в совокупных активах банка является отражением стратегии банка, направленной на усиление кредитования реального сектора экономики и розничных потребителей кредитных продуктов.
Несмотря на рост совокупных активов, доля основных средств в их сумме в течение рассматриваемых периодов непрерывно снижается с 1,8% в 2011 г. до 1,1% в 2012 г. и составляет на начало 2012 г. 465 млн. руб.
Динамика активов ОАО «АКБ «Спурт» представлена в таблице 2.1.2.
Таблица 2.1.2
Динамика активов ОАО «АИКБ «Спурт»
Наименование показателя 1.01.10 г.
млн. руб. 1.01.11 г. 1.01.12 г.
млн. руб. темп
прироста, % млн. руб. темп
прироста к 1.01.09 г. , % темп
прироста к 1.01.08 г., %
1 2 3 4 5 6 7
1. Денежные средства 423 751 77,5 934 24,4 120,8
2. Средства в ЦБ РФ 743 1065 43,3 1345 26,3 81,0
3. Средства в кредитных организациях 132 167 26,5 214 28,1 62,1
4. Чистые вложения в ценные бумаги 625 2539 306,2 3096 21,5 393,7
5. Чистая ссудная задолженность 18321 24337 32,8 35475 45,8 93,6
6. Основные средства, немат. активы и мат. запасы 371 441 18,9 465 5,4 25,3
7. Требования по получению процентов 32 47 46,9 221 370,2 590,6
8. Прочее активы 108 765 615 1359 77,6 в 11,7 раз
Всего активов 20854 30112 45,1 43109 43,1 108,7
Данные таблицы 2.1.2 показывают, что общий объем активов увеличивается высокими темпами: на 1.01.11 года активы по сравнению с 1.01.10 года выросли на 45,1%, а на 1.01.12 года по отношению к 1.01.10 года на 43,1%.
Высокими темпами росли и кредитные вложения банка. Так, чистая ссудная задолженность на 1.01.11 года выросла по сравнению с 1.01.10 года на 32,8 % (прирост активов на эти же даты 45,1%), а на 1.01.12 года против 1.01.11 года на 45,8% (прирост активов 43,1%).
Более низкие темпы прироста ссудной задолженности банка по сравнению с общим объемом активов объясняется значительным увеличением вложений в ценные бумаги. Так вложения в ценные бумаги на 1.01.11 года выросли по сравнению с 1.01.10 года более чем в 3 раза, а на 1.01.12 года против 1.01.10 года почти в 4 раза.
Таким образом, за рассматриваемые периоды наблюдается рост совокупных активов банка, главным образом, за счет значительного увеличения доли ссудного портфеля банка и вложений в ценные бумаги, что в свою очередь обусловлено стратегией банка, направленной на усиление кредитования реального сектора экономики и розничных потребителей кредитных ресурсов.
Пассивные операции играют важную роль для коммерческих банков так, как с их помощью банки приобретают кредитные ресурсы на денежных рынках.
Таблица 2.1.3
Структура пассивов ОАО «АКБ «Спурт»
Наименование
показателя 1.01.10 года
1.01.11 года 1.01.12 года
Млн. руб. уд. вес, % млн. руб. уд. вес, % млн. руб. уд. вес, %
1. Средства кредитных организаций 2724 13,13% 3567 11,85% 3974 9%
2. Средства юридических лиц (некредитных организаций) 10194 49,12% 18181 60,38% 27357 63%
2.1. Средства физических лиц 4943 23,82% 7666 24,11% 10887 25%
3. Выпущенные долговые обязательства 4152 20,01% 4440 14,74% 5282 12%
4. Обязательства по уплате процентов 187 0,90% 314 1,04% 508 1%
5. Источники собственных средств 3270 15,76% 5300 17,60% 7300 17%
Всего пассивов 20854 100,00% 30112 100,00% 43109 100%
Анализируя данные таблицы: в части источников собственных средств в течение периодов наблюдается незначительное увеличение удельных весов с 15,76% по состоянию на 01.01.2011 года до 17%. на 01.01.2012 г. Капитал банка в абсолютном же выражении за 2010 год увеличился по сравнению с базисным (2009г.) на 1,24% и составил 7300 млн. руб. Таким образом, собственный капитал банка определяет как общую надежность и устойчивость банка, так и его ликвидность. Поэтому его наращивание является эффективным для поддержания платежеспособности даже при возникновении убытков по операциям.
Объем клиентских депозитов в 2010 г. увеличился в 2,2 раза по сравнению с 2009 г. и составил прирост 44%. Их доля в общем объеме обязательств непрерывно увеличивается и составляет 23,82% – в 2009 г.; 24,11% – в 2009 г. и 25% – в 2010 г. Обязательства до востребования являются наиболее дешевым из привлекаемых банком ресурсов, однако при определении их доли в пассивах необходимо учитывать их основную отрицательную черту для банка – нестабильность, то есть то, что они могут быть изъяты в любой момент времени по требованию клиента. По данным баланса видно, что они находятся на третьем месте по удельным весам в структуре пассивов и являются приемлемыми.
Депозиты юридических лиц и привлеченные межбанковские кредиты составляют наибольший удельный вес в структуре пассивов, с начала анализируемого периода (на 01.01.2010 г.) произошло существенное увеличение данного показателя в 3 раза с 5251 млн. руб. до 16570 млн. руб. по состоянию на 01.01.2011 г. как в абсолютном выражении, так и в увеличение их долей.
2.2. Управление рисками в банке
Управление рисками играют важную роль в деятельности Банка. Система риск-менеджмента АКБ «Спурт» (ОАО) построена в соответствии с рекомендациями Центрального Банка РФ, а также на основе рекомендаций Базельского комитета по банковскому надзору.
Основной целью является сохранение устойчивости финансового состояния Банка, т.е. обеспечение возможности получения требуемых финансовых результатов и наличия достаточного уровня ликвидности; наличие адекватных резервов капитала и ликвидности под все текущие риски.
Система риск-менеджмента в Банке направлена на выявление, анализ и управление рисками, с которыми Банк сталкивается в процессе деятельности, а также установление адекватных лимитов и постоянный контроль над их соблюдением.
Методика системы управления рисками регулярно пересматривается и корректируется с учетом изменений в законодательстве, условий на рынке и особенностей предлагаемых Банком продуктов и услуг.
Управленческий цикл риск-менеджмента, включает в себя:
1. Выделение объекта, подверженного риску;
2. Классификацию рисков, присущих данному объекту;
3. Разработку и верификацию методик оценки и регулирования данных рисков;
4. Оценку рисков;
5. Подготовку и принятие решений по ограничению рисков;
6. Мониторинг рисков, включая мониторинг правильности использования утвержденных лимитов;
7. Подготовку отчетности о совокупном текущем риске Банка и его структуре.
Оценка рисков производится специализированным подразделением, не заинтересованном в повышении уровня риска операций Банка и административно независимом от подразделений, непосредственно осуществляющих экономическую деятельность Банка (Аналитическое управление Банка). При оценке экономической эффективности операций Банка в затраты оцениваемой операции включаются убытки по ожидаемым потерям либо затраты на привлечение собственного капитала, необходимого для покрытия вероятных потерь. Обзор основных рисков доводится до сведения Совета Директоров, более детальный ежемесячный отчет об управлении рисками доводится Комитету по управлению активами и пассивами Банка.
В связи с тем, что основное направление деятельности АКБ «Спурт» – кредитование крупных корпоративных клиентов, а также активное развитие кредитования предприятий малого и среднего бизнеса, основным видом риска является кредитный риск. С целью управления величиной кредитного риска АКБ «Спурт» устанавливает лимиты концентрации риска по отдельным клиентам, контрагентам, а также по группам связанных клиентов и контрагентов, проводится регулярный анализ финансового состояния заемщиков и в случае необходимости корректируются лимиты кредитования.
Благодаря наличию эффективной системы управления кредитным риском объем просроченной задолженности по портфелю кредитов юридических лиц на 01.01.2010 года не превышал 2,7 %.
Рыночный риск Банка по портфелю его вложений в ценные бумаги ограничен сравнительно небольшим относительным объемом вложений в данный вид активов. Кроме того, основным типом вложений АКБ «Спурт» в активы фондового рынка являются вложения в долговые ценные бумаги корпоративных эмитентов и субъектов РФ. Данные ценные бумаги обладают низкой волатильностью по сравнению с вложениями в акции.
Валютный риск Банка ограничивается его стратегией поддержания близкой к «нулевой» валютной позиции.
Основным подходом системы риск-менеджмента к управлению ликвидностью заключается в обеспечении достаточной ликвидности для выполнения своих обязательств в срок без понесения Банком финансовых потерь.
Контроль и управление величиной риска производится на основе анализа кривой дисбаланса ликвидности. АКБ «Спурт» стремится поддерживать относительно высокую долю вложений в высоколиквидные активы (межбанковские размещения, высоколиквидные ценные бумаги, котируемые на ведущих торговых площадках), а также поддерживать диверсифицированную и стабильную структуру источников финансирования.
Меры по противодействию легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма систематически осуществляются в Банке с 2002 г. АКБ «Спурт» (ОАО) считает эти меры важным элементом управления рисками и существенным компонентом сохранения и усиления репутации Банка. Каждый клиент и контрагент Банка без исключения подвергается контролю в области предотвращения легализации криминальных доходов. В соответствии с внутренними нормативными документами в обязанности каждого сотрудника Банка, независимо от его функционала, входит информирование о любых подозрительных операциях или другой деятельности, возможно связанных с легализацией преступных доходов или финансированием террористической деятельности. Банком разработаны надежные механизмы контроля для предотвращения проведения сомнительных операций, введены процедуры, обеспечивающие эффективную координацию действий и обмен информацией между различными подразделениями Банка, при этом сохранены высокое качество обслуживания клиентов и скорость проведения операций.
3. Совершенствование механизма управления банковскими рисками АКБ «Спурт»
Общий план мероприятий по совершенствованию управления кредитными риском в АКБ «Спурт» выглядит следующим образом.
1. В Банке необходимо создать систему управления рисками, направленная на выявление, измерение, контроль и управление принимаемыми на себя банком рисков в целях их оптимального ограничения, включающую:
— наличие утвержденных действующих процедур, обеспечивающих выявление, наблюдение, измерение, контроль и ограничение рисков, принимаемых на себя Банком, поддержание рисков в пределах ограничений, установленных внутренними документами Банка;
— механизмы выявления соответствия установленных процедур размерам и характеру деятельности банка, осуществление их периодического пересмотра для учета изменений в составе принимаемых Банком рисков в процессе развития бизнеса Банка и изменений ситуаций на рынке;
— контроль за функционированием системы управления рисками со стороны исполнительных органов Банка.
2. По каждому кредитному продукту, выпускаемому Банком, разработать регламентирующую процедуру его предоставления внутренний нормативный документ, соблюдение которого строго контролируется.
3. Утвердить перечень документов, запрашиваемых у клиентов при рассмотрении вопроса о предоставлении кредита. На основе полученной информации Банк будет производить оценку уровня кредитного риска по каждому запрашиваемому заемщиком кредитному продукту.
4. На постоянной основе осуществлять мониторинг текущего состояния заемщиков и поручителей.
5. На постоянной основе проводить контроль за движением рыночных цен принятого в залог имущества, проводить регулярные проверки состояния предметов залога, использовать страхование предметов залога крупными страховыми компаниями.
6. Решение о кредитовании и определяющие параметры кредитования принимать коллегиально – Кредитным комитетом банка.
7. Необходимо создание фонда страхования. Расчеты показали, что фактически сформированного резерва недостаточно для страхования кредитного риска.
Кроме того, для повышения эффективности управления кредитными рисками и снижения возможности мошеннических действий в будущем для банка рекомендуется установление лимита кредитования на одного заемщика (юридическое лицо, некредитную организацию). Особенности этой методики состоят в следующем:
1. Поскольку управление кредитными рисками представляет собой сложный, поступательный, системный процесс, постольку оно требует, прежде всего, комплексного подхода. Исходя из этого, лимитирование активных операций основано в предлагаемой методике на комплексном анализе фактических денежных потоков заемщика, анализе динамики роста заемщика, количественной и качественно-субъективной оценке заемщика. Лимит кредитования выступает как показатель, определяющий в количественном выражении оптимальную величину, в пределах которой банк может осуществлять кредитные операции с данным заемщиком с учетом приемлемого уровня риска;
2. Рассмотрены основные финансовые инструменты, которые могут использоваться в процессе реализации банковских стратегий по лимитированию открываемых рисковых позиций;
3. Данная методика может применяться к любому предприятию, ходатайствующему о получении кредита, за исключением проектного финансирования. Лимит кредитования на одного заемщика закрепляется договором о намерениях, который заключается на срок, утверждаемый советом директоров, и пересматривается не реже одного раза в квартал. Совет директоров может установить другую периодичность пересмотра лимита по определенным заемщикам;
4. В настоящей методике не учитывается информация о каждой конкретной кредитной операции и залогах, поэтому анализ возможности проведения каждой конкретной кредитной сделки (по мере необходимости в ней у клиента) в рамках установленного общего лимита, а также анализ залогов являются обязательными и проводится в соответствии с внутренними нормативными документами банка.
Проведение кредитных операций сверх установленного лимита требует уменьшения возрастающих кредитных рисков посредством использования других методов управления кредитными рисками (хеджирование, резервирование и т.п.).
Перед тем, как определять лимиты кредитования, в домодедовском филиале банка «Возрождение» необходимо идентифицировать основные области риска:
Отдельные заемщики:
— чрезмерная концентрация на одном заемщике в случае его банкротства (неплатежеспособности) или невыполнения условий кредитного договора в связи с другими причинами может поставить сам банк под угрозу банкротства;
— в случае возникновения непредвиденных проблем с крупными заемщиками изменить ситуацию весьма непросто.
Группы взаимосвязанных заемщиков:
— то же, что и в предыдущем случае;
— финансовые проблемы только в некоторых случаях приводят к необратимому кризису платежеспособности всей группы.
Отрасли и подотрасли:
— циклические или систематические структурные слабости в отрасли могут вызвать банкротство всех компаний, за исключением лишь немногих сильнейших;
— отраслевой структурный кризис затрагивает не только платежеспособность компании, но и отчасти качество обеспечения как источника погашения задолженности (например, если при кредитовании нефтяных компаний в качестве обеспечения приняты товарные запасы (нефть), в момент кризиса в отрасли может произойти обвал цен на нефть, что понизит качество обеспечения). Сегменты бизнеса:
— экономические события могут вызвать кризис целого направления банковской деятельности, например, приостановка ипотечного кредитования в связи с крахом рынка.
Продукты и услуги (например, сезонные, срочные, потребительские ссуды) — прибыльность отдельного банковского продукта обычно обусловлена совокупностью факторов, что приводит к цикличности изменения показателей деятельности банка.
Чрезмерная концентрация в домодедовском филиале банка «Возрождение» на каком-либо одном продукте или услуге может привести к циклическим скачкам в прибыльности.
Остановимся подробнее на отраслевом ограничении, так как это один из наиболее часто используемых лимитов в практике банков. Его значение определяется тем, что кредитный риск, связанный с кредитоспособной фирмой в здоровой отрасли, значительно ниже риска, связанного с кредитованием аналогичной фирмы в кризисной отрасли.
Отраслевой риск напрямую связан со степенью изменчивости в деятельности отрасли в экономическом и финансовом плане, в абсолютном смысле и по сравнению с другими отраслями. Чем больше изменчивость отрасли, тем больше степень риска.
Также для целей анализа необходимо учитывать деятельность альтернативных отраслей за данный период времени, расхождения между отраслями, постоянство результатов внутри отрасли (добивались ли заемщики внутри одной отрасли одинаковых результатов за один и тот же период времени или имеется широкое расхождение в результатах).
Одним из понятий, используемых в измерении отраслевого риска (также как и риска, связанного с компанией), является систематический риск, т.е. уровень колебаний, или отклонения, в результатах деятельности отрасли по отношению к результатам деятельности рынка или всей экономики. Эта разновидность риска, обозначаемая в статистическом анализе греческой буквой бета, может быть определена для каждой отрасли, соотнося данные об индустрии с одной или несколькими переменными величинами рынка. Очевидно, что этот процесс требует обширной и надежной базы данных, собранной за значительный период времени. Индустрия с показателем бета, равным 1, имеет колебание результатов, равное рыночному, в то время, как менее изменчивая отрасль покажет результат меньше 1, а более колеблющаяся — больше 1. Очевидно, что чем выше показатель бета, тем выше риск, связанный с этой отраслью.
Величина бета для данной отрасли будет меняться со временем и, в особенности, в ходе делового цикла. Тем не менее, недавние исследования на Западе показали относительно стабильные коэффициенты за прошедшее десятилетие.
Также можно рассмотреть специальные факторы, связанные с отраслью, в которой работает оцениваемая компания. Двумя примерами таких факторов могут быть стадия жизненного цикла отрасли и структура конкуренции в ней.
Все из вышеперечисленных факторов будут оказывать влияние на способность компании манипулировать объемами продаж и регулировать норму прибыли, ее жизнеспособность. Очевидно, что, как и почти во всех ситуациях, затрагивающих существование компании, вышеперечисленные условия могут стать предметом резких и неожиданных изменений. Таким образом, степень отраслевого риска, включающего заемщиков и кредиторов, не статична и заслуживает продолжительного внимания.
Исходя из изложенного можно выделить основные направления снижения рисков кредитования и как следствие улучшения качества кредитного портфеля:
— создание и обеспечение единой для всех банков нормативной базы;
— организация помощи со стороны Банка России и других государственных структур в разработке обязательных нормативных требований к методологическому обеспечению различных видов и форм кредитования;
— введение соответствующего обязательного коэффициента совокупного кредитного риска с разработкой предельных его значений при кредитовании отдельных отраслей промышленности и народного хозяйства. Для его выведения могут быть использованы такие показатели как коэффициент внутренней рентабельности сделки и нормы прибыли, точка безубыточности и окупаемости кредитуемой сделки, дисконтирование денежного потока и расчет чистого потока денежных средств от реализации кредитуемой сделки и определение ее чистой стоимости, измерение и оценка социальных последствий кредитования, (например, в рамках потребительских кредитов и ипотечного кредитования), расчет внутренней нормы возвратности средств банка;
— установление постоянного целесообразного взаимодействия между руководством кредитуемого заемщика и соответствующими службами кредитной организации: кредитным управлением, управлением рисками и службами внутреннего контроля кредитной организации, а также перечисленными службами кредитной организации друг с другом.
Выдержка из текста
Введение
Умение разумно рисковать – один из элементов культуры предпринимательства в целом, а банковской деятельности – в особенности.
В условиях рынка каждый из его участников принимает некие правила игры и в определенной степени зависит от поведения партнеров. Одним из таких правил можно считать готовность принять на себя риск и учитывать возможность его реализации в своей деятельности.
В условиях кризиса проблема профессионального управления банковскими рисками, оперативный учет факторов риска приобретают первостепенное значение для участников финансового рынка, а особенно для коммерческих банков.
Банк по своему определению должен являться одним из наиболее надежных институтов общества, представляет основу стабильности экономической системы. При этом профессиональное управление банковскими рисками, оперативная идентификация и учет факторов риска в повседневной деятельности приобретают первостепенное значение.
В связи с формированием рыночных отношений понятие риска прочно входит в нашу жизнь. Если раньше, в условиях централизованной экономики, все хозяйствующие субъекты действовали строго в соответствии с инструкциями, указаниями, то и не было смысла думать о той или иной степени риска: все было заранее предрешено – кому получить больше прибыли, а кому остаться в убытке.
Ведущим принципом в работе коммерческих банков в условиях перехода к рыночным отношениям является стремление к получению как можно большей прибыли. Риски тем больше, чем выше шанс получить прибыль. Риски образуются в результате отклонений действительных данных от оценки сегодняшнего состояния и будущего развития.
Современный банковский рынок немыслим без риска. Риск присутствует в любой операции, только он может быть разных масштабов и по-разному "смягчаться", компенсироваться. Было бы в высшей степени наивным искать варианты осуществления банковских операций, которые бы полностью исключали риск и заранее гарантировали бы определенный финансовый результат.
Под риском принято понимать вероятность, а точнее угрозу потери банком своих ресурсов, недополучения доходов или произведения дополнительных расходов в результате осуществления определенных финансовых операций.
Финансовый кризис заставил руководителей банков и инвестиционных компаний изменить свое отношение к политике управления рисками. Тому, что когда-то считалось формальностью, теперь уделяется большое внимание. Прежде всего, речь идет о развитии подразделений, ответственных за управление рисками, систем управленческой информации, утверждении лимитов и методики измерения рисков. В связи с чем можно отметить актуальность темы курсовой работы.
Объект исследования — ОАО АКБ «Спурт».
Предмет исследования – управление банковскими рисками.
Цель курсовой работы – исследовать сущность и методы управления банковскими рисками.
Задачи курсовой работы:
1. Исследовать сущность и классификацию банковских рисков.
2. Рассмотреть методы оценки риска и методы его управления.
3. Провести анализ управления рисками в ОАО АКБ «Спурт».
4. Предложить мероприятия по совершенствованию механизма управления банковскими рисками АКБ «Спурт».
Структура курсовой работы состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы.
Список использованной литературы
1. Конституция Российской Федерации : принята всенар. голосованием 12 дек. 1993 г. – М. : Норма : Норма-Инфра-М, 2010. – 128 с.
2. О банках и банковской деятельности : федер. закон Рос. Федерации от Федеральный закон от 2 декабря 1990 г. № 395-1 // Собр. законодательства Рос. Федерации. — 1996. — № 6. — Ст. 492.
3. О Стратегии развития банковского сектора Российской Федерации на период до 2015 года: заявление Правительства РФ № 1472п-П13, Банка России № 01-001/1280 от 5 апреля 2011 г. // Вестник Банка России. — 2011. – 20 апр.
4.О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности : положение Банка России от 26 марта 2004 г. № 254-П // Вестник Банка России. — 2004. – 7 мая.
5.Об усилении работы по предотвращению сомнительных операций кредитных организаций : письмо Банка России от 26 декабря 2005 г. № 161-Т // Вестник Банка России. — 2005. – 28 дек.
6.О рекомендациях Базельского комитета по банковскому надзору : письмо Банка России от 2 ноября 2007 г. № 173-Т // Вестник Банка России. — 2007. – 8 нояб.
7.О Методических рекомендациях по организации кредитными организациями внутренних процедур оценки достаточности капитала : письмо Банка России от 29 июня 2011 г. № 96-Т//Вестник Банка России. — 2011. – 7 июля.
8.О рекомендациях Базельского комитета по банковскому надзору «Принципы совершенствования корпоративного управления» : письмо Банка России от 6 февраля 2012 г. № 14-Т // Вестник Банка России. — 2012. – 15 февр.
9.Бадалов, Л. А. Управление риском потребительского кредитования в кредитных организациях / Л. А. Бадалов // Банковские услуги. — 2010. — № 6. — С. 40-45.
10.Бахолдин, А. А. Финансовая стабильность, денежно-кредитная политика и банковские риски / А. А. Бахолдин // Финансы и кредит. — 2007. — № 5. — С. 45-48.
11.Бочаров, В. Финансы / Учебник для вузов / В. Бочаров, В. Леонтьев, Н. Радковская. – СПб.: Питер-Юг, 2009. – 400 с.
12.Быстрова, Е. Ф. Финансово-правовая политика в области банковского надзора / Е. Ф. Быстрова // Финансовое право. — 2010. — № 7. — С. 34-37.
13.Винаков, И. В. Банк – кредит – залог – риск в современной практике банковского кредитования / И. В. Винаков // Российское предпринимательство. — 2009. — № 6-1. — С. 115-119.
14.Владимирова, М.П. Критическая оценка традиционных методов диагностики финансового состояния предприятия / М.П. Владимирова, С.С. Зайцева // Финансовая экономика. — 2010. — № 4. — С. 5-16.
15.Гололобова, М. Н. Критерии классификации банковских рисков, возникающих при кредитовании физических лиц / М. Н. Гололобова // Вопросы экономических наук. — 2007. — № 6. — С. 202-210.
16.Гулько, А. А. К вопросу об управлении рисками банковского кредитования отечественного малого бизнеса в современных условиях / А. А. Гулько, Н. И. Карайченцева // Проблемы анализа риска. — 2011. — Т. 8. — № 2. — С. 80-86.
17.Дадашев, А. 3. Финансовая система России / А. З. Дадашев, Д. Г. Черник / Уч. пособие. — 3-е изд., перераб. и доп. — М.: Финансы и статистика, 2009. — 340 с.
18.Депутатова, Е. И. Ограничение банковских рисков при инвестиционном кредитовании / Е. И. Депутатова // Финансы и кредит. – 2009. — № 28(364), июль. – С. 31-34.
19.Жук, Д. Е. Концептуальный подход к управлению банковскими рисками при ипотечном кредитовании / Д. Е. Жук // Российское предпринимательство. — 2012. — № 3. — С. 102-106.
20.Ильина, И. В. Анализ связи финансовых коэффициентов / И. В. Ильина, О. В. Сидоренко // Экономический анализ: теория и практика. – 2009. — № 12. – С. 33–40.
21.Кабушкин, С. Н. Управление банковским кредитным риском / С. Н. Кабушкин. — М.: Новое издание, 2004. – 234 с.
22.Каджаева, М. Р. Банковские операции / учеб. для студ. сред. проф. учеб. заведений / М. Р. Каджаева, С. В. Дубровская. — 4-е изд., стер. — М.: Издательский центр «Академия», 2008. – 478 с.
23.Канаев, А. В. Управление стратегическим риском в системе корпоративного управления коммерческим банком / А. В. Канаев // Финансы и кредит. — 2007. — № 10. — С. 25-34.
24.Каяшева, Е. В. Повышение роли системы управления операционными рисками в российских банках / Е. В. Каяшева // Финансы и кредит. — 2010. — № 43. — С. 39-47.
Ключников, М. В. Механизм кредитования в коммерческом банке / М. В. Ключников, Д. С. Ёванович // Финансы и кредит. – 2009. — № 43(379), ноябрь. – С. 15-16.
26.Кодзоева, Ф. Х. Оценка кредитоспособности заемщика в системе банковского контроля за кредитным риском / Ф. Х. Кодзоева // Наука и общество. — 2011. — № 2. — С. 162-165.
27.Корнейчук, В. Организация системы управления правовым риском в кредитной организации / В. Корнейчук // Финансовый бизнес. — 2010. — № 6. — С. 72-78.
28.Кузавкова, Л. В. Банковские операционные риски: совершенствование методов управления / Л. В. Кузавкова // Труд и социальные отношения. — 2011. — № 3. — С. 111-115.
29.Кузнецов, Н. Г. и др. Финансы и кредит / Н. Г. Кузнецов, К. В. Кочмола [и др.] / Учебник. – Ростов-на-Дону: Феникс, 2010. – 443 с.
30.Кулыгина, О. И. Оценка рыночной стоимости банка: риски, связанные с возможным нарушением кредитной организацией федерального законодательства / О. И. Кулыгина // Экономические стратегии. — 2010. — № 9/10. — С. 86-93.
31.Лаврушин, О. И. Банковские риски / О. И. Лаврушин. — М.: КНОРУС, 2008. — 232 с.
32.Лаврушин, О. И. Деньги, кредит, банки: учебник: кол. Авторов / под ред. О. И. Лаврушина — 6-е изд., стер. — М.: КНОРУС, 2007. – 511 с.
33.Лазарева, О. Н. Управление рисками в банковской деятельности / О. Н. Лазарева // Экономика: теория и практика. — 2010. — № 2 (20). — С. 62a-63.
34.Ледовской, П. С. Банковские риски как предмет договорных отношений в сфере страхования / П. С. Ледовской // Бизнес в законе. — 2009. — № 1. — С. 427-431.
35.Лисейчикова, Т. А. Рационирование кредитного портфеля как метод управления кредитным риском / Т. А. Лисейчикова, Р. Т. Балакина // Вестн. Омского ун-та. Сер. «Экономика». — 2009. — № 3. – С. 32-35.
36.Лобзева, А. И. Тенденции взаимодействия банков и страховых компаний на современном этапе развития рынка банковских и страховых услуг России / А. И. Лобзева // Финансы и кредит. — 2008. — № 9. — С. 26-32.
37.Луценко, Е. В. Определение кредитоспособности физических лиц и риска их кредитования / Е. В. Луценко, Е. А. Лебедев // Финансы и кредит. — 2006. — № 32. — С. 75-77.
38.Лямин, Л. В. Проблемы управления рисками, связанными с электронным банкингом / Л. В. Лямин // Банковское дело. — 2010. — № 10. — С.76-78.
39.Мамонов, М. Е. Банковская система России на выходе из кризиса / М. Е. Мамонов, А. А. Пестова, О. Г. Солнцев [и др.] // Банковское дело. — 2011. — № 5. — С. 21-24.
40.Мануйленко, В. В. Совершенствование системы управления банковскими рисками как основы определения экономического капитала / В. В. Мануйленко // Финансы и кредит. — 2010. — № 37. — С. 18-26.
41.Остапчук, К. Л. Оценка совокупного риска кредитного портфеля банка / К. Л. Остапчук // Экономические науки. — 2010. — № 10. — С. 239-241.
42.Питерская, Л. Ю. Парадигма стратегического банковского менеджмента в контексте обеспечения устойчивого развития коммерческих банков / Л. Ю. Питерская, Д. Я. Родин // Финансы и кредит. — 2010. — № 43. — С. 2-9.
43.Продолятченко, П. Стратегический характер рисков и основные направления банковского риск-менеджмента / П. Продолятченко // РИСК. — 2010. — № 4. — С. 396-399.
44.Рабаданова, Д. А. Управление кредитным риском как основа финансовой устойчивости банковского сектора региона / Д. А. Рабаданова // Проблемы современной экономики. — 2011. — № 2. — С. 202-205.
45.Рау, Э. Платежеспособность и кредитоспособность физического лица как критерии оценки его финансового состояния при кредитовании / Э. Рау, О. Коваленко // Предпринимательство. — 2009. — № 3. — С. 138-142.
46.Резолюция XI всероссийского банковского форума «Перспективы банковской системы России» // Деньги и кредит. — 2010.- № 11. — С. 13-17.
47.Русановская, Е. В. Банковские риски в условиях текущего финансового кризиса / Е. В. Русановская // Вестник Саратовского государственного социально-экономического университета. — 2009. — № 3. — С. 177-181.
48.Саркисянц, А. Г. Российская банковская система: от Базеля II к Базелю III / А. Г. Саркисянц // Бизнес и банки. — 2010. — № 41. — С. 1, 4, 12.
49.Синки, Дж. Финансовый менеджмент в коммерческом банке и в индустрии финансовых услуг / Дж. Синки / пер. с англ. — М.: Альпина Бизнес Букс, 2007. — 1018 с.
50.Смулов, А. М. Проблемная задолженность: понятие, основные признаки и меры повышения эффективности возврата проблемных кредитов / А. М. Смулов, О. А. Нурзат // Финансы и кредит. – 2009. — № 35(371), сентябрь. – С. 21-22.
51.Соколинская, Н. Э. Кредитные риски банковского сектора и инфляция – взаимосвязь / Н. Э. Соколинская // Банковское дело. — 2011. — Т. 212. — № 8. — С. 64-71.
52.Софронова, В. В. Банковская система после кризиса / В. В. Софронова // Финансы и кредит. — 2011. — № 9. — С. 20-23.
53.Степанова, Н. В. Логико-вероятностная модель оценки кредитного риска физических лиц в коммерческом банке / Н. В. Степанова, Е. Д. Соложенцев, А. В. Рыбаков // Управление финансовыми рисками. — 2005. — № 4. — С. 24-28.
54.Тихомирова, E. B. Рынок банковских кредитов: подходы к изучению и структура в современных условиях / Е. В. Тихомирова // Финансы и кредит. — 2011. — № 17. — С. 32-35.
55.Трохименко, В. И. Системные риски развития рынка банковских услуг в условиях глобализации / В. И. Трохименко // Экономика. Управление. Право. — 2011. — № 2. — С. 10-14.
56.Уткин, В. С. Особенности управления рисками банковской кредитной организации — центрального контрагента на финансовом рынке / В. С. Уткин // Финансы и кредит. — 2010. — № 47. — С. 53-61.
57.Фетисов, Г. Г. Стратегические вопросы развития банковской системы России в современных условиях / Г. Г. Фетисов // Финансы и кредит. – 2009. – № 5. – С. 22.