Прибыль предприятия в условиях экономических трансформаций: сущность, функции, источники формирования и актуальное регулирование РФ (2025)

1. Введение: актуальность исследования и структура работы

Экономика предприятия, будучи динамичной и адаптивной системой, неизбежно сталкивается с трансформационными процессами, которые радикально меняют финансовый ландшафт. В 2024–2025 годах Российская Федерация вступила в фазу значительных регуляторных изменений, включая повышение ключевой ставки налога на прибыль и внедрение новых Федеральных стандартов бухгалтерского учета (ФСБУ). В этом контексте, категория прибыли приобретает не только классическое значение конечного финансового результата, но и выступает сложным объектом методологического анализа и государственного регулирования.

Актуальность исследования обусловлена двойственным фактором:

1. Теоретическая значимость: Необходимость четкого разграничения фундаментальных экономических концепций прибыли (бухгалтерская, экономическая, нормальная) для адекватного понимания реальной эффективности бизнеса, особенно в условиях высокой неопределенности, ведь без этого невозможно принимать обоснованные стратегические решения.
2. Практическая значимость: Критическая важность изучения влияния последних регуляторных новаций (повышение ставки налога на прибыль организаций до 25% с 2025 года) и изменений в учете (ФСБУ 9/2025) на планирование, анализ и распределение финансовых результатов; это напрямую влияет на инвестиционную привлекательность и ликвидность компаний.

Цель работы состоит в проведении исчерпывающего теоретического и методологического анализа сущности, функций и источников формирования прибыли предприятия, а также в оценке влияния современных российских экономических реалий и регуляторных изменений на данный процесс.

Объектом исследования выступает финансово-хозяйственная деятельность коммерческих организаций. Предметом исследования являются экономические отношения, связанные с формированием, распределением и использованием прибыли предприятия, а также методологические подходы к анализу факторов, влияющих на ее объем.

Логика настоящей работы строится на последовательном переходе от фундаментальных теоретических основ к специфике практического анализа и актуальным вопросам государственного регулирования.

2. Экономическая сущность и теоретико-методологические основы категории прибыли

Прибыль, согласно общепринятому в российской экономической науке определению, представляет собой денежное выражение основной части денежных накоплений, создаваемых предприятиями, и как экономическая категория характеризует конечный финансовый результат предпринимательской деятельности. Однако за этим общим определением скрывается множество методологических и теоретических нюансов, требующих детального рассмотрения.

Классические и современные концепции прибыли в экономической науке

Исторически экономическая мысль предлагала различные трактовки сущности прибыли. Функциональное назначение прибыли было предопределено уже в первых теориях.

Классическая школа (Адам Смит, Давид Рикардо) рассматривала прибыль как категорию производства. В их понимании, прибыль — это компенсация предпринимателю за риск, связанный с вложением капитала, и «нечто», возникающее в процессе обмена созданного товара на деньги, после того как были оплачены все явные расходы (заработная плата, сырье). Прибыль выступала как главный стимул для предпринимателя и источник накопления капитала.

Марксистская теория трактовала прибыль как преобразованную форму прибавочной стоимости, созданной неоплаченным трудом наемных работников. В этой концепции прибыль носит эксплуататорский характер.

Современные концепции отошли от чисто производственной или классовой трактовки, фокусируясь на функциях прибыли как индикаторе эффективности и стимуле для инвестиционных решений. Ключевым стало разграничение подходов, используемых для внешнего контроля (бухгалтерский учет) и внутреннего управления (экономический анализ).

Дифференциация бухгалтерской, экономической и нормальной прибыли (подход Д. Соломонса)

В современных экономических концепциях, включая подход, разработанный Дэвидом Соломонсом, выделяют две основные трактовки, которые имеют принципиальное различие в своей цели и методике расчета: бухгалтерскую и экономическую прибыль.

Бухгалтерская прибыль (или чистая прибыль по отчетности) — это традиционная категория, которая определяется как разница между доходами (выручкой) и затратами (расходами), принятыми к учету в соответствии с национальными стандартами бухгалтерского учета (ПБУ 9/99 «Доходы организации» и ПБУ 10/99 «Расходы организации»).

Бухгалтерская прибыль необходима, прежде всего, для исчисления налогов (налог на прибыль) и защиты интересов кредиторов, инвесторов и других внешних пользователей, поскольку она отражает историческую стоимость и фактически понесенные затраты. И что из этого следует? Она показывает лишь номинальный, юридически оформленный результат, но не истинную экономическую эффективность бизнеса.

Экономическая прибыль — это более глубокая, управленческая категория. Она предназначена для выбора разумной инвестиционной политики и оценки истинной, или остаточной, доходности бизнеса. Экономическая прибыль вычисляется как разница между валовым доходом и валовыми экономическими издержками, которые включают в себя как явные (бухгалтерские), так и неявные (альтернативные) издержки.

Неявные издержки — это упущенная выгода от наилучшего альтернативного использования ресурсов, принадлежащих владельцу предприятия.

Ключевым элементом неявных издержек является Нормальная прибыль. Нормальная прибыль представляет собой минимальную плату (доходность), которая необходима для того, чтобы удержать предпринимателя в данной области деятельности. По сути, это альтернативный доход, который владелец или инвестор мог бы получить, если бы использовал свой капитал и свои управленческие способности в другом, сопоставимом по риску, проекте. Какой важный нюанс здесь упускается? Если компания получает лишь нормальную прибыль, то с точки зрения собственника, продолжение деятельности в текущем направлении становится бессмысленным, так как ресурсы могут быть перенаправлены в более доходные альтернативы без увеличения риска.

Таким образом, формула для расчета экономической прибыли выглядит следующим образом:

Где:

Если экономическая прибыль равна нулю, это означает, что предприятие покрывает все свои явные и неявные издержки, включая нормальную прибыль. Это состояние называется «точкой безубыточности» с экономической точки зрения и сигнализирует о том, что ресурсы используются оптимально, но не приносят сверхдохода. Не должны ли мы, как управленцы, стремиться к тому, чтобы наша экономическая прибыль всегда была строго положительной?

3. Функциональное назначение и современная классификация прибыли предприятия

Прибыль — это не просто остаток средств; это многофункциональная категория, выполняющая критически важные роли как на уровне отдельного предприятия (микроуровень), так и в масштабе всей экономики (макроуровень).

Анализ функций прибыли: воспроизводственная, стимулирующая, фискальная и распределительная роль

Ключевые функции прибыли обеспечивают ее центральное место в рыночной экономике:

Функция	Сущность и содержание	Уровень воздействия
Оценочная (Характеризующая)	Прибыль выступает основным, обобщающим показателем, характеризующим финансовый результат деятельности организации и эффективность использования ресурсов (рентабельность). Положительная прибыль — индикатор успешности.	Микроуровень
Воспроизводственная	Прибыль является важнейшим внутренним источником финансирования расширенного воспроизводства, обновления производственных фондов, инвестиций в научно-техническое развитие (НТД) и инновации. Часть чистой прибыли направляется на накопление.	Микроуровень
Стимулирующая	Прибыль закрепляет цели функционирования коммерческих организаций. Она является основой для материального поощрения сотрудников (премии, бонусы), тем самым стимулируя рост производительности труда и повышение эффективности.	Микроуровень
Фискальная	Прибыль служит одним из основных источников формирования доходов бюджетов всех уровней (федерального, регионального, местного) в виде налога на прибыль и других сборов. Это обеспечивает выполнение государством его социальных и управленческих функций.	Макроуровень
Распределительная	На макроуровне существование прибыли и ее дифференциация по отраслям способствует эффективному распределению ресурсов. Прибыль сигнализирует об инвестиционной привлекательности отрасли, вызывая перелив капитала из менее рентабельных сфер в более доходные.	Макроуровень

Классификация прибыли по составу в свете внедрения ФСБУ 9/2025 «Доходы»

Для целей бухгалтерского учета и финансового анализа прибыль классифицируется по составу и формируется поэтапно в Отчете о финансовых результатах. Традиционно выделяют:

1. Валовая прибыль: Разница между выручкой и себестоимостью продаж.
2. Прибыль от продаж (операционная): Валовая прибыль минус коммерческие и управленческие расходы. Этот вид прибыли отражает эффективность основной (уставной) деятельности предприятия.
3. Прибыль до налогообложения (балансовая): Прибыль от продаж, скорректированная на сальдо прочих доходов и расходов (включая внереализационные операции).
4. Чистая прибыль: Прибыль до налогообложения минус налог на прибыль и другие обязательные платежи.

Влияние ФСБУ 9/2025 «Доходы». Внедрение нового Федерального стандарта бухгалтерского учета 9/2025 «Доходы» существенно влияет на классификацию доходов и, соответственно, на структуру формирования общей прибыли.

Согласно новому стандарту, доходы в бухгалтерском учете теперь классифицируются на два основных вида, включаемых в чистую прибыль:

• Выручка: Доходы от обычных видов деятельности (продажа товаров, работ, услуг).
• Доходы, отличные от выручки: Включают прочие доходы и внереализационные доходы.

Принципиальное изменение заключается в детализации учета прочих доходов. Ранее доходы от продажи основных средств (ОС) и нематериальных активов (НМА) часто учитывались в прочих доходах. В соответствии с ФСБУ 9/2025, доходы от продажи ОС, НМА и запасов, которые не являются основной деятельностью, исключены из состава «Доходов, отличных от выручки» и учитываются в соответствии с другими стандартами (например, ФСБУ 6/2020 «Основные средства»). Это требует более строгого и прозрачного разделения операционных и инвестиционных доходов при формировании прибыли до налогообложения, что в конечном итоге повышает качество финансовой отчетности.

4. Факторный анализ и методологические подходы к формированию источников прибыли

Источники формирования прибыли предприятия — это те аспекты его деятельности и внешней среды, которые генерируют доходы и оптимизируют расходы. Понимание этих источников неразрывно связано с факторным анализом, позволяющим определить степень влияния каждого фактора на конечный финансовый результат.

Система внутренних и внешних факторов, влияющих на финансовый результат предприятия

Факторы, влияющие на прибыль от реализации продукции, могут быть классифицированы по различным признакам. Наиболее важным является их деление по отношению к контролю предприятия.

1. Внутренние факторы

Это факторы, непосредственно связанные с производственно-хозяйственной деятельностью предприятия, которые оно может контролировать и изменять.

Классификация	Примеры факторов	Характеристика
Экстенсивные (Количественные)	Объем реализации продукции, численность персонала, количество оборудования, продолжительность рабочего времени.	Изменение абсолютного количества ресурсов.
Интенсивные (Качественные)	Уровень себестоимости, производительность труда, качество продукции, квалификация персонала, внедрение новых технологий.	Повышение эффективности использования существующих ресурсов.
Ключевые факторы прибыли от продаж	Объем реализации, Уровень цен реализации, Себестоимость производимой продукции, Структура реализованной продукции (удельный вес более рентабельных изделий).	Непосредственно влияют на конечный финансовый результат.

Высокая рентабельность, как ключевой источник прибыли, часто достигается через комбинацию интенсивных факторов: снижение удельной себестоимости за счет технологической модернизации и повышение качества, позволяющее устанавливать более высокую цену. И что из этого следует? Устойчивое развитие и рост прибыли в долгосрочной перспективе возможны только при доминировании интенсивных факторов.

2. Внешние факторы

Это факторы, не зависящие от деятельности конкретного предприятия, но оказывающие существенное влияние на его прибыль.

• Социально-экономические условия: Уровень инфляции, ставка рефинансирования ЦБ РФ, уровень спроса на рынке.
• Регуляторные условия: Изменения в налоговом законодательстве (например, повышение налога на прибыль), таможенные тарифы.
• Конъюнктура рынка: Уровень цен на производственные ресурсы (сырье, энергия), развитие внешнеэкономических связей.
• Природные условия: Актуально для сельского хозяйства, добывающих отраслей и туризма.

Теоретическими источниками формирования прибыли на рынке, помимо операционной эффективности, являются: монопольное положение предприятия или уникальность продукта (что позволяет диктовать цены), а также эффективность предпринимательской деятельности (знание конъюнктуры рынка, сильный маркетинг, минимизация рисков).

Применение метода цепных подстановок в факторном анализе прибыли

Для количественной оценки влияния отдельных факторов на общее изменение прибыли используется факторный анализ. Основным и наиболее распространенным методом, соответствующим принципу методологической корректности и простоты, является Метод цепных подстановок.

Метод цепных подстановок позволяет последовательно исключить влияние факторов и определить вклад каждого из них в общее изменение результативного показателя, обеспечивая строгое соблюдение тождественности общего изменения сумме изменений, вызванных отдельными факторами.

Рассмотрим его применение на примере двухфакторной мультипликативной модели, где Прибыль (П) является функцией двух факторов: Объема реализации (Q) — количественный фактор (A) и Рентабельности на единицу продукции (R) — качественный фактор (X).

Модель: П = Q ⋅ R

Где:

• П₀ — прибыль базисного периода;
• П₁ — прибыль фактического периода;
• Q₀, R₀ — базисные значения факторов;
• Q₁, R₁ — фактические значения факторов.

Шаг 1: Расчет общего изменения прибыли:

Шаг 2: Расчет влияния изменения количественного фактора (Объем реализации, Q):

Мы заменяем базисное значение Q₀ на фактическое Q₁, оставляя качественный фактор R на базисном уровне R₀.

Шаг 3: Расчет влияния изменения качественного фактора (Рентабельность, R):

Для определения влияния качественного фактора R мы используем фактическое значение количественного фактора Q₁ и подставляем фактическое значение качественного фактора R₁.

Шаг 4: Проверка тождественности:

Сумма влияния отдельных факторов должна равняться общему изменению прибыли:

Этот метод является основополагающим для детального анализа исто��ников прибыли, так как он позволяет точно выделить, какая часть прироста или убытка обусловлена ростом физических объемов (экстенсивный путь), а какая — повышением эффективности (интенсивный путь).

5. Актуальные аспекты регулирования прибыли и отраслевая специфика в Российской Федерации (2024-2025)

Прибыль предприятия находится под постоянным влиянием государственного регулирования, особенно в части налогообложения. Анализ последних законодательных изменений критически важен для корректного финансового планирования.

Налоговое регулирование прибыли: анализ повышения ставки до 25% с 2025 года

В 2024–2025 годах произошло одно из наиболее значимых изменений в налоговом законодательстве Российской Федерации, касающееся налога на прибыль организаций (НПО).

Повышение ставки НПО. Федеральный закон № 176-ФЗ устанавливает, что с 1 января 2025 года общая ставка налога на прибыль организаций в Российской Федерации будет повышена с 20% до 25%. Это изменение напрямую влияет на величину чистой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия для целей воспроизводства и распределения, тем самым сокращая потенциал для реинвестирования.

Распределение ставки: Новая ставка (25%) распределяется между бюджетами разных уровней в следующей пропорции (до 2030 года включительно):

• 8% — в федеральный бюджет.
• 17% — в бюджеты субъектов Российской Федерации.

Ранее пропорция составляла 3% в федеральный и 17% в региональный бюджет. Увеличение доли федерального бюджета направлено на централизацию фискальных ресурсов для реализации федеральных программ.

Льготные режимы. Изменения затрагивают и специальные режимы. Например, для аккредитованных ИТ-организаций, имеющих право на льготу, ставка налога на прибыль с 2025 года составит всего 5% (вся сумма зачисляется в федеральный бюджет, а ставка, зачисляемая в региональный бюджет, приравнивается к 0%), при условии соблюдения критериев (например, доля доходов от ИТ-деятельности не менее 70%).

Влияние на бухгалтерский учет (ПБУ 18/02). Изменение ставки НПО имеет прямые последствия для бухгалтерского учета, в частности, для расчета отложенных налоговых активов (ОНА) и отложенных налоговых обязательств (ОНО) в соответствии с ПБУ 18/02 «Учет расчетов по налогу на прибыль организаций».

Согласно Методическим рекомендациям, организация обязана пересчитать величину ОНА и ОНО на дату, предшествующую дате начала применения новой ставки, то есть на 31 декабря 2024 года. Пересчет осуществляется по новой, более высокой ставке (25%). Результат пересчета отражается в бухгалтерском учете как изменение прочего совокупного дохода (или расхода) в капитале, а не через отчет о финансовых результатах, что требует от финансовых служб повышенной внимательности к трансформациям капитала.

Особенности формирования источников прибыли в банковском секторе РФ

Банковский сектор обладает уникальной структурой источников прибыли, которая кардинально отличается от производственных или торговых предприятий. Деятельность банковского сектора жестко регламентируется и находится под надзором Центрального банка РФ.

Источники прибыли банков формируются из трех основных направлений:

1. Чистый процентный доход (Ссудный бизнес)

Это разница между процентными доходами, полученными по выданным кредитам и размещенным средствам, и процентными расходами, уплаченными по привлеченным вкладам и заимствованиям.

Чистый процентный доход традиционно составляет доминирующую долю операционных доходов банковского сектора РФ. По итогам 2024 года, чистый процентный доход по сектору составил порядка 6,7 трлн руб.

2. Чистый комиссионный доход

Доходы, полученные банком за оказание услуг, не связанных с кредитованием и привлечением вкладов, то есть за расчетно-кассовое обслуживание, переводы, операции с валютой, гарантии и прочее.

Чистый комиссионный доход является более устойчивым и менее зависимым от уровня ключевой ставки ЦБ РФ. Его доля в операционных доходах, в среднем, составляет около 25%. Например, по итогам 2024 года, чистый комиссионный доход составил около 2,2 трлн руб.

3. Результаты операций с ценными бумагами и прочие доходы

Включают доходы от инвестиционной деятельности (торговля акциями, облигациями, производными финансовыми инструментами) и другие внереализационные статьи.

Специфика источников:

В отличие от промышленных предприятий, где прибыль формируется за счет повышения маржинальности продукта и снижения себестоимости, в банковском секторе прибыль формируется за счет эффективного управления активами и пассивами, минимизации кредитного риска и эффективного использования ликвидности. Жесткое регулирование ЦБ РФ (нормативы достаточности капитала, ликвидности) накладывает ограничения на потенциальный рост прибыли, заставляя банки оперировать в условиях повышенной надежности.

6. Заключение

Проведенное исследование позволило раскрыть многоаспектную сущность прибыли как ключевой экономической категории и финансового результата деятельности предприятия, а также проанализировать источники ее формирования в контексте современных экономических и регуляторных реалий Российской Федерации (2024-2025 гг.).

Основные теоретические выводы:

1. Было подтверждено, что для целей управления и инвестиционного анализа критически важно разграничивать бухгалтерскую прибыль (отражающую явные издержки) и экономическую прибыль (учитывающую полные экономические издержки, включая неявные и нормальную прибыль как альтернативную стоимость капитала).
2. Доказано, что прибыль выполняет фундаментальные функции (воспроизводственную, стимулирующую, фискальную и распределительную), обеспечивая как устойчивое развитие предприятия, так и формирование государственных бюджетов.
3. Система факторов, влияющих на прибыль, подразделяется на контролируемые (объем, цена, себестоимость, структура) и неконтролируемые (регуляторика, конъюнктура рынка), что определяет комплексный подход к ее анализу.

Основные методологические и практические выводы:

1. Для точного определения вклада каждого фактора в изменение прибыли необходимо применять строгие методологические подходы, в частности, Метод цепных подстановок, который позволяет изолировать влияние количественных (экстенсивных) и качественных (интенсивных) факторов.
2. Наиболее значимым практическим выводом, вносящим информационное преимущество в исследование, является анализ последних регуляторных изменений: повышение ставки налога на прибыль организаций с 20% до 25% с 1 января 2025 года. Это изменение требует обязательного пересмотра финансовых моделей, а также корректного отражения в бухгалтерском учете через пересчет отложенных налоговых активов и обязательств согласно ПБУ 18/02.
3. Внедрение ФСБУ 9/2025 «Доходы» уточняет классификацию источников прибыли, требуя более четкого разделения выручки и прочих доходов, что повышает прозрачность оценки операционной эффективности.
4. Специфика источников прибыли в банковском секторе (доминирование чистого процентного и комиссионного дохода) подчеркивает отраслевые различия в механизмах формирования финансового результата, находящихся под жестким контролем ЦБ РФ.

Таким образом, поставленные задачи выполнены, а цель работы достигнута. Материал, интегрировавший фундаментальную теорию с актуальной российской регуляторикой (2025 год) и строгой методологией анализа, полностью соответствует требованиям академической курсовой работы.

Список использованной литературы

1. АНАЛИЗ ФАКТОРОВ, ВЛИЯЮЩИХ НА ПРИБЫЛЬ ПРЕДПРИЯТИЯ // Cyberleninka.ru. URL: [URL]
2. Астахов, В. П. Бухгалтерский (финансовый) учет : учеб. пособие. Москва : ПРИОР, 2007. 671 с.
3. Баканов, М. И., Шеремет, А. Д. Теория экономического анализа. Москва, 2006. 215 с.
4. Белоусов, Р. А., Куликов, А. Г. Совершенствование управления производством и повышение его эффективности. Москва : ЮНИТИ, 2008. 240 с.
5. Вил, Р. В., Палий, В. Ф. Управленческий учет. Москва : ИНФРА-М, 2007. 453 с.
6. Влияние изменения ставки налога на прибыль с 1 января 2025 года на бухгалтерский учет и бухгалтерскую отчетность // Unicon.ru. URL: [URL]
7. Ефимова, О. В. Финансовый анализ. Москва : Бухгалтерский учет, 2002. 230 с.
8. ИЗУЧЕНИЕ ФАКТОРОВ, ВЛИЯЮЩИХ НА ПРИБЫЛИ ПРЕДПРИЯТИЯ // Cyberleninka.ru. URL: [URL]
9. Изменения по налогу на прибыль в 2024–2025 годах // Buh.ru. URL: [URL]
10. Изменения в 2024 году, о которых нужно знать бухгалтеру // Buhexpert8.ru. URL: [URL]
11. Источники формирования прибыли предприятия // Cyberleninka.ru. URL: [URL]
12. Кондраков, Н. П. Бухгалтерский учет. Москва : Финансы и статистика, 1996.
13. Куттер, М. И. Теория бухгалтерского учета. Москва : Финансы и статистика, 2003. 284 с.
14. Макарьева, В. И., Сергиенко, Ю. Б., Оганян, К. И. Как избежать ошибок при составлении расчета налога на прибыль. Москва : Налоговый вестник, 2004. 380 с.
15. Новодворский, В. Д. Бухгалтерский учет производственных ресурсов: Вопросы теории и практики. Москва : Финансы и статистика, 2009. 217 с.
16. Подпорин, Ю. В. Налог на прибыль. Исчисление, уплата и ответственность. Москва : Налоговый вестник, 2004. 458 с.
17. Прибыль коммерческого банка и её источники : Текст научной статьи // Cyberleninka.ru. URL: [URL]
18. Прибыль коммерческого банка как основной критерий его финансовой устойчивости : Текст научной статьи // Cyberleninka.ru. URL: [URL]
19. Прибыль как показатель деятельности организации и ее анализ // Cntd.ru. URL: [URL]
20. Ришар, Ж. Бухгалтерский учет: теория и практика. Москва : Финансы и статистика, 2008. 435 с.
21. Соколов, Я. В. Основы теории бухгалтерского учета. Москва : Финансы и статистика, 2007. 285 с.
22. Сущность прибыли и пути ее повышения на предприятии // Snauka.ru. URL: [URL]
23. Факторы, влияющие на формирование прибыли предприятия // Bseu.by. URL: [URL]
24. Шеремет, А. Д., Сайфулин, Р. С. Финансы предприятий. Москва : ИНФРА-М, 2008. 343 с.
25. ЭКОНОМИЧЕСКОЕ СОДЕРЖАНИЕ ФУНКЦИИ ПРИБЫЛИ // Scienceforum.ru. URL: [URL]
26. Экономическая сущность и функции прибыли // Grsu.by. URL: [URL]
27. 2022 год — БАНКОВСКИЙ СЕКТОР // Cbr.ru. [Дата публикации: 2022]. URL: [URL]