Иностранные банки в банковской системе Российской Федерации: комплексный анализ роли, особенностей функционирования и перспектив развития в условиях регуляторных трансформаций

Начало XXI века ознаменовалось небывалой динамикой глобальных экономических процессов, где финансовые рынки играют роль кровеносной системы, обеспечивающей циркуляцию капитала. В этом контексте роль иностранных банков в национальных экономиках становится предметом пристального внимания, особенно в странах с развивающейся рыночной системой, таких как Российская Федерация. Переосмысление геополитических и экономических альянсов, а также стремительные изменения в регуляторной среде, особенно после 2024 года, придают этой теме исключительную актуальность.

Данная курсовая работа ставит своей целью комплексное исследование роли, особенностей функционирования и перспектив развития иностранных банков в банковской системе Российской Федерации. Для достижения этой цели определен ряд задач:

• Определить сущность, правовой статус и ключевые особенности функционирования иностранных банков в российской банковской системе.
• Проанализировать исторические этапы появления и развития иностранных банков в России, а также трансформацию регуляторной среды.
• Оценить текущее состояние деятельности иностранных банков в РФ, их роль, масштабы присутствия и влияние на конкурентную среду и стабильность финансовой системы.
• Исследовать основные стратегии выхода на российский рынок и развития иностранных банков, а также вызовы, с которыми они сталкиваются.
• Выявить позитивные и негативные эффекты присутствия иностранных банков для российской экономики, банковского сектора и интеграции РФ в мировое хозяйство.
• Сформулировать перспективы и вызовы, стоящие перед иностранными банками в России в условиях современных геополитических и экономических изменений.

Объектом исследования выступает система иностранных банков, функционирующих на территории Российской Федерации, а предметом – их роль, особенности деятельности, правовой статус и влияние на отечественный финансовый сектор.

Структура работы выстроена таким образом, чтобы последовательно раскрыть заявленные задачи. Начиная с теоретических основ, работа переходит к историческому экскурсу, затем детально анализирует правовые и операционные аспекты, затрагивает вопросы влияния и стратегий, завершаясь прогнозами и рекомендациями. Методологической базой исследования послужили общенаучные методы познания, такие как анализ, синтез, индукция, дедукция, а также специфические методы экономического анализа, включая статистический анализ и сравнительный подход. Использование нормативно-правовой базы, публикаций Банка России, научных статей и аналитических отчетов обеспечивает надежность и достоверность представленных выводов.

Теоретические основы функционирования иностранных банков

В основе изучения роли иностранных банков в экономике лежат глубокие теоретические концепции, объясняющие их мотивы, формы присутствия и влияние на принимающие страны, что критически важно для анализа динамики российского банковского сектора, особенно в условиях его трансформации.

Ключевые понятия: иностранный банк, дочерний банк, представительство, филиал иностранного банка, банковский капитал

Для начала необходимо четко определить терминологический аппарат. Иностранный банк в широком смысле — это кредитная организация, зарегистрированная в соответствии с законодательством иностранного государства, чьи основные акционеры или контрольный пакет акций принадлежат нерезидентам. В контексте Российской Федерации, согласно Федеральному закону «О банках и банковской деятельности», иностранным банком может считаться как само юридическое лицо, так и его структурные подразделения.

• Дочерний банк — это кредитная организация, зарегистрированная по российскому законодательству, но контрольный пакет акций которой (более 50% уставного капитала) принадлежит иностранному банку или иностранному юридическому лицу. Дочерние банки являются полноценными российскими юридическими лицами и подчиняются всем нормам российского банковского законодательства, имея право осуществлять весь спектр банковских операций, предусмотренных статьей 5 Федерального закона «О банках и банковской деятельности».
• Представительство иностранного банка — это некоммерческая структура, не являющаяся юридическим лицом и не имеющая права осуществлять банковские операции. Его функции сводятся к представительским, маркетинговым и информационным задачам, направленным на изучение рынка, установление контактов и продвижение интересов материнского банка.
• Филиал иностранного банка — это обособленное подразделение иностранного банка, расположенное на территории Российской Федерации, не являющееся юридическим лицом и не имеющее отдельного баланса, но обладающее правом осуществлять определенный перечень банковских операций, установленных законодательством РФ. Филиал иностранного банка признается аккредитованным со дня внесения сведений о нем в реестр Банка России. Ключевая особенность заключается в том, что ответственность по обязательствам, принятым филиалом, несет непосредственно сам иностранный банк.
• Банковский капитал — это совокупность собственных средств кредитной организации, включающая уставный капитал, резервный фонд, нераспределенную прибыль и другие фонды. Он служит основой для формирования активов банка и обеспечения его финансовой устойчивости. В контексте иностранных банков, речь идет об объеме средств, инвестированных нерезидентами в российский банковский сектор.

Современные теории и концепции участия иностранного капитала в банковском секторе развивающихся экономик

Присутствие иностранного капитала в банковском секторе развивающихся стран объясняется рядом экономических теорий. Одной из ключевых является теория сравнительных преимуществ, согласно которой иностранные банки привносят в принимающую страну капитал, технологии, управленческий опыт и инновационные продукты, недоступные или малоразвитые у местных игроков. Это приводит к повышению эффективности всего сектора, что в конечном итоге выгодно всем участникам рынка и потребителям.

Теория глобализации финансовых рынков подчеркивает стремление крупных международных банков к расширению своего присутствия на новых рынках для диверсификации портфеля, выхода на новые клиентские сегменты и использования преимуществ масштаба. В развивающихся экономиках это часто означает доступ к более высоким маржам и потенциалу роста, что, однако, может сопровождаться риском чрезмерной зависимости от внешних факторов.

С другой стороны, теория институциональной конвергенции предполагает, что иностранные банки, приходя на новый рынок, способствуют гармонизации регуляторных и правовых норм, стандартов корпоративного управления и риск-менеджмента с международными практиками. Это особенно актуально для России, стремящейся интегрироваться в мировую финансовую систему, что обеспечивает повышение прозрачности и предсказуемости финансового сектора.

Однако существуют и критические подходы, указывающие на потенциальные риски, связанные с присутствием иностранного капитала, такие как вытеснение национальных банков, отток капитала в случае кризисов в странах происхождения или отсутствие полной адаптации к местным потребностям. Важно понимать, что эти риски требуют адекватных регуляторных мер и механизмов защиты национальных интересов.

Модели и формы присутствия иностранного капитала в национальных банковских системах: сравнительный анализ

Присутствие иностранного капитала может принимать различные формы, каждая из которых имеет свои особенности, преимущества и недостатки:

1. Дочерние банки (дочерние кредитные организации):
   • Преимущества: Полная интеграция в местную правовую и регуляторную среду, возможность осуществления полного спектра банковских операций, большая гибкость в адаптации продуктов к местным условиям. Воспринимаются как «свои» игроки, что снижает политические риски.
   • Недостатки: Необходимость формирования собственного уставного капитала в соответствии с местными требованиями, полная ответственность по местному законодательству, что может быть обременительно.
2. Филиалы иностранных банков:
   • Преимущества: Более низкие операционные издержки по сравнению с созданием дочернего банка (нет необходимости в отдельном уставном капитале, гарантийный депозит меньше, чем уставный капитал полноценного банка), прямая поддержка материнского банка, что повышает доверие клиентов. Ответственность несет непосредственно материнский банк, что обеспечивает дополнительную финансовую надежность.
   • Недостатки: Ограничения по видам операций (например, запрет на работу с физическими лицами в РФ), отсутствие статуса юридического лица, что может создавать определенные правовые и регуляторные сложности. Зависимость от стратегии материнского банка.
3. Представительства:
   • Преимущества: Минимальные издержки, отсутствие прямых рисков, возможность изучения рынка без полноценного входа.
   • Недостатки: Невозможность ведения банковской деятельности, ограниченный функционал.
4. Участие в капитале существующих местных банков (портфельные инвестиции):
   • Преимущества: Быстрый вход на рынок, использование уже существующей инфраструктуры и клиентской базы, снижение рисков, связанных с созданием нового бизнеса.
   • Недостатки: Ограниченный контроль над управлением, необходимость адаптации к существующей корпоративной культуре и бизнес-процессам.

Для Российской Федерации до недавнего времени дочерние банки были основной формой полномасштабного присутствия, а представительства выполняли вспомогательные функции. Однако с 1 сентября 2024 года разрешение на открытие филиалов иностранных банков кардинально меняет ландшафт, предлагая новую, гибкую модель, которая может стать привлекательной для инвесторов из «дружественных» юрисдикций. Это позволяет значительно сократить издержки и ускорить выход на российский рынок.

Эволюция присутствия иностранных банков в российской банковской системе

История присутствия иностранного банковского капитала в России — это летопись экономических и политических трансформаций, отражающая периоды открытости и изоляции, интеграции и суверенизации.

Исторические этапы: от дореволюционного периода до постсоветской трансформации

Корни иностранного банковского присутствия в России уходят в дореволюционный период, когда банковская система страны активно формировалась по европейскому образцу. В это время наряду с государственными и частными банками активно развивались и иностранные кредитные учреждения. Примерами могут служить такие гиганты, как Лионский кредитный банк (Crédit Lyonnais) и Немецкий банк (Deutsche Bank), которые не только предоставляли кредиты, но и способствовали развитию внешней торговли и промышленности. Их деятельность была важным элементом модернизации экономики Российской Империи.

Однако с приходом к власти большевиков в 1917 году и началом советского периода банковская система претерпела радикальные изменения. Все частные, государственные и иностранные банки были национализированы, а банковская система стала полностью централизованной. Ключевая роль отводилась Госбанку СССР, который выполнял функции планового кредитования экономики, эмиссии наличных денег и проведения международных расчетов в условиях плановой экономики. Присутствие иностранного банковского капитала в этот период было фактически исключено.

С распадом Советского Союза и началом рыночных реформ в 1990-е годы российская банковская система вступила на сложный путь реформирования. Это был период бурного роста числа банков, формирования законодательной базы и первых попыток привлечения иностранного капитала, что заложило основу для текущих изменений.

Развитие иностранных банков в постсоветский период и первые ограничения (1990-е – начало 2010-х)

На ранних этапах формирования российской банковской системы в 1990-е годы правительство проводило достаточно осторожную политику в отношении участия нерезидентов. Несмотря на отсутствие прямых законодательных запретов на формы участия, существовали политические и регуляторные ограничения, направленные на защиту формирующегося национального банковского сектора. Одним из таких инструментов были квоты на долю иностранного капитала в совокупном уставном капитале банковской системы. Так, в 1993 году эта квота составляла 12%, а к 1995 году была повышена до 15%. Это означало, что общий объем инвестиций нерезидентов в уставные капиталы российских банков не мог превышать установленного порога, что фактически ограничивало экспансию иностранных игроков.

К началу 2010-х годов, несмотря на постепенное смягчение некоторых ограничений, иностранные банки могли осуществлять деятельность в России преимущественно через дочерние кредитные организации и представительства. Однако, возможность открытия полноценных филиалов была фактически запрещена. Федеральный закон от 14 марта 2013 года № 29-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации» окончательно закрепил этот запрет.

Причины введения таких ограничений в 2013 году были многофакторными. Основными аргументами были недостаточный контроль со стороны российских регуляторных органов над филиалами иностранных банков и отсутствие некоторых требований, которые применялись к российским банкам. В частности, филиалы иностранных банков не подпадали под юрисдикцию РФ в полной мере, не были обязаны выполнять нормативы по отчислению средств в фонды обязательного резервирования и отчитываться перед Банком России одновременно по российской и международной системам бухучета. Это создавало определенные конкурентные преимущества для филиалов перед российскими кредитными организациями, что, по мнению разработчиков закона, могло привести к снижению конкурентоспособности последних.

Регуляторные трансформации 2024 года и их предпосылки

Ситуация кардинально изменилась с принятием Федерального закона от 8 августа 2024 года № 275-ФЗ, который разрешил иностранным банкам открывать филиалы на территории РФ. Этот закон вступил в силу с 1 сентября 2024 года, ознаменовав собой новую эру в развитии присутствия иностранного капитала в российском банковском секторе.

Обоснование этих изменений было продиктовано комплексом геополитических и экономических факторов. Главными предпосылками стали:

• Развитие системы международных расчетов: В условиях глобальной нестабильности и фрагментации финансовых систем, наличие прямых каналов для международных расчетов через филиалы иностранных банков становится критически важным для поддержания внешнеэкономической деятельности.
• Упрощение открытия счетов для российских организаций в иностранных банках: Прямое присутствие филиалов может значительно сократить бюрократические процедуры и издержки для российских компаний, ведущих внешнеэкономическую деятельность.
• Снижение рисков вторичных санкций: Работа через филиалы, напрямую подчиненные материнскому банку, но действующие в российской юрисдикции, может помочь снизить риски применения вторичных санкций со стороны «недружественных» государств, обеспечивая более стабильные трансграничные платежи.
• Обеспечение беспрепятственных трансграничных платежей: В условиях, когда традиционные каналы международных расчетов испытывают затруднения, филиалы иностранных банков могут стать важными проводниками для обеспечения непрерывности трансграничных платежей для юридических лиц.

Таким образом, регуляторные трансформации 2024 года – это не просто техническое изменение, а стратегический шаг, направленный на адаптацию российской финансовой системы к новым глобальным реалиям, повышение ее устойчивости и эффективности в условиях изменившейся мировой конъюнктуры.

Правовой статус и особенности функционирования филиалов иностранных банков в РФ (с 2024 года)

Разрешение на открытие филиалов иностранных банков в России с 1 сентября 2024 года стало знаковым событием, кардинально изменившим ландшафт банковского сектора. Однако этот допуск сопровождается строгим и детализированным регуляторным каркасом, призванным обеспечить прозрачность, стабильность и безопасность операций.

Нормативно-правовая база и условия допуска

Деятельность филиалов иностранных банков в Российской Федерации регламентируется прежде всего Федеральным законом «О банках и банковской деятельности», а именно его новой Статьей 18.1, а также рядом положений Банка России и другими федеральными законами. Эти норм��тивные акты устанавливают исчерпывающие условия для допуска и функционирования таких структур.

Ключевые условия для иностранного банка, желающего открыть филиал в РФ, включают:

1. Право на осуществление банковской деятельности: Иностранный банк должен обладать правом на ведение банковской деятельности в своем государстве не менее трех лет, что подтверждает его опыт и состоятельность.
2. Кредитный рейтинг: Материнский иностранный банк должен иметь уровень кредитного рейтинга, установленный Советом директоров Банка России. Этот норматив привязывается к уровню международных рейтингов, присвоенных материнским структурам такими агентствами, как S&P Global Ratings, Fitch Ratings, Moody’s Investors Service. Например, для филиалов, чьи владельцы имеют рейтинг не ниже уровня A-/A3, может быть установлен норматив 0,5% капитала. Чем ниже рейтинг, тем выше будет норматив для филиала. Уровни кредитных рейтингов публикуются на официальном сайте Банка России.
3. Соглашение с надзорным органом: Право осуществления деятельности иностранным банком на территории РФ через свой филиал предоставляется только при наличии соглашения между Банком России и уполномоченным органом надзора соответствующего иностранного государства. Это соглашение является основой для трансграничного надзора и обмена информацией.

Филиал иностранного банка признается аккредитованным только после внесения сведений о нем в реестр Банка России.

Операционные ограничения и требования к деятельности

Несмотря на допуск, деятельность филиалов иностранных банков в России сопряжена с рядом специфических операционных ограничений и требований:

• Общие требования к деятельности:
  • Наименование: Филиал иностранного банка обязан иметь полное наименование на русском языке.
  • Делопроизводство: Осуществление делопроизводства исключительно на русском языке.
  • Бухгалтерский учет: Должен вестись в соответствии с требованиями законодательства РФ к бухгалтерскому учету в кредитной организации.
  • Отчетность: Филиалы обязаны представлять отчетность, составленную в порядке, по форме и в сроки, определенные Банком России.
  • Хранение документов: Документы должны храниться в соответствии с законодательством РФ и нормативными актами Банка России.
• Ограничения по операциям:
  • Запрет на операции с физическими лицами и ИП: Филиалам иностранных банков категорически запрещается проводить банковские операции и сделки с физическими лицами и физическими лицами, зарегистрированными как индивидуальные предприниматели. Это существенное ограничение, которое определяет их нишу на рынке.
  • Запрет на внутренние структурные подразделения и агентов: Филиал иностранного банка не вправе открывать внутренние структурные подразделения (например, дополнительные офисы) и привлекать банковских платежных агентов.
  • Допустимые операции: Филиал иностранного банка вправе осуществлять банковские операции и сделки исключительно с юридическими лицами. Они также могут заниматься профессиональной деятельностью на рынке ценных бумаг, за исключением доверительного управления.

Эти ограничения подчеркивают специфическую роль филиалов, ориентированных на корпоративный сектор и международные расчеты, а не на массовое обслуживание розничных клиентов, что следует учитывать при формировании стратегии развития.

Требования к финансовой устойчивости и безопасности

Для обеспечения финансовой стабильности и защиты интересов вкладчиков (в данном случае – юридических лиц) к филиалам иностранных банков предъявляются жесткие требования:

• Гарантийный депозит: Общий размер гарантийного депозита филиала иностранного банка, состоящий из минимального и расчетного депозитов, должен обеспечивать соблюдение обязательных нормативов Банка России.
  • Назначение: Гарантийный депозит формируется в целях обеспечения исполнения иностранным банком обязательств по договорам, заключенным при осуществлении деятельности на территории Российской Федерации через свой филиал.
  • Состав: Депозит может состоять из денежных средств, размещенных на корреспондентском счете в рублях в Банке России, или вложений в облигации федерального займа (ОФЗ) или ценные бумаги, эмиссию которых от своего имени осуществляет Банк России.
  • Минимальный размер: Минимальный гарантийный депозит филиала иностранного банка равен минимальному размеру уставного капитала для вновь регистрируемого банка с универсальной лицензией, который составляет 1 миллиард рублей. Однако, стоит отметить, что в июне 2025 года Минфин России предложил сократить этот минимальный гарантийный депозит до 90 миллионов рублей, что указывает на возможное смягчение требований в будущем.
• Соблюдение нормативов: Филиалам иностранных банков необходимо соблюдать:
  • Норматив финансового рычага (НФР, или Н5): Показатель, ограничивающий долю заемных средств в активах, тем самым снижая риски чрезмерной долговой нагрузки.
  • Норматив предельного размера риска по предоставленным заемщикам кредитам и сделкам (Н17): Ограничивает концентрацию риска по отношению к одному заемщику или группе связанных заемщиков. Числовое значение норматива иного финансового риска филиала иностранного банка установлено в размере 0%, что означает полный запрет на такие риски.

Информационная безопасность и противодействие легализации доходов

В условиях цифровизации и растущих угроз в киберпространстве, к информационной безопасности филиалов предъявляются особо строгие требования:

• Положение Банка России от 30 января 2025 года № 851-П: Устанавливает обязательные требования для обеспечения защиты информации, подготавливаемой, обрабатываемой и хранимой в автоматизированных системах, используемых для осуществления банковских операций, связанных с переводом денежных средств.
  • Защищаемая информация: Включает данные, составляющие банковскую тайну, содержащиеся в электронных документах; информацию, необходимую для авторизации клиентов; информацию об осуществленных банковских операциях; информацию, связанную с исполнением распоряжений пользователя платформы цифрового рубля; а также ключевую информацию средств криптографической защиты информации (СКЗИ).
  • Уровни защиты: Филиалы иностранных банков должны реализовывать минимальный уровень защиты (3-й) и уровень соответствия ГОСТ Р 57580.1-2017 не ниже 3-го. С 1 июля 2027 года требования ужесточаются до стандартного уровня защиты (2-й) и уровня соответствия ГОСТ Р 57580.1-2017 не ниже 4-го. Это свидетельствует о поэтапном усилении требований к кибербезопасности, что гарантирует высокий уровень защиты данных.
• Противодействие легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма (ПОД/ФТ): Филиалы иностранных банков обязаны соблюдать требования российского законодательства по ПОД/ФТ, включая Федеральный закон от 07.08.2001 N 115-ФЗ. Это включает в себя идентификацию клиентов, мониторинг подозрительных операций и отчетность в уполномоченные органы.

Кадровые и иные ограничения

Помимо финансовых и операционных аспектов, существуют и кадровые ограничения:

• Доля иностранных граждан: Законопроект № 676816-8, предусматривающий возможность открытия филиалов иностранных банков, устанавливает, что количество работников филиала иностранного банка, являющихся иностранными гражданами, должно соответствовать установленному требованию – не более 50% от общего числа работников. Это направлено на стимулирование найма российских специалистов и интеграцию в местный рынок труда.
• Применение Федерального закона «О мерах воздействия (противодействия) на недружественные действия»: На филиалы иностранных банков также распространяется действие этого закона, что означает их подчинение российским контрсанкционным мерам.

Таким образом, регуляторная среда для филиалов иностранных банков в РФ характеризуется высокой степенью детализации и строгости, что отражает стремление Банка России обеспечить стабильность и безопасность финансовой системы при одновременном открытии новых каналов для международного сотрудничества. Это позволяет формировать устойчивый и предсказуемый механизм взаимодействия.

Роль и влияние иностранных банков на конкурентную среду и стабильность финансовой системы РФ

Присутствие иностранных банков в национальной экономике — это обоюдоострый меч, несущий как значительные преимущества, так и потенциальные риски. Для Российской Федерации, пережившей несколько волн интеграции и изоляции, этот вопрос особенно актуален, влияя на конкурентоспособность, инновации и общую устойчивость финансовой системы.

Статистика и динамика присутствия иностранного капитала

Динамика присутствия иностранного банковского капитала в РФ за последние десятилетия демонстрирует выраженные колебания, отражающие экономическую и геополитическую конъюнктуру.

На пике своего присутствия, на 1 января 2012 года, в России действовало 230 кредитных организаций с участием нерезидентов, что составляло 27,7% совокупного уставного капитала российской банковской системы. Это был период активной интеграции и значительного притока иностранного капитала.

Однако к 1 января 2025 года картина существенно изменилась:

• Число кредитных организаций, имеющих участие нерезидентов, сократилось до 87, что составляет 24,7% от общего числа зарегистрированных кредитных организаций (353).
• Размер участия иностранного капитала в совокупном уставном капитале действующих кредитных организаций, рассчитанный Банком России, снизился до 5,86%. Это заметное сокращение по сравнению с 6,95% на 1 января 2024 года и 8,97% на 1 января 2023 года.
• Инвестиции нерезидентов в совокупный уставный капитал действующих кредитных организаций за 2024 год уменьшились на 18,3 миллиарда рублей (на 5,5%), составив 317,232 миллиарда рублей на 1 января 2025 года.
• К октябрю 2024 года число банков с иностранным участием в РФ достигло минимума за 10 лет, сократившись до 85 штук.

Эти данные свидетельствуют о тенденции к снижению доли иностранного капитала в российском банковском секторе в последние годы, что обусловлено как геополитическими факторами, так и изменившейся экономической стратегией. В 2006 году, когда иностранные банки были более активны, они концентрировали 10% средств, привлеченных от предприятий и организаций всей банковской системой страны. Кроме того, иностранные банки активно работали на межбанковском рынке, где на них приходилось 22,9% кредитов, депозитов и иных размещенных средств в банках. Эти цифры демонстрируют, что, несмотря на меньшую долю в общем капитале, иностранные банки играли заметную роль в определенных сегментах рынка. Почему же сейчас их активность снижается?

Позитивные эффекты присутствия

Присутствие иностранных банков традиционно рассматривается как фактор, оказывающий ряд положительных воздействий на финансовую систему и экономику принимающей страны:

• Развитие международных расчетов и трансграничных платежей: С появлением филиалов иностранных банков упрощается система международных расчетов и открытие счетов для российских организаций. Это способствует обеспечению беспрепятственных трансграничных платежей для юридических лиц, что особенно важно в условиях глобальных экономических вызовов.
• Снижение рисков вторичных санкций: Прямое присутствие филиалов может помочь российским компаниям снизить риски применения вторичных санкций при проведении международных финансовых операций, так как транзакции могут осуществляться внутри одной банковской группы.
• Привлечение иностранных инвестиций: Потенциальный рост иностранных инвестиций и упрощение международных финансовых операций для отечественных компаний являются прямыми следствиями облегчения доступа иностранного капитала на рынок.
• Снижение издержек на KYC и транзакции: Упрощение процедур «Знай своего клиента» (KYC) и транзакций внутри одного иностранного банка (например, между филиалом и материнской структурой) может значительно сократить операционные издержки для клиентов.
• Привлечение новых технологий и принципов корпоративного управления: Иностранные банки часто привносят передовые банковские продукты и услуги, совершенствуют системы риск-менеджмента и внутреннего контроля, а также способствуют развитию культуры корпоративного управления в соответствии с международными стандартами. Это стимулирует инновации и повышает эффективность всего сектора.
• Диверсификация рисков и повышение конкуренции: Расширение присутствия иностранных банков в банковской системе в целом является стабилизирующим фактором. Оно способствует диверсификации рисков и повышению конкуренции, что в свою очередь стимулирует российские банки к улучшению качества услуг, эффективности и снижению процентных ставок. Высокий уровень межбанковской конкуренции побуждает банки к диверсификации рисков, что снижает подверженность банковской системы внешним шокам и кризисам. С ростом конкуренции растет доступность кредитов для экономики и снижаются издержки для заемщиков.

Негативные эффекты и вызовы для конкуренции

Наряду с позитивными аспектами, присутствие иностранных банков может порождать и ряд негативных эффектов, а также вызывать новые вызовы для существующей конкурентной среды:

• Усиление давления на российские банки: Увеличение конкуренции на рынке банковских услуг с появлением филиалов иностранных банков может привести к усилению давления на российские банки, особенно на те, которые менее эффективны или технологически отсталы. Это может повлечь за собой необходимость реструктуризации, слияний или даже ухода некоторых игроков с рынка.
• Риски для финансовой стабильности: При недостаточном надзоре или несоблюдении пруденциальных требований со стороны регулятора, расширение присутствия иностранных банков может создать риски для финансовой стабильности. Доминирование государственного участия в капитале банков и политика ограничения конкуренции могут способствовать уязвимости банковского сектора от внешних шоков и кризисов. Слабый уровень надзора и мониторинга банковской деятельности усугубляет эту проблему.
• Дисбаланс между потенциалом и реальной деятельностью: На российском банковском рынке существует существенный дисбаланс между потенциальными конкурентными преимуществами дочерних иностранных банков и реальными масштабами их деятельности. Хотя на отдельных сегментах они играют заметную роль, их общая доля на рынке услуг (особенно в рознице) оставалась относительно небольшой. Доминирование государственных банков может привести к искажению ценообразования на банковские услуги и замедлению инноваций, а снижение конкуренции способно ухудшить условия оказания банковских услуг для потребителей.
• Сегменты рынка с недостаточной и эффективной конкуренцией:
  • Недостаточный уровень конкуренции наблюдается в сегменте потребительских кредитов, ипотеки, карточных платежей и переводов, а также в сфере эквайринга. Здесь присутствие иностранных банков может быть особенно полезным для стимулирования инноваций и снижения стоимости услуг.
  • Эффективная конкуренция характеризует такие сегменты, как привлечение средств государственных и частных компаний, автокредитование и переводы по системе быстрых платежей (СБП). Здесь иностранным игрокам придется работать в условиях ужесточенной борьбы за клиента.

Таким образом, иностранные банки, с одной стороны, являются катализаторами развития, способствуя модернизации и повышению эффективности российского банковского сектора. С другой стороны, их присутствие требует от регулятора и национальных игроков постоянной адаптации и совершенствования, чтобы минимизировать потенциальные риски и максимизировать выгоды для экономики.

Стратегии развития и вызовы для иностранных банков в современной РФ

В условиях постоянно меняющейся глобальной и национальной экономической конъюнктуры иностранные банки, оперирующие на российском рынке, вынуждены постоянно адаптировать свои стратегии. Последние регуляторные изменения в 2024 году открыли новые возможности, но также принесли и новые вызовы.

Стратегии выхода на российский рынок: дочерние структуры и филиалы

Традиционно, иностранные банки использовали несколько основных стратегий для входа на российский рынок:

1. Создание дочерних кредитных организаций: Это была и остается наиболее распространенная стратегия для полномасштабного присутствия. Дочерний банк является полноценным российским юридическим лицом, что позволяет ему осуществлять весь спектр банковских операций, предусмотренных российским законодательством, включая работу с физическими лицами, открытие сети отделений и участие в системе страхования вкладов.
   • Преимущества: Полная интеграция в российскую правовую систему, доверие местных клиентов, возможность глубокой адаптации к местным условиям.
   • Недостатки: Высокие капитальные затраты на создание и поддержание, необходимость полного соблюдения всех российских регуляторных требований (включая нормативы по капиталу, резервированию и т.д.), что может быть обременительно.
2. Открытие представительств: Эта стратегия не предполагает прямого осуществления банковской деятельности, ограничиваясь функциями изучения рынка, налаживания контактов и поддержки интересов материнского банка.
   • Преимущества: Минимальные инвестиции и регуляторные требования.
   • Недостатки: Отсутствие права на проведение банковских операций.

С 1 сентября 2024 года появилась новая, кардинально отличающаяся стратегия – открытие одного филиала на территории РФ, а с 1 января 2026 года – возможность открытия двух филиалов (один в ТОР, второй в остальных регионах страны).

• Преимущества:
  • Снижение капитальных затрат: Филиал не требует формирования полноценного уставного капитала, как дочерний банк. Его входной порог — гарантийный депозит, который изначально установлен в 1 млрд рублей, но уже в июне 2025 года Минфин России предложил сократить его до 90 млн рублей. Это значительно ниже, чем уставной капитал для вновь регистрируемого банка.
  • Прямая ответственность материнского банка: Это повышает доверие со стороны корпоративных клиентов и обеспечивает дополнительную финансовую надежность.
  • Упрощение трансграничных операций: Работа в рамках единой структуры (филиал-материнский банк) может значительно упростить и ускорить международные расчеты для корпоративных клиентов.
• Недостатки:
  • Операционные ограничения: Самым значимым является запрет на операции с физическими лицами и индивидуальными предпринимателями, а также на открытие внутренних структурных подразделений и привлечение банковских платежных агентов. Это сужает клиентскую базу до исключительно юридических лиц.
  • Регуляторная адаптация: Необходимость соблюдения российского законодательства, специфических требований Банка России и контрсанкционного режима.

Ключевые вызовы для иностранных банков

Современная российская экономическая среда ставит перед иностранными банками ряд серьезных вызовов:

1. Ужесточение регуляторных требований:
   • Информационная безопасность: Филиалы иностранных банков должны соблюдать строгие требования Положения Банка России от 30 января 2025 года № 851-П. Эти требования касаются защиты информации, составляющей банковскую тайну, данных авторизации клиентов, информации об операциях (включая связанные с цифровым рублем) и ключевой информации средств криптографической защиты информации (СКЗИ). При этом устанавливаются поэтапно ужесточающиеся уровни защиты: минимальный 3-й уровень соответствия ГОСТ Р 57580.1-2017 сейчас, и стандартный 2-й уровень (не ниже 4-го по ГОСТ Р 57580.1-2017) с 1 июля 2027 года.
   • Гарантийный депозит: Требование к формированию гарантийного депозита в размере не менее 1 миллиарда рублей (хотя и есть предложения о его снижении) представляет собой существенный входной барьер.
   • Пруденциальные нормативы: Необходимость соблюдения нормативов финансового рычага (НФР, или Н5) и предельного размера риска по предоставленным заемщикам кредитам (Н17) требует тщательного управления рисками.
2. Санкционное и контрсанкционное законодательство: Российская Федерация активно применяет Федеральный закон «О мерах воздействия (противодействия) на недружественные действия Соединенных Штатов Америки и иных иностранных государств». Это, наряду с международными санкциями, создает сложную правовую среду, требующую от иностранных банков постоянного мониторинга и адаптации своих операций, чтобы избежать нарушений как российского, так и международного законодательства.
3. Ограничения на операции с физическими лицами и ИП: Для филиалов этот запрет существенно сужает потенциальный рынок, ограничивая их работу только с юридическими лицами. Это может сделать их менее конкурентоспособными в универсальных банковских услугах.
4. Кадровые ограничения: Требование, что количество сотрудников-иностранцев и апатридов в филиале не должно превышать 50% от общего числа работников, может создавать трудности в привлечении и удержании высококвалифицированных международных специалистов.

Адаптация и перспективы для «дружественных» юрисдикций

Несмотря на вызовы, российское правительство и Банк России активно работают над созданием благоприятных условий для привлечения иностранных банков, особенно из «дружественных» юрисдикций.

• Ожидаемые сроки открытия первых филиалов: Ожидается, что появление первых филиалов иностранных банков из «дружественных» юрисдикций произойдет не ранее 2025 года. Это связано с необходимостью тщательной адаптации к сложной регуляторной среде и санкционным ограничениям. В апреле 2025 года глава Центрального банка России Эльвира Набиуллина сообщила о ведущихся активных переговорах с зарубежными банками о создании филиалов, хотя и без разглашения деталей.
• Инициативы по упрощению условий: Минфин России в июне 2025 года выступил с предложением значительно упростить условия для открытия филиалов иностранных банков, включая сокращение минимального гарантийного депозита с 1 миллиарда рублей до 90 миллионов рублей. Это может значительно снизить входной порог и сделать рынок более привлекательным.
• Расширение географии присутствия: Госдума в июле 2025 года приняла закон, который позволяет филиалам иностранных банков с 1 января 2026 года открывать два филиала на территории России: один – на территории опережающего развития (ТОР), второй – в остальных регионах страны. Это открывает новые возможности для регионального развития и специализации.

Таким образом, иностранные банки в России сталкиваются с уникальным сочетанием строгих регуляторных требований и стратегических возможностей. Успех их деятельности будет зависеть от способности эффективно адаптироваться к местной специфике, использовать преимущества новой регуляторной среды и грамотно управлять геополитическими рисками.

Позитивные и негативные эффекты присутствия иностранных банков

Присутствие иностранных банков в национальной экономике – это многогранный феномен, оказывающий как позитивное, так и потенциально негативное влияние на различные аспекты финансовой системы и экономики в целом. Анализ этих эффектов позволяет получить более полное представление о роли иностранных игроков в контексте Российской Федерации.

Позитивные эффекты присутствия

Либерализация доступа иностранного банковского капитала на российский рынок, особенно в форме филиалов, призвана дать ряд ощутимых выгод:

• Развитие системы международных расчетов: Одним из наиболее очевидных позитивных эффектов является существенное развитие системы международных расчетов. Филиалы иностранных банков могут стать эффективными каналами для проведения трансграничных платежей, минимизируя зависимость от традиционных, часто подверженных внешнему давлению, систем.
• Упрощение открытия счетов для российских организаций: Российские юридические лица, особенно те, кто активно занимается внешнеэкономической деятельностью, получат возможность упрощенного открытия счетов в иностранных банках через их российские филиалы. Это снизит административные барьеры и временные затраты.
• Снижение рисков применения вторичных санкций: В условиях геополитической напряженности, присутствие филиалов иностранных банков может способствовать снижению рисков применения вторичных санкций для российских компаний. Операции, проводимые внутри одной международной банковской группы, могут быть менее подвержены внешнему давлению, чем транзакции через сторонние корреспондентские счета.
• Обеспечение беспрепятственного проведения трансграничных платежей: Для юридических лиц, чья деятельность связана с международной торговлей и инвестициями, наличие надежных и бесперебойных каналов для трансграничных платежей является критически важным. Филиалы иностранных банков могут обеспечить эту беспрепятственность, поддерживая стабильность внешнеэкономических связей.
• Потенциальный рост иностранных инвестиций: Упрощение условий для входа на рынок через филиалы, а также снижение операционных барьеров, могут стимулировать приток иностранных инвестиций не только в банковский сектор, но и в реальный сектор экономики через более эффективное финансирование.
• Снижение издержек на процедуры KYC (знай своего клиента) и упрощение транзакций: Для компаний, уже работающих с материнским банком за рубежом, открытие счета в его российском филиале может значительно упростить процедуры KYC и ускорить внутренние транзакции, поскольку часть информации уже известна банковской группе.
• Привлечение новых технологий и принципов корпоративного управления: Иностранные банки традиционно являются носителями передовых финансовых технологий, инновационных продуктов и эффективных моделей корпоративного управления. Их приход стимулирует конкуренцию и способствует внедрению лучших мировых практик в российский банковский сектор.
• Диверсификация рисков и повышение финансовой стабильности: Увеличение числа и разнообразия участников рынка, а также привнесение новых источников капитала, способствует диверсификации рисков внутри финансовой системы, делая ее более устойчивой к шокам.

Негативные эффекты и вызовы для конкуренции

Несмотря на очевидные преимущества, присутствие иностранных банков может иметь и свои негативные стороны:

• Увеличение конкуренции на рынке банковских услуг и давление на российские банки: Появление новых игроков, особенно крупных международных банков с развитыми технологиями и доступом к относительно дешевому капиталу, может усилить конкурентное давление на существующие российские банки. Это может привести к снижению их рентабельности, вынуждая к уходу с рынка или консолидации. Для менее эффективных российских банков это может стать серьезным вызовом.
• Риски для финансовой стабильности при недостаточном надзоре: Несмотря на строгие требования Банка России, всегда существует риск возникновения проблем с финансовой стабильностью, если надзорные органы не смогут в полной мере контролировать деятельность филиалов, особенно в части трансграничных операций и консолидированных рисков. Недостаточный уровень надзора может усугубить влияние внешних шоков и кризисов.
• Потенциальный отток капитала: В случае ухудшения экономической или геополитической ситуации в России, иностранные банки могут относительно быстро свернуть свою деятельность или сократить инвестиции, что может привести к оттоку капитала и нестабильности.
• Ограниченность специализации филиалов: Запрет на работу с физическими лицами и индивидуальными предпринимателями для филиалов иностранных банков, а также невозможность открытия внутренних структурных подразделений, существенно ограничивает их функционал и может привести к фокусировке на узком сегменте корпоративных клиентов, не охватывая широкие слои населения и малого бизнеса.
• Искажение конкуренции: Если условия для филиалов будут значительно отличаться от условий для российских банков (например, в части регулирования или налогообложения, хотя российские власти стремятся к выравниванию), это может создать искажения в конкурентной среде.
• Дисбаланс между потенциальными преимуществами и реальными масштабами: Как отмечалось ранее, на российском банковском рынке наблюдается существенный дисбаланс. Присутствие иностранных банков может быть ограничено лишь отдельными, высокомаржинальными сегментами, без значимого влияния на общую структуру рынка. Например, в сегменте потребкредитов, ипотеки, карточных платежей и эквайринга наблюдается недостаточный уровень конкуренции, где филиалы, из-за своих ограничений, не смогут существенно изменить ситуацию. В то же время, в автокредитовании или переводах по СБП конкуренция уже эффективна, что может затруднить «вход» даже для филиалов.

Таким образом, оценка влияния иностранных банков требует комплексного подхода, учитывающего как стратегические выгоды для экономики и финансовой системы, так и потенциальные риски, требующие адекватного регуляторного ответа.

Перспективы развития иностранного банковского капитала в России

Современные геополитические и экономические условия формируют уникальный ландшафт для развития иностранного банковского капитала в России. Открытие возможностей для филиалов иностранных банков, наряду с активными инициативами Банка России и Минфина, свидетельствует о стремлении к адаптации и поиску новых путей интеграции в мировую финансовую систему.

Инициативы Банка России и Минфина по упрощению условий

Осознавая важность привлечения иностранного капитала, российские регуляторы активно работают над созданием более благоприятных условий для его прихода и функционирования.

• «Основные направления развития финансового рынка Российской Федерации на 2026 год и период 2027 и 2028 годов»: В рамках этого стратегического документа активно обсуждается возможность дальнейшего упрощения условий для допуска филиалов иностранных банков на российский финансовый рынок. Это указывает на долгосрочную стратегию по интеграции иностранного капитала.
• Предложения Минфина России (июнь 2025 года): Министерство финансов выступило с важными инициативами, направленными на снижение входного порога и расширение операционных возможностей:
  • Снижение гарантийного депозита: Предложено существенно снизить минимальный гарантийный депозит для филиалов иностранных банков с 1 миллиарда рублей до 90 миллионов рублей. Это значительно сократит капитальные затраты и сделает российский рынок более привлекательным для зарубежных игроков.
  • Расширение перечня операций: Рассматривается возможность расширения перечня операций, доступных филиалам, в частности, разрешение на работу с физическими лицами и расширение спектра операций на рынке ценных бумаг. Это позволит филиалам занять более широкую нишу на рынке и увеличить свою рентабельность.
• Прямой доступ к биржевым торгам: В рамках тех же «Основных направлений» подтверждается продолжение работы по созданию условий для прямого доступа к российским биржевым торгам инвесторов из государств-партнеров РФ, включая государства-члены ЕАЭС и БРИКС. Это откроет новые каналы для инвестиций и увеличит ликвидность российского фондового рынка.

Эти инициативы демонстрируют гибкость регуляторов и готовность адаптироваться к текущим реалиям, чтобы стимулировать приток капитала из «дружественных» юрисдикций.

Новые возможности для международных расчетов и инвестиций

Упрощение регуляторной среды для филиалов иностранных банков открывает значительные возможности для развития международных расчетов и инвестиций:

• Упрощенная процедура налогового учета: Внедрение упрощенной процедуры налогового учета для иностранных организаций, открывающих банковские счета в российских кредитных учреждениях, снизит административную нагрузку и повысит привлекательность российского рынка.
• Развитие сотрудничества со странами-партнерами: В условиях переориентации внешнеэкономических связей на Восток и Юг, филиалы банков из стран ЕАЭС, БРИКС и других «дружественных» юрисдикций могут стать ключевыми звеньями в новой архитектуре международных расчетов и инвестиционного сотрудничества.
• Поддержка внешней торговли: Новые каналы расчетов через филиалы иностранных банков будут способствовать поддержанию и развитию внешней торговли, особенно в тех секторах, которые сталкиваются с ограничениями традиционных западных финансовых институтов.

Прогнозы и экспертные оценки

Несмотря на позитивные сдвиги в регуляторной среде, эксперты сохраняют осторожный оптимизм относительно сроков и масштабов прихода иностранных банков:

• Сроки открытия первых филиалов: Ожидается, что появление первых филиалов иностранных банков из «дружественных» юрисдикций произойдет не ранее 2025 года. Изначально, в августе 2024 года, ожидалось, что это случится уже к декабрю 2024 года, однако сложная регуляторная среда и необходимость адаптации к санкционным ограничениям сдвинули эти сроки. Закон, позволяющий филиалам иностранных банков с 1 января 2026 года открывать два филиала, также указывает на постепенный характер процесса.
• Влияние геополитических факторов: Решения иностранных банков о вхождении или сохранении присутствия в России будут в значительной степени зависеть от геополитической стабильности и дальнейшего развития санкционного режима. Банки из «недружественных» стран, скорее всего, продолжат сокращать свое присутствие или сохранять минимальное.
• Перспективы для «дружественных» юрисдикций: Основной потенциал развития связан с банками из стран-партнеров, которые заинтересованы в углублении экономических связей с Россией. Они могут использовать филиалы для обслуживания своих национальных компаний, работающих на российском рынке, а также для облегчения торговых и инвестиционных потоков.
• Возможность работы без ККТ: Подтверждение Минфина России о том, что российские продавцы не обязаны применять контрольно-кассовую технику при расчетах с иностранными банками за пределами РФ, если расчеты осуществляются за пределами РФ, также упрощает внешнеэкономическую деятельность и делает ее более привлекательной.

Таким образом, будущее иностранного банковского капитала в России будет определяться сложным взаимодействием регуляторных инициатив, геополитических реалий и стратегических интересов самих иностранных финансовых институтов. Российские власти демонстрируют готовность к адаптации и созданию условий для привлечения капитала из новых источников, что может привести к формированию более диверсифицированной и устойчивой банковской системы в долгосрочной перспективе.

Заключение

Комплексное академическое исследование роли, особенностей функционирования и перспектив развития иностранных банков в банковской системе Российской Федерации позволило выявить ключевые тенденции, регуляторные трансформации и стратегические вызовы, формирующие современный ландшафт этого сектора.

Обобщая результаты исследования, можно констатировать, что российская банковская система находится на важном этапе трансформации, характеризующемся переосмыслением роли иностранного капитала. Исторически, от дореволюционного активного присутствия иностранных банков до полного национализации в советский период и последующего осторожного допуска в постсоветской России, вектор менялся в зависимости от экономических и политических приоритетов. Политика ограничения участия нерезидентов в 1990-е годы, а затем и полный запрет на открытие филиалов иностранных банков в 2013 году, были обусловлены стремлением защитить национальный банковский сектор и обеспечить полноценный контроль регулятора.

Однако, начиная с 1 сентября 2024 года, Федеральный закон № 275-ФЗ открыл новую главу, разрешив деятельность филиалов иностранных банков. Этот шаг продиктован необходимостью развития международных расчетов, снижения рисков вторичных санкций и обеспечения беспрепятственных трансграничных платежей в условиях современных геополитических вызовов.

Ключевые особенности функционирования филиалов заключаются в их жесткой регуляции:

• Строгие условия допуска, включающие требование о трехлетнем опыте банковской деятельности материнского банка и наличии высокого кредитного рейтинга, а также обязательное соглашение между Банком России и надзорным органом иностранного государства.
• Операционные ограничения, такие как запрет на работу с физическими лицами и индивидуальными предпринимателями, а также на открытие внутренних структурных подразделений, что ориентирует филиалы преимущественно на корпоративный сегмент.
• Повышенные требования к финансовой устойчивости, включая формирование гарантийного депозита (изначально 1 млрд рублей, но с перспективой снижения до 90 млн рублей) и соблюдение нормативов финансового рычага и предельного размера риска.
• Исключительно жесткие требования к информационной безопасности, регламентированные Положением Банка России № 851-П от 30 января 2025 года, с поэтапным ужесточением до 2027 года.
• Кадровые ограничения, требующие, чтобы доля иностранных граждан не превышала 50% от общего числа сотрудников.

Влияние иностранных банков на российскую финансовую систему неоднозначно. С одной стороны, они являются источником капитала, новых технологий, стандартов корпоративного управления и стимулируют конкуренцию, что способствует повышению эффективности и финансовой стабильности. С другой стороны, сокращение их общего числа и доли в совокупном уставном капитале (до 5,86% на 1 января 2025 года) свидетельствует о сложностях. Потенциальные негативные эффекты включают усиление конкурентного давления на российские банки и риски для финансовой стабильности при недостаточном надзоре.

Стратегии развития иностранных банков смещаются от традиционных дочерних структур к новой модели филиалов, которая предлагает более гибкий и менее капиталоемкий путь на рынок. Однако они сталкиваются с такими вызовами, как сложные регуляторные требования, санкционное законодательство и операционные ограничения.

Перспективы развития иностранного банковского капитала в России тесно связаны с инициативами Банка России и Минфина по упрощению условий допуска, включая возможное снижение гарантийного депозита и расширение перечня операций. Ожидается, что основные игроки придут из «дружественных» юрисдикций, что будет способствовать развитию международных расчетов и инвестиций, особенно в рамках ЕАЭС и БРИКС. Закон, позволяющий с 2026 года открывать два филиала, также свидетельствует о поступательном движении в этом направлении.

Ключевые вызовы и перспективы развития иностранного банковского капитала в РФ в условиях изменяющейся мировой экономики заключаются в необходимости найти баланс между открытостью для международного сотрудничества и обеспечением финансового суверенитета и безопасности. Российская Федерация активно формирует новую, многополярную финансовую архитектуру, где иностранные банки из стран-партнеров могут сыграть важную роль в обеспечении стабильности и развития.

Для дальнейших исследований целесообразно более глубоко проанализировать:

• Конкретные кейсы прихода и адаптации первых филиалов иностранных банков из «дружественных» юрисдикций.
• Экономическую эффективность и вклад филиалов в развитие отдельных сегментов российского финансового рынка.
• Влияние изменений в требованиях к гарантийному депозиту и операционным ограничениям на решения иностранных банков о вхождении на российский рынок.
• Оценку рисков, связанных с усилением конкуренции, и разработку мер по поддержке российских банков в новых условиях.

Список использованной литературы

1. О банках и банковской деятельности: Федеральный закон от 02.12.1990 г. № 395-1 (ред. от 11.07.2011 г.). URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_2835/209c73a144e5482386926f21c97a66f1966a0149/ (дата обращения: 24.10.2025).
2. Об особенностях регистрации кредитных организаций с иностранными инвестициями: Положение Банка России от 23.04.1997 г. № 437 (ред. от 17.05.2012 г.). URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_2835/1444d32a48b59828d1544a42b15740698114f054/ (дата обращения: 24.10.2025).
3. Положение Банка России от 30 января 2025 года № 851-П «Об установлении обязательных для кредитных организаций, иностранных банков, осуществляющих деятельность на территории Российской Федерации через свои филиалы, требований к обеспечению защиты информации при осуществлении банковской деятельности в целях противодействия осуществлению переводов денежных средств без согласия клиента». URL: https://docs.cntd.ru/document/406080348 (дата обращения: 24.10.2025).
4. Ковель-Мишина И. А. Иностранные банки в экономике РФ: влияние на финансовую систему // Аудит и финансовый анализ. 2009. № 2. С. 183.
5. Мартынова Т. Банковские группы в России – портрет явления. Банковские группы становятся важнейшим инструментом развития российского банков // Банковское обозрение. 2008. №3. С. 28.
6. Аналитическая компания «Росбизнесконсалтинг»: [сайт]. URL: http://www.rbc.ru (дата обращения: 24.10.2025).
7. Центральный Банк Российской Федерации: [сайт]. URL: http://www.cbr.ru (дата обращения: 24.10.2025).
8. Установлены правила деятельности филиалов иностранных банков на территории РФ. URL: https://www.council.gov.ru/events/news/158654/ (дата обращения: 24.10.2025).
9. Иностранным банкам разрешили работать в России через свои филиалы. Garant.ru. URL: https://www.garant.ru/news/1691238/ (дата обращения: 24.10.2025).
10. Регулирование деятельности иностранных банков в российской Федерации. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/regulirovanie-deyatelnosti-inostrannyh-bankov-v-rossiyskoy-federatsii (дата обращения: 24.10.2025).
11. Разрешение деятельности филиалов иностранных банков в РФ. LEVEL Legal Services. URL: https://levellegal.ru/razreshenie-deyatelnosti-filialov-inostrannykh-bankov-v-rf/ (дата обращения: 24.10.2025).
12. Об определении понятия «иностранный банк» от 12 октября 2016. Docs.cntd.ru. URL: https://docs.cntd.ru/document/420380845 (дата обращения: 24.10.2025).
13. Иностранные банки в российской экономике: основные особенности и перспективы развития с учетом мирового опыта. Автореферат диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук. Национальный Институт Системных Исследований Проблем Предпринимательства АНО. URL: https://www.nisse.ru/articles/detail.php?ID=1192 (дата обращения: 24.10.2025).
14. Иностранные банки в России. Высшая школа экономики. URL: https://www.hse.ru/data/2010/05/04/1217596859/2006_03_02.pdf (дата обращения: 24.10.2025).
15. Особенности функционирования банков с иностранным участием в капитале в современной России. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/osobennosti-funktsionirovaniya-bankov-s-inostrannym-uchastiem-v-kapitale-v-sovremennoy-rossii (дата обращения: 24.10.2025).
16. Иностранные банки в современной банковской системе Российской Федерации. Экономический факультет МГУ. URL: https://www.econ.msu.ru/cmt2/lib/c/2425/file/Foreign_banks_in_Russia.pdf (дата обращения: 24.10.2025).
17. Информационное письмо Банка России от 24.11.2020 N ИН-03-41/164 «О счетах банков с базовой лицензией в иностранных банках». КонсультантПлюс. URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_370212/ (дата обращения: 24.10.2025).
18. Допуск филиалов иностранных банков. Банк России. URL: https://cbr.ru/Content/Document/File/161474/Admission_FI.pdf (дата обращения: 24.10.2025).
19. История банковского дела в России. Калужская областная научная библиотека им. В.Г. Белинского. URL: https://www.kaluga-lib.ru/kraevedenie/kalend_zna_dat/izdaniya/history_bank_kaluga/index.php (дата обращения: 24.10.2025).
20. Федеральный закон «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма» от 07.08.2001 N 115-ФЗ (последняя редакция). КонсультантПлюс. URL: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_32834/ (дата обращения: 24.10.2025).
21. Филиалы иностранных банков. Банк России. URL: https://cbr.ru/finmarket/supervision/licensing/ib_filials/ (дата обращения: 24.10.2025).
22. Влияние и эволюция деятельности зарубежных банков в трансформационной экономике России. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/vliyanie-i-evolyutsiya-deyatelnosti-zarubezhnyh-bankov-v-transformatsionnoy-ekonomike-rossii (дата обращения: 24.10.2025).
23. Первые филиалы иностранных банков откроются в России под конец года. Юникон. URL: https://unicon.ru/media/articles/pervye-filialy-inostrannykh-bankov-otkroyutsya-v-rossii-pod-konets-goda/ (дата обращения: 24.10.2025).
24. История Банка России. URL: https://www.cbr.ru/about_br/history/ (дата обращения: 24.10.2025).
25. Влияние иностранных финансово-кредитных организаций на современную банковскую систему российской Федерации. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/vliyanie-inostrannyh-finansovo-kreditnyh-organizatsiy-na-sovremennuyu-bankovskuyu-sistemu-rossiyskoy-federatsii (дата обращения: 24.10.2025).
26. Перспективы участия иностранных банков в развитии российской банковской системы. Geum.ru. URL: https://geum.ru/news/ekonomika/19932/ (дата обращения: 24.10.2025).
27. Конкуренция в банковском секторе: «дорожная карта» для финансовой стабильности? КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/konkurentsiya-v-bankovskom-sektore-dorozhnaya-karta-dlya-finansovoy-stabilnosti (дата обращения: 24.10.2025).
28. Основные направления развития финансового рынка Российской Федерации на 2026 год и период 2027 и 2028 годов. Банк России. URL: https://www.cbr.ru/analytics/fin_r/onrfr/onrfr_26-28/ (дата обращения: 24.10.2025).
29. Российские продавцы вправе не применять ККТ при работе с иностранными банками. Garant.ru. URL: https://www.garant.ru/news/1739062/ (дата обращения: 24.10.2025).