Учет и анализ кредитных рисков коммерческих банков: теоретические основы, методология и российская практика

В динамично меняющемся экономическом ландшафте, где неопределенность стала нормой, а не исключением, кредитные риски выступают в авангарде вызовов, стоящих перед коммерческими банками. Их эффективное управление — это не просто вопрос соблюдения регуляторных требований, но фундаментальный столп финансовой стабильности и устойчивого развития любой кредитной организации. От способности банка своевременно и точно оценивать, учитывать и минимизировать эти риски напрямую зависит его прибыльность, ликвидность и, в конечном итоге, выживаемость на рынке. Именно поэтому глубокое исследование теоретических и методологических аспектов учета и анализа кредитных рисков, с особым акцентом на российскую практику, приобретает особую актуальность.

Цель настоящей работы — всесторонне изучить и систематизировать концептуальные основы и прикладные методы управления кредитными рисками в коммерческих банках Российской Федерации. Для достижения этой цели были поставлены следующие задачи: раскрыть сущность и классификацию кредитных рисков, представить теоретические основы и современные модели их оценки, детально рассмотреть учет кредитных рисков и формирование резервов в соответствии с российскими стандартами, проанализировать практические аспекты анализа кредитных рисков, систематизировать нормативно-правовую базу регулирования, описать эффективные методы и стратегии управления, а также выявить актуальные проблемы и перспективы развития в этой области. Структура исследования логично выстроена таким образом, чтобы последовательно провести читателя от общих теоретических положений к конкретным методологическим подходам и практическим аспектам их применения в российской банковской системе, что соответствует академическим требованиям к курсовой работе.

Теоретические основы кредитного риска коммерческого банка

В основе любого банковского бизнеса лежит операция кредитования, которая, будучи источником дохода, одновременно является и колыбелью главного источника потенциальных потерь — кредитного риска. Чтобы понять, как управлять этим риском, необходимо прежде всего осмыслить его природу, виды и факторы возникновения, что является ключом к разработке эффективных стратегий минимизации убытков.

Понятие и сущность кредитного риска

Кредитный риск, по своей сути, представляет собой невидимую, но постоянно присутствующую угрозу для финансового здоровья кредитной организации. Это не просто гипотетическая возможность, а вполне осязаемая вероятность того, что заемщик по той или иной причине не сможет или не захочет выполнить свои финансовые обязательства перед банком в полном объеме и в срок, как это предусмотрено кредитным договором. Результатом такого неисполнения или неполного исполнения всегда являются убытки для банка, которые могут проявляться в виде недополученных процентов, невозможности возврата основной суммы долга, а также дополнительных операционных расходов, связанных с взысканием просроченной задолженности.

Опасность погружения в долговую яму и, соответственно, степень кредитного риска, варьируется в зависимости от множества факторов. В первую очередь это специфика самого заемщика — его финансовое положение, кредитная история, репутация, отраслевая принадлежность. Во-вторых, это условия кредитования — сумма, срок, процентная ставка, наличие и качество обеспечения, а также целевое назначение кредита. Иными словами, кредитный риск — это многогранное понятие, объединяющее в себе как внутренние характеристики заемщика, так и внешние условия, в которых реализуется кредитная сделка. В этом контексте важно понимать, что даже при наличии безупречной кредитной истории, изменившиеся рыночные условия могут существенно повлиять на способность заемщика выполнять свои обязательства.

Классификация кредитных рисков

Для более глубокого понимания и эффективного управления кредитные риски принято классифицировать по различным признакам, что позволяет банку не только идентифицировать угрозы, но и применять адекватные стратегии противодействия.

Традиционно кредитные риски делятся на внешние и внутренние. Однако эта базовая классификация дополняется более детализированными подходами. Так, по степени охвата риски могут быть:

• Индивидуальными – когда речь идет о конкретном заемщике и его неспособности выполнить обязательства.
• Портфельными – охватывающими весь кредитный портфель банка или его сегменты, где риски взаимосвязаны и могут усиливать друг друга.
• Страновыми – возникающими в результате политической или экономической нестабильности в определенной стране, что влияет на способность заемщиков из этой страны обслуживать долг в иностранной валюте.
• Концентрационными – когда большая часть кредитов сосредоточена в одной отрасли, регионе или у небольшого числа крупных заемщиков, что делает банк уязвимым к специфическим шокам.

Помимо этого, выделяются риски по источнику возникновения, такие как институциональный риск (связанный с недостаточностью или неэффективностью институциональной среды) и упомянутый риск концентрации.

Рассмотрим ключевые виды кредитного риска, которые имеют первостепенное значение для коммерческих банков:

1. Риск неисполнения кредитных обязательств (credit default risk): Это основной и наиболее очевидный вид кредитного риска. Он проявляется в потерях, которые банк несет из-за маловероятности или невозможности дебитора произвести выплаты по своим обязательствам полностью или частично. Согласно общепринятой практике, этот риск становится критическим, когда просрочка превышает 90 дней.
2. Риск концентрации (concentration risk): Возникает, когда значительная часть кредитного портфеля сосредоточена на одном финансовом инструменте, операции, заемщике или секторе экономики. Он может быть single-name concentration (концентрация на небольшой группе контрагентов) или industry concentration (отраслевая концентрация). Например, если банк выдал большую часть кредитов предприятиям одной отрасли, спад в этой отрасли может привести к массовым дефолтам.
3. Страновой риск (country risk): Это риск потерь, обусловленный политической или экономической нестабильностью в стране заемщика, что может привести к замораживанию суверенным государством платежей в иностранной валюте или к другим ограничениям, препятствующим обслуживанию долга.
4. Индивидуальный кредитный риск: Как следует из названия, он связан с неспособностью конкретного заемщика выполнить свои обязательства. Это может быть как физическое, так и юридическое лицо.
5. Риск просрочки (ликвидности): Это вероятность задержки выплат по кредиту. Хотя это не всегда приводит к полному дефолту, просрочка негативно влияет на ликвидность банка, так как он не получает ожидаемые денежные потоки в срок.
6. Риск обеспечения по кредиту: Возникает, когда предоставленное заемщиком обеспечение (например, залог недвижимости) оказывается недостаточным для покрытия убытков в случае дефолта или его реализация сопряжена с трудностями и дополнительными расходами.
7. Риск достаточности капитала: Характеризуется неспособностью банка отвечать по собственным долговым обязательствам. Хотя это более широкий риск, он тесно связан с кредитным риском, поскольку значительные потери по кредитам могут подорвать капитал банка.

Стоит отметить, что кредитный риск может относиться как к отдельным ссудам, так и ко всему кредитному портфелю банка. В современных условиях банковский риск-менеджмент уделяет всё большее внимание ESG-рискам (Environment, Social, Governance). Эти риски связаны с экологическими, социальными и управленческими факторами деятельности корпоративных клиентов. Например, отсутствие адекватной экологической политики у заемщика может привести к штрафам, снижению репутации и, как следствие, ухудшению его финансового положения. Оценка таких рисков требует анализа качественных, неформализованных характеристик, что представляет собой отдельный вызов для банков.

Факторы возникновения кредитного риска

Возникновение кредитного риска — это результат сложного взаимодействия множества причин, которые условно можно разделить на внешние, не зависящие от банка, и внутренние, коренящиеся в его собственной деятельности.

Внешние факторы кредитного риска — это макросреда, в которой функционирует банк и его клиенты:

• Макроэкономические факторы: Они включают в себя такие явления, как снижение темпов экономического роста, спад производства в ключевых отраслях, высокий уровень инфляции, бюджетный и финансовый кризисы. Например, в периоды рецессии снижается платежеспособность как населения, так и предприятий, что неизбежно ведет к росту просроченной задолженности. Дополнительно сюда относятся инфляционные риски, связанные с обесцениванием денег, что уменьшает реальную стоимость кредитных активов, и риски роста стоимости заемных средств, вызванные изменением ключевой ставки Центрального банка, что увеличивает нагрузку на заемщиков с плавающей процентной ставкой.
• Политические факторы: Нестабильность политической ситуации, частая смена законодательства, коррупция – всё это создает неопределенность для бизнеса и инвесторов, что сказывается на их способности выполнять обязательства.
• Институциональные факторы: К ним относятся нестабильность правовой системы, отсутствие адекватной законодательной базы, неэффективная судебная система, что затрудняет защиту прав кредиторов и взыскание долгов.
• Отраслевые факторы: Концентрация заемщиков в одной проблемной отрасли делает банк уязвимым к специфическим для этой отрасли рискам. Например, если банк активно кредитует предприятия металлургии, а цены на металл падают, это может вызвать волну дефолтов.
• Географические факторы: Аналогично отраслевым, концентрация заемщиков в определенном регионе может быть опасна в случае локальных экономических или природных катаклизмов.
• Риски неплатежей и сужение платежеспособного спроса: Общее снижение доходов населения и покупательной способности приводит к сокращению спроса на товары и услуги, что негативно сказывается на выручке предприятий и, как следствие, на их способности обслуживать кредиты.

Внутренние факторы кредитного риска — это те аспекты, которые напрямую связаны с операционной деятельностью и управленческими решениями самого финансового учреждения:

• Особенности продукта: Некоторые кредитные продукты по своей природе более рискованны. Например, необеспеченные потребительские кредиты обычно несут более высокий риск, чем ипотечные кредиты с хорошим залогом. Внутренние факторы также включают риски, сопряженные со специфичностью кредитных продуктов, такие как риски невыплаты основной суммы долга и процентов, риски стоимости замещения (например, в деривативных сделках) и риски непредусмотренного завершения операций.
• Используемые технологии: Устаревшие или неэффективные технологии оценки и мониторинга рисков могут привести к ошибкам в принятии кредитных решений.
• Квалификация персонала: Недостаточная подготовка кредитных менеджеров, аналитиков и риск-менеджеров может привести к неверной оценке кредитоспособности заемщиков, некорректному структурированию сделок или упущению сигналов раннего предупреждения о проблемах.
• Качество менеджмента: Отсутствие четкой стратегии, неэффективное распределение ответственности, слабость внутреннего контроля – всё это создает благодатную почву для роста кредитных рисков.
• Ошибки в кредитной политике и рыночной стратегии банка: Установление слишком агрессивных целей по наращиванию кредитного портфеля без адекватной оценки рисков, концентрация на высокорисковых сегментах рынка или, наоборот, излишне консервативная политика, препятствующая росту, являются ключевыми внутренними рисками.
• Недостаточность или неактуальность информации о заемщике: Отсутствие полной и достоверной информации о финансовом положении, бизнес-процессах и репутации заемщика является одной из главных причин ошибок в оценке риска, существенно повышающей кредитный риск.

Понимание этой комплексной картины факторов позволяет банку выстраивать многоуровневую систему управления кредитным риском, включающую как превентивные меры, так и механизмы реагирования на уже возникшие проблемы.

Методологические подходы и современные модели оценки кредитных рисков

В условиях, когда кредитный риск является постоянным спутником банковской деятельности, разработка и применение эффективных методов его оценки становится краеугольным камнем успешного функционирования кредитной организации. Оценка может быть проведена как на уровне отдельной кредитной операции, так и для всего кредитного портфеля, поскольку риски на этих уровнях имеют разную природу и требуют различных подходов.

Общие методы оценки кредитного риска

Исторически банки использовали различные подходы для оценки кредитоспособности заемщиков и прогнозирования возможных потерь. Среди наиболее распространенных методов выделяют следующие:

• Аналитический метод: Этот метод предусматривает глубокий качественный и количественный анализ финансового состояния заемщика, его деловой репутации, качества обслуживания предыдущих кредитов и достаточности обеспечения по текущей ссуде. В российской банковской практике он находит свое отражение в Положении Банка России № 590-П, которое детально регламентирует оценку риска по каждой кредитной операции.
• Нормативный метод: Основывается на соблюдении установленных регулятором нормативов и требований к размеру кредитного риска, достаточности капитала и формированию резервов. Банк России активно использует этот метод для обеспечения стабильности всей банковской системы.
• Коэффициентный метод: Предполагает расчет и анализ различных финансовых коэффициентов (ликвидности, платежеспособности, рентабельности и др.) заемщика. Сравнение этих коэффициентов с отраслевыми бенчмарками или историческими данными позволяет выявить потенциальные проблемы.
• Статистический метод: Использует статистические модели для прогнозирования вероятности дефолта на основе исторических данных. К таким моделям относятся, например, регрессионные модели или модели на основе машинного обучения.
• Комплексный метод: Представляет собой комбинацию вышеперечисленных подходов, позволяющую получить наиболее полную и объективную картину кредитного риска.

Помимо этих общих методов, в риск-менеджменте применяются и более специализированные модели. Например, модели разрыва чувствительности и дюрации традиционно используются для оценки процентного риска, но они также могут предоставить косвенную, но исчерпывающую информацию для оценки кредитного риска. Изменения процентных ставок могут влиять на способность заемщиков обслуживать долг, тем самым повышая кредитный риск.

Оценка кредитного риска отдельной операции и портфеля

Оценка кредитного риска требует детального анализа нескольких ключевых параметров, которые лежат в основе большинства современных моделей:

• Сумма, подверженная риску (Exposure at Default, EAD): Это ожидаемая сумма задолженности заемщика перед банком в момент дефолта. Для простых кредитов она может быть равна основной сумме долга и начисленным процентам, но для более сложных инструментов (например, кредитных линий) EAD может включать невыбранные лимиты.
• Оценка вероятности дефолта (Probability of Default, PD): Это вероятность того, что заемщик не выполнит свои обязательства в течение определенного периода времени. PD может быть оценена с использованием статистических моделей, кредитных рейтингов или экспертных оценок.
• Оценка уровня потерь в случае дефолта (Loss Given Default, LGD): Это процент от EAD, который банк потеряет в случае дефолта заемщика после реализации всех возможных инструментов взыскания и обеспечения. LGD зависит от наличия и качества обеспечения, эффективности процедур взыскания.
• Оценка ожидаемых потерь (Expected Loss, EL): Это математическое ожидание потерь от кредитного риска. EL рассчитывается по формуле: EL = PD × LGD × EAD. Ожидаемые потери обычно покрываются за счет формируемых резервов.
• Оценка неожиданных потерь (Unexpected Loss, UL): Это потери, которые превышают ожидаемые. Они отражают изменчивость кредитного риска и обычно покрываются за счет собственного капитала банка. UL рассчитывается с использованием более сложных статистических методов, таких как VaR (Value at Risk) для кредитного портфеля.

Скоринговые системы как инструмент оценки кредитного риска

Революцию в оценке кредитного риска, особенно в сегменте розничного кредитования, произвели скоринговые системы. Это автоматизированные программы, которые анализируют обширный набор параметров клиента и кредитные риски банка, чтобы мгновенно вынести вердикт о кредитоспособности заемщика. Их главная ценность — скорость, объективность и минимизация человеческого фактора.

Принципы р��боты скоринговых систем:
Скоринговые системы сопоставляют сведения о заемщике с банковскими требованиями и обширными статистическими данными о кредитной истории миллионов других клиентов. Каждому параметру присваивается определенное количество баллов. Например, стабильная работа, высокий доход, семейное положение, наличие собственности, хорошая кредитная история — всё это приносит заемщику баллы. И наоборот, частая смена работы, отсутствие недвижимости, наличие просрочек в прошлом — снижает балл. Некоторые продвинутые системы могут учитывать даже модель телефона заемщика или его активность в социальных сетях, а также психометрические данные. Сумма этих баллов формирует скоринговый балл, на основе которого принимается решение о выдаче кредита. Каков же порог, при котором решение становится отрицательным, и что это значит для клиента?

Кредитный рейтинг по единой шкале от 1 до 999, где:

• 1-399 — низкий балл (высокий риск дефолта).
• 400-599 — средний балл (умеренный риск).
• 600-799 — высокий балл (низкий риск).
• 800-999 — очень высокий балл (минимальный риск).

Виды скоринга:
Скоринговые системы не ограничиваются лишь первичной оценкой нового клиента, они охватывают весь жизненный цикл кредита:

1. Заявочный скоринг (application-scoring): Используется для первичной оценки новых клиентов. Анализирует данные, представленные в заявке на кредит (возраст, платежеспособность, семейное положение, место проживания, работы, наличие собственности, кредитная история, доход).
2. Поведенческий скоринг (behavioral-scoring): Применяется для анализа действий держателей кредитных карт и других действующих клиентов. Позволяет банку корректировать кредитные лимиты, предлагать новые продукты или, наоборот, принимать меры по снижению рисков, если поведение клиента изменилось.
3. Коллекторский скоринг (collection-scoring): Оценивает перспективы работы с проблемной задолженностью. Помогает банку определить наиболее эффективные стратегии взыскания долга для каждого конкретного заемщика, ранжируя их по вероятности возврата средств.
4. Фрод-скоринг (fraud-scoring): Направлен на выявление мошеннических действий со стороны заемщиков. Анализирует паттерны поведения и данные, которые могут указывать на попытку обмана банка.

Скоринговые системы значительно повышают эффективность и скорость принятия кредитных решений, минимизируя субъективность и оптимизируя затраты на оценку рисков. В случае спорных моментов или по запросу автоматическая оценка может быть дополнена анализом кредитных специалистов.

Учет кредитных рисков и формирование резервов в российской банковской практике

Центральное место в системе управления кредитными рисками занимает механизм формирования резервов на возможные потери по ссудам. Этот процесс является критически важным для обеспечения финансовой устойчивости банка и регулируется строгими нормативными актами Центрального банка Российской Федерации. Резервы выполняют функцию финансовой подушки безопасности, призванной компенсировать потенциальные убытки от невозврата кредитов.

Нормативно-правовая база формирования резервов

В Российской Федерации ключевым документом, регулирующим порядок формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности, является Положение Банка России от 28.06.2017 № 590-П (с последующими изменениями и дополнениями). Этот документ пришел на смену ранее действовавшему Положению № 254-П и установил новые, более детализированные правила.

Основная цель формирования этих резервов – это не просто соблюдение регуляторных требований, а создание более стабильных условий для финансовой деятельности банков. Резервы позволяют избежать резких колебаний величины прибыли в связи со списанием потерь по ссудам, что способствует поддержанию доверия к банковской системе и снижению системных рисков. Что произойдет, если банк пренебрежет этими требованиями?

Важно отметить, что резервы на возможные потери формируются в связи с кредитным риском, обусловленным деятельностью как конкретного заемщика, так и группы заемщиков. Это означает, что банк должен оценивать риск как на индивидуальном уровне, так и на уровне портфелей однородных ссуд – групп кредитов со сходными характеристиками кредитного риска, что обеспечивает более комплексный подход. Резерв формируется в отношении требований кредитной организации к заемщику по ссуде, отражаемых на соответствующих балансовых счетах (основной долг).

Классификация ссуд и расчет резервов

Процесс определения размера резерва начинается с систематической оценки кредитного риска. Эта оценка проводится на постоянной основе, а классификация ссуды, ее оценка и определение (или уточнение) размера резерва осуществляются с периодичностью, установленной главами 3 и 5 Положения № 590-П.

Классификация ссуд по категориям качества:

В целях определения размера расчетного резерва ссуды классифицируются на основании профессионального суждения банка в одну из пяти категорий качества. Эти категории напрямую зависят от факторов кредитного риска и отражают вероятность невозврата долга:

• I (высшая) категория качества (стандартные ссуды): Ссуды, по которым кредитный риск отсутствует. Вероятность неисполнения обязательств минимальна.
• II категория качества (нестандартные ссуды): Ссуды с умеренным кредитным риском. Есть некоторые факторы, которые могут повлиять на исполнение обязательств, но они не являются критичными.
• III категория качества (сомнительные ссуды): Ссуды с высоким кредитным риском. Вероятность неисполнения обязательств значительна.
• IV категория качества (проблемные ссуды): Ссуды с очень высоким кредитным риском. Исполнение обязательств крайне маловероятно.
• V категория качества (безнадежные ссуды): Ссуды, по которым вероятность возврата практически отсутствует. Потери по ним считаются неизбежными.

Критерии классификации:

Для индивидуальной оценки ссуд классификация осуществляется на основе комбинации двух ключевых критериев:

1. Финансовое положение заемщика: Оцениваются его платежеспособность, ликвидность, финансовая устойчивость, рентабельность, кредитная история.
2. Качество обслуживания им долга: Анализируется своевременность и полнота платежей по основной сумме долга и процентам, наличие просрочек, их длительность и причины.

Для портфелей однородных ссуд категории качества определяются на основе агрегированных показателей, в частности, размера сформированного резерва относительно совокупной балансовой стоимости ссуд в портфеле. Положение № 590-П устанавливает следующие процентные соотношения для определения категорий качества портфелей однородных ссуд:

Категория качества	Размер сформированного резерва относительно совокупной балансовой стоимости ссуд в портфеле
I категория	0%
II категория	Не более 3%
III категория	Свыше 3% до 20%
IV категория	Свыше 20% до 50%
V категория	Свыше 50%

Расчет размера резерва:

Размер резерва на возможные потери по ссудам определяется исходя из присвоенной категории качества и других факторов. При наличии обеспечения по ссуде, предусмотренного главой 6 Положения № 590-П (например, залог высоколиквидных активов, поручительства крупных компаний), размер резерва может быть скорректирован в сторону уменьшения, так как риски, покрытые обеспечением, считаются менее значительными. Однако при отсутствии такого обеспечения резерв формируется в размере расчетного резерва, исходя из полного риска по ссуде.

Таким образом, система учета и формирования резервов в российской банковской практике представляет собой сложный, но жизненно важный механизм, который обеспечивает финансовую стабильность банков, позволяя им эффективно управлять кредитными рисками и минимизировать их негативное влияние на свою деятельность.

Анализ кредитных рисков в коммерческом банке (на примере российской практики)

Анализ кредитных рисков — это не просто рутинная операция, а динамичный процесс, который служит одним из самых мощных инструментов совершенствования кредитной политики коммерческого банка. В его основе лежит глубокое понимание как индивидуальных характеристик заемщика, так и широкого макроэкономического контекста, в котором осуществляется кредитная деятельность.

Оценка кредитоспособности заемщиков

В условиях постоянно меняющейся рыночной конъюнктуры, банки выстраивают многоступенчатую систему оценки кредитоспособности потенциальных и действующих заемщиков. Это критически важный этап, определяющий качество будущего кредитного портфеля. Основные показатели, на которые обращают внимание финансовые учреждения, включают:

• Кредитная история: Это самый важный аспект при скоринге. Анализируются данные из бюро кредитных историй о предыдущих и текущих обязательствах заемщика, своевременности платежей, наличии просрочек, количестве запросов кредитной истории. Своевременная выплата кредитов является критически важной для поддержания высокого кредитного рейтинга. Рекомендуется регулярно проверять свою кредитную историю, чтобы своевременно исправить возможные ошибки.
• Долговая нагрузка: Представляет собой отношение суммы всех обязательных платежей заемщика по займам к его ежемесячным доходам. Чрезмерная долговая нагрузка значительно увеличивает риск неисполнения обязательств.
• Капитал (величина собственных средств клиента): Для физических лиц это может быть наличие собственности (недвижимости, автомобиля), для юридических — размер уставного капитала, собственные оборотные средства, чистые активы. Это показатель финансовой устойчивости и способности противостоять неблагоприятным обстоятельствам.
• Условия кредитования: Оценивается соответствие целевого назначения, объема и срока кредита финансовым возможностям и потребностям заемщика.
• Обеспечение: Наличие и качество залога (недвижимость, оборудование, ценные бумаги), поручительства или банковской гарантии снижает кредитный риск, поскольку предоставляет банку дополнительный источник погашения долга в случае дефолта.

Показатель Долговой Нагрузки (ПДН): детальный расчет и регуляторные требования

В российской банковской практике особое внимание уделяется Показателю Долговой Нагрузки (ПДН). Он рассчитывается как отношение суммы среднемесячных платежей заемщика по всем его кредитам и займам (включая тот, что запрашивается) к величине его среднемесячного дохода.

Формула расчета ПДН:

ПДН = (Сумма среднемесячных платежей / Сумма среднемесячного дохода) × 100%

Пример: Если среднемесячные платежи заемщика по всем кредитам составляют 30 000 рублей, а его среднемесячный доход — 100 000 рублей, то ПДН = (30 000 / 100 000) × 100% = 30%.

Банк России, осознавая важность контроля за долговой нагрузкой населения, обязал кредитные организации рассчитывать ПДН с 1 октября 2019 года. Более того, с 1 января 2024 года банки обязаны информировать заемщика, если его ПДН превышает 50%. Общепринятыми ориентирами считаются:

• Оптимальный ПДН: до 30%.
• Допустимый ПДН: до 50%.
• При ПДН выше 50% вероятность отказа в кредите значительно возрастает, так как банк видит высокий риск.

Оценка заемщиков часто проводится при помощи автоматической скоринговой системы, которая анализирует параметры клиента и кредитные риски. В случае спорных моментов или при наличии сложных, нестандартных сделок к решению о выдаче ссуды подключаются квалифицированные сотрудники финансовой организации.

Анализ кредитного портфеля и влияние макроэкономических факторов

Анализ кредитного портфеля — это взгляд на совокупный риск банка, где отдельные кредиты формируют общую картину. Эффективный анализ портфеля невозможен без учета влияния макроэкономических факторов.

Влияние макроэкономических факторов:
Исторический опыт российских кризисов наглядно демонстрирует, как макроэкономические потрясения могут многократно усилить кредитные риски.

• Кризис 2008 года: Отличился резким ростом просроченной задолженности. По ипотечным кредитам в рублях она выросла в 13,4 раза, достигнув 5,8 млрд рублей, а по валютным кредитам – в 17 раз, до 6,3 млрд рублей. В валютном портфеле пяти крупнейших российских банков доля просроченных ипотечных кредитов доходила до 10%. Это стало прямым следствием глобального финансового кризиса и обесценивания рубля.
• Кризис 2014-2015 годов: Вызванный девальвацией рубля, снижением цен на нефть и геополитическими санкциями, также оказал значительное негативное влияние. Общий уровень просроченной задолженности россиян перед банками вырос на 2,6% в 2014 году и составил 15,66%. Объем задолженности физических лиц перед банками в том же году достиг 11 трлн 57,5 млрд рублей. Экономический спад и падение реальных доходов населения напрямую отражаются на величине просроченной задолженности.

Актуальные данные и тенденции:
По состоянию на 1 января 2024 года, общая задолженность россиян по кредитам достигла 34,8 трлн рублей. В 2023 году около 9 млн человек (каждый пятый заемщик) систематически допускали пропуск платежей. Это свидетельствует о сохраняющейся высокой долговой нагрузке и потенциальных рисках в розничном кредитовании.

Также наблюдается рост доли кредитов IV и V категорий качества в банковском секторе, что является тревожным сигналом. По состоянию на 1 октября 2023 года, доля таких кредитов составляла 5,6%. При этом эксперты прогнозируют, что на горизонте 12–18 месяцев этот показатель может достигнуть 8–9%. Что касается кредитов малому и среднему предпринимательству (МСП), то в IV квартале 2023 года доля кредитов IV–V категории качества умеренно сократилась на 0,7 процентных пункта, до 10,9%, но это сокращение объясняется скорее быстрым ростом самого портфеля, чем реальным улучшением качества.

Коэффициенты для оценки степени рискованности кредитного портфеля:
Для количественной оценки качества и рискованности кредитного портфеля используются следующие ключевые показатели:

• Коэффициент покрытия (К_п) = Резерв на возможные потери (Р) / Совокупный кредитный портфель (КП).
  • Пояснение: Этот коэффициент показывает долю резерва, сформированного на один рубль кредитного портфеля. Чем выше К_п, тем более рискованным считается портфель или тем более консервативна политика банка по формированию резервов.
• Величина чистого кредитного портфеля: Совокупный кредитный портфель за вычетом резервов на возможные потери.
  • Пояснение: Отражает реальную стоимость кредитных активов банка после учета потенциальных потерь.
• Коэффициент чистого кредитного портфеля: Чистый кредитный портфель / Активы банка.
  • Пояснение: Показывает долю кредитов в общих активах банка, скорректированную на риски.
• Показатель степени защиты банка от совокупного кредитного риска: Отношение резервов к кредитному портфелю, умноженное на коэффициент качества обеспечения.
  • Пояснение: Более комплексная оценка защищенности банка от потенциальных убытков.
• Коэффициент обеспечения: Стоимость обеспечения / Совокупный кредитный портфель.
  • Пояснение: Показывает, насколько кредитный портфель покрыт залогами и другими формами обеспечения.
• Коэффициент просроченных платежей (К_пр) = Сумма просроченного основного долга (ПО_д) / Общий объем кредитного портфеля (КП).
  • Пояснение: Увеличение этого коэффициента является прямым сигналом неэффективной политики банка в части сопровождения кредитной сделки и ухудшения платежной дисциплины заемщиков.
• Коэффициент невозврата основной суммы долга (К_н) = Величина задолженности по основной сумме долга, списанной из-за невозможности взыскания (СЗО) / Совокупный кредитный портфель (КП).
  • Пояснение: Рост коэффициента указывает на увеличение списанной, то есть безвозвратно потерянной, задолженности.

Для оценки и анализа кредитных рисков коммерческие банки могут использовать публично доступную отчетность, размещаемую на сайте Центрального банка РФ. Эта отчетность включает в себя данные о кредитном портфеле, резервах, показателях качества активов, что позволяет внешним аналитикам и регулятору формировать объективное представление о кредитных рисках конкретного банка и банковского сектора в целом.

Нормативно-правовое регулирование кредитных рисков в Российской Федерации

В банковском секторе Российской Федерации нормативно-правовое регулирование является фундаментом, на котором строится вся система управления рисками. Центральный банк Российской Федерации, как мегарегулятор, устанавливает обязательные требования и нормативы, призванные обеспечить стабильность и надежность кредитных организаций.

Основные нормативные документы

Регулирование кредитных рисков в РФ опирается на ряд ключевых документов, которые детально регламентируют процедуры оценки, учета и минимизации рисков:

• Положение Банка России от 28.06.2017 № 590-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности» (с изменениями и дополнениями): Этот документ является основным руководством для банков по созданию резервов под кредитные риски. Он определяет классификацию ссуд, категории качества, а также порядок расчета и формирования резервов, о чем подробно говорилось в предыдущем разделе.
• Положение Банка России от 23.10.2017 № 611-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери» (редакция от 26.06.2023): Данное положение дополняет и расширяет принципы формирования резервов, охватывая более широкий круг активов и условных обязательств кредитного характера, по которым также могут возникать потери.
• Инструкция Банка России от 26.05.2025 № 220-И «Об обязательных нормативах и надбавках к нормативам достаточности собственных средств (капитала) банков с универсальной лицензией и об осуществлении Банком России надзора за их соблюдением»: Это важнейший актуальный документ, который вступает в силу и признает утратившей силу Инструкцию Банка России от 29.11.2019 № 199-И с 18 августа 2025 года. Новая Инструкция № 220-И устанавливает обновленный перечень и методику расчета обязательных экономических нормативов, регулирующих допустимые банковские риски, включая кредитный. Она отражает последние изменения в подходах Банка России к регулированию достаточности капитала и управлению рисками.
• Письмо Банка России от 23.06.2004 № 70-Т «О типичных банковских рисках»: Хотя это письмо является более ранним документом, оно остается актуальным как источник определения основных видов банковских рисков, включая кредитный. В нем даны концептуальные основы для понимания природы и классификации рисков.

Экономические нормативы Банка России

Центральный банк России осуществляет регулирование кредитного риска не только через требования к формированию резервов, но и через систему обязательных экономических нормативов. Эти нормативы ограничивают подверженность банков определенным рискам, устанавливая предельно допустимые значения.

Рассмотрим ключевые нормативы, направленные на ограничение кредитного риска:

• Норматив Н6: Максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков.
  • Сущность: Этот норматив ограничивает концентрацию кредитного риска на одном клиенте или группе аффилированных лиц. Его цель — не допустить ситуации, когда дефолт одного крупного заемщика может поставить под угрозу финансовую устойчивость банка.
  • Максимально допустимое числовое значение: 25%. Это означает, что сумма требований банка к одному заемщику (или группе связанных заемщиков) не должна превышать 25% от собственного капитала банка.
• Норматив Н7: Максимальный размер крупных кредитных рисков.
  • Сущность: Крупный кредитный риск определяется как сумма кредитов, предоставленных одному заемщику или группе связанных заемщиков, превышающая определенный процент от собственного капитала банка. Норматив Н7 ограничивает совокупный объем таких рисков.
  • Максимально допустимое числовое значение: 800%. Это означает, что совокупный размер всех крупных кредитных рисков банка не должен превышать 800% от его собственного капитала.
• Норматив Н9.1: Максимальный размер кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам (акционерам).
  • Сущность: Этот норматив направлен на предотвращение вывода капитала и злоупотреблений, ограничивая объем операций банка со своими собственными акционерами.
  • Максимально допустимое числовое значение: 50%. Сумма таких операций не должна превышать 50% от собственного капитала банка.
• Норматив Н10.1: Совокупная величина риска по инсайдерам банка.
  • Сущность: Инсайдеры банка — это лица, которые имеют доступ к конфиденциальной информации или могут влиять на принятие решений в банке (руководители, члены совета директоров, их родственники). Норматив ограничивает объемы кредитования таких лиц для предотвращения конфликта интересов и использования служебного положения.
  • Максимально допустимое числовое значение: 3%. Совокупный объем риска по инсайдерам банка не должен превышать 3% от его собственного капитала.

Система управления рисками в банке не может быть эффективной без соответствующей инфраструктуры. Банк России подчеркивает, что она должна быть обеспечена:

• Квалифицированными специалистами: Сотрудниками, обладающими необходимыми знаниями и опытом в области риск-менеджмента.
• Необходимыми информационными системами и программно-техническими средствами: Для сбора, обработки и анализа информации о рисках, а также для проведения стресс-тестов и расчета потребности в капитале.
• Проведением стресс-тестов: Регулярные стресс-тесты позволяют оценить устойчивость банка к неблагоприятным макроэкономическим сценариям.
• Расчетом потребности в капитале: Определение адекватного размера собственного капитала для покрытия возможных рисков.

Таким образом, нормативно-правовое регулирование Банка России формирует жесткий, но необходимый каркас для управления кредитными рисками, обеспечивая прозрачность, устойчивость и надежность банковской системы.

Методы и стратегии управления кредитными рисками коммерческих банков

В мире финансовых услуг, где вероятность дефолта всегда присутствует, эффективное управление кредитным риском становится не просто вопросом соблюдения нормативов, а стратегическим императивом для обеспечения финансовой стабильности и конкурентоспособности любого коммерческого банка. Цель этого управления — не полное исключение рисков, что невозможно, а их снижение до приемлемого, управляемого уровня, тем самым защищая баланс банка и его денежные потоки от непредсказуемых потрясений.

Цели и общие принципы управления кредитным риском

Управление кредитным риском представляет собой комплексный, многоуровневый процесс, охватывающий весь жизненный цикл кредитной операции – от принятия решения о выдаче до полного погашения долга. Его главная цель, как уже было отмечено, — минимизировать потенциальные убытки и обеспечить финансовую устойчивость кредитной организации. Достижение этой цели осуществляется путем рационирования кредитного портфеля, диверсификации, структурирования кредитов и создания адекватных резервов.

Методы управления кредитным риском традиционно делятся на две большие группы, каждая из которых требует своего набора инструментов и подходов:

1. Методы управления риском на уровне отдельного кредита: Эти методы сфокусированы на оценке и минимизации риска конкретной кредитной сделки. К ним относятся:
   • Анализ кредитоспособности заемщика: Глубокое изучение финансового положения, деловой репутации, кредитной истории, юридической чистоты и потенциала клиента.
   • Анализ и оценка кредита: Определение соответствия параметров кредита (сумма, срок, процентная ставка, целевое назначение) финансовым возможностям заемщика и стратегии банка.
   • Структурирование ссуды: Разработка индивидуальных условий кредита, включая график погашения, залоговое обеспечение, ковенанты (обязательства заемщика) и условия досрочного погашения, с целью снижения риска.
   • Документирование кредитных операций: Тщательная юридическая проработка всех документов, включая кредитный договор, залоговое соглашение, договоры поручительства, для обеспечения правовой защиты интересов банка.
   • Контроль за предоставленным кредитом и состоянием залога: Постоянный мониторинг финансового состояния заемщика, целевого использования средств и рыночной стоимости залогового обеспечения.
2. Методы управления риском на уровне кредитного портфеля банка: Эти методы ориентированы на управление совокупным риском всего портфеля, учитывая взаимосвязи и корреляции между отдельными кредитами.

Методы управления кредитным портфелем

Управление портфельным риском требует более широкого, стратегического взгляда:

• Рационирование кредитного портфеля: Это процесс установления гибких или жестких лимитов кредитования. Лимиты могут быть установлены по различным параметрам:
  • По сумме и срокам кредитов.
  • По видам процентных ставок (фиксированные/плавающие).
  • По отдельным заемщикам или классам заемщиков (например, крупный бизнес, МСП, розница).
  • По лимитам концентрации кредитов в одной отрасли, регионе или по отношению к одному контрагенту.
• Диверсификация кредитного портфеля: Ключевой принцип риск-менеджмента, направленный на снижение риска концентрации. Он подразумевает распределение ссуд по широкому спектру категорий:
  • Различные категории заемщиков (физические лица, малый, средний, крупный бизнес, государственные предприятия).
  • Разные сроки предоставления кредитов.
  • Разнообразные виды обеспечения.
  • Различные кредитные инструменты (кредитные линии, овердрафты, факторинг).
  • Различные степени риска.
  • Разные регионы и виды экономической деятельности.
  • Географическая диверсификация и диверсификация по отраслям позволяют снизить уязвимость банка к локальным экономическим шокам или кризисам в отдельных секторах экономики.
• Создание резервов на возможные потери по ссудам: Как уже подробно обсуждалось, это обязательный и фундаментальный метод, порядок формирования которого строго устанавливается Центральным банком РФ (в соответствии с Положением № 590-П). Резервы служат буфером для покрытия ожидаемых потерь.
• Применение различных форм обеспечения возвратности кредита: Один из наиболее надежных и традиционных способов минимизации кредитного риска. К ним относятся:
  • Залог: Передача в обеспечение банку прав на ценные активы (недвижимость, оборудование, товары в обороте, ценные бумаги).
  • Поручительство: Обязательство третьего лица (физического или юридического) отвечать перед банком за исполнение обязательств заемщиком.
  • Банковские гарантии: Безотзывное обязательство другого банка (гаранта) выплатить определенную сумму бенефициару (кредитору) в случае неисполнения обязательств принципалом (заемщиком).
  • Страхование: Страхование кредитного риска, страхование ипотечного кредита (включающее страхование недвижимости, жизни, здоровья и платежеспособности заемщика), служит дополнительной гарантией безопасности для кредитора и защищает интересы клиента.
  • Переуступка требования (цессия): Передача банком права требования по кредиту другому лицу, что позволяет банку быстро избавиться от проблемного актива.
• Хеджирование банковского кредитного риска: Использование финансовых инструментов для компенсации возможных потерь. Примером могут служить кредитные деривативы, такие как дефолтные свопы (Credit Default Swaps, CDS), которые позволяют переложить кредитный риск на третью сторону за определенную плату.
• Непрерывный кредитный мониторинг и системы раннего оповещения: Это проактивный метод снижения кредитного риска. Он предполагает постоянное отслеживание финансового состояния заемщика, состояния его производственной и финансово-хозяйственной деятельности, целевого использования ссуды, а также планируемых источников исполнения обязательств. Системы раннего оповещения анализируют ключевые показатели и выявляют тревожные сигналы, которые могут указывать на ухудшение кредитоспособности заемщика задолго до наступления дефолта. Также они помогают выявить вероятность наличия неполной или недостоверной информации, предоставленной клиентом.

Кредитная политика банка как основа управления рисками

Все вышеперечисленные методы и инструменты управления кредитными рисками интегрируются в рамках кредитной политики банка. Этот документ не просто формальность, а стратегический ориентир, который разрабатывается с учетом общей стратегии банка и его политики в области управления рисками.

Кредитная политика определяет:

• Стандарты кредитования: Требования к заемщикам, условия предоставления кредитов, процедуры оценки и одобрения.
• Действия: Процедуры мониторинга, контроля, взыскания задолженности.
• Принципы контроля: Механизмы внутреннего контроля, отчетности и аудита кредитной деятельности.

Именно через кредитную политику банк устанавливает приемлемый уровень риска, формирует свои конкурентные преимущества и обеспечивает долгосрочную финансовую стабильность.

Проблемы и перспективы развития системы учета, анализа и управления кредитными рисками в российских банках

Система учета, анализа и управления кредитными рисками в российских банках постоянно эволюционирует, адаптируясь к меняющимся экономическим условиям и регуляторным требованиям. Однако этот процесс не обходится без существенных проблем и вызовов, которые требуют постоянного поиска новых решений и перспективных направлений развития.

Актуальные проблемы и вызовы

Современная экономическая конъюнктура, характеризующаяся высокой степенью неопределенности и волатильности, предъявляет повышенные требования к процессу кредитования. Ухудшение экономического положения заемщиков, как корпоративных, так и розничных, становится одной из главных причин роста кредитных рисков.

• Рост просроченной задолженности: Одной из наиболее острых проблем является тенденция к росту удельного веса просроченной задолженности в банковском секторе РФ, особенно по кредитам, предоставленным физическим лицам. По состоянию на 1 января 2024 года, общая задолженность россиян по кредитам выросла до 34,8 трлн рублей. Особенно тревожным является тот факт, что в 2023 году около 9 млн человек (каждый пятый заемщик) систематически допускали пропуск платежей. Это свидетельствует о перегруженности населения долговыми обязательствами и высокой степени уязвимости розничного кредитного портфеля к экономическим шокам.
• Увеличение доли высокорисковых ссуд: Наблюдается увеличение доли крупных банковских рисков и, что еще более критично, доли ссуд IV и V категории качества. Это прямо указывает на рост кредитного риска в банковском секторе в целом и потенциальную угрозу неплатежеспособности отдельных банков. По состоянию на 1 октября 2023 года, доля кредитов IV–V категорий качества в банковском секторе составляла 5,6%. При этом эксперты прогнозируют, что на горизонте 12–18 месяцев этот показатель может достигнуть 8–9%. Для сегмента МСП в IV квартале 2023 года доля кредитов IV–V категории качества (без учета крупных кредитов и кредитов застройщикам) составляла 10,9%. Хотя умеренное сокращение на 0,7 процентных пункта объясняется быстрым ростом портфеля, абсолютное значение остается высоким.
• Влияние макроэкономических рисков: Обострение макроэкономических рисков (например, в 2014-2015 гг. девальвация рубля, снижение цен на нефть, политические санкции) породило новую волну финансового кризиса в России. Экономический спад и падение реальных доходов населения негативно отражаются на величине просроченной задолженности в кредитных портфелях российских коммерческих банков. В 2014 году уровень просроченной задолженности россиян перед банками вырос на 2,6% и составил 15,66%, а объем задолженности физических лиц перед банками составил 11 трлн 57,5 млрд рублей. Эти примеры подчеркивают, что внешние шоки могут быстро подорвать качество кредитного портфеля, даже если внутренние механизмы управления рисками работают эффективно.

Эффективное управление кредитными рисками в таких условиях требует не фрагментарного, а комплексного подхода, охватывающего всю организацию и содержание кредитной деятельности банка.

Направления совершенствования и перспективы развития

Несмотря на существующие проблемы, российский банковский сектор активно ищет пути совершенствования системы управления кредитными рисками, опираясь на лучшие мировые практики и достижения в области технологий.

• Внедрение передовых аналитических инструментов: Перспективы развития системы управления кредитными рисками неразрывно связаны с дальнейшим совершенствованием методов оценки. Это включает в себя:
  • Рейтинговая оценка клиентов: Разработка и внедрение внутренних рейтинговых систем, основанных на глубоком анализе финансовой отчетности, бизнес-модели, отраслевых факторов и качественных характеристик заемщиков.
  • Смешанная оценка кредитозаемщика: Комбинирование количественных моделей (например, скоринга) с экспертным суждением и качественным анализом для получения наиболее полной и объективной картины риска.
• Использование машинного обучения (ML-моделей) и технологий Big Data: Это одна из наиболее значимых современных тенденций. ML-модели позволяют обрабатывать огромные объемы разнородных данных (включая неструктурированные данные из социальных сетей, транзакционную активность, геолокацию) для более точного прогнозирования вероятности дефолта, выявления скрытых паттернов риска и оптимизации кредитных решений. Big Data обеспечивает необходимую информационную базу для обучения таких моделей.
• Возрастающее внимание к ESG-факторам: При оценке рисков корпоративных клиентов всё большее значение приобретают экологические, социальные и у��равленческие факторы. Банки начинают интегрировать оценку ESG-рисков в свои скоринговые модели и процессы принятия решений, осознавая, что несоблюдение экологических стандартов или низкое качество корпоративного управления могут привести к финансовым потерям и репутационным рискам.
• Разработка и внедрение современных методов и способов диверсификации и минимизации кредитных рисков: Это постоянный процесс, который включает:
  • Оптимизация структуры кредитного портфеля: Активное управление портфелем с учетом его диверсификации по отраслям, регионам, типам заемщиков и видам продуктов.
  • Развитие инструментов хеджирования: Использование кредитных деривативов для передачи части риска на внешний рынок.
  • Совершенствование механизмов обеспечения: Поиск новых форм залога, разработка более гибких схем страхования кредитов.
  • Автоматизация мониторинга и раннего оповещения: Внедрение систем, способных в режиме реального времени отслеживать состояние заемщиков и оперативно сигнализировать о любых отклонениях.

Все эти направления развития должны соответствовать требованиям и нормативам Центрального банка РФ, который также постоянно совершенствует свою регуляторную базу, стимулируя банки к повышению эффективности риск-менеджмента. Таким образом, будущее системы управления кредитными рисками в России видится в симбиозе глубокого аналитического подхода, передовых технологий и строгого регуляторного контроля.

Заключение

Исследование теоретических и методологических аспектов учета и анализа кредитных рисков коммерческих банков в условиях российской практики позволило всесторонне осветить эту сложную и многогранную область. Мы установили, что кредитный риск — это не просто вероятность неисполнения обязательств, но и сложный феномен, формирующийся под влиянием как внешних макроэкономических и политических факторов, так и внутренних особенностей деятельности банка и его клиентов. Разнообразные классификации рисков, от индивидуальных до страновых и ESG-факторов, подчеркивают необходимость комплексного подхода к их пониманию.

В рамках работы были детально рассмотрены основные методы оценки кредитного риска, от традиционных аналитических подходов до высокотехнологичных скоринговых систем, играющих ключевую роль в розничном кредитовании. Особое внимание уделено порядку формирования резервов на возможные потери по ссудам в соответствии с Положением Банка России № 590-П, раскрыты принципы классификации ссуд по категориям качества и механизм расчета резервов, что является стержнем российской банковской практики.

Анализ кредитных рисков в коммерческом банке был проиллюстрирован через призму оценки кредитоспособности заемщиков, включая детальный разбор Показателя Долговой Нагрузки (ПДН) и регуляторных требований Банка России. Исторические данные о российских кризисах 2008 и 2014-2015 годов, а также актуальная статистика по состоянию кредитного портфеля на 2023-2024 годы, ярко продемонстрировали влияние макроэкономических факторов на динамику просроченной задолженности и качество банковских активов.

Нормативно-правовое регулирование со стороны Банка России, включая свежую Инструкцию № 220-И и ключевые экономические нормативы (Н6, Н7, Н9.1, Н10.1), является краеугольным камнем стабильности банковской системы, устанавливая рамки и стандарты для эффективного управления рисками. В свою очередь, методы и стратегии управления кредитными рисками, от рационирования и диверсификации портфеля до применения залогов, страхования и кредитных деривативов, были представлены как многоуровневая система, интегрированная в кредитную политику банка.

Наконец, мы выявили актуальные проблемы, такие как продолжающийся рост просроченной задолженности и доли высокорисковых ссуд, и обозначили перспективы развития, связанные с внедрением машинного обучения, технологий Big Data, учетом ESG-факторов и дальнейшим совершенствованием аналитических инструментов.

Таким образом, поставленная цель исследования достигнута, а задачи выполнены. Подчеркивается, что эффективный учет, анализ и управление кредитными рисками имеют первостепенное значение для обеспечения устойчивости банковской системы Российской Федерации. В условиях постоянно меняющихся экономических реалий, способность банков адаптироваться, внедрять инновационные подходы и строго следовать регуляторным требованиям будет определять их конкурентоспособность и долгосрочную стабильность на финансовом рынке.

Список использованной литературы

1. Положение Банка России от 28.06.2017 N 590-П (ред. от 15.03.2023) «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности» (вместе с «Порядком оценки кредитного риска по…»). Доступ из справ.-правовой системы «КонсультантПлюс».
2. Положение Банка России от 23.10.2017 N 611-П (ред. от 26.06.2023). Доступ из справ.-правовой системы «Контур.Норматив».
3. Бабушкина А. В. О способах управления кредитным риском банка // CyberLeninka. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/o-sposobah-upravleniya-kreditnym-riskom-banka (дата обращения: 18.10.2025).
4. Кредитный риск коммерческого банка // Банки.ру. URL: https://www.banki.ru/wikibank/kreditnyiy_risk_kommercheskogo_banka/ (дата обращения: 18.10.2025).
5. Минимизация банковского кредитного риска / Тисецкая Н. М. // CORE. URL: https://core.ac.uk/download/pdf/197285600.pdf (дата обращения: 18.10.2025).
6. ОЦЕНКА БАНКОВСКОГО КРЕДИТНОГО РИСКА // Международный журнал прикладных и фундаментальных исследований. URL: https://applied-research.ru/ru/article/view?id=7277 (дата обращения: 18.10.2025).
7. Оценка кредитных рисков в коммерческих банках // CyberLeninka. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/otsenka-kreditnyh-riskov-v-kommercheskih-bankah (дата обращения: 18.10.2025).
8. Что такое «Кредитный риск» простыми словами – определение термина // Финансовый словарь Газпромбанка. URL: https://www.gazprombank.ru/glossary/19875/ (дата обращения: 18.10.2025).
9. Классификация и управление кредитным риском // CBR.ru. URL: https://www.cbr.ru/Content/Document/File/80918/Kuznetsov.pdf (дата обращения: 18.10.2025).
10. Снижение кредитного риска: 6 ключевых методов финансовой стабильности // Emagia. URL: https://www.emagia.com/blog/credit-risk-mitigation-methods/ (дата обращения: 18.10.2025).
11. Сущность кредитного риска: понятие, виды, примеры // Мокка Блог. URL: https://mokka.ru/blog/chto-takoe-kreditnyy-risk/ (дата обращения: 18.10.2025).
12. Кредитный риск: что это и его виды // Rusbase. URL: https://rb.ru/news/kreditnyy-risk/ (дата обращения: 18.10.2025).
13. Кредитные риски и их влияние на деятельность коммерческого банка // rior.ranepa.ru. URL: https://rior.ranepa.ru/wp-content/uploads/2021/07/kreditnye-riski-i-ih-vliyanie-na-deyatelnost-kommercheskogo-banka.pdf (дата обращения: 18.10.2025).
14. Понятие и виды кредитных рисков коммерческого банка // CyberLeninka. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/ponyatie-i-vidy-kreditnyh-riskov-kommercheskogo-banka (дата обращения: 18.10.2025).
15. Кредитный риск банка – что это простыми словами // Глоссарий Финуслуги.рy. URL: https://www.gosuslugi.ru/landing/finuslugi-glossary/kreditnyy-risk-banka (дата обращения: 18.10.2025).
16. Виды кредитных рисков, методы управления кредитным риском // Банки.ру. URL: https://www.banki.ru/news/glossary/10636750/ (дата обращения: 18.10.2025).
17. Управление кредитными рисками в бизнесе: основные методы и подходы // Третий Рим. URL: https://third-rim.ru/blog/upravlenie-kreditnymi-riskami/ (дата обращения: 18.10.2025).
18. Анализ кредитных рисков как один из современных способов совершенствования кредитной политики в АО АТФБанк // CyberLeninka. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/analiz-kreditnyh-riskov-kak-odin-iz-sovremennyh-sposobov-sovershenstvovaniya-kreditnoy-politiki-v-ao-atfbank (дата обращения: 18.10.2025).
19. Анализ кредитного риска: рейтинговая оценка клиентов // CyberLeninka. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/analiz-kreditnogo-riska-reytingovaya-otsenka-klientov (дата обращения: 18.10.2025).
20. АНАЛИЗ КРЕДИТНЫХ РИСКОВ // Voronezh State University Scientific Journals. URL: https://journals.vsu.ru/vestnik_econ/article/download/1231/1169/ (дата обращения: 18.10.2025).
21. Факторы кредитного риска // Элитариум. URL: https://www.elitarium.ru/faktory_kreditnogo_riska/ (дата обращения: 18.10.2025).
22. Минимизация кредитного риска и ценообразование в сфере банковских услуг // CyberLeninka. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/minimizatsiya-kreditnogo-riska-i-tsenoobrazovanie-v-sfere-bankovskih-uslug (дата обращения: 18.10.2025).