Фискальная и бюджетная политика Российской Федерации: Теоретические основы, современное состояние и перспективы развития

В условиях стремительно меняющегося мирового экономического ландшафта, когда геополитическая турбулентность и глобальные вызовы становятся новой нормой, роль фискальной и бюджетной политики в жизни любого государства, и особенно Российской Федерации, приобретает особую, критическую значимость. Это не просто набор финансовых инструментов, а сложная система, позволяющая правительству не только реагировать на внешние шоки, но и активно формировать экономическое будущее страны. В 2025 году, когда мир сталкивается с продолжающейся структурной перестройкой экономик и необходимостью поиска новых точек роста, фискально-бюджетная политика России выступает в качестве ключевого регулятора, способного обеспечить макроэкономическую стабильность, социальную справедливость и устойчивое развитие.

Данное исследование нацелено на всесторонний анализ теоретических основ, современного состояния и перспектив развития фискальной и бюджетной политики в Российской Федерации. Мы рассмотрим ее сущность, инструментарий, правовую базу, а также изучим динамику федерального бюджета и влияние макроэкономических факторов. Особое внимание будет уделено актуальным вызовам и последним законодательным изменениям, включая налоговую реформу 2025 года, а также предложениям по совершенствованию государственной финансовой стратегии. Цель работы — представить глубокий, академически обоснованный и актуальный взгляд на эту сложную, но жизненно важную для страны сферу, что позволит сформировать комплексное понимание ее функционирования и потенциала.

Теоретические основы фискальной и бюджетной политики

Понятие и цели фискальной политики

В сердце государственного регулирования экономики лежит концепция фискальной политики, или, как ее еще называют, налогово-бюджетной политики. Это стратегический инструмент, посредством которого правительство, подобно опытному дирижеру, управляет оркестром национальной экономики, используя два основных рычага: государственные расходы и налоги. Главная цель этого дирижирования — не просто сбор и распределение средств, а тонкая настройка макроэкономических показателей, направленная на достижение стабильности, полноценной занятости, стимулирование экономического роста и контроль над инфляцией.

В контексте Российской Федерации, «Основные направления бюджетной, налоговой и таможенно-тарифной политики» на 2025 год и плановый период 2026 и 2027 годов четко артикулируют эти амбиции. Например, прогноз социально-экономического развития РФ ожидает рост валового внутреннего продукта (ВВП) в 2025 году на 2,5%, а в 2026 и 2027 годах темпы роста составят 2,6% и 2,8% соответственно. Эти цифры — не просто статистические показатели, а ориентиры для всей экономической стратегии, демонстрирующие стремление к последовательному, хотя и умеренному, расширению национальной экономики.

Одновременно с ростом ВВП, важнейшей задачей остается борьба с инфляцией. По оценке 2024 года, уровень инфляции в РФ составил 7,3%, что является значительным вызовом для покупательной способности граждан и стабильности цен. Однако прогнозы оптимистичны: в 2025 году ожидается снижение инфляции до 4,5% с выходом на целевой уровень 4,0% в 2026 и 2027 годах. Достижение этого целевого показателя является краеугольным камнем макроэкономической стабильности, позволяя создать более предсказуемую среду для бизнеса и потребителей, ведь именно стабильные цены формируют уверенность в завтрашнем дне и стимулируют долгосрочные инвестиции.

Таким образом, фискальная политика — это не просто реагирование на текущие проблемы, а проактивное формирование будущего. Она предполагает использование всех доступных правительству возможностей по взиманию налогов и расходованию средств государственного бюджета для регулирования деловой активности, сглаживания циклических колебаний экономики и решения острых социальных задач. Это непрерывный процесс балансирования между необходимостью стимулирования роста и предотвращением перегрева экономики, между социальной ответственностью и фискальной дисциплиной.

Инструменты фискальной политики: государственные расходы и налоги

Фискальная политика, будучи фундаментальным рычагом государственного управления экономикой, оперирует набором мощных инструментов, которые можно условно разделить на две большие категории: государственные расходы и доходы, основным источником которых являются налоги. Эти элементы не просто пассивно отражают состояние экономики, но активно формируют её, влияя на деловую активность, инвестиции, потребление и, в конечном итоге, на благосостояние граждан.

Государственные расходы (G) включают в себя:

• Государственные закупки: Это прямые расходы правительства на товары и услуги, такие как строительство дорог, закупка вооружения, оплата труда государственных служащих. Они оказывают непосредственное воздействие на совокупный спрос, стимулируя производство и занятость.
• Трансферты (TR): Это выплаты, которые не предполагают встречного предоставления товаров или услуг. К ним относятся пенсии, пособия по безработице, субсидии. Трансферты направлены на социальную поддержку населения и перераспределение доходов, что в свою очередь влияет на потребительский спрос.

Доходы государственного бюджета формируются преимущественно за счет налогов. Налоги (T) — это обязательные платежи, взимаемые государством с юридических и физических лиц. Они не только обеспечивают финансирование государственных расходов, но и служат инструментом регулирования экономической активности. Увеличение налогов может снизить располагаемый доход, тем самым сокращая потребительские расходы и инвестиции, тогда как их снижение, напротив, стимулирует экономику.

Взаимодействие этих инструментов формирует состояние государственного бюджета, которое может быть охарактеризовано как бюджетный дефицит или бюджетный профицит.

• Бюджетный дефицит — это ситуация, когда расходы бюджета превышают его доходы. Это может быть результатом стимулирующей фискальной политики, экономического спада или неэффективного управления.
• Бюджетный профицит — это противоположная ситуация, когда доходы бюджета превышают его расходы. Он может свидетельствовать о сдерживающей фискальной политике, сильном экономическом росте или избыточном налогообложении.

Дефицит бюджета часто приводит к увеличению государственного долга. Государственный долг — это общая сумма задолженности государства по выпущенным и непогашенным займам, включая начисленные по ним проценты. В Бюджетном кодексе РФ он определяется как сумма долговых обязательств перед юридическими и физическими лицами, иностранными государствами, международными организациями и иными субъектами международного права. Государственный долг измеряется как в абсолютных величинах (например, в триллионах рублей), так и в процентах от ВВП страны, что позволяет оценить его относительную величину и способность экономики к его обслуживанию.

Например, по состоянию на 1 января 2025 года, объем государственного долга Российской Федерации составил 29 трлн рублей, или 14,5% ВВП. Это относительно низкий показатель по мировым меркам, что свидетельствует о фискальной устойчивости страны. Однако, согласно действующему бюджету на 2025 год, прогнозируется, что государственный долг РФ достигнет 35,41 трлн рублей, что эквивалентно 16,5% ВВП. Международный валютный фонд (МВФ), в свою очередь, ожидает рост общего объема федерального и регионального долга России по итогам 2024 года до 19,9% ВВП, с дальнейшим увеличением до 20,4% ВВП в 2025 году и до 21,4% в 2026 году. Основной причиной такого роста обычно является необходимость финансирования дефицита государственного бюджета, что особенно актуально в периоды экономических шоков или масштабных инвестиционных программ.

Наконец, важным аспектом фискальной политики является налоговая нагрузка. Это отношение суммы налогов и сборов, выплаченных организацией или индивидуальным предпринимателем за определённый период, к их оборотам, доходам или прибыли за тот же период. Этот показатель является ключевым для оценки общего бремени, которое несет бизнес и население, а также индикатором эффективности налоговой системы.

Виды фискальной политики: дискреционная и недискреционная

Фискальная политика, будучи гибким инструментом государственного регулирования, проявляется в двух основных формах: дискреционной и недискреционной (автоматической). Эти подходы, хотя и преследуют схожие цели стабилизации экономики, отличаются по своей природе и механизмам реализации.

Дискреционная фискальная политика — это целенаправленные, осознанные действия правительства, выражающиеся в законодательном изменении величины государственных закупок, налогов и трансфертов с целью стабилизации экономики. Представьте себе ситуацию, когда экономика погружается в рецессию. Правительство, анализируя ситуацию, может принять решение о снижении налогов для стимулирования потребительского спроса и инвестиций, или, наоборот, увеличить государственные расходы на инфраструктурные проекты, чтобы создать новые рабочие места и «впрыснуть» деньги в экономику. Примером такой политики является, например, пакет мер по поддержке экономики во время кризиса 2008 года или пандемии COVID-19, когда принимались специальные законы о выплатах гражданам и поддержке бизнеса. Эти меры требуют оперативных решений, законодательного оформления и четкой реализации. Кейнсианская экономическая теория, в частности, активно отстаивает необходимость дискреционной фискальной политики для «вытаскивания» экономики из кризиса, полагая, что рыночные силы сами по себе не всегда способны обеспечить быстрое восстановление.

С другой стороны, существует недискреционная (автоматическая) фискальная политика, которая функционирует на основе встроенных в экономическую систему механизмов, автоматически стабилизирующих экономику без необходимости принятия новых законодательных актов. Это своего рода «встроенные стабилизаторы». Наиболее яркими примерами таких стабилизаторов являются:

• Прогрессивная система налогообложения: В периоды экономического подъема, когда доходы граждан и компаний растут, они автоматически переходят в более высокие налоговые категории, что приводит к увеличению налоговых поступлений в бюджет. Это, в свою очередь, сдерживает чрезмерный рост совокупного спроса и помогает предотвратить инфляционный «перегрев». И наоборот, в условиях спада доходы сокращаются, люди платят меньше налогов, что смягчает падение их располагаемого дохода и поддерживает потребление.
• Пособия по безработице и социальные выплаты: В случае экономического спада, когда растет безработица, автоматически увеличивается число получателей пособий. Эти выплаты поддерживают потребительский спрос, не позволяя ему обвалиться до критического уровня, тем самым смягчая глубину рецессии. В периоды подъема, напротив, число безработных уменьшается, и выплаты сокращаются.

Преимущество недискреционной политики заключается в ее оперативности и отсутствии бюрократических задержек. Ей не требуется одобрение законодательных органов, она работает по заранее заданным правилам. Однако ее влияние, как правило, менее мощное и целенаправленное, чем у дискреционных мер, которые могут быть специально адаптированы к конкретным вызовам. В реальной экономике эффективное государственное управление предполагает гармоничное сочетание обоих видов фискальной политики, где автоматические стабилизаторы обеспечивают базовую устойчивость, а дискреционные меры используются для точечного воздействия на критические проблемы.

Бюджетная политика как часть фискальной системы

Бюджетная политика государства, несмотря на свою тесную связь с фискальной политикой, представляет собой более конкретизированный и операциональный аспект управления государственными финансами. Если фискальная политика — это широкая стратегическая рамка, определяющая общее направление воздействия на экономику через налоги и расходы, то бюджетная политика — это детальный план действий, своего рода «дорожная карта», по которой государство мобилизует и распределяет финансовые ресурсы для выполнения своих многочисленных функций.

По своей сути, бюджетная политика — это совокупность мероприятий в сфере организации бюджетных отношений. Ее главная цель заключается в обеспечении государства достаточными денежными средствами для реализации всех возложенных на него задач, будь то социальная поддержка населения, поддержание обороноспособности, развитие инфраструктуры или стимулирование инноваций. Без эффективно функционирующей бюджетной системы ни одно государство не способно полноценно выполнять свои обязательства перед гражданами и обеспечивать суверенитет.

Задачи бюджетной политики многогранны и охватывают весь цикл управления государственными финансами:

1. Определение целей и задач в области государственных финансов: Это включает в себя установление приоритетов расходования средств, например, сколько будет выделено на здравоохранение, образование, оборону, а также определение допустимого уровня дефицита или профицита бюджета.
2. Разработка механизмов мобилизации денежных средств в бюджет: Здесь речь идет о совершенствовании налоговой системы, оптимизации сбора неналоговых доходов, управлении государственными займами. Это непрерывный процесс поиска баланса между необходимостью достаточного финансирования и нежеланием чрезмерно обременять экономику.
3. Выбор направлений использования бюджетных средств: Этот аспект связан с эффективным распределением ресурсов по различным статьям расходов. Принятие решений о финансировании национальных проектов, региональных программ, социальных выплат требует глубокого анализа и оценки потенциальной результативности.
4. Управление государственными финансами: Это включает в себя контроль за исполнением бюджета, эффективное управление государственным долгом, оптимизацию бюджетного процесса и повышение прозрачности расходования средств.

Таким образом, бюджетная политика является неотъемлемой и, пожалуй, самой осязаемой частью фискальной системы. Она переводит высокие макроэкономические цели фискальной политики в конкретные финансовые потоки, определяя, как именно и куда будут направлены государственные ресурсы. Без четкой и продуманной бюджетной политики даже самые благие фискальные намерения рискуют остаться лишь декларациями, не найдя своего воплощения в реальной экономике.

Законодательная база фискальной и бюджетной политики Российской Федерации

Реализация фискальной и бюджетной политики в Российской Федерации, как и в любом правовом государстве, опирается на прочный фундамент законодательства. Эта нормативно-правовая база создает каркас, внутри которого государство осуществляет свою финансовую деятельность, обеспечивая прозрачность, подотчетность и предсказуемость.

Бюджетный и Налоговый кодексы РФ

В основе правового регулирования фискальной и бюджетной политики в России лежат два монументальных законодательных акта: Бюджетный кодекс Российской Федерации (БК РФ) и Налоговый кодекс Российской Федерации (НК РФ). Эти кодексы не просто своды правил, а живые, постоянно развивающиеся документы, отражающие экономическую реальность и государственные приоритеты.

Бюджетный кодекс Российской Федерации (принят 31 июля 1998 г. N 145-ФЗ) — это фундаментальный документ, который можно сравнить с конституцией для всей бюджетной системы страны. Он устанавливает:

• Общие принципы бюджетного законодательства: Определяет базовые положения, на которых строится вся система бюджетных отношений в стране.
• Организацию и функционирование бюджетной системы: Описывает структуру бюджетной системы (федеральный, региональные, местные бюджеты), их взаимосвязь и принципы взаимодействия.
• Правовое положение субъектов бюджетных правоотношений: Определяет права и обязанности участников бюджетного процесса — от Министерства финансов до органов местного самоуправления.
• Основы бюджетного процесса: Детализирует этапы составления, рассмотрения, утверждения, исполнения бюджета и контроля за его исполнением.
• Межбюджетные отношения: Регулирует порядок распределения доходов и расходов между различными уровнями бюджетной системы, механизмы предоставления субсидий, субвенций и дотаций.

Таким образом, БК РФ является всеобъемлющим регулятором, охватывающим все аспекты движения государственных финансов, от планирования до контроля.

Налоговый кодекс Российской Федерации (принят 31 июля 1998 г. N 146-ФЗ и 5 августа 2000 г. N 117-ФЗ) является не менее значимым документом. Он регламентирует отношения в сфере налогообложения, определяя:

• Систему налогов и сборов в РФ: Перечисляет все действующие налоги (федеральные, региональные, местные), их ставки, порядок исчисления и уплаты.
• Права и обязанности налогоплательщиков и налоговых органов: Устанавливает рамки взаимодействия между государством и субъектами налогообложения, гарантируя права и определяя ответственность.
• Порядок осуществления налогового контроля: Описывает процедуры проведения проверок, взыскания задолженности, обжалования решений налоговых органов.
• Принципы налогообложения: Формулирует основные идеи, на которых строится налоговая система, такие как справедливость, нейтральность, определенность.

Оба кодекса постоянно совершенствуются и дополняются. Например, налоговая реформа 2025 года внесла существенные изменения в НК РФ, которые напрямую затронули ставку налога на прибыль, шкалу НДФЛ и режим УСН, о чем будет сказано позднее. Эти изменения демонстрируют адаптивность законодательной базы к меняющимся экономическим условиям и государственным приоритетам.

Федеральные законы о бюджете и «Основные направления бюджетной, налоговой и таможенно-тарифной политики»

Помимо двух основополагающих кодексов, фискальная и бюджетная политика России реализуется через ежегодные законодательные акты и стратегические документы. Эти документы, по сути, «наполняют» кодексы конкретным содержанием и адаптируют общие правила к текущей экономической конъюнктуре.

Центральное место среди них занимает Федеральный закон «О федеральном бюджете на соответствующий год и на плановый период». Этот закон, принимаемый Государственной Думой и утверждаемый Президентом РФ ежегодно, является ключевым документом, детализирующим финансовую стратегию страны на ближайшие три года. Он утверждает:

• Основные характеристики федерального бюджета: Определяет общий объём доходов, расходов и размер дефицита или профицита бюджета на предстоящий финансовый год и два последующих плановых года.
• Источники финансирования дефицита бюджета: Указывает, за счет каких средств будет покрываться возможный дефицит (например, за счет государственных заимствований или средств Фонда национального благосостояния).
• Распределение бюджетных ассигнований: Устанавливает конкретные объёмы финансирования по разделам, подразделам, целевым статьям и видам расходов функциональной и экономической классификации расходов бюджетов.

Например, Федеральный закон «О федеральном бюджете на 2024 год и на плановый период 2025 и 2026 годов» (от 27.11.2023 N 540-ФЗ) является ярким примером такого документа, который конкретизирует параметры бюджета на текущий и последующие периоды, закладывая основы для социально-экономического развития.

Ещё одним стратегически важным документом являются «Основные направления бюджетной, налоговой и таможенно-тарифной политики». Эти документы, разрабатываемые Министерством финансов РФ в соответствии со статьей 165 Бюджетного кодекса Российской Федерации, играют роль концептуального ориентира для всей финансовой политики государства. Они не являются законами в прямом смысле, но содержат:

• Анализ текущей экономической ситуации: Оценивают макроэкономические условия, в которых будет формироваться и исполняться бюджет.
• Приоритетные направления бюджетной, налоговой и таможенно-тарифной политики: Формулируют основные цели и задачи на предстоящий период, например, стимулирование экономического роста, поддержка определенных отраслей, повышение благосостояния граждан.
• Прогнозные параметры доходов и расходов: Представляют агрегированные оценки будущих бюджетных показателей, которые затем лягут в основу федерального закона о бюджете.
• Предложения по совершенствованию законодательства: Выдвигают инициативы по изменению налогового и бюджетного законодательства, направленные на достижение поставленных целей.

Таким образом, «Основные направления…» выступают в качестве мостика между долгосрочной стратегией и ежегодным бюджетным планированием, обеспечивая преемственность и согласованность государственной финансовой политики. Вместе эти законодательные и стратегические документы формируют комплексную и многоуровневую правовую базу, которая позволяет Российской Федерации эффективно управлять своими финансами и реагировать на изменяющиеся экономические реалии.

Характеристики и динамика федерального бюджета РФ (2020-2026)

Федеральный бюджет Российской Федерации — это не просто финансовый отчет, а зеркало экономических приоритетов, макроэкономических прогнозов и текущих вызовов, стоящих перед страной. Его анализ за последние годы позволяет увидеть, как государство адаптируется к меняющимся условиям и какие стратегические направления выбирает для развития.

Обзор основных характеристик федерального бюджета 2024-2026 годов

Последний утвержденный Федеральный закон «О федеральном бюджете на 2024 год и на плановый период 2025 и 2026 годов» (от 27.11.2023 N 540-ФЗ) стал основой для формирования финансовой стратегии страны. Его параметры базируются на прогнозе социально-экономического развития, который, как мы уже упоминали, ожидает рост валового внутреннего продукта (ВВП) в 2025 году на 2,5%, а в 2026 и 2027 годах темпы роста составят 2,6% и 2,8% соответственно. Уровень инфляции при этом прогнозируется на уровне не более 4,5% в 2025 году и 4,0% в 2026-2027 годах.

Давайте рассмотрим ключевые характеристики федерального бюджета на ближайшие годы, отражающие стратегические установки и экономическую динамику:

Показатель	2024 год (план)	2025 год (план)	2026 год (план)
ВВП (млрд руб.)	179 956	214 743 (прогноз)	—
Инфляция (уровень, %)	7,3 (оценка)	4,5 (прогноз)	4,0 (прогноз)
Доходы бюджета (млрд руб.)	35 065,3	33 551,6 (проект)	34 067,6 (проект)
Расходы бюджета (млрд руб.)	36 660,7	41 423,7 (проект)	39 883,6 (проект)
Дефицит/Профицит (млрд руб.)	-1 595,4 (дефицит)	-7 872,1 (дефицит)	-5 816,0 (дефицит)
Дефицит/Профицит (% ВВП)	-0,9	-3,7 (проект)	-2,7 (проект)

Примечание: Данные на 2025 и 2026 годы являются проектами и могут быть скорректированы в процессе принятия соответствующих федеральных законов.

Как видно из таблицы, российский бюджет на ближайшие годы планируется с дефицитом. В 2024 году дефицит составит 1 595,4 млрд рублей, или 0,9% ВВП. Однако в 2025 году прогнозируется существенное увеличение дефицита до 7 872,1 млрд рублей (3,7% ВВП), что обусловлено амбициозными планами по реализации национальных целей развития и стратегическими инвестициями. В 2026 году ожидается некоторое снижение дефицита до 5 816,0 млрд рублей (2,7% ВВП).

Эти цифры отражают стремление правительства сбалансировать фискальную устойчивость с необходимостью стимулирования экономического роста и выполнения социальных обязательств в условиях геополитических и экономических вызовов. Дефицит будет финансироваться за счет государственных заимствований и, при необходимости, использования средств Фонда национального благосостояния, что является критически важным для поддержания стабильности и доверия инвесторов.

Структура доходов федерального бюджета: роль нефтегазовых поступлений

Исторически сложилось так, что российский федеральный бюджет демонстрирует значительную зависимость от нефтегазовых доходов. Эта зависимость является как источником стабильности в периоды высоких цен на сырье, так и уязвимостью в случае их падения. Анализ структуры доходов за последние годы позволяет увидеть динамику этой зависимости и усилия по диверсификации.

Продажа нефти и газа традиционно выступает основным источником поступления доходов в российский бюджет. Доля нефтегазовых доходов в общих доходах федерального бюджета в среднем составляла 44-46%. Однако в условиях текущей структурной перестройки экономики и стремления к большей независимости от сырьевых цен, наблюдаются изменения. В январе-сентябре 2024 года эта доля достигла 31,7%, превысив плановый показатель 31,3%. Это может свидетельствовать как о благоприятной конъюнктуре на энергетических рынках, так и о повышении эффективности налогового администрирования в нефтегазовом секторе.

Тем не менее, стратегическая цель состоит в снижении этой зависимости. По информации на 5 ноября 2025 года, после корректировки федерального бюджета РФ, нефтегазовые доходы ожидаются в объеме 8,7 трлн рублей, а ненефтегазовые — 27,91 трлн рублей. Это означает, что в проекте бюджета на 2025 год соотношение нефтегазовых и ненефтегазовых доходов прогнозируется как 27% к 73% соответственно. Такое изменение соотношения, если оно будет достигнуто, станет значительным шагом на пути к усилению ненефтегазовой составляющей бюджета и повышению его устойчивости к колебаниям мировых цен на сырье.

Динамика соотношения нефтегазовых и ненефтегазовых доходов федерального бюджета РФ (оценка и прогноз)

Показатель	2024 год (оценка)	2025 год (прогноз)
Нефтегазовые доходы (млрд руб.)	~11 110,6	8 700
Ненефтегазовые доходы (млрд руб.)	~23 954,7	27 910
Доля нефтегазовых доходов (%)	31,7	27
Доля ненефтегазовых доходов (%)	68,3	73

Расчет нефтегазовых и ненефтегазовых доходов на 2024 год выполнен исходя из общего объема доходов в 35 065,3 млрд рублей и доли нефтегазовых доходов в 31,7%

Эти данные демонстрируют явный тренд к увеличению доли ненефтегазовых доходов. Это достигается за счет нескольких факторов:

• Развитие обрабатывающих отраслей и сферы услуг: Успешная диверсификация экономики позволяет генерировать больше налоговых поступлений от несырьевых секторов.
• Налоговая реформа 2025 года: Изменения в налоговом законодательстве, такие как повышение ставки налога на прибыль и прогрессивная шкала НДФЛ, призваны увеличить поступления от несырьевого сектора и высокодоходных граждан.
• Улучшение налогового администрирования: Эффективное управление и контроль за собираемостью налогов способствуют росту бюджетных доходов.

Несмотря на эти усилия, высокая стоимость сырья по-прежнему оказывает значительное влияние на фискальную систему страны. Рост цен на нефть является позитивным сигналом для бюджета, позволяя увеличивать доходную часть, снижать дефицит и пополнять Фонд национального благосостояния. Однако избыточная зависимость от одного источника всегда несет риски, что и обусловливает стратегическую важность диверсификации.

Структура расходов федерального бюджета и приоритетные направления

Структура расходов федерального бюджета — это прямое отражение государственных приоритетов и стратегических задач, стоящих перед страной. В последние годы, особенно в условиях текущих экономических вызовов и структурной перестройки, наблюдается стратегическая концентрация финансовых ресурсов на ключевых направлениях.

Федеральный бюджет на 2024-2026 годы предусматривает значительные ассигнования на социальную поддержку граждан. Это включает в себя такие меры, как ежемесячное пособие в связи с рождением и воспитанием ребенка, которое является важным элементом демографической политики, а также опережающий рост минимального размера оплаты труда (МРОТ), направленный на повышение доходов наименее защищенных слоев населения. Кроме того, предусмотрено финансирование борьбы с сердечно-сосудистыми и онкологическими заболеваниями, что подчеркивает важность здравоохранения. Отдельной строкой стоит создание государственного фонда поддержки участников СВО, что свидетельствует о значимости социальной адаптации и поддержки военнослужащих и их семей.

Давайте рассмотрим детализированную структуру расходов федерального бюджета на 2025 и 2026 годы, которая демонстрирует эти приоритеты:

Статья расходов	2025 год (млрд руб.)	Доля от общих трат (%)	2026 год (млрд руб.)	Доля от общих трат (%)
Социальная политика	6 490	15,7	~6 422	16,1
Национальная оборона	13 490	32,5	~12 600	31,6
Национальная безопасность и правоохранительная деятельность	3 460	8,3	~3 335	8,3
Технологическое лидерство и развитие инфраструктуры	1 646	4,0	2 101	5,3
Здравоохранение	~1 780	4,3	~1 715	4,3
Жилищно-коммунальное хозяйство	~1 865	4,5	~1 794	4,5
Физическая культура и спорт	~83	0,2	~79	0,2
Прочие расходы	~12 600	30,5	~13 437	33,7
Итого расходы	41 423,7	100	39 883,6	100

Расчеты на 2026 год выполнены исходя из данных о долях и общем объеме расходов на 2026 год

Как видно из таблицы, наиболее ресурсоемкими направлениями являются Национальная оборона и Национальная безопасность и правоохранительная деятельность, которые в сумме составят в 2025 году 16,95 трлн рублей, или 40,88% от общих трат, а в 2026 году — почти 40% бюджета. Это отражает текущую геополитическую ситуацию и необходимость обеспечения суверенитета и безопасности страны.

Второй по значимости категорией остается Социальная политика, на которую в 2025 году заложено 6,49 трлн рублей (15,7%), а в 2026 году — 16,1%. Эта статья демонстрирует приверженность государства своим социальным обязательствам и поддержанию уровня жизни населения.

Особое внимание уделяется стратегическим вложениям в технологическое лидерство и развитие инфраструктуры. В бюджете на 2025-2027 годы на эти цели предусмотрено около 6,091 трлн рублей (в 2025 г. — 1,646 трлн руб., в 2026 г. — 2,101 трлн руб., в 2027 г. — 2,343 трлн руб.). Это финансирование направлено на решение национальных целей развития, включая технологическое лидерство, и реализуется через такие национальные проекты, как «Промышленное обеспечение транспортной мобильности» (порядка 679 млрд рублей на 2025-2027 годы), «Экономика данных и цифровая трансформация государства» (457,9 млрд рублей) и «Новые технологии сбережения здоровья» (14,5 млрд рублей). Кроме того, на развитие микроэлектроники, робототехники и станкостроения в проекте бюджета РФ на 2026-2028 гг. заложено более 2,5 трлн рублей. Эти инвестиции призваны обеспечить долгосрочный экономический рост и снизить зависимость страны от импортных технологий.

В целом, структура расходов федерального бюджета РФ на ближайшие годы отражает сложный баланс между обеспечением национальной безопасности, выполнением социальных обязательств и стратегическим развитием экономики через инвестиции в ключевые секторы и национальные проекты.

Макроэкономические факторы и вызовы фискальной политики РФ

Фискальная политика Российской Федерации формируется и реализуется в условиях постоянного воздействия множества макроэкономических факторов, а также сталкивается с рядом серьезных вызовов. Понимание этих факторов и вызовов критически важно для оценки эффективности текущей политики и определения перспективных направлений ее совершенствования.

Влияние мировых цен на нефть на доходы бюджета и инфляцию

Зависимость российской экономики и, как следствие, федерального бюджета от мировых цен на нефть является одним из наиболее обсуждаемых и существенных макроэкономических факторов. Это двусторонний процесс, имеющий как позитивные, так и негативные последствия.

Влияние на доходы бюджета:
Продажа нефти является, как мы уже отмечали, основным источником поступления доходов в российский бюджет. Доля нефтегазовых доходов, несмотря на усилия по диверсификации, остается значительной. В январе-сентябре 2024 года эта доля достигла 31,7%. В проекте бюджета на 2025 год прогнозируется, что нефтегазовые доходы составят 8,7 трлн рублей, а ненефтегазовые — 27,91 трлн рублей, что означает соотношение 27% к 73%.

• Рост цен на нефть: Высокая стоимость сырья обеспечивает увеличение нефтегазовых поступлений в федеральный бюджет. Это является позитивным сигналом для фискальной системы: позволяет увеличивать доходную часть бюджета, снижать его дефицит и пополнять Фонд национального благосостояния, который служит «подушкой безопасности» в периоды нестабильности.
• Снижение цен на нефть: Обратная ситуация представляет серьезный вызов. Например, бюджет страны на 2025 год рассчитывался исходя из цены Urals в $69,7 за баррель при средней стоимости доллара 96,5 рубля. Однако в феврале 2025 года основной российский экспортный сорт стоил чуть менее $62 за баррель, а рубль укреплялся ниже 90 рублей за доллар, что повлияло на нефтегазовые доходы. Снижение цен на нефть ниже 65-60 долларов США за баррель может привести к существенному падению доходной части бюджета, снижению курса рубля (хотя в краткосрочной перспективе, как видно, возможно и укрепление), повышению ключевой ставки Центрального банка для сдерживания инфляции и, как следствие, к нестабильной ситуации в экономике в целом.

Влияние на инфляцию:
Взаимосвязь между ценами на нефть и инфляцией в России сложна и не всегда прямолинейна.

• Рост цен на нефть и инфляция: Несмотря на увеличение бюджетных доходов, рост мировых цен на нефть может подстегивать инфляцию внутри страны. Это происходит потому, что расходы на перевозку и топливо заложены в стоимость практически любого товара или услуги. Увеличение цен на бензин и другую продукцию нефтяной отрасли ведет к росту производственных издержек, которые перекладываются на конечного потребителя.
• Снижение цен на нефть и инфляция: Парадоксально, но снижение мировых цен на сырье не всегда приводит к обратному эффекту, то есть к дефляции или значительному замедлению инфляции. По оценкам Банка России за 2024 год, вклад колебаний цен на нефть в инфляцию был отрицательным, составив минус 0,6 процентного пункта. Это объясняется сохранением относительно высоких цен на большинство сырьевых товаров, несмотря на общее снижение мировых цен. Кроме того, инфляционные ожидания, ослабление рубля на фоне снижения экспортной выручки и другие внутренние факторы могут нивелировать потенциальный дезинфляционный эффект от падения цен на нефть.

Таким образом, фискальная политика России вынуждена постоянно балансировать между необходимостью получения доходов от экспорта сырья и стремлением к макроэкономической стабильности, включая контроль над инфляцией. Это требует гибкого подхода и развития механизмов стабилизации, таких как Фонд национального благосостояния, для сглаживания волатильности, вызванной сырьевыми рынками.

Государственный долг РФ: динамика, причины и последствия

Государственный долг — это не просто финансовый показатель, это индикатор фискальной устойчивости страны, ее способности выполнять долгосрочные обязательства. Для Российской Федерации динамика государственного долга, его причины и последствия являются предметом пристального внимания как со стороны внутренних, так и международных аналитиков.

Динамика государственного долга РФ:
По состоянию на 1 января 2025 года, объем государственного долга Российской Федерации составил 29 трлн рублей, или 14,5% ВВП. Этот показатель является одним из самых низких среди крупных экономик мира, что традиционно рассматривается как признак высокой фискальной дисциплины и устойчивости. Однако в условиях текущих экономических вызовов и увеличения расходов, государственный долг демонстрирует тенденцию к росту.

• По действующему бюджету на 2025 год, прогнозируется, что государственный долг РФ достигнет 35,41 трлн рублей, что эквивалентно 16,5% ВВП страны.
• Международный валютный фонд (МВФ), в своих прогнозах, ожидает рост общего объема федерального и регионального долга России по итогам 2024 года до 19,9% ВВП, с дальнейшим увеличением до 20,4% ВВП в 2025 году и до 21,4% в 2026 году.

Эти прогнозы, хотя и демонстрируют рост, по-прежнему указывают на относительно низкий уровень госдолга по сравнению со многими развитыми странами, где этот показатель может превышать 100% ВВП.

Причины образования государственного долга:
Основной и наиболее очевидной причиной образования государственного долга является дефицит государственного бюджета, то есть превышение расходов бюджета над его доходами. В условиях, когда текущие доходы не могут покрыть все государственные обязательства и стратегические инвестиции, правительство вынуждено прибегать к заимствованиям. Среди факторов, приводящих к дефициту и, как следствие, к росту долга, можно выделить:

• Экономические кризисы и спады: В периоды рецессии снижаются налоговые поступления, а государственные расходы на социальную поддержку и стимулирование экономики, напротив, возрастают.
• Масштабные инвестиционные программы: Финансирование национальных проектов, развитие инфраструктуры, инвестиции в технологическое лидерство требуют значительных средств, которые не всегда могут быть обеспечены за счет текущих доходов.
• Геополитические вызовы и расходы на оборону: Увеличение расходов на национальную оборону и безопасность, как это наблюдается в последние годы в РФ, также является значимым фактором, требующим мобилизации дополнительных финансовых ресурсов.
• Социальные обязательства: Расширение программ социальной поддержки населения, индексация пенсий и пособий также оказывают давление на бюджет.

Макроэкономические последствия государственного долга:
Хотя низкий уровень госдолга является преимуществом, его рост, особенно в долгосрочной перспективе, может иметь ряд макроэкономических последствий:

• Бремя обслуживания долга: Увеличение долга означает рост расходов на его обслуживание (выплату процентов). Эти средства могли бы быть направлены на более продуктивные статьи расходов, такие как образование или здравоохранение.
• Вытеснение частных инвестиций (Crowding out): Если правительство активно занимает на внутреннем рынке, это может привести к росту процентных ставок, что делает заимствования менее привлекательными для частного сектора и, как следствие, сокращает частные инвестиции.
• Инфляционное давление: В случае финансирования дефицита за счет эмиссии денег (монетизации долга) может возникнуть инфляционное давление.
• Снижение фискальной гибкости: Высокий уровень долга ограничивает возможности правительства по реагированию на будущие экономические шоки или кризисы, поскольку пространство для новых заимствований сужается.

Для России, несмотря на относительно комфортный уровень долга, важно продолжать политику ответственного заимствования, уделяя внимание не только объему, но и структуре долга (внутренний/внешний, краткосрочный/долгосрочный), а также созданию условий для устойчивого экономического роста, который позволит обслуживать и сокращать долговые обязательства в будущем.

Внешние и внутренние вызовы для фискальной стабильности

Фискальная политика Российской Федерации реализуется в условиях беспрецедентного давления, вызванного как внешними, так и внутренними факторами. Эти вызовы требуют от правительства гибкости, стратегического мышления и способности к быстрой адаптации, оказывая существенное влияние на формирование и реализацию бюджетно-налоговой политики.

Внешние вызовы:

1. Геополитическая ситуация и санкционное давление: С 2022 года Россия сталкивается с масштабными и постоянно ужесточающимися экономическими санкциями со стороны западных стран. Эти санкции направлены на ограничение доступа к мировым финансовым рынкам, передовым технологиям, а также на сокращение экспортных доходов, особенно от продажи энергоресурсов. Последствия ощущаются в различных сферах:
   • Волатильность экспортных доходов: Несмотря на переориентацию экспортных потоков, санкции создают неопределенность в отношении будущих нефтегазовых доходов, что усложняет долгосрочное бюджетное планирование.
   • Ограничение доступа к заимствованиям: Российским компаниям и правительству стало сложнее привлекать средства на международных рынках капитала, что увеличивает зависимость от внутренних источников финансирования.
   • Необходимость поддержки стратегических отраслей: Государство вынуждено направлять значительные средства на поддержку отраслей, попавших под санкции, и на развитие импортозамещения, что создает дополнительную нагрузку на бюджет.
2. Глобальная экономическая нестабильность: Мировая экономика переживает период высокой инфляции, замедления роста и растущей долговой нагрузки. Эти факторы влияют на спрос на российские товары, условия торговли и инвестиционные потоки.
3. Изменение мировых цепочек поставок: Нарушение традиционных логистических и производственных связей требует от России создания новых, устойчивых цепочек поставок, что также влечет за собой инвестиции и риски.

Внутренние вызовы:

1. Структурная перестройка экономики: Под давлением санкций и в ответ на изменившиеся мировые условия, российская экономика проходит глубокую структурную трансформацию. Это означает:
   • Развитие импортозамещения и технологического суверенитета: Необходимость замещения импортных товаров и технологий требует значительных государственных инвестиций в НИОКР, модернизацию производства и подготовку кадров.
   • Переориентация на внутренний рынок и азиатские рынки: Изменение географии торговых связей требует адаптации инфраструктуры, финансовых механизмов и регуляторной среды.
   • Повышение производительности труда: Для обеспечения устойчивого роста необходимо решить проблему низкой производительности труда, что требует инвестиций в человеческий капитал и автоматизацию.
2. Демографические вызовы: Сокращение численности трудоспособного населения и старение населения создают давление на бюджет через увеличение социальных расходов (пенсии, здравоохранение) и потенциальное снижение налоговых поступлений.
3. Инфляционное давление: Несмотря на усилия Центрального банка и правительства, инфляция остается серьезной проблемой, снижающей покупательную способность населения и подрывающей стабильность. Фискальная политика должна находить баланс между стимулированием роста и контролем над ценами.
4. Необходимость повышения эффективности бюджетных расходов: В условиях ограниченных ресурсов и возрастающих потребностей, критически важно обеспечить максимальную отдачу от каждого рубля, потраченного из бюджета, минимизируя неэффективные траты и коррупцию.

Эти внешние и внутренние вызовы не просто усложняют процесс формирования бюджетно-налоговой политики, но и диктуют необходимость постоянного поиска новых, нестандартных решений. Правительство вынуждено постоянно маневрировать, балансируя между краткосрочной стабилизацией и долгосрочными стратегическими целями, чтобы обеспечить устойчивость и развитие страны в условиях глобальной турбулентности.

Оценка эффективности и направления совершенствования фискальной политики РФ

Оценка эффективности фискальной политики — это многогранный процесс, который выходит за рамки простого сопоставления доходов и расходов. Он включает в себя анализ достижения макроэкономических целей, влияния на благосостояние граждан и стимулирование устойчивого экономического роста. В современных условиях, характеризующихся глобальной нестабильностью и внутренними структурными трансформациями, фискальная политика РФ претерпевает значительные изменения, направленные на ее совершенствование.

Анализ налоговой реформы 2025 года и ее влияние на эффективность фискальной системы

С 2025 года в бюджетной политике Российской Федерации реализованы значительные структурные изменения, ориентированные на повышение справедливости и эффективности налоговой системы. Эта налоговая реформа является одним из ключевых элементов текущей фискальной стратегии, призванной адаптировать систему к новым экономическим реалиям и обеспечить более устойчивую доходную базу.

Ключевые изменения налоговой реформы 2025 года:

1. Повышение ставки налога на прибыль организаций: Одним из наиболее значимых изменений является повышение ставки налога на прибыль организаций с 20% до 25%.
   • Оценка влияния: Это изменение направлено на увеличение поступлений в федеральный бюджет и перераспределение налоговой нагрузки. Теоретически, это может снизить инвестиционную активность некоторых компаний, однако правительство аргументирует это необходимостью финансирования национальных проектов и стратегических направлений. Компенсирующими мерами могут стать различные льготы и преференции для компаний, инвестирующих в приоритетные отрасли, например, в технологическое лидерство.
2. Введение прогрессивной шкалы НДФЛ для граждан с высокими доходами: Вместо плоской шкалы, теперь применяется прогрессивная система налогообложения доходов физических лиц.
   • Оценка влияния: Это изменение направлено на повышение социальной справедливости и увеличение доходов бюджета за счет более состоятельных граждан. Ожидается, что это позволит сократить разрыв в доходах и обеспечить более стабильное финансирование социальных программ.
3. Изменения для плательщиков упрощенной системы налогообложения (УСН) и НДС:
   • С 1 января 2025 года индивидуальные предприниматели и юридические лица на УСН с годовым доходом более 60 млн рублей будут обязаны уплачивать НДС. Для таких плательщиков предусмотрены ставки НДС 5% или 7% (без права на вычеты) либо 20% (с возможностью вычетов).
   • Установлены новые лимиты для плательщиков УСН: по доходам до 450 млн рублей, по остаточной стоимости основных средств до 200 млн рублей, по средней численности работников до 130 человек.
   • Отменяются повышенные ставки УСН 8% и 20%, устанавливаются основные ставки 6% для «Доходов» и 15% для «Доходы минус расходы».
   • Оценка влияния: Эти меры призваны сократить использование УСН крупным бизнесом для минимизации налогов, увеличить поступления НДС и создать более равные условия конкуренции между различными налоговыми режимами. С другой стороны, это может увеличить административную нагрузку на часть малого и среднего бизнеса.
4. Льготы для МСП в обрабатывающих производствах: В качестве меры поддержки с 2025 года компании из списка МСП с основным ОКВЭД «Обрабатывающие производства» смогут применять льготную ставку страховых взносов 7,6% в части превышения минимального размера оплаты труда (МРОТ).
   • Оценка влияния: Эта целенаправленная мера призвана стимулировать развитие обрабатывающей промышленности, которая является ключевым элементом для диверсификации экономики и снижения сырьевой зависимости. Снижение страховой нагрузки может повысить конкурентоспособность таких предприятий и способствовать созданию новых рабочих мест.

Общее влияние на эффективность фискальной системы:
Налоговая реформа 2025 года представляет собой комплексный подход к перенастройке фискальной системы. Ее целью является не только увеличение доходов бюджета, но и повышение ее справедливости, стимулирование приоритетных секторов экономики и адаптация к новым макроэкономическим условиям. Эффективность этих изменений будет зависеть от качества их реализации, реакции бизнеса и населения, а также от способности государства оперативно корректировать политику в случае возникновения непредвиденных последствий. Структурный первичный баланс, который в 2025 году оценивается в размере 1,3% ВВП, является важным показателем, отражающим состояние бюджета без учета процентных расходов по госдолгу, и может свидетельствовать о фискальной устойчивости, несмотря на дефицит.

Приоритизация расходов и повышение их результативности

В условиях ограниченных ресурсов и возрастающих потребностей, приоритизация расходов федерального бюджета становится не просто необходимостью, а стратегическим принципом, лежащим в основе эффективности фискальной политики. Параллельно с приоритизацией, ключевое значение приобретает повышение результативности бюджетных расходов — способность государства достигать поставленных целей с наименьшими затратами и максимальной отдачей.

Стратегическая концентрация финансовых ресурсов:
В структуре расходов происходит четкая концентрация на ключевых приоритетах, что демонстрирует стратегическое видение правительства.

1. Социальная поддержка граждан: Это фундаментальный приоритет, направленный на поддержание стабильности и благосостояния населения. В 2025 году на «Социальную политику» заложено 6,49 трлн рублей, что составляет 15,7% от общих трат. На 2026 год планируется выделить 16,1% бюджета. Эти средства направляются на пенсии, пособия, поддержку семей с детьми и другие социальные программы.
2. Укрепление обороноспособности и безопасности страны: В условиях текущей геополитической ситуации, этот приоритет является безусловным. Расходы на «Национальную оборону» составят 13,49 трлн рублей (32,5%) в 2025 году, а на «Национальную безопасность и правоохранительную деятельность» – 3,46 трлн рублей (8,3%). В сумме это составляет 16,95 трлн рублей (40,88%) от общих расходов в 2025 году, а на 2026 год на национальную оборону и безопасность планируется выделить почти 40% бюджета.
3. Достижение национальных целей развития, включая технологическое лидерство и развитие инфраструктуры: Это долгосрочные инвестиции в будущее страны. На 2025 год на обеспечение технологического лидерства и развитие инфраструктуры предусмотрено 1,646 трлн руб., в 2026 г. — 2,101 трлн руб., в 2027 г. — 2,343 трлн руб., что в сумме за три года составит около 6,091 трлн рублей. Значительные средства также заложены на развитие микроэлектроники, робототехники и станкостроения (более 2,5 трлн рублей на 2026-2028 гг.). Эти инвестиции реализуются через национальные проекты, направленные на модернизацию экономики и повышение ее конкурентоспособности.

Методы повышения эффективности бюджетных расходов:
Простое выделение средств на приоритетные направления недостаточно; необходимо обеспечить их результативное использование. Среди методов повышения эффективности можно выделить:

• Программно-целевой подход: Переход от постатейного к программно-целевому бюджетированию, когда средства выделяются не просто на «отрасль», а на достижение конкретных измеримых результатов в рамках государственных программ. Это позволяет четче отслеживать прогресс и оценивать эффективность.
• Оценка государственных программ: Регулярная оценка эффективности реализации государственных программ, национальных проектов и мероприятий. Она включает анализ достижения индикаторов, целевых показателей и оценку социально-экономического эффекта.
• Внедрение современных технологий управления: Использование информационных систем для мониторинга и контроля за расходованием бюджетных средств, повышения прозрачности закупок и предотвращения нецелевого использования.
• Оптимизация государственных закупок: Совершенствование системы госзакупок для повышения конкуренции, снижения стоимости и улучшения качества приобретаемых товаров и услуг.
• Аудит и контроль: Активная работа Счетной палаты РФ и других контрольных органов по проверке законности и эффективности использования бюджетных средств.
• Приоритизация инвестиционных проектов: Тщательный отбор инвестиционных проектов на основе анализа их экономической целесообразности, социальной значимости и стратегической важности, с акцентом на те, которые обеспечивают максимальный мультипликативный эффект для экономики.

Приоритизация расходов и постоянное стремление к повышению их результативности являются ключевыми элементами в формировании адаптивной и эффективной фискальной политики, способной отвечать на текущие вызовы и обеспечивать устойчивое развитие страны в долгосрочной перспективе.

Перспективы развития фискальной политики для устойчивого экономического роста

В условиях, когда Россия сталкивается с необходимостью структурной трансформации экономики, обеспечения технологического суверенитета и поддержания социальной стабильности, фискальная политика играет ключевую роль в формировании траектории устойчивого экономического роста. Перспективы ее развития тесно связаны с адаптацией к новым вызовам и реализацией долгосрочных стратегических целей.

«Основные направления бюджетной, налоговой и таможенно-тарифной политики на 2025 год и на плановый период 2026 и 2027 годов» четко формулируют приоритеты:

• Повышение благосостояния и улучшение качества жизни граждан: Это конечная цель любой экономической политики. Достигается через устойчивые темпы роста экономики и расширение потенциала сбалансированного развития.
• Поддержка субъектов малого и среднего бизнеса (МСП): МСП является двигателем инноваций и создания рабочих мест. С 2025 года введены льготы для МСП с основным ОКВЭД «Обрабатывающие производства», позволяющие применять льготную ставку страховых взносов 7,6% в части превышения МРОТ. Такие меры стимулируют развитие несырьевого сектора и диверсификацию экономики.
• Укрепление конкурентоспособности и вовлеченность в глобальную торговлю: В условиях санкционного давления и изменения мировых логистических цепочек, фискальная политика должна поддерживать экспортеров и способствовать развитию новых торговых связей.
• Повышение производительности труда: Это фундаментальный фактор долгосрочного экономического роста. Фискальные стимулы для инвестиций в модернизацию производства, автоматизацию и цифровизацию могут сыграть ключевую роль.
• Создание эффективной системы подготовки и переподготовки кадров: Инвестиции в человеческий капитал через бюджетное финансирование образования, профессиональной подготовки и повышения квалификации являются необходимым условием для технологического развития.

Направления дальнейшего совершенствования фискально-бюджетной политики РФ:

1. Продолжение диверсификации доходной базы бюджета: Снижение зависимости от нефтегазовых доходов остается стратегической задачей. Это предполагает стимулирование несырьевого экспорта, развитие высокотехнологичных отраслей и эффективное налоговое администрирование ненефтегазовых секторов.
2. Усиление инвестиционной направленности бюджета: Акцент на инвестиции в инфраструктуру, науку, инновации и человеческий капитал. Это включает продолжение финансирования национальных проектов, направленных на технологическое лидерство («Промышленное обеспечение транспортной мобильности», «Экономика данных и цифровая трансформация государства») и развитие критически важных отраслей (микроэлектроника, робототехника, станкостроение).
3. Повышение эффективности и прозрачности бюджетных расходов: Дальнейшее внедрение программно-целевого бюджетирования, ужесточение контроля за расходованием средств, борьба с неэффективными тратами и коррупцией.
4. Сбалансированная налоговая политика: Налоговая реформа 2025 года является шагом в этом направлении. Важно обеспечить, чтобы новые налоговые меры (повышение налога на прибыль, прогрессивная шкала НДФЛ) не подавляли деловую активность и инвестиции, а стимулировали их в приоритетных секторах. Продолжение работы по созданию благоприятного налогового климата для МСП и инновационных компаний. При этом, важно учитывать налоговую нагрузку, которую налоговая инспекция сравнивает со среднеотраслевыми значениями; если нагрузка ниже, это может стать поводом для выездной проверки. Соответствие налоговой нагрузки предприятия усредненным данным не гарантирует отсутствие проверок, однако снижает вероятность их проведения, что является важным стимулом для прозрачности бизнеса.
5. Гибкое управление государственным долгом: Поддержание госдолга на безопасном уровне, оптимизация его структуры и стоимости обслуживания. Использование Фонда национального благосостояния как стабилизационного механизма в периоды волатильности.
6. Адаптация к глобальным изменениям: Развитие финансовой инфраструктуры, способной работать в условиях международной изоляции и санкций, поиск новых партнеров и рынков, создание собственной платежной системы.

Таким образом, перспективы развития фискальной политики РФ заключаются в ее трансформации в более гибкий, адаптивный и инвестиционно-ориентированный инструмент, способный обеспечить устойчивый экономический рост, социальную стабильность и технологический суверенитет в условиях постоянно меняющегося глобального ландшафта.

Заключение

В рамках настоящего исследования была рассмотрена фискальная и бюджетная политика Российской Федерации, начиная с ее теоретических основ и заканчивая анализом современного состояния и перспектив развития. Мы определили фискальную политику как фундаментальный инструмент государственного регулирования, направленный на достижение макроэкономической стабильности, стимулирование экономического роста, обеспечение полной занятости и контроль над инфляцией. Выявлено, что ее инструментарий включает государственные расходы (закупки, трансферты) и доходы (налоги), а также механизмы управления бюджетным дефицитом/профицитом и государственным долгом.

Анализ законодательной базы подтвердил ключевую роль Бюджетного и Налогового кодексов РФ, а также ежегодных федеральных законов о бюджете и «Основных направлений бюджетной, налоговой и таможенно-тарифной политики» в формировании и реализации государственной финансовой стратегии. Детальное рассмотрение характеристик и динамики федерального бюджета РФ за 2020-2026 годы показало текущий уровень доходов, расходов и дефицита, а также растущую тенденцию к диверсификации доходной базы и стратегическую приоритизацию расходов на социальную политику, оборону и национальные проекты, направленные на технологическое лидерство.

Особое внимание было уделено макроэкономическим факторам и вызовам, влияющим на фискальную политику. Подчеркнута значимость мировых цен на нефть для формирования бюджетных доходов и их сложное, порой парадоксальное влияние на инфляцию. Рассмотрена динамика государственного долга РФ, его причины и потенциальные макроэкономические последствия, а также обозначены внешние и внутренние вызовы, такие как геополитическая ситуация, санкционное давление и необходимость структурной перестройки экономики.

Наконец, в ходе оценки эффективности фискальной политики были проанализированы ключевые аспекты налоговой реформы 2025 года, включая повышение налога на прибыль, введение прогрессивной шкалы НДФЛ и изменения для УСН, а также льготы для МСП в обрабатывающих производствах. Эти меры, наряду с приоритизацией расходов на стратегические направления, призваны повысить справедливость и результативность фискальной системы. В качестве перспективных направлений совершенствования политики выделены дальнейшая диверсификация доходной базы, усиление инвестиционной направленности бюджета, повышение прозрачности расходов и гибкое управление государственным долгом.

Таким образом, фискальная и бюджетная политика Российской Федерации представляет собой динамично развивающуюся систему, которая постоянно адаптируется к сложным внутренним и внешним условиям. Достижение поставленных целей и задач курсовой работы подтверждено всесторонним анализом, актуальными статистическими данными и обоснованными выводами, что позволяет сформировать комплексное понимание текущего состояния и перспектив развития этой важнейшей сферы государственного управления.

Список использованной литературы

1. Бюджетный кодекс Российской Федерации от 31 июля 1998 г. N 145-ФЗ (ред. от 06.11.2025). URL: https://base.garant.ru/12112604/ (дата обращения: 06.11.2025).
2. Федеральный закон от 27.11.2023 N 540-ФЗ «О федеральном бюджете на 2024 год и на плановый период 2025 и 2026 годов» (последняя редакция). URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_464731/ (дата обращения: 06.11.2025).
3. Бюджетная система России / Под ред. Поляка Г. Б. Москва: ЮНИТИ-ДАНА, 2007.
4. Годин А. М., Максимова Н. С., Подпорина И. В. Бюджетная система Российской Федерации. Москва: ИТК «Дашков и Ко», 2006.
5. Исполнение бюджета РФ в 2007 г. по расходам. URL: http://www.essr.ru/ (дата обращения: 06.11.2025).
6. Любимцев Ю. Необходимость изменения ориентиров финансовой политики // Экономист, 2007, № 1.
7. Мысляева И. Н. Государственные и муниципальные финансы. Москва: ИНФРА-М, 2006.
8. Панскова Р. Г. Проблемы формирования доходов бюджета // Вестник финансовой академии, 2006, № 3.
9. Селезнев А. Проблемы бюджетной политики в 2007 г. // Экономист, 2006, № 12.
10. Сборник материалов по бюджетированию, ориентированному на результат. Сост. Нидерландский экономический институт. Москва, 2006.
11. Устойчивое развитие: роль Высших органов финансового контроля (проект август 2006). Рабочая группа ИНТОСАИ по экологическому аудиту.
12. Фетисов В. Д. Бюджетная система Российской Федерации. Москва: ЮНИТИ, 2006.
13. Финансы / Под ред. Дробозиной Л. А. Москва: ЮНИТИ, 2005.
14. Финансы / Под ред. Ковалева В. В. Москва: «Проспект», 2005.
15. Финансы / Под ред. Лушина С. И., Слепова В. А. Москва: Экономистъ, 2006.
16. Финансы, денежное обращение и кредит / Под ред. Сенчагова В. К., Архипова А. И. Москва: «Проспект», 2005.
17. Экономика / Под ред. Архипова А. И., Нестеренко А. Н., Большакова А. К. Москва: «Проспект», 2006.
18. Фискальная политика государства простыми словами. URL: https://www.banki.ru/news/daytheme/?id=10986987 (дата обращения: 06.11.2025).
19. ФИСКАЛЬНАЯ ПОЛИТИКА. URL: http://www.kgau.ru/distance/mf_01/fisk_pol/01.htm (дата обращения: 06.11.2025).
20. Что такое фискальная политика. URL: https://bcs.ru/express/what-is/fiskalnaya-politika (дата обращения: 06.11.2025).
21. Бюджетная политика. URL: https://minusinsk-fin24.ru/byudzhetnaya-politika (дата обращения: 06.11.2025).
22. Государственный долг • Обществознание | Фоксфорд Учебник. URL: https://foxford.ru/wiki/obschestvoznanie/gosudarstvennyy-dolg (дата обращения: 06.11.2025).
23. Государственный долг: понятие и виды. URL: http://be5.biz/ekonomika/kred01/12.htm (дата обращения: 06.11.2025).
24. Понятие бюджетной политики, примеры. URL: https://www.avtor24.ru/spravochnik/gosudarstvennoe-i-municipalnoe-upravlenie/byudzhetnaya-politika (дата обращения: 06.11.2025).
25. «Основные направления бюджетной, налоговой и таможенно-тарифной политики на 2021 год и на плановый период 2022 и 2023 годов» (утв. Минфином России). URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_362242/ (дата обращения: 06.11.2025).
26. Что такое государственный долг простыми словами — Финам. URL: https://www.finam.ru/publications/item/chto-takoe-gosudarstvennyy-dolg-prostymi-slovami-20230718-132900/ (дата обращения: 06.11.2025).
27. Что такое Бюджетная политика? — Экономико-математический словарь. URL: https://dic.academic.ru/dic.nsf/econ_dict/16280 (дата обращения: 06.11.2025).
28. Фролова Т.А. Экономическая теория: Виды фискальной политики. URL: http://www.aup.ru/books/i009.htm (дата обращения: 06.11.2025).
29. Налоговая нагрузка: как рассчитать и контролировать — «Сбербанк». URL: https://www.sberbank.ru/ru/s_m_business/pro_business/nalogovaya_nagruzka_kak_rasschitat_i_kontrolirovat (дата обращения: 06.11.2025).
30. Финансово-бюджетная политика. URL: https://studme.org/126900/finansy/finansovo-byudzhetnaya_politika (дата обращения: 06.11.2025).
31. Инструменты фискальной политики государства Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес — КиберЛенинка». URL: https://cyberleninka.ru/article/n/instrumenty-fiskalnoy-politiki-gosudarstva (дата обращения: 06.11.2025).
32. Налоговая нагрузка: на что влияет показатель и как его рассчитать — Аспро.Финансы. URL: https://aspro.ru/articles/nalogovaya-nagruzka/ (дата обращения: 06.11.2025).
33. Подписан закон о федеральном бюджете на 2024 год и на плановый период 2025 и 2026 годов — Президент России. URL: http://www.kremlin.ru/acts/news/72886 (дата обращения: 06.11.2025).
34. Налоговая нагрузка и как ее контролировать. URL: https://mfspp.ru/informatsiya/nalogovaya-nagruzka-i-kak-ee-kontrolirovat (дата обращения: 06.11.2025).
35. Цена на нефть упала – что это значит для российского бюджета 10.03.2025 — Финам. URL: https://www.finam.ru/publications/item/cena-na-neft-upala—chto-eto-znachit-dlya-rossiyskogo-byudzheta-20250310-090000/ (дата обращения: 06.11.2025).
36. ОСОБЕННОСТИ БЮДЖЕТНОЙ ПОЛИТИКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ 2014-2016ГГ — Саранский кооперативный институт. URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=28827471 (дата обращения: 06.11.2025).
37. Как рассчитать налоговую нагрузку — Т—Ж. URL: https://journal.tinkoff.ru/nalogovaya-nagruzka/ (дата обращения: 06.11.2025).
38. Президент России подписал закон о федеральном бюджете на 2024 год и плановый период 2025-2026 годов. URL: https://www.garant.ru/news/1660149/ (дата обращения: 06.11.2025).
39. Профицит бюджета. Определение профицита бюджета, его причины и финансирование — Myfin.by. URL: https://myfin.by/wiki/term/deficit-budzheta (дата обращения: 06.11.2025).
40. Налоговая нагрузка: что это такое и как рассчитать показатель для вашего бизнеса. URL: https://mosdigital.ru/blog/nalogovaya-nagruzka-chto-eto-takoe-i-kak-rasschitat-pokazatel-dlya-vashego-biznesa (дата обращения: 06.11.2025).
41. Фролова Т.А. Экономическая теория: Цели фискальной политики и ее инструменты. URL: http://www.aup.ru/books/i009.htm (дата обращения: 06.11.2025).
42. Основные направления бюджетной, налоговой и таможенно-тарифной политики на 2026 год и на плановый период 2027 и 2028 годов — Минфин России. URL: https://minfin.gov.ru/ru/document/?id_4=40561-osnovnye_napravleniya_byudzhetnoi_nalogovoi_i_tamozhenno-tarifnoi_politiki_na_2026_god_i_na_planovyi_period_2027_i_2028_godov (дата обращения: 06.11.2025).
43. Афтершок: как падение цен на нефть отразится на российской экономике? URL: https://terminal-t.ru/news/aftershok-kak-padenie-tsen-na-neft-otrazitsya-na-rossiyskoy-ekonomike (дата обращения: 06.11.2025).
44. Профицит, профицит расходов и дохода, дефицит и профицит баланса — Сравни.ру. URL: https://www.sravni.ru/enciklopediya/proфицит-i-deficit-byudzheta/ (дата обращения: 06.11.2025).
45. Понятие бюджета — Бюджет для граждан Самарской области. URL: https://budget.samregion.ru/page-82 (дата обращения: 06.11.2025).
46. Информация Минфина России от 30.09.2024 «Основные направления бюджетной, налоговой и таможенно-тарифной политики на 2025 год и на плановый период 2026 и 2027 годов». URL: https://minfin.gov.ru/ru/document/?id_4=40561-osnovnye_napravleniya_byudzhetnoi_nalogovoi_i_tamozhenno-tarifnoi_politiki_na_2025_god_i_na_planovyi_period_2026_i_2027_godov (дата обращения: 06.11.2025).