Пенсионная реформа в Российской Федерации: Историко-правовой анализ, актуальное состояние и долгосрочные вызовы (по состоянию на 2025 год)

В середине 1990-х годов население России ежегодно сокращалось примерно на 900 тысяч человек, что стало одним из наиболее драматичных демографических вызовов новой истории страны. Этот факт не просто статистическая цифра, а глубокая трещина в фундаменте советской пенсионной системы, чья устойчивость зависела от непрерывного притока молодых работников. Именно демографические и социально-экономические потрясения той эпохи заложили основу для самых масштабных и болезненных пенсионных реформ в Российской Федерации, кульминация которых пришлась на 2018 год и продолжается по сей день.

Актуальность проблемы и структура исследования

Современная пенсионная система Российской Федерации представляет собой сложный механизм, находящийся в состоянии перманентной адаптации к меняющимся экономическим, демографическим и социальным реалиям. Актуальность ее глубокого и всестороннего анализа обусловлена не только исторической динамикой и кардинальными изменениями, внесенными в 2018 году, но и текущими вызовами, такими как низкий коэффициент замещения, финансовая устойчивость Социального фонда России (СФР) и, в особенности, возобновление индексации пенсий работающим пенсионерам с 1 января 2025 года, сопровождаемое обсуждением законопроекта о компенсации недополученных сумм за прошлые годы. По сути, от способности системы адекватно реагировать на эти факторы зависит социальное благополучие миллионов граждан и экономическая стабильность страны.

Цель настоящей работы — не просто перечислить этапы пенсионных преобразований, но провести деконструкцию устаревших академических представлений, предложив критический анализ действующей системы с акцентом на ее текущее состояние и долгосрочные перспективы. Мы рассмотрим эволюцию пенсионного обеспечения от советской распределительной модели до современной многоуровневой страховой системы, проанализируем ключевые законодательные акты, механизмы формирования пенсионных прав и актуальные финансовые показатели.

Структура исследования охватывает теоретические основы пенсионного обеспечения, исторические предпосылки реформ 1990-х годов, детальный разбор нововведений 2012–2018 годов, а также критический взгляд на текущие проблемы и стратегические горизонты развития системы. При этом будет уделено особое внимание актуальным данным и последним законодательным инициативам, что позволит сформировать максимально полную и объективную картину.

Теоретико-методологические основы пенсионного обеспечения

Пенсионное обеспечение является краеугольным камнем социальной защиты, призванным гарантировать достойный уровень жизни гражданам, прекратившим трудовую деятельность по возрасту, инвалидности или потере кормильца. Эффективность любой пенсионной системы напрямую зависит от ее соответствия социально-экономическим и демографическим условиям страны. В основе построения таких систем лежат фундаментальные принципы и модели, которые определяют источники финансирования, механизмы формирования пенсионных прав и размер выплат. Понимание этих принципов критически важно для анализа эволюции и текущего состояния российской пенсионной системы.

Сравнительный анализ типов пенсионных систем (Распределительная и Многоуровневая)

История пенсионных систем знает несколько базовых моделей, каждая из которых имеет свои преимущества и недостатки.

Распределительная (солидарная) система, которая доминировала в СССР и до сих пор сохраняет элементы в большинстве современных государств, основана на принципе солидарности поколений. Ее суть заключается в том, что текущие пенсионные выплаты пожилым людям финансируются за счет страховых взносов и налогов, уплачиваемых работающим поколением. В советской модели этот принцип был реализован в чистом виде: отсутствовал персонифицированный учет взносов, а размер пенсий определялся стажем работы и занимаемой должностью, без прямой связи с объемом уплаченных взносов. Эта система эффективно работает при благоприятной демографической структуре (много работающих на одного пенсионера) и стабильной экономике. Однако она крайне уязвима к демографическому старению населения и экономическим кризисам, поскольку падение числа плательщиков или сокращение их доходов немедленно приводит к дефициту средств.

В противоположность этому, многоуровневая страховая система, к которой Россия перешла с начала 2000-х годов, представляет собой гибридную модель. Она сочетает в себе элементы как распределительного, так и накопительного принципов, а также предполагает персонифицированный учет взносов. Эта модель стремится диверсифицировать риски и обеспечить большую финансовую устойчивость. Как правило, она включает:

• Обязательное пенсионное страхование (ОПС): Основной уровень, часто работающий по распределительному принципу (как страховая часть пенсии в РФ) или с элементами условных накопительных счетов.
• Обязательная накопительная часть: Средства, уплаченные работодателем, накапливаются на индивидуальных счетах граждан и инвестируются, формируя дополнительную пенсию. В России эта часть была заморожена.
• Добровольные (корпоративные и частные) пенсионные системы: Позволяют гражданам самостоятельно или с участием работодателей формировать дополнительные пенсионные накопления.

Главное отличие многоуровневой системы от чисто распределительной заключается в стремлении к большей индивидуализации ответственности и распределению финансовых потоков по разным каналам, что теоретически должно повысить ее адаптивность и устойчивость. Таким образом, переход к многоуровневой системе был стратегическим шагом к повышению устойчивости в условиях меняющейся демографической картины и экономической динамики.

Ключевой понятийный аппарат

Для глубокого понимания пенсионной системы необходимо оперировать точными академическими дефинициями.

Страховой стаж — это суммарная продолжительность периодов работы и (или) иной деятельности, за которые уплачивались страховые взносы в Пенсионный фонд Российской Федерации (ныне Социальный фонд России), а также иных периодов, засчитываемых в страховой стаж в соответствии с законодательством (например, уход за ребенком, служба в армии). Именно страховой стаж является одним из ключевых критериев для определения права на страховую пенсию.

Индивидуальный пенсионный коэффициент (ИПК) или пенсионный балл — это условная единица измерения пенсионных прав гражданина, начисляемая за каждый год его трудовой деятельности. Количество баллов зависит от суммы страховых взносов, уплаченных работодателем за работника, и от его официальной заработной платы. Чем выше заработная плата и, соответственно, уплаченные взносы, тем больше ИПК накапливается у гражданина. Этот механизм призван обеспечить прямую связь между трудовым вкладом гражданина и размером его будущей пенсии, что является основой страхового принципа.

Коэффициент замещения — это важнейший показатель эффективности пенсионной системы, который отражает отношение размера назначенной пенсии к утраченному заработку гражданина непосредственно перед выходом на пенсию. Он рассчитывается как отношение средней пенсии к средней заработной плате в стране или к индивидуальной заработной плате пенсионера. Международные стандарты, в частности Конвенция Международной организации труда (МОТ), рекомендуют коэффициент замещения на уровне не менее 40% утраченного заработка для обеспечения достойного уровня жизни в старости. Низкий коэффициент замещения в России (менее 29%) является свидетельством того, что текущая система не выполняет в полной мере свою социальную функцию.

Солидарный принцип — фундаментальный принцип распределительной пенсионной системы, при котором средства, уплачиваемые нынешним работающим поколением в виде страховых взносов, немедленно направляются на выплату пенсий текущим пенсионерам. Это означает, что одно поколение финансирует другое, создавая своеобразную «межпоколенческую» финансовую связь. В российской системе этот принцип лежит в основе страховой части пенсии, несмотря на наличие элементов персонифицированного учета.

Исторические предпосылки трансформации пенсионной системы РФ (1990-2015 гг.)

Распад Советского Союза и последовавшие за ним кардинальные экономические и социальные преобразования в 1990-е годы не могли не затронуть систему пенсионного обеспечения. Советская модель, хотя и обеспечивала универсальное покрытие, оказалась совершенно не готова к вызовам рыночной экономики и демографическим сдвигам, что потребовало экстренного и глубокого реформирования.

Социально-экономические и демографические факторы кризиса 1990-х

Советская пенсионная система, будучи чисто распределительной, функционировала в условиях плановой экономики и относительно стабильной демографической картины. Однако с началом трансформационного кризиса 1990-х годов ее недостатки проявились с пугающей очевидностью.

• Демографический спад: Одним из наиболее острых факторов стал демографический кризис. Соотношение трудоспособного населения к пенсионерам неуклонно снижалось: если в 1970 году на одного пенсионера приходилось 3,7 работающих, то к 2019 году этот показатель сократился до примерно 2:1. Этот дисбаланс, усугубленный снижением рождаемости и ежегодным уменьшением населения России, достигшим в середине 1990-х годов пика около 900 тысяч человек в год, создавал колоссальную нагрузку на распределительную систему. Меньшее число плательщиков должно было содержать растущее число получателей, что неизбежно вело к дефициту.
• Обвальное снижение доходов и теневая экономика: Экономическая либерализация 1990-х годов сопровождалась беспрецедентным падением реальных доходов населения и структурными сдвигами на рынке труда. Доля заработной платы в общей структуре доходов населения обвально сократилась с 70% в 1992 году до 38% в 1995 году. Это напрямую влияло на базу для уплаты страховых взносов. Более того, массовое уклонение работодателей от уплаты взносов в Пенсионный фонд, вызванное стремительным ростом теневого сектора экономики, стало катастрофическим. По оценкам МВД РФ, объем теневой экономики в 1995–1996 годах достигал 45–46% ВВП. «Зарплаты в конвертах» и неформальная занятость критически подрывали доходы фонда, делая его финансовую устойчивость практически невозможной без постоянных государственных субсидий.

Таким образом, на фоне демографического старения и тотального ухода доходов в тень, советская пенсионная система оказалась несостоятельной, требуя немедленной и радикальной перестройки. Разве могли такие структурные дисбалансы не привести к неизбежному краху системы, основанной на солидарности поколений?

Законодательное закрепление обязательного пенсионного страхования (2001 г.)

В ответ на углубляющийся кризис, в начале 2000-х годов была запущена масштабная реформа, призванная перевести пенсионную систему на страховые принципы. Кульминацией этого этапа стали Федеральные законы от 2001 года, которые вступили в силу с 1 января 2002 года. Эти законы заложили основы обязательного пенсионного страхования (ОПС) и ознаменовали переход от чисто распределительной модели к смешанной, многоуровневой страховой системе.

Ключевым нововведением стало разделение трудовой пенсии на несколько частей:

1. Страховая часть: Функционирующая по распределительному принципу, но с элементами персонифицированного учета. Ее размер стал зависеть от страхового стажа и суммы уплаченных взносов.
2. Накопительная часть: Средства, уплачиваемые работодателем, должны были накапливаться на индивидуальных счетах граждан и инвестироваться через управляющие компании (государственные или частные негосударственные пенсионные фонды). Предполагалось, что эта часть обеспечит дополнительный доход на пенсии, привязанный к инвестиционной доходности.
3. Фиксированная выплата (ранее базовый размер): Гарантированная государством часть пенсии, призванная обеспечить минимальный уровень поддержки.

Введение этих изменений преследовало несколько целей: повысить ответственность граждан за формирование своей будущей пенсии, уменьшить зависимость системы от демографических колебаний и государственных субсидий, а также снизить уровень уравнительности, связав размер пенсии с реальным трудовым вкладом. Таким образом, законодательные акты 2001 года стали поворотным моментом, определившим вектор развития пенсионной системы России на десятилетия вперед.

Реформы 2012–2018 гг.: Внедрение формулы ИПК и повышение пенсионного возраста

После первоначальных реформ начала 2000-х годов стало очевидно, что система продолжает сталкиваться с серьезными вызовами, прежде всего, с финансовой неустойчивостью и неспособностью обеспечить достойный уровень замещения утраченного заработка. Это обусловило новые волны преобразований, направленных на повышение устойчивости и справедливости, но при этом вызывавших значительный общественный резонанс.

Реформы 2012-2015 гг.: Введение пенсионной формулы и мораторий на накопительную часть

Новый виток реформ начался с утверждения Стратегии долгосрочного развития пенсионной системы РФ до 2030 года (Распоряжение Правительства РФ от 25.12.2012 N 2524-р). Основная цель этой стратегии заключалась в обеспечении долгосрочной финансовой устойчивости системы и достижении социально приемлемого уровня пенсионного обеспечения, обозначенного как коэффициент замещения не ниже 40% утраченного заработка.

Ключевые изменения были закреплены в Федеральных законах № 400-ФЗ «О страховых пенсиях» и № 424-ФЗ «О накопительной пенсии», вступивших в силу с 1 января 2015 года. Эти законы кардинально изменили порядок формирования пенсионных прав и расчета страховой пенсии.

Введение пенсионной формулы на основе ИПК: Главное нововведение — переход к расчету страховой пенсии через систему индивидуальных пенсионных коэффициентов (ИПК), или пенсионных баллов. Теперь размер страховой пенсии (СП) напрямую зависел от суммы набранных баллов и фиксированной выплаты. Общая формула расчета страховой пенсии в год назначения выглядит следующим образом:

СП = (ФВ × КПВ1) + (ИПК × СПК × КПВ2)

Где:

• СП — размер страховой пенсии.
• ФВ — фиксированная выплата к страховой пенсии.
• КПВ₁ — коэффициент повышения фиксированной выплаты (применяется при отсрочке обращения за пенсией).
• ИПК — индивидуальный пенсионный коэффициент (сумма всех пенсионных баллов).
• СПК — стоимость одного пенсионного коэффициента.
• КПВ₂ — коэффициент повышения стоимости пенсионного коэффициента (применяется при отсрочке обращения за пенсией).

Этот механизм должен был усилить зависимость размера пенсии от продолжительности трудового стажа и размера официальной заработной платы. Для назначения страховой пенсии по старости были поэтапно повышены требования к минимальному страховому стажу (до 15 лет к 2024 году) и к минимальному ИПК (до 30 баллов к 2025 году).

Актуальные данные на 1 января 2025 года (после индексации) устанавливают Стоимость пенсионного коэффициента (СПК) в размере 145,69 рубля, а Фиксированную выплату (ФВ) — 8907,70 рубля.

Мораторий на накопительную часть: С 2014 года было принято решение о приостановлении (заморозке) перечисления части страховых взносов (6% от фонда оплаты труда) на накопительную часть пенсии. Эти средства стали направляться в солидарную (распределительную) часть системы. Изначально временная мера, мораторий ежегодно продлевается и актуален на 2025 год, что фактически лишило накопительную часть ее основного источника пополнения и поставило под вопрос ее дальнейшее существование в нынешнем виде.

Пенсионная реформа 2018 года: Повышение возраста и его обоснование

Наиболее резонансным и дискуссионным этапом преобразований стало повышение общеустановленного пенсионного возраста, закрепленное Федеральным законом, подписанным 3 октября 2018 года. С 1 января 2019 года начался поэтапный переход к новому пенсионному возрасту: 65 лет для мужчин и 60 лет для женщин. Полностью переходный период завершится к 2028 году.

Обоснование реформы: Правительство и сторонники повышения пенсионного возраста приводили несколько ключевых аргументов, среди которых доминировал демографический фактор и увеличение продолжительности жизни. Утверждалось, что люди стали жить дольше и дольше оставаться трудоспособными. На момент принятия реформы ожидаемая продолжительность жизни при достижении старого пенсионного возраста (60 лет для мужчин и 55 лет для женщин) составляла около 16,1 года для мужчин и 25,8 года для женщин. При этом ожидаемая продолжительность жизни при достижении нового целевого возраста (65 лет для мужчин и 60 лет для женщин) была спрогнозирована в 14,5 года для мужчин и 23 года для женщин. Эти данные интерпретировались как свидетельство того, что граждане будут проводить на пенсии достаточно длительный период, и повышение возраста позволит сохранить устойчивость системы.

Важно отметить, что повышение пенсионного возраста не затронуло уже вышедших на пенсию граждан и сохранило право на досрочный выход для ряда категорий, таких как работники вредных производств, многодетные матери, жители Крайнего Севера и др.

Компенсационные меры: В качестве социальной компенсации было предусмотрено ежегодное повышение пенсий неработающих пенсионеров «существенно выше инфляции». Заявленная цель — среднегодовой прирост около 1000 рублей в месяц, что должно было обеспечить увеличение реального размера пенсий на 4,6% в год в период 2019–2024 годов. Однако критики указывали на то, что это повышение лишь частично компенсирует недополученные выплаты тем, кто вынужден работать дольше, а также не учитывает инфляцию, которая в некоторые годы значительно превышала эти цифры.

Актуальное состояние и критические проблемы пенсионной системы (2024-2025 гг.)

Несмотря на многочисленные реформы, российская пенсионная система продолжает сталкиваться с системными проблемами, которые требуют постоянного внимания и корректировки. Анализ текущего состояния, особенно финансовой устойчивости Социального фонда России и эффективности системы с точки зрения коэффициента замещения, а также последних законодательных инициатив, позволяет выявить основные болевые точки.

Анализ финансовой устойчивости Социального фонда России (СФР)

С 1 января 2023 года в России начал функционировать Социальный фонд России (СФР), объединивший Пенсионный фонд и Фонд социального страхования. Это было сделано для оптимизации управления социальными выплатами и повышения эффективности использования средств.

Однако, несмотря на реорганизацию, финансовая устойчивость фонда остается предметом пристального внимания. Бюджет СФР на 2024 год прогнозируется с дефицитом в 158,8 млрд рублей. При запланированных доходах в 16,019 трлн рублей, расходы составят 16,178 трлн рублей. Этот дефицит планируется покрыть за счет остатков средств прошлых лет.

Показатель	2024 год	2025 год	2026 год
Доходы	16019	16800	17400
Расходы	16178	16680	17268
Профицит/Дефицит	-158,8	+120	+132

На плановый период 2025 и 2026 годов бюджет СФР запланирован как профицитный (120 млрд рублей и 132 млрд рублей соответственно). Такой прогнозный профицит может свидетельствовать об ожиданиях роста экономики, увеличения фонда оплаты труда и, как следствие, повышения собираемости страховых взносов, а также об эффекте от повышения пенсионного возраста. Однако наличие дефицита в 2024 году подчеркивает сохраняющуюся зависимость фонда от государственных субсидий и необходимость постоянного мониторинга его финансового состояния. Этот дефицит указывает на то, что, несмотря на все реформы, система еще не достигла полной самодостаточности.

Коэффициент замещения: Фактическая эффективность системы

Одним из наиболее тревожных показателей, свидетельствующих о невысокой эффективности российской пенсионной системы, является коэффициент замещения. Этот показатель отражает, насколько текущая пенсия покрывает утраченный допенсионный заработок.

В 2024 году коэффициент замещения в России упал до критически низких значений: по данным Росстата, он составил ниже 25%, а по оценкам Национальной ассоциации негосударственных пенсионных фондов (НАПФ) — до 29%. Это является минимальным уровнем за последние годы и значительно отклоняется от международных стандартов.

Показатель	Значение в РФ (2024 г.)	Международный стандарт (Конвенция МОТ)
Коэффициент замещения (средний)	25-29%	Не менее 40%

Конвенция Международной организации труда (МОТ) рекомендует устанавливать коэффициент замещения на уровне не менее 40% утраченного заработка для обеспечения достойного уровня жизни пенсионеров. Низкий коэффициент замещения в России означает, что значительная часть граждан после выхода на пенсию сталкивается с существенным снижением уровня жизни, что подрывает социальную функцию пенсионной системы. Из этого следует, что граждане вынуждены искать дополнительные источники дохода или значительно сокращать свои расходы, что негативно сказывается на их качестве жизни.

Возобновление индексации пенсий работающим пенсионерам (Ключевая слепая зона)

Одной из самых острых социальных проблем последних лет, вызывавшей широкое общественное обсуждение, стала приостановка ежегодной индексации страховых пенсий работающим пенсионерам с 2016 года. Это решение привело к тому, что доходы работающих пенсионеров отставали от доходов неработающих, что несправедливо и демотивировало граждан продолжать трудовую деятельность.

К счастью, эта ситуация будет исправлена. С 1 января 2025 года индексация пенсий работающим пенсионерам возобновлена. Это значимый шаг к восстановлению социальной справедливости и поддержке старшего поколения, продолжающего вносить вклад в экономику страны.

Более того, по состоянию на октябрь 2025 года, в Государственную Думу внесен законопроект, предусматривающий перерасчет и выплату недополученных сумм страховых пенсий за весь период действия моратория — с 2016 по 2024 годы. Этот законопроект находится на стадии рассмотрения и ожидает заключения Правительства РФ. Если он будет принят, это станет важным прецедентом и позволит восстановить доходы миллионов пенсионеров, которые были лишены индексации в течение почти десятилетия. Это решение не только компенсирует финансовые потери, но и повысит доверие граждан к пенсионной системе и государству в целом.

Долгосрочные перспективы развития и международный опыт

Оценка долгосрочных перспектив российской пенсионной системы невозможна без сравнения с международными практиками и анализа ее внутренних парадоксов. Несмотря на ряд преобразований, система по-прежнему сталкивается с вызовами, требующими стратегических решений.

Парадокс высоких страховых взносов и низкой эффективности

Один из наиболее парадоксальных аспектов российской пенсионной системы заключается в сочетании сравнительно высоких ставок страховых взносов и низкого коэффициента замещения.

В России суммарный тариф страховых взносов на обязательное пенсионное страхование (ОПС) составляет 22% от годового дохода работника (в пределах установленной базы). Это один из самых высоких показателей среди развитых стран. Для сравнения:

• В Германии пенсионные отчисления составляют около 19% от заработной платы, причем они делятся поровну между работником и работодателем.
• Во Франции суммарные отчисления на пенсию составляют около 16,35%, также делятся между сторонами.

Страна	Ставка пенсионных взносов на ОПС	Коэффициент замещения (ОПС)
Россия	22%	25-29%
Германия	~19%	~40-50%
Франция	~16,35%	~50-60%

При таком высоком проценте отчислений, коэффициент замещения в России (менее 29%) существенно отстает не только от рекомендованных МОТ 40%, но и от фактических показателей многих развитых стран, где он достигает 40-60%. Этот парадокс указывает на серьезные структурные проблемы: возможно, это следствие демографической нагрузки, неэффективного управления средствами, высокого уровня теневой экономики в прошлом, а также «замораживания» накопительной части, которая могла бы приносить инвестиционный доход.

Стратегия развития трехуровневой пенсионной системы

Долгосрочная стратегия развития пенсионной системы Российской Федерации до 2030 года предусматривает формирование трехуровневой модели, призванной повысить общий коэффициент замещения и обеспечить большую финансовую устойчивость. Эта модель включает:

1. Государственная (обязательная) пенсионная система (ОПС): Ядро системы, функционирующее преимущественно на распределительных принципах (страховые пенсии). Ее задача — обеспечить минимально гарантированный уровень пенсионного обеспечения.
2. Корпоративные пенсионные системы: Добровольные схемы, создаваемые работодателями для своих сотрудников. Они призваны стимулировать работников к долгосрочной занятости и формировать дополнительные накопления. Развитие этого уровня требует создания прозрачных механизмов, налоговых льгот и защиты прав участников.
3. Частные (добровольные) пенсионные системы: Индивидуальные накопительные программы, позволяющие гражданам самостоятельно формировать будущую пенсию через негосударственные пенсионные фонды (НПФ) или другие финансовые инструменты. Этот уровень предполагает высокую степень личной ответственности и финансовой грамотности.

Развитие этих трех уровней должно способствовать диверсификации источников пенсионных выплат и снижению нагрузки на государственный бюджет. Международный опыт подтверждает, что наиболее успешные пенсионные системы, такие как в Нидерландах, Швеции или Австралии, эффективно используют комбинацию распределительной и накопительной частей, а также развитые корпоративные и частные пенсионные программы. При этом средний пенсионный возраст в развитых странах мира составляет около 65 лет, а в некоторых (например, США, Великобритания) планируется повышение до 67-68 лет, что также является ориентиром для долгосрочного планирования в России. Успех российской стратегии до 2030 года будет зависеть от стабильности экономики, эффективного регулирования и готовности государства и граждан к активному участию в формировании многоуровневой системы.

Заключение

Пенсионная система Российской Федерации прошла долгий и сложный путь трансформации, от чисто распределительной советской модели до современной многоуровневой страховой системы. Анализ историко-правовых аспектов, изменений 2012-2015 годов, а также реформы 2018 года по повышению пенсионного возраста показывает стремление государства адаптировать систему к меняющимся социально-экономическим и демографическим реалиям. Внедрение индивидуального пенсионного коэффициента, поэтапное повышение пенсионного возраста и попытки диверсификации источников финансирования были призваны обеспечить финансовую устойчивость и справедливость.

Однако, несмотря на предпринятые структурные изменения, система сохраняет значительные финансовые дисбалансы и не обеспечивает социально приемлемый уровень замещения утраченного заработка. Дефицит бюджета Социального фонда России в 2024 году, критически низкий коэффициент замещения (25-29% при рекомендованных МОТ 40%) и парадокс высоких страховых взносов при низкой эффективности указывают на сохраняющиеся фундаментальные проблемы.

Положительным сдвигом стало возобновление индексации пенсий работающим пенсионерам с 1 января 2025 года и обсуждение законопроекта о перерасчете недополученных сумм за прошлые годы, что может стать важным шагом к восстановлению социальной справедливости. Долгосрочные перспективы связываются с развитием трехуровневой пенсионной системы, сочетающей государственное обязательное страхование с корпоративными и частными накоплениями. Однако реализация этой стратегии требует не только экономической стабильности, но и повышения доверия граждан к долгосрочным инвестиционным инструментам, а также готовности к более активному участию в формировании собственной пенсии. Все эти факторы необходимо учитывать при формировании будущей политики, чтобы избежать повторения прошлых ошибок.

Дальнейшие научные исследования могли бы сосредоточиться на глубокой оценке влияния моратория на накопительную часть на долгосрочную эффективность системы, детальном анализе потенциала корпоративных и частных пенсионных планов, а также сравнительном исследовании механизмов повышения коэффициента замещения в странах со схожими демографическими и экономическими вызовами.

Список использованной литературы

1. О страховых взносах в Пенсионный фонд Российской Федерации, Фонд социального страхования Российской Федерации, Фонд обязательного медицинского страхования: Федеральный закон от 24.07.2009 № 212-ФЗ (с изм. от 04 июня 2014 г.). Российская газета, 2014, № 290.
2. Федеральный закон от 15.12.2001 № 167-ФЗ (ред. от 23.07.2013) «Об обязательном пенсионном страховании в Российской Федерации». Доступ из справ.-правовой системы «Консультант Плюс» (дата обращения: 02.03.2016).
3. Федеральный закон от 28.12.2013 № 424-ФЗ «О накопительной пенсии». Российская газета, 2013, № 295.
4. Федеральный закон от 28.12.2013 № 400-ФЗ «О страховых пенсиях». Российская газета, 2013, № 296.
5. Пенсионная реформа в России: о политической экономии популизма. URL: https://perspektyvy.info/ (дата обращения: 07.10.2025).
6. Основные положения пенсионной реформы. URL: https://www.mos.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
7. Пакет законов по пенсионной реформе. URL: https://sfr.gov.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
8. О пенсионной реформе в России. URL: https://saby.tatarstan.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
9. Синявская О. В. История пенсионной реформы в России. URL: https://ru-90.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
10. Особенности пенсионной реформы в России: история, результаты и перспективы. URL: https://cyberleninka.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
11. Этапы развития пенсионной системы РФ. URL: https://hmnpf.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
12. ТРАНСФОРМАЦИЯ ЭКОНОМИКИ РОССИИ В 90-Е ГОДЫ И ЕЕ ВЛИЯНИЕ НА ПЕНСИОННУЮ СИСТЕМУ. URL: https://cyberleninka.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
13. Пенсионная реформа: исследование влияния демографических процессов на изменения рынка труда и социальной сферы. URL: https://escsvfu.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
14. СРАВНИТЕЛЬНЫЙ АНАЛИЗ ТИПОВ ПЕНСИОННЫХ СИСТЕМ. URL: https://vscc.ac.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
15. Пенсионная формула: просто о сложном. URL: https://sfr.gov.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
16. Страховые и государственные пенсии – в чем отличие? URL: https://sfr.gov.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
17. Советский стаж: как за него считают пенсию. URL: https://www.sberbank.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
18. Пенсионный коэффициент: сколько нужно стажа и баллов для выхода на пенсию. URL: https://www.vtb.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
19. Что такое пенсионные баллы и как это работает. URL: https://journal-grafin.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
20. Теоретический коэффициент замещения как инструмент анализа и прогнозирования пенсионной системы. URL: https://hse.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
21. коэффициент замещения — Финансовый словарь смарт-лаб. URL: https://smart-lab.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
22. Что такое коэффициент замещения? URL: https://sfr.gov.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
23. Средний размер пенсий в России составляет менее трети от средних зарплат. URL: https://solidarnost.org/ (дата обращения: 07.10.2025).
24. Заработная плата составляет четыре пенсии. В 2024 году уровень замещения снизился до минимального за десять лет. URL: https://bankstok.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
25. Средняя пенсия в РФ упала ниже трети от зарплаты. URL: https://www.finmarket.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
26. Пенсионная реформа 2018 года. Особенности и последствия. URL: https://sgc-opeca.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
27. 3 октября 2018 года подписан федеральный закон об изменениях в пенсионной системе. URL: https://sfr.gov.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
28. Повышение пенсионного возраста: за и против. URL: https://www.garant.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
29. Утвержден бюджет СФР на 2024 — 2026 годы. URL: https://www.consultant.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
30. Совет Федерации одобрил бюджет Социального фонда России на 2024 год и на плановый период 2025 и 2026 годов. URL: https://council.gov.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
31. Доходы фонда в прошлом году составили 13,3 трлн рублей, расходы достигли почти 14 трлн рублей. URL: https://sfr.gov.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
32. Российская пенсионная система в контексте долгосрочных вызовов и национальных целей развития. URL: https://hse.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
33. Распоряжение Правительства РФ от 25.12.2012 N 2524-р О Стратегии долгосрочного развития пенсионной системы РФ (с изменениями и дополнениями). URL: https://www.garant.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
34. Стратегия развития пенсионной системы в РФ до 2030 года. URL: https://admsurgut.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
35. Сравнительно-правовой анализ пенсионного обеспечения по возрасту в России и зарубежных странах. URL: https://publishing-vak.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
36. Пенсионные реформы в России: цели и результаты. — Государственная Дума. URL: https://duma.gov.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
37. Почему работающие пенсионеры теряют в доходах? Анализ пенсий в 2025 году. URL: https://kazan-news.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).
38. На носу пересчет пенсий: кому захотели повысить выплаты и кто сможет претендовать. URL: https://prufy.ru/ (дата обращения: 07.10.2025).