Финансовое планирование на предприятиях: сущность, проблемы, пути совершенствования и роль цифровизации в современных российских условиях

В условиях перманентной экономической турбулентности, когда каждое колебание рынка может иметь критические последствия, роль финансового планирования на предприятиях возрастает до уровня стратегической необходимости. По данным Росстата, падение ВВП России в 2020 году составило 2,7%, а инфляция в 2022 году достигла 11,94% на фоне беспрецедентных внешних вызовов. Эти цифры — не просто статистика, а отражение глубоких изменений, которые требуют от бизнеса максимальной гибкости, точности и прозорливости в управлении ресурсами. Эффективное финансовое планирование становится не просто инструментом, а жизненно важным навигатором, позволяющим компаниям не только выживать, но и развиваться в постоянно меняющейся среде.

Настоящая работа призвана дать исчерпывающий анализ сущности, роли и значения финансового планирования, углубиться в его теоретические основы, классификации и методологические подходы. Мы рассмотрим методы и инструменты, применяемые как для краткосрочного, так и для долгосрочного горизонтов, акцентируя внимание на специфических проблемах и вызовах, с которыми сталкиваются российские предприятия. Особое внимание будет уделено путям совершенствования этого процесса, включая интеграцию современных информационных технологий и цифровизации, а также детальный обзор нормативно-правовой базы, регулирующей эту сферу в Российской Федерации. Целью исследования является формирование комплексного представления о финансовом планировании как о краеугольном камне устойчивого развития любого предприятия, способного обеспечить его конкурентоспособность и долгосрочный успех.

Сущность, роль и значение финансового планирования в системе управления предприятием

В сложном организме современного предприятия финансовое планирование выступает как его нервная система, обеспечивающая взаимосвязь всех процессов и направляющая движение жизненно важных ресурсов. Без четко выстроенной системы финансового планирования любое предприятие рискует оказаться в ситуации неопределенности, где каждый шаг может стать фатальным.

Определение и цели финансового планирования

По своей сути, финансовое планирование — это не просто составление смет, а сложный, многоступенчатый процесс оценки, прогнозирования и управления оптимальным использованием финансовых ресурсов для достижения стратегических и тактических целей организации. Это непрерывный цикл, который начинается с анализа текущего состояния, переходит к формированию будущих планов и завершается контролем за их исполнением.

Основная цель финансового планирования — обеспечить компанию необходимыми финансовыми ресурсами для ее успешного функционирования, поддержания платежеспособности и ликвидности, а также для реализации ее миссии и общей стратегии. Однако эта цель не исчерпывается лишь «затыканием дыр» или удовлетворением текущих потребностей. Она гораздо глубже: финансовое планирование стремится максимизировать прибыль предприятия, оптимизировать его расходы, повысить рентабельность капитала и, в конечном итоге, способствовать формированию прочной основы для достижения высоких финансово-экономических показателей. Это позволяет выявлять корневые причины проблем, повышать качество менеджмента и мотивировать персонал к более эффективной работе. И что из этого следует? Более качественное планирование непосредственно влияет на способность предприятия к повышению конкурентоспособности и достижению долгосрочных стратегических целей.

Роль и функции финансового планирования

Роль финансового планирования в современном управлении предприятием трудно переоценить. Оно служит компасом в бурном море рыночной экономики, позволяя предприятиям сохранять финансовую стабильность даже в условиях высокой волатильности. Его ключевые функции включают:

• Оптимизация расходов и максимизация прибыли: Путем тщательного анализа и прогнозирования финансовое планирование помогает определить наиболее эффективные направления использования средств, сократить непроизводственные затраты и увеличить доходность.
• Контроль денежных потоков: Позволяет отслеживать поступления и выплаты, обеспечивая своевременное выполнение обязательств и предотвращая кассовые разрывы.
• Создание резервов: Формирование финансовых резервов на случай непредвиденных обстоятельств или для реализации будущих инвестиционных проектов.
• Повышение конкурентоспособности: Эффективное управление финансами позволяет предприятию быть более гибким, быстрее реагировать на изменения рынка, инвестировать в инновации и, как следствие, занимать более прочные позиции.

Финансовое планирование имеет решающее значение для обеспечения покрытия всех текущих и будущих расходов. Оно помогает оградить предприятия от близорукой политики и практики, предоставляя четкую дорожную карту их финансового будущего. Это важнейшая составляющая внутрифирменного планирования, потребность в котором особенно возрастает с развитием рыночных отношений.

Примечательно, что финансовое планирование никогда не существует в вакууме. Оно тесно связано и опирается на маркетинговый, производственный, кадровый и другие планы предприятия. Например, производственный план определяет объемы выпуска продукции, что напрямую влияет на потребность в оборотных средствах, а маркетинговый план задает объемы продаж и ценовую политику, формируя базу для прогнозирования доходов. Все эти планы подчинены общей миссии и стратегии предприятия, а финансовое планирование служит инструментом для воплощения выработанных стратегических целей в форму конкретных, измеримых финансовых показателей. Более того, оно предоставляет возможности определения жизнеспособности финансовых проектов и, что немаловажно, служит инструментом получения финансовой поддержки у внешних инвесторов, демонстрируя им обоснованность и прозрачность бизнес-модели.

Задачи финансового планирования

Для реализации своей многогранной роли финансовое планирование решает ряд конкретных задач:

1. Обеспечение нормального кругооборота денежных средств: Цель состоит в том, чтобы денежные средства всегда были доступны для выполнения текущих обязательств, инвестиций и поддержания операционной деятельности без задержек. Это включает управление оборотным капиталом и оптимизацию рабочего цикла.
2. Выявление резервов и мобилизация ресурсов: Анализ финансовой деятельности позволяет обнаружить скрытые резервы для увеличения доходов и сокращения расходов, а также определить наиболее эффективные источники привлечения финансирования.
3. Соблюдение интересов акционеров и инвесторов: Финансовые планы должны отражать и учитывать ожидания собственников и инвесторов относительно доходности, роста и распределения прибыли, а также обеспечивать прозрачность и предсказуемость финансовой деятельности.
4. Контроль за выполнением планов: Систематический мониторинг фактических показателей в сравнении с плановыми позволяет своевременно выявлять отклонения, анализировать их причины и принимать корректирующие управленческие решения.
5. Определение возможных объемов финансовых ресурсов, капитала и резервов: На основе прогнозирования финансовых показателей предприятие может оценить, какие объемы собственных и заемных средств ему потребуются и будут доступны в будущем.

Таким образом, финансовое планирование — это не просто функция, а философия управления, которая пронизывает все уровни предприятия, обеспечивая его устойчивость, рост и адаптивность в динамичной экономической среде.

Теоретические основы, принципы, виды и этапы финансового планирования

Финансовое планирование, как важнейшая область финансового менеджмента, базируется на прочном фундаменте теоретических знаний и методологических подходов, разработанных ведущими экономистами и практиками. Понимание этих основ позволяет не только эффективно применять существующие инструменты, но и адаптировать их к уникальным условиям каждого предприятия.

Теоретические и методологические основы

Теоретической основой и методологической базой исследования финансового планирования служат глубокие научные труды российских и зарубежных ученых, охватывающие широкий спектр дисциплин: от финансового анализа и прогнозирования до бухгалтерского учета, налогообложения, теории оценки и управления денежными потоками предприятия.

Среди российских ученых, внесших неоценимый вклад в развитие теоретических основ финансового планирования и менеджмента, следует отметить таких мэтров, как:

• В. В. Бочаров, В. В. Ковалев, А. Д. Шеремет: Их работы заложили основы современного финансового менеджмента, детализируя процессы финансового планирования, бюджетирования, анализа финансовой отчетности и управления капиталом.
• И. А. Бланк: Известен своими фундаментальными трудами по финансовому менеджменту, управлению денежными потоками и формированию финансовой стратегии предприятия.

Их исследования, а также работы многих других специалистов, стали краеугольным камнем для формирования практических методик и инструментов, используемых в современном финансовом планировании. Эти теоретические положения позволяют предприятиям строить свою финансовую деятельность на научно обоснованных принципах, а не на интуиции или эмпирических наблюдениях.

Принципы финансового планирования

Эффективность финансового планирования определяется соблюдением ряда фундаментальных принципов, которые служат своего рода «кодексом» для финансовых менеджеров:

1. Принцип научности: Реализуется через применение научно обоснованных методов прогнозирования и анализа, использование актуальных экономических моделей и статистических данных. Отход от научности может привести к принятию решений, основанных на догадках, а не на объективной реальности.
2. Принцип оптимальности: Означает, что из всех возможных вариантов плановых решений необходимо выбрать тот, который обеспечивает достижение поставленных целей с наилучшим соотношением «риск-доходность» при минимальных затратах ресурсов. Это требует многовариантных расчетов и анализа альтернатив.
3. Принцип целевой направленности и интегрированности в общую систему планирования (управления): Финансовые планы должны быть неразрывно связаны с миссией и общей стратегией развития организации. Они не могут существовать автономно, а должны подчиняться глобальным целям, таким как повышение рыночной стоимости, расширение доли рынка или устойчивое развитие.
4. Принцип системного характера: Финансовое планирование представляет собой не набор изолированных документов, а совокупность взаимосвязанных элементов (планов), каждый из которых влияет на другие и работает на достижение единой цели. Например, инвестиционный план напрямую влияет на потребность в финансировании, которое отражается в бюджете движения денежных средств.
5. Критерий платежеспособности: Один из важнейших практических принципов. Планирование денежных средств должно обеспечить платежеспособность организации в любое время года, позволяя своевременно выполнять все свои обязательства перед поставщиками, сотрудниками, кредиторами и государством.
6. Критерий сбалансированности рисков: Наиболее рискованные долгосрочные инвестиции целесообразно финансировать преимущественно за счет собственных источников. Это помогает снизить финансовую зависимость и повысить устойчивость предприятия к внешним шокам.

Классификация видов финансового планирования

Для более глубокого понимания и эффективного применения финансовое планирование классифицируется по нескольким критериям, что позволяет структурировать процесс и выбирать наиболее подходящие инструменты для конкретных задач.

По срокам осуществления:

• Стратегическое (долгосрочное): Охватывает горизонт от одного года до пяти лет (иногда и более). Определяет ключевые финансовые параметры развития организации, разрабатывает стратегические изменения в движении ее финансовых потоков. Примером может служить планирование крупных инвестиционных проектов, выпуска новых ценных бумаг или изменения структуры капитала.
• Текущее (среднесрочное): Разрабатывается на период до одного года. Оно увязывает все разделы плана развития организации с финансовыми показателями, определяя влияние финансовых потоков на производство и продажу, а также конкурентоспособность организации в текущем периоде. Часто сводится к составлению годовых бюджетов.
• Оперативное (краткосрочное): Составляется на короткие периоды — недели, месяцы, кварталы. Предназначено для анализа краткосрочных тактических действий и прогнозирования ситуации, например, платежный календарь или кассовый план.

По уровню планирования:

• Стратегическое: На уровне высшего руководства, определяет долгосрочные финансовые цели.
• Тактическое: На уровне средних менеджеров, конкретизирует стратегические цели на среднесрочную перспективу.
• Оперативное: На уровне подразделений, детально планирует текущие финансовые операции.

По уровню структурной иерархии объекта планирования:

• Общефирменное планирование: Охватывает всю организацию в целом.
• Планирование деятельности бизнес-единиц: Для крупных компаний, имеющих несколько самостоятельных бизнес-направлений.
• Планирование подразделений: На уровне конкретных отделов или центров финансовой ответственности.

Взаимосвязь между этими видами планирования является ключевой: стратегический план задает общие ориентиры, текущий детализирует их для ближайшего года, а оперативный обеспечивает ежедневное исполнение. Например, долгосрочный инвестиционный план по строительству нового завода (стратегический) потребует ежегодных капитальных вложений (текущий план), которые, в свою очередь, будут отражены в еженедельных платежных календарях (оперативный план).

Этапы процесса финансового планирования

Процесс финансового планирования представляет собой логически выстроенную последовательность действий, обеспечивающих комплексный подход к управлению финансами. Традиционно выделяют следующие этапы:

1. Анализ финансовых показателей за предыдущий период: На этом этапе осуществляется глубокий ретроспективный анализ финансовой отчетности, включая бухгалтерский баланс, отчеты о прибылях и убытках, а также отчеты о движении денежных средств. Цель — выявить тенденции, проблемные зоны, оценить финансовую устойчивость, ликвидность и рентабельность, чтобы учесть прошлый опыт при формировании будущих планов.
2. Формирование общей финансовой стратегии на среднесрочную перспективу: На основе анализа и оценки внешней и внутренней среды разрабатываются прогнозные документы. Это включает составление прогнозного баланса, отчета о прибылях и убытках, а также отчета о движении денежных средств. На этом этапе определяются основные направления развития, потенциальные источники финансирования и желаемые финансовые результаты.
3. Уточнение и конкретизация показателей прогнозных финансовых документов: Общая стратегия детализируется путем составления текущих финансовых планов, которые чаще всего представлены в виде бюджетов на один календарный год. Бюджеты устанавливают конкретные лимиты расходов, целевые показатели доходов и распределение финансовых ресурсов по центрам ответственности.
4. Осуществление оперативного финансового планирования: Этот этап включает разработку краткосрочных планов, таких как кредитный план, кассовый план и платежные календари. Их задача — обеспечить ежедневную платежеспособность, эффективное управление ликвидностью и своевременное выполнение всех платежных обязательств.
5. Практическое внедрение планов и контроль за их выполнением: После утверждения финансовые планы переходят в стадию реализации. Важнейшим элементом является постоянный мониторинг фактических показателей, сравнение их с плановыми, выявление отклонений и оперативное принятие корректирующих управленческих решений. Контроль позволяет обеспечить своевременное достижение поставленных целей и повысить дисциплину расходования средств.

Таким образом, финансовое планирование — это не статичный документ, а динамичный, постоянно развивающийся процесс, требующий глубоких знаний, аналитических навыков и постоянной адаптации к изменяющимся условиям.

Методы и инструменты краткосрочного и долгосрочного финансового планирования

Финансовое планирование — это сложный процесс, требующий не только четкого видения целей, но и владения разнообразными методами и инструментами. Они позволяют превратить общие стратегические замыслы в конкретные, измеримые финансовые показатели, а затем эффективно управлять ресурсами для их достижения.

Методы финансового прогнозирования и планирования

Успешное финансовое планирование немыслимо без качественного прогнозирования. Существует множество методов, которые можно классифицировать по подходам и степени детализации:

• Метод экспертных оценок: Основан на использовании интуиции, опыта и знаний высококвалифицированных специалистов (финансовых директоров, аналитиков, руководителей отделов). Применяется в условиях высокой неопределенности или отсутствия достаточных статистических данных. Примеры включают метод Дельфи, мозговой штурм или составление сценариев на основе экспертного мнения.
• Метод экстраполяции: Предполагает перенос выявленных в прошлом тенденций на будущий период. Например, если продажи росли на 10% в год в течение последних пяти лет, можно экстраполировать этот рост на следующий год. Этот метод эффективен в относительно стабильных условиях, но может быть ненадежен при резких изменениях внешней среды.
• Смешанный метод: Комбинирует элементы экспертных оценок и количественных методов, стремясь использовать преимущества каждого из них и минимизировать недостатки.

Помимо перечисленных, в практике финансового планирования широко применяются и другие, более детализированные методы:

• Экономический анализ: Это фундаментальный подход, включающий анализ финансовой отчетности, расчет финансовых коэффициентов (ликвидности, рентабельности, оборачиваемости) для оценки текущего состояния и выявления тенденций.
• Нормативный метод: Базируется на использовании установленных норм и нормативов расходования ресурсов (например, норматив запасов сырья, норматив затрат на единицу продукции). Позволяет рассчитать потребность в ресурсах на основе плановых объемов деятельности.
• Балансовый метод (метод балансовых расчетов): Основан на принципе баланса, где активы должны быть равны пассивам. Позволяет увязать различные показатели финансовых планов, обеспечивая их сбалансированность (например, баланс доходов и расходов, баланс денежных потоков).
• Коэффициентный метод: Использует установленные или прогнозные коэффициенты для расчета будущих финансовых показателей. Например, можно спрогнозировать потребность в оборотном капитале, исходя из коэффициента оборачиваемости запасов и планируемого объема продаж.
• Метод дисконтирования денежных потоков (DCF): Ключевой метод для оценки инвестиционных проектов и долгосрочного планирования. Он позволяет привести будущие денежные потоки к текущей стоимости, учитывая временную стоимость денег. Формула для расчета чистой приведенной стоимости (ЧПС) выглядит следующим образом:
  ЧПС = Σnt=1 (ДПt / (1 + r)t) - И0
  Где:
  • ДП_t — денежный поток в период t;
  • r — ставка дисконтирования (барьерная ставка);
  • t — период;
  • n — количество периодов;
  • И₀ — первоначальные инвестиции.
• Метод многовариантности (сценариев): Заключается в разработке нескольких возможных сценариев развития событий (например, пессимистический, реалистичный, оптимистический) и расчете финансовых показателей для каждого из них. Это позволяет оценить риски и разработать планы действий для различных ситуаций.
• Экономико-математическое моделирование: Использует математический аппарат (например, регрессионный анализ) для выявления количественной зависимости финансовых показателей от различных факторов (например, зависимость прибыли от объема продаж и цен). Это позволяет строить прогнозные модели и имитировать различные экономические ситуации. Например, модель множественной регрессии может выглядеть как:
  Y = β0 + β1X1 + β2X2 + ... + βkXk + ε
  Где:
  • Y — зависимый финансовый показатель (например, прибыль);
  • X_i — независимые факторы (например, объем продаж, курс валюты, процентная ставка);
  • β_i — коэффициенты регрессии, отражающие влияние каждого фактора;
  • ε — случайная ошибка.

Прогнозирование финансовой отчетности является центральным элементом финансового планирования. Оно включает:

• Прогноз продаж: Основа всех дальнейших финансовых прогнозов.
• Определение требований к активам: Прогнозирование необходимого уровня запасов, основных средств, дебиторской задолженности для поддержки планируемых объемов продаж.
• Финансовые обязательства: Прогнозирование источников финансирования активов (кредиты, займы, собственные средства).
• Экономические предположения: Учет прогнозов инфляции, процентных ставок, валютных курсов и других макроэкономических показателей.

Инструменты долгосрочного и среднесрочного финансирования

Для реализации стратегических целей предприятия необходимы адекватные источники финансирования. Здесь можно выделить как внутренние, так и внешние инструменты:

• Самофинансирование: Играет центральную роль в финансовой политике предприятия. Это финансирование за счет собственных средств, в первую очередь, нераспределенной прибыли, амортизационных отчислений и других внутренних источников. Этот способ наиболее безопасен, так как не увеличивает долговую нагрузку.
• Способы наращивания собственного капитала:
  • Накопление нераспределенной прибыли: Реинвестирование части прибыли обратно в бизнес вместо ее распределения среди акционеров.
  • Распределение чистой прибыли в резервные фонды: Создание фондов для будущих инвестиций, покрытия убытков или выкупа собственных акций.
  • Увеличение уставного капитала: Путем дополнительных взносов учредителей или вкладов со стороны третьих лиц.
  • Выпуск новых акций или облигаций: Привлечение капитала на фондовом рынке. Акции предоставляют долю в собственности, облигации — заемные средства с фиксированным доходом.
• Различные виды займов: Привлечение внешнего капитала является неотъемлемой частью финансирования развития:
  • Банковские кредиты: Могут быть краткосрочными (овердрафт, кредитные линии, оборотные кредиты) или долгосрочными (инвестиционные, целевые кредиты) для финансирования капитальных вложений.
  • Микрофинансовые займы: Для малого и среднего бизнеса, часто с упрощенными условиями, но более высокими процентными ставками.
  • Лизинг: Особый вид долгосрочной аренды с последующим выкупом. Рассматривается как альтернативный способ долгосрочного и среднесрочного финансирования, позволяющий предприятию использовать основные средства без их немедленной покупки, сохраняя оборотный капитал.
  • Факторинг: Финансирование под уступку дебиторской задолженности. Позволяет улучшить ликвидность, получая средства за товары или услуги до фактической оплаты клиентами.
  • Краудлендинг: Привлечение займов от большого количества частных инвесторов через специализированные онлайн-платформы.

Инструменты оперативного финансового планирования

Для обеспечения ежедневной финансовой стабильности и выполнения текущих обязательств используются инструменты оперативного планирования:

• Бюджетирование: Один из самых эффективных инструментов финансового планирования и контроля за финансовыми ресурсами организации. Бюджетирование представляет собой процесс создания детального перечня статей доходов и расходов на будущий период, включая элементы себестоимости и операционных расходов. Бюджетное планирование — это этап процесса бюджетирования, предназначенный для оптимального управления ресурсами компании в условиях динамично изменяющегося бизнеса. Бюджеты могут быть функциональными (бюджет продаж, бюджет производства) и общими (бюджет прибылей и убытков, бюджет движения денежных средств).
• Платежный календарь: Инструмент оперативного финансового плана, обеспечивающий оперативное финансирование, выполнение расчетных и платежных обязательств. Он фиксирует изменения в платежеспособности предприятия, позволяя видеть предстоящие поступления и расходы денежных средств и своевременно реагировать на возможные кассовые разрывы или избытки ликвидности.

Владение этим арсеналом методов и инструментов позволяет предприятиям не только эффективно управлять своими финансами, но и уверенно ориентироваться в сложной экономической среде, достигая поставленных стратегических целей.

Проблемы и вызовы финансового планирования на российских предприятиях

Современные российские предприятия функционируют в условиях высокой волатильности и неопределенности, что оказывает непосредственное влияние на качество и эффективность их систем финансового планирования. Эти вызовы имеют как макроэкономический, так и микроэкономический характер, создавая уникальный ландшафт проблем, требующих комплексных решений.

Влияние внешних и внутренних факторов

Российская экономика, как и мировая, пережила и продолжает переживать периоды значительных потрясений. Неэффективное планирование финансов приводит к такой проблеме, как низкая рентабельность, что является тревожным сигналом для любого предприятия.

Экономические кризисы и их последствия:

• Финансовый кризис 2008 года: Стал своеобразным «холодным душем» для многих российских предприятий, обнажив системные проблемы в управлении финансами, включая отсутствие адекватных систем планирования и прогнозирования.
• Кризис 2020 года (пандемия COVID-19): Ограничительные меры и снижение глобального спроса на энергоресурсы привели к серьезному падению экономики. По данным Росстата, ВВП России в 2020 году снизился на 2,7%. Этот период вызвал массовый пересмотр бюджетов, инвестиционных планов и стратегий управления рисками. Компании были вынуждены в экстренном порядке адаптироваться к новым реалиям, что часто сопровождалось неграмотным прогнозированием в условиях беспрецедентной неопределенности. Годовая инфляция в 2020 году составила 4,9%.
• Период 2021-2022 годов: 2021 год продемонстрировал устойчивость российской экономики, с ростом ВВП на 5,6% (по уточненным данным Росстата, впоследствии пересмотренным до 5,9%), но уже во второй половине года наблюдалось замедление из-за новой волны пандемии и роста инфляции до 8,39%. В 2022 году Россия столкнулась с множеством вызовов: инфляцией (11,94% по итогам года), снижением курса рубля (в начале 2022 года доллар США достигал 104,08 руб., евро — 114,71 руб., затем рубль укрепился), разрывом логистических цепочек и масштабными санкциями. Снижение ВВП РФ, по уточненным данным Росстата, составило 1,2%, что стало максимальным падением с 1998 года.

Эти макроэкономические шоки многократно усложняют процесс финансового планирования, требуя от предприятий способности к быстрому реагированию и гибкости. Но не стоит ли задаться вопросом: насколько эффективно российские предприятия действительно готовы к подобным вызовам в долгосрочной перспективе?

Основные проблемы и их причины

Несмотря на осознание важности финансового планирования, российские предприятия сталкиваются с рядом системных проблем:

1. Неэффективное планирование как причина низкой рентабельности: Неграмотное прогнозирование финансовой ситуации в зависимости от изменения различных внешних и внутренних факторов является главной проблемой. Ошибки в планировании приводят к неоптимальному распределению ресурсов, избыточным расходам или упущенной выгоде, что напрямую сказывается на рентабельности.
2. Отсутствие своевременной, точной и полной информации: Это одна из наиболее важных проблем. Для эффективного планирования требуется актуальная и достоверная информация как о текущем финансовом состоянии предприятия, так и о прогнозируемых изменениях на рынке. Часто данные разрознены, несистематизированы или устарели. Какой важный нюанс здесь упускается? Точность и полнота информации не только помогают избежать ошибок, но и открывают новые возможности для стратегического маневрирования.
3. Снижение спроса и рост производственных затрат: Эти факторы являются первостепенными негативными последствиями внешней нестабильности, существенно влияющими на рентабельность предприятий. Планирование в таких условиях требует постоянного мониторинга рынка и оптимизации затрат.
4. Отсутствие возможности финансирования новых проектов: В условиях ужесточения кредитной политики, высоких процентных ставок и общей неопределенности внешние источники финансирования становятся менее доступными. Предприятиям часто не хватает собственных средств для инвестиций в развитие.
5. Необходимость в высококвалифицированных специалистах: Эффективное финансовое планирование требует глубоких знаний, аналитических навыков и опыта. Однако высокая потребность в таких специалистах часто сталкивается с их дефицитом на рынке труда. Доступ к высококвалифицированным специалистам имеют лишь предприятия, владеющие значительными средствами.
6. Недостаточное использование современных цифровых инструментов и чрезмерная зависимость от устаревших методов: Многие российские предприятия по-прежнему полагаются на ручные расчеты и простые электронные таблицы (например, Excel) для финансового планирования. Это ограничивает возможности для глубокого анализа, сценарного моделирования и оперативного контроля, что в современных условиях является серьезным конкурентным недостатком. Отсутствие автоматизированных систем приводит к ошибкам, задержкам и неполноте данных.
7. Сопротивление изменениям и отсутствие корпоративной культуры планирования: В некоторых организациях встречается сопротивление внедрению новых методик и инструментов планирования со стороны сотрудников или руководства, что может быть связано с непониманием преимуществ, страхом перед новыми технологиями или нежеланием выходить из зоны комфорта.

Таким образом, проблемы финансового планирования на российских предприятиях носят комплексный характер, обусловленный как сложной макроэкономической ситуацией, так и внутренними особенностями управления. Их решение требует системного подхода, включающего как стратегические, так и тактические меры, а также активное внедрение инноваций.

Пути совершенствования финансового планирования на предприятиях

Совершенствование финансового планирования — это не просто желательная, а насущная задача для любого предприятия, стремящегося к устойчивому развитию и повышению конкурентоспособности. В условиях динамично меняющейся экономической среды это становится одним из самых востребованных и перспективных направлений оптимизации системы управления, направленной на повышение эффективности деятельности и укрепление финансового состояния.

Стратегические направления совершенствования

Для достижения долгосрочного эффекта необходимо сосредоточиться на стратегических инициативах, которые формируют основу для эффективного финансового планирования:

• Разработка долгосрочной программы развития организации (минимум на три года): Это фундаментальный шаг. Такая программа должна четко определять миссию, видение, стратегические цели и ключевые направления развития предприятия. Финансовое планирование будет служить инструментом для оценки ресурсов, необходимых для реализации этой программы, и мониторинга ее финансовой эффективности. Это позволяет предприятию мыслить на несколько шагов вперед, предвидеть потенциальные проблемы и возможности.
• Выработка новой системы работы с клиентами, включающей снижение дебиторской задолженности и составление клиентской базы с градацией приоритетов по выплатам и отсрочкам: Управление дебиторской задолженностью напрямую влияет на ликвидность и платежеспособность предприятия. Разработка четкой политики предоставления отсрочек, системы мотивации клиентов к своевременным платежам и эффективного механизма взыскания просроченной задолженности значительно улучшит финансовое состояние. Градация клиентов по приоритетности позволяет концентрировать усилия на наиболее значимых сегментах и минимизировать риски.
• Увеличение капитализации предприятия: Этот стратегический вектор может быть реализован через реинвестирование прибыли, привлечение новых инвесторов, оптимизацию структуры капитала и повышение рыночной стоимости акций. Высокая капитализация обеспечивает предприятию финансовую устойчивость, доступ к более дешевым источникам финансирования и повышает его инвестиционную привлекательность.
• Разработка политики взаимодействия с поставщиками (методы, способы расчетов, закрепление дополнительных условий в договорах): Эффективное управление кредиторской задолженностью и отношениями с поставщиками позволяет оптимизировать оборотный капитал, получать выгодные условия поставки и скидки, а также минимизировать риски перебоев в поставках. Четкие правила и закрепление их в договорах создают предсказуемую финансовую среду.

Операционные и тактические меры

Наряду со стратегическими направлениями, существуют и более оперативные, тактические шаги, которые могут быть реализованы для улучшения финансового планирования:

• Уменьшение товарных запасов (установление лимита по товарным запасам, контроль неликвида): Избыточные товарные запасы «замораживают» оборотный капитал, увеличивают затраты на хранение и риски устаревания. Внедрение систем управления запасами (например, Just-in-Time, ABC-анализ) и жесткий контроль за неликвидными позициями позволяют высвободить средства и повысить оборачиваемость активов.
• Анализ и выявление внутрихозяйственных резервов увеличения прибыли путем рационального использования денежных средств: Это непрерывный процесс, включающий аудит затрат, оптимизацию бизнес-процессов, поиск более эффективных методов производства и сокращение непроизводственных расходов. Каждый сэкономленный рубль — это потенциальный рубль прибыли.
• Повышение квалификации сотрудников организации: Финансовое планирование требует компетентности. Инвестиции в обучение и развитие финансовых специалистов, бухгалтеров, менеджеров всех уровней по вопросам бюджетирования, анализа и прогнозирования окупятся многократно, повышая качество принимаемых решений.

Внедрение современных подходов

Современный финансовый менеджмент предлагает инновационные подходы, которые значительно повышают гибкость и точность планирования:

• Применение сценарного подхода к минимизации нерациональных расходов через разработку «дорожной карты», включающей комплекс мер, направленных на улучшение финансовых технологий и организации бюджетного процесса: Разработка нескольких сценариев (оптимистичного, пессимистичного, базового) позволяет оценить потенциальные риски и разработать соответствующие планы действий. Создание «дорожной карты» детализирует шаги по внедрению новых финансовых технологий, таких как автоматизированные системы бюджетирования, и оптимизации всего бюджетного процесса.
• Внедрение бенчмаркинга на результирующей стадии оценки выполнения планов и бюджетов: Бенчмаркинг — это сравнение финансовых показателей предприятия с показателями лучших компаний в отрасли. Это позволяет выявить «лучшие практики», определить зоны для улучшения и установить реалистичные, но амбициозные цели для финансового планирования.
• Развитие инструментов повышения финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности компании: Это включает постоянный мониторинг и анализ коэффициентов финансовой устойчивости, разработку стратегий управления капиталом, оптимизацию структуры источников финансирования и поддержание адекватного уровня ликвидных активов. Например, поддержание коэффициента текущей ликвидности (КТЛ) выше 1,5-2 для большинства отраслей считается признаком достаточной платежеспособности:
  КТЛ = Оборотные активы / Краткосрочные обязательства

Повышение качества системы финансового планирования является комплексной задачей, требующей постоянных усилий и инвестиций, но эти вложения окупаются стабильностью, ростом и конкурентными преимуществами предприятия.

Роль информационных технологий и цифровизации в оптимизации финансового планирования

В эпоху цифровой трансформации стабильная работа предприятия немыслима без активного использования современных методов управления финансами и информационных технологий. Цифровизация экономики — это глобальный тренд, который не просто упрощает бизнес-процессы, а кардинально меняет подходы к финансовому планированию, делая его более точным, быстрым и адаптивным.

Влияние цифровизации на финансовое планирование

Программно-технический блок финансового планирования представляет собой сложную систему информационных технологий, предназначенных для регистрации, обработки, хранения и передачи экономической информации. Развитие и активное применение этих технологий оказывает огромное влияние на экономику в целом и, в частности, на сферу финансового планирования.

• Повышение эффективности и автоматизации бизнес-процессов: Цифровизация позволяет автоматизировать рутинные операции, такие как сбор данных, формирование отчетов, расчеты. Это высвобождает время финансовых специалистов для более глубокого анализа и стратегического мышления.
• Адаптация к изменяющимся условиям: В условиях высокой рыночной волатильности предприятиям жизненно необходима способность быстро адаптироваться. Интеграция цифровых инструментов обеспечивает такую гибкость, позволяя оперативно пересчитывать бюджеты, моделировать сценарии и принимать решения на основе актуальных данных.
• Улучшение точности прогнозирования: Современные аналитические инструменты и алгоритмы машинного обучения могут обрабатывать огромные объемы данных, выявлять скрытые закономерности и создавать более точные финансовые прогнозы, минимизируя человеческий фактор.
• Повышение устойчивости к внешним экономическим вызовам: Предприятия, активно использующие цифровые решения, лучше подготовлены к кризисам. Они могут быстрее оценить влияние внешних шоков, скорректировать планы и минимизировать потери.
• Координация работы и повышение управляемости: ИТ позволяют интегрировать данные из различных подразделений, обеспечивая единое информационное пространство. Это улучшает координацию между отделами, делает управление более прозрачным и повышает общую управляемость предприятия.

Перспективы и инструменты автоматизации

Перспективы автоматизации финансового планирования раскрываются на нескольких уровнях:

• Повышение точности: Автоматизированные системы исключают ошибки ручного ввода и расчетов, обеспечивая высокую степень достоверности данных.
• Скорость: Формирование сложных финансовых моделей и отчетов, которое ранее занимало дни или недели, теперь может быть выполнено за считанные часы или даже минуты.
• Согласованность: Все бюджеты и планы в единой системе автоматически согласуются друг с другом, предотвращая противоречия и дублирование информации.
• Оптимизация операций: Автоматизация позволяет оптимизировать не только финансовые, но и смежные операционные процессы.

В будущем возможно, что некоторые позиции и услуги финансового планирования станут полностью автоматизированными, особенно в части рутинного сбора и обработки данных, а также формирования стандартных отчетов.

Информационные технологии и программное обеспечение для финансового планирования:

На рынке представлено множество программных решений, которые можно разделить на несколько категорий:

1. ERP-системы (Enterprise Resource Planning): Комплексные системы, объединяющие все бизнес-процессы предприятия, включая финансы, производство, продажи, управление персоналом. Многие ERP-системы имеют встроенные модули для бюджетирования, финансового планирования и анализа.
   • На российском рынке активно используются: «1С:ERP Управление предприятием». Это мощное решение, которое позволяет автоматизировать практически все аспекты финансового планирования, от бюджетирования до анализа отклонений и формирования управленческой отчетности.
2. Специализированные решения для бюджетирования и финансового планирования: Ориентированы исключительно на финансовые функции и предлагают более глубокие возможности в этой области.
   • Примеры для российского рынка: «БИТ.ФИНАНС», Adesk, Финолог, ФинГрад, Финтабло, ПланФакт, Финансист, Инталев, Финансы 360°, ФинОфис, платформа «Планум». Эти системы предлагают широкий функционал: от формирования гибких бюджетных моделей и многосценарного планирования до контроля исполнения бюджетов и анализа KPI.
3. Программное обеспечение для бизнес-планирования и инвестиционного анализа: Используются для разработки бизнес-планов, оценки инвестиционных проектов, прогнозирования будущих доходов и управления портфелем.
   • Примеры: «ИТ: Финансовое Планирование», Project Expert. Эти инструменты позволяют создавать детальные финансовые модели, проводить анализ чувствительности и оценивать риски проектов.
4. Другие ИТ-инструменты:
   • CRM-системы: Помогают прогнозировать продажи и управлять дебиторской задолженностью.
   • Системы хранения данных и аналитики (BI-системы): Позволяют консолидировать данные из различных источников и проводить глубокий многомерный анализ.
   • Программное обеспечение для финансового и налогового планирования: Специализированные решения для оптимизации налоговой нагрузки и соблюдения законодательства.

Внедрение информационных технологий для бизнес-планирования позволяет предприятиям:

• Четко определить цели и установить измеряемые контрольные показатели деятельности.
• Составлять реальные прогнозы финансово-хозяйственной деятельности.
• Вовремя обнаруживать узкие места в управлении.
• Быстро подсчитывать экономические последствия отклонений.
• Координировать работу различных подразделений.

Таким образом, информационные технологии и цифровизация являются не просто вспомогательными инструментами, а движущей силой, способной трансформировать финансовое планирование из рутинной и сложной задачи в стратегический центр принятия решений, обеспечивающий конкурентоспособность и устойчивый рост предприятия.

Нормативно-правовая база финансового планирования в Российской Федерации

Эффективное финансовое планирование на предприятиях невозможно без четкого понимания и строгого соблюдения нормативно-правовой базы, которая регулирует финансовую деятельность в Российской Федерации. Финансово-правовое регулирование финансов предприятий представляет собой совокупность правил поведения, установленных в различных законодательных и подзаконных актах.

Общие основы регулирования

Главным источником финансово-правового регулирования в России, как и для всех сфер правоотношений, является Конституция Российской Федерации. Она закладывает фундаментальные принципы экономической системы, права и свободы субъектов предпринимательской деятельности, а также основы бюджетного устройства страны.

Детализация конституционных положений осуществляется в многочисленных кодексах и федеральных законах. К числу основных кодексов, непосредственно регулирующих финансовую деятельность предприятий, относятся:

• Бюджетный кодекс Российской Федерации: Определяет общие принципы бюджетной системы, взаимоотношения с бюджетами различных уровней, а также регулирует порядок формирования и использования бюджетных средств, что особенно актуально для государственных и муниципальных предприятий.
• Гражданский кодекс Российской Федерации: Устанавливает правовое положение участников гражданского оборота, регулирует договорные отношения, вопросы собственности, займов, кредитов, что является основой для любых финансовых операций предприятия.
• Трудовой кодекс Российской Федерации: Регулирует трудовые отношения, включая оплату труда, что напрямую влияет на фонд заработной платы и, соответственно, на планирование расходов предприятия.
• Налоговый кодекс Российской Федерации: Является одним из наиболее важных для финансового планирования. Он регулирует вопросы налогообложения прибыли, налога на добавленную стоимость, налога на имущество и других налогов, уплачиваемых коммерческими организациями, а также порядок их исчисления и уплаты. Четкое понимание налогового законодательства критически важно для корректного прогнозирования доходов и расходов.

Федеральные законы и подзаконные акты

Помимо кодексов, существует множество федеральных законов и подзаконных актов, детализирующих различные аспекты финансового планирования и деятельности предприятий:

• Федеральные законы, регулирующие общие аспекты деятельности:
  • Федеральный закон от 06.12.2011 № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете»: Устанавливает единые правовые основы бухгалтерского учета в Российской Федерации, что является фундаментом для формирования финансовой отчетности и, соответственно, для анализа и планирования.
  • Федеральный закон от 22.04.1996 № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг»: Регулирует отношения, возникающие при эмиссии и обращении ценных бумаг, что важно для предприятий, привлекающих капитал путем выпуска акций или облигаций.
  • Федеральный закон «О публично-правовых компаниях в Российской Федерации» и другие законы, регулирующие деятельность специфических организационно-правовых форм предприятий.
• Указы Президента Российской Федерации и постановления Правительства Российской Федерации: Эти акты детализируют и уточняют законодательные нормы, принимаются в рамках компетенции исполнительной власти и часто касаются вопросов государственного регулирования экономики, инвестиционной политики, мер поддержки бизнеса.
• Приказы Министерства финансов Российской Федерации: Минфин России является ключевым ведомством, формирующим государственную финансовую политику. Его приказы часто устанавливают порядок формирования и ведения финансовых планов, бюджетной отчетности.
  • Примером является Приказ Минфина России от 10.01.2023 № 2н «Об утверждении Порядка формирования и ведения перспективного финансового плана», содержащего оценку расходов федерального бюджета на долгосрочный период. Хотя этот приказ непосредственно касается бюджетных организаций, его методологические подходы могут быть ориентиром и для коммерческих структур в части стратегического планирования.
• Локальные нормативные акты предприятий: Важно отметить, что порядок подготовки и утверждения стратегии развития компании и ее годового финансового плана (бюджета) в первую очередь определяется уставом компании и другими внутренними локальными актами (например, положением о финансовом планировании, бюджетным регламентом). Эти документы не должны противоречить федеральному законодательству, но позволяют адаптировать общие нормы к специфике конкретного предприятия.

Также следует учитывать, что для казенных предприятий решение о выделении средств из федерального бюджета принимается Правительством РФ на основании документации, подготовленной Министерством экономического развития РФ и Министерством финансов РФ, что подчеркивает особую специфику регулирования государственных финансов.

Таким образом, финансовое планирование на предприятии происходит в условиях сложной и многоуровневой нормативно-правовой системы, требующей постоянного мониторинга изменений и высокой квалификации финансовых специалистов для обеспечения законности и эффективности всех операций.

Заключение

Финансовое планирование — это не просто один из элементов системы управления предприятием, а её жизненно важный стержень, определяющий способность организации к устойчивому развитию и адаптации в постоянно меняющейся экономической среде. Проведенное исследование позволило глубоко проанализировать сущность, роль и значение этого процесса, выявить его теоретические основы, принципы, виды и этапы, а также систематизировать методы и инструменты, используемые для краткосрочного и долгосрочного прогнозирования.

Мы убедились, что финансовое планирование — это многогранный процесс, который не только обеспечивает компанию необходимыми ресурсами и максимизирует прибыль, но и служит мощным инструментом для воплощения стратегических целей в конкретные финансовые показатели. Оно тесно интегрировано со всеми функциональными областями предприятия и подчиняется его общей миссии и стратегии.

Однако, как показал анализ, российские предприятия сталкиваются с рядом серьезных проблем и вызовов. Экономические потрясения последних лет (падение ВВП в 2020 году на 2,7%, инфляция в 2022 году на 11,94%) на фоне геополитической нестабильности, разрыва логистических цепочек и санкций, существенно осложняют процесс планирования. Неграмотное прогнозирование, дефицит своевременной и полной информации, а также нехватка высококвалифицированных специалистов и недостаточное использование современных цифровых инструментов — всё это снижает качество финансового планирования и, как следствие, рентабельность предприятий.

Вместе с тем, нами были предложены конкретные, практико-ориентированные пути совершенствования финансового планирования. Они включают стратегические направления, такие как разработка долгосрочных программ развития, улучшение работы с дебиторской и кредиторской задолженностью, увеличение капитализации, а также операционные меры, включая уменьшение товарных запасов, выявление внутрихозяйственных резервов и повышение квалификации персонала. Особое внимание было уделено внедрению современных подходов, таких как сценарное планирование и бенчмаркинг.

Критически важным аспектом совершенствования является интеграция информационных технологий и цифровизации. Автоматизация процессов с помощью ERP-систем («1С:ERP Управление предприятием») и специализированных решений («БИТ.ФИНАНС», Adesk, Финолог и другие) позволяет значительно повысить точность, скорость и согласованность финансового планирования, делая его более гибким и устойчивым к внешним шокам.

Наконец, мы рассмотрели многоуровневую нормативно-правовую базу Российской Федерации, включающую Конституцию РФ, Гражданский, Бюджетный, Трудовой и Налоговый кодексы, а также ряд федеральных законов и приказов Минфина. Их знание и соблюдение является основой для легитимности и эффективности финансовой деятельности предприятий.

Подводя итог, можно констатировать, что в условиях современной экономической нестабильности эффективное финансовое планирование приобретает решающее значение. Оно требует комплексного подхода, сочетающего глубокий теоретический анализ, учет российских реалий, активное внедрение современных технологий и строгое соблюдение правовых норм. Только такой подход позволит предприятиям обеспечить свою финансовую устойчивость, повысить конкурентоспособность и достичь поставленных стратегических целей в долгосрочной перспективе.

Список использованной литературы

1. Байбурин, Р.Р., Калимуллина Э.Р. Проблемы финансового планирования на российских предприятиях // КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/problemy-finansovogo-planirovaniya-na-rossiyskih-predpriyatiyah (дата обращения: 27.10.2025).
2. Баранова, Н.И., Белов А.Е. Совершенствование финансового планирования на предприятии // Научно-исследовательский журнал. URL: https://journal.nisse.ru/articles/sovershenstvovanie-finansovogo-planirovaniya-na-predpriyatii (дата обращения: 27.10.2025).
3. Бюджетирование как инструмент финансового планирования // WA: Финансист. URL: https://www.wa.ru/company/blog/byudzhetirovanie-kak-instrument-finansovogo-planirovaniya-i-prognozirovaniya-na-predpriyatii-v-1c/ (дата обращения: 27.10.2025).
4. Васюренко, О. Цена кредитных ресурсов как ключевая составляющая системы управления кредитным риском / О. Васюренко, В. Почесова // Банковское дело. 2008. №1. С. 30.
5. Ветчинкина, Е.Ю. Теоретические основы финансового планирования в корпорациях, анализ и совершенствование финансового планирования : магистерская диссертация. Тольяттинский государственный университет. URL: https://www.tltsu.ru/sites/archive/Site/Science/Avtoreferats/Files/2016-01-20/Vetchinkina_EYu_Diss.pdf (дата обращения: 27.10.2025).
6. Власова, А.В. Основные отличия бюджетирования и финансового планирования // КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/osnovnye-otlichiya-byudzhetirovaniya-i-finansovogo-planirovaniya (дата обращения: 27.10.2025).
7. Гладких, И.А., Ефимова Д.А. Финансовое планирование на предприятии: проблемы и пути оптимизации // Уральский федеральный университет. URL: https://elar.urfu.ru/bitstream/10995/68109/1/978-5-8295-0582-0_2018_118.pdf (дата обращения: 27.10.2025).
8. Дикий, Н.А., Леванова Т.А. Основные современные проблемы финансового планирования на российских предприятиях // КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/osnovnye-sovremennye-problemy-finansovogo-planirovaniya-na-rossiyskih-predpriyatiyah (дата обращения: 27.10.2025).
9. Дрокин, А.А. Бюджетирование рисков // Управление финансовыми рисками. 2009. №1.
10. Задоркина, А.М. Сущность и особенности финансового планирования // КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/suschnost-i-osobennosti-finansovogo-planirovaniya (дата обращения: 27.10.2025).
11. Зайцева, А.Ю. Сущность финансового планирования // economicus.ru. URL: http://economicus.ru/index.php?file=14_1-plan-fin.htm (дата обращения: 27.10.2025).
12. Зайцева, О.П. Влияние информационных технологий на финансовую деятельность предприятия // Научное обозрение. Экономические науки. URL: https://science-economy.ru/ru/article/view?id=1117 (дата обращения: 27.10.2025).
13. Зверева, А.А. Виды финансового планирования на предприятии // Международный студенческий научный вестник. URL: https://www.eduherald.ru/ru/article/view?id=18151 (дата обращения: 27.10.2025).
14. Зиннатуллина, Э.З. Управление финансовой устойчивостью организации и пути ее укреплени / Э.З. Зиннатуллина // КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/upravlenie-finansovoy-ustoychivostyu-organizatsii-i-puti-ee-ukrepleni (дата обращения: 27.10.2025).
15. Казанкина, О.А. Значение информационных технологий в финансовом планировании предприятия // КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/znachenie-informatsionnyh-tehnologiy-v-finansovom-planirovanii-predpriyatiya (дата обращения: 27.10.2025).
16. Кислов, Д. Заповеди и мудрости финансового планирования / Д. Кислов // Менеджмент и менеджер. 2007. № 1. С. 42-47.
17. Ковалева, А.М. Финансы фирмы : учебник / А.М. Ковалева, М.Г. Лапуста, Л.Г. Скамай. М.: ИНФРА-м, 2000. 336 с.
18. Ковалев, В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. 2-е изд., перераб. и доп. М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2007. 1024 с.
19. Королькова, Е.М. Инструменты долгосрочного и среднесрочного финансирования предприятия // КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/instrumenty-dolgosrochnogo-i-srednesrochnogo-finansirovaniya-predpriyatiya (дата обращения: 27.10.2025).
20. Кузнецов, Б.Т. Финансовый менеджмент : учебное пособие / Б.Т. Кузнецов. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005. 415 с.
21. Кузнецов, Л.Д. Теоретические основы процесса финансового планирования // КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/teoreticheskie-osnovy-protsessa-finansovogo-planirovaniya (дата обращения: 27.10.2025).
22. Кулапина, И.Ю. Повышение эффективности финансового планирования на российских предприятиях // КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/povyshenie-effektivnosti-finansovogo-planirovaniya-na-rossiyskih-predpriyatiyah (дата обращения: 27.10.2025).
23. Лащев, Е., Митрофанова Е., Рузаева Э. Бюджетирование: руководство к действию : Учебно-практическое пособие. М.: «Актион-Медиа», 2010. 144 с.
24. Лисютина, А.С., Баклаева Н.М. Проблемы и пути совершенствования финансового планирования на российских предприятиях в современных экономических условиях // Евразийский научный журнал. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/problemy-i-puti-sovershenstvovaniya-finansovogo-planirovaniya-na-rossiyskih-predpriyatiyah-v-sovremennyh-ekonomicheskih-usloviyah (дата обращения: 27.10.2025).
25. Маргасова, В.Г. Оценка эффективности финансового планирования акционерного общества в рыночных условиях ведения хозяйства / В.Г. Маргасова, А.В. Роговой // Актуальные проблемы экономики. 2009. № 12 (102). С. 93-97.
26. Общая характеристика финансового планирования : учебное пособие. URL: http://window.edu.ru/catalog/pdf2txt/464/79464/59039 (дата обращения: 27.10.2025).
27. Павлова, Л.Н. Финансы предприятий : учебник для вузов / Л.Н. Павлова. М.: ЮНИТИ, 1998. 461 с.
28. Приказ Минфина России от 10.01.2023 № 2н «Об утверждении Порядка формирования и ведения перспективного финансового плана» // Гарант. URL: https://www.garant.ru/products/ipo/prime/doc/406001090/ (дата обращения: 27.10.2025).
29. Применение современных технологий в финансовом планировании компании: перспективы автоматизации // АПНИ. URL: https://apni.ru/article/2422-primenenie-sovremennykh-tekhnologij-v-finansovom-plani (дата обращения: 27.10.2025).
30. Статья 10. Планирование деятельности компании, стратегия ее развития и ее годовой финансовый план (бюджет) // Гарант. URL: https://www.garant.ru/products/ipo/prime/doc/403444497/ (дата обращения: 27.10.2025).
31. Смирнова, А.В. Использование информационных технологий для создания бизнес-плана, финансовой модели // Электронная библиотека УрГПУ. URL: https://elar.uspu.ru/bitstream/68109/1/978-5-8295-0582-0_2018_118.pdf (дата обращения: 27.10.2025).
32. Тедеева, З.Б. Финансовое планирование на предприятии в современных условиях // DisserCat. URL: https://www.dissercat.com/content/finansovoe-planirovanie-na-predpriyatii-v-sovremennykh-usloviyakh (дата обращения: 27.10.2025).
33. Теоретические основы финансового планирования на предприятии : учебное пособие. URL: https://uchebnikirus.com/finansyi/finansovoe_planirovanie_na_predpriyatii/1_teoreticheskie_osnovy_finansovogo_planirovaniya_na_predpriyatii.html (дата обращения: 27.10.2025).
34. Финансовое планирование: инструменты и методы для юридических лиц // ffea.ru. URL: https://ffea.ru/finansovoe-planirovanie-instrumenty-i-metody-dlya-yuridicheskih-lic (дата обращения: 27.10.2025).
35. Хруцкий, В.Е., Гамаюнов В.В. Внутрифирменное бюджетирование : Учебное пособие. М.: Финансы и статистика, 2006. 464 с.
36. Чебыкина, М.В., Свиридова И.М. Совершенствование финансового планирования на предприятии // Репозиторий Самарского университета. URL: https://repo.ssau.ru/bitstream/Upravlenie_finansovymi_potokami_kompanii_pri_realizacii_proektov_cifrovoj_transformacii_v_usloviyah_mnogokomponentnogo_biznesa_33325/CHebykina_MV_Sovershenstvovanie_finansovogo_planirovaniya_na_predpriyatii.pdf (дата обращения: 27.10.2025).
37. Чудина, Е.Ю. Нормативные правовые акты, содержащие основу финансово-правового регулирования финансов предприятий // КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/normativnye-pravovye-akty-soderzhaschie-osnovu-finansovo-pravovogo-regulirovaniya-finansov-predpriyatiy (дата обращения: 27.10.2025).