Содержание
Содержание
Введение 3
Глава 1. Рынок ценных бумаг как объект государственного управления 5
1.1 Понятие рынка ценных бумаг 5
1.2 Экономическая и правовая основа рынка ценных бумаг 10
1.3 Функции государства на рынке ценных бумаг 13
Глава 2. Государственная политика в сфере рынка ценных бумаг 19
Глава 3. Саморегулируемые организации на рынке ценных бумаг 27
Заключение 34
Список используемых источников 39
Выдержка из текста
Введение
Актуальность темы работы заключается в том, что в современных условиях наличие эффективного финансового рынка является непременным условием устойчивого и поступательного развития рыночной экономики. При этом важнейшим элементом финансового рынка является рынок ценных бумаг, иначе фондовый рынок, без которого нельзя представить ни одну современную экономику, как развитых стран, так и стран с только формирующейся рыночной экономикой, к коим, несомненно, можно отнести и наше государство.
Масштабные реформы российской экономики конца XX – начала XXI веков, направленные на её трансформацию, обусловили становление внутреннего рынка ценных бумаг, который начал развиваться по общемировым стандартам. За 20 лет российский фондовый рынок стал одним из крупнейших среди стран с формирующейся экономикой.
В тоже время, анализируя события глобального финансового кризиса 2008 г., налицо проблема совершенствования системы регулирования рынка ценных бумаг. В свете последних событий данная проблема приобрела особую актуальность во всем мире. Даже в США, эдаком апологете фондовых бирж, применяемые ранее способы и методы регулирования рынка ценных бумаг оказались неэффективными и требуется их значительное изменение.
Тем более и в системе регулирования российского рынка ценных бумаг существует ряд проблем. Во-первых, разобщённость действий государственных органов и отсутствие единой государственной политики регулирования рынка на фоне криминализации экономических отношений формируют условия для распространения на фондовом рынке таких противоправных действий, как использование инсайдерской информации, манипулирование рынком, легализация через инструменты рынка ценных бумаг доходов, полученных преступным путём, теневой вывод капитала заграницу.
Во-вторых, саморегулируемые организации не выполняют свои задачи по профессиональному регулированию деятельности участников рынка, по предупреждению нарушений норм законодательства и деловой этики.
В связи с этим возможность совершенствования регулирования российского рынка ценных бумаг обуславливает актуальность выбранной темы дипломной работы.
Целью работы является анализ государственного регулирования рынка ценных бумаг в России и выявления направлений его совершенствования.
Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:
— рассмотреть рынок ценных бумаг как объект государственного управления;
— проанализировать государственную политику России в области регулирования рынка ценных бумаг;
— рассмотреть систему органов государственного регулирования рынка ценных бумаг;
— выявить проблемы государственного регулирования рынка ценных бумаг и пути их преодоления.
Объект исследования – рынок ценных бумаг, предмет исследования – порядок государственного регулирования рынка ценных бумаг.
При подготовке данной работы особое внимание уделялось разработкам, позволяющим структурировать информацию в максимально удобной для практического использования форме. В связи с этим, в данной работе чаще всего использовались несколько основных групп источников: фундаментальные работы отечественных специалистов по проблемам государственного управления и права, различные монографические исследования, материалы из отечественной правовой печати и специализированных интернет-источников.
Список использованной литературы
Список используемых источников
1. Конституция Российской Федерации от 12 декабря 1993 г. (с изм. и доп., внесенными ФКЗ от 14 октября 2005г).
2. Уголовный кодекс Российской Федерации от 13 июня 1996 года №63-ФЗ (с изм. и доп., внесенными ФЗ от 10.05.2007 № 70-ФЗ) // Собрание законодательства РФ от 17.06.1996г, № 25, ст.2954.
3. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть первая. От 30 ноября 1994 г. №51-ФЗ // Собрание законодательства Российской Федерации. 1994. №32. Ст. 3301 (с последними изменениями).
4. Гражданский кодекс РФ. Часть вторая от 26.01.1996 №14-ФЗ (с последними изменениями).
5. Гражданский кодекс РФ. Часть третья от 26.11.2001 №146-ФЗ (с последними изменениями).
6. Трудовой Кодекс Российской Федерации от 30 декабря 2001 года № 197-ФЗ (с последними изменениями).
7. Федеральный конституционный закон от 17 декабря 1997 г. №2-ФКЗ "О Правительстве Российской Федерации".
8. Федеральный закон от 05.03.1999 №46-ФЗ (ред. от 04.10.2010) "О защите прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг" (принят ГД ФС РФ 12.02.1999).
9. Федеральный закон Российской Федерации «Об электронно-цифровой подписи" от 10.01.2002 №1-ФЗ.
10. Федеральный закон Российской Федерации от 22 апреля 1996 г. № 39-ФЗ “О рынке ценных бумаг”.
11. Федеральный закон Российской Федерации от 20 февраля 1995 г. № 24-ФЗ “Об информации, информатизации и защите информации”.
12. Распоряжение Правительства Российской Федерации от 25 сен-тября 2002 г. № 1361-р // СЗ РФ. 2002. № 39. ст. 3852.
13. Заявление Правительства Российской Федерации № 983п-П13 и Централь¬ного Банка Российской Федерации № 01-01/1617 // Вестник Банка России. 2005. № 19.
14. Распоряжение Правительства Российской Федерации от 1 июня 2006 г. № 793-р // СЗ РФ. 2006. № 24. ст. 2620.
15. Положение о деятельности по организации торговли на рынке ценных бумаг. Утв. Приказом ФСФР РФ от 28 декабря 2010 N 10-78/пз-н (в ред. от 7 июня 2011 г.)
16. Положение о Федеральной службе по финансовым рынкам. Утв. Постановлением Правительства Российской Федерации от 29 августа 2011 г. № 717
17. Правила осуществления брокерской и дилерской деятельности на рынке ценных бумаг Российской Федерации. Утв. Постановлением ФКЦБ РФ от 11 октября 1999 г. № 9.
18. Инструкция ЦБР от 07.06.2004 г. № 115-И "О специальных брокерских счетах для учета денежных средств нерезидентов".
19. DIRECTIVE 1999/93/EC OF THE EUROPEAN PARLIAMENT AND OF THE COUNCIL of 13 December 1999 on a Directive on a Community Framework for electronic signatures. Officical Journal L013, 19.01.2000, p. 0012-0020.
20. Стратегия развития финансового рынка Российской Федерации на период до 2020 года. Утв. Распоряжением Правительства РФ от 29.12.2008 № 2043-р
21. Автурханов А.М. Система налогообложения на рынках ценных бумаг мира. // Финансовое право, 2007, №5.
22. Автурханов А.М. Система налогообложения на рынках ценных бумаг мира. // Налоги" (газета), 2007, №9.
23. Атаманчук Г.В. Власть и управление в предмете административного права. Административное и информационное право (состояние и перспективы развития). М.: 2003.
24. Атаманчук Григорий Васильевич Теория государственного управления: учебник / — М.: Омега-Л, 2010.
25. Балкаров А.Б. Современные тенденции административно-правового регулирования рынка ценных бумаг. // Банковское право, 2009, №4.
26. Баринов Э.А., Хмыз О.В. Рынки: валютные и ценных бумаг. М.: Экзамен, 2001.
27. Бердникова Т.Б. Рынок ценных бумаг и биржевое дело: Учебное пособие. – М.: ИНФРА–М, 2004.
28. Боровкова В.А. Рынок ценных бумаг. — М.: Питер, 2008.
29. Булатов В.В. Фондовый рынок в структурной перестройке экономики.- М.: Наука, 2006.
30. Булатова А.С. Экономика / 3-е изд., перераб. и доп. — М.: Юристъ, 2002.
31. Буренин А. Н. Рынок ценных бумаг и производных финансовых инструментов / 4-е изд. , доп. М.: НТО им. Вавилова, 2011.
32. Вавулин Д.А. Раскрытие информации профессиональными участниками рынка ценных бумаг. // Право и экономика, 2010, №9.
33. Вавулин Д.А. Об изменениях в Федеральном законе "О рынке ценных бумаг". // Право и экономика, 2007, №3.
34. Галанова В.А., А.И. Басова. Рынок ценных бумаг: Учебник /– 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2006.
35. Гетьман-Павлова И.В. Регулирование инсайдерской торговли на мировых рынках ценных бумаг. // Банковское право, 2007, №1.
36. Гогин А.А. Ответственность за нарушение законодательства о рынке ценных бумаг. // Банковское право, 2007, №2.
37. Горохов А.А. Защита прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг. Право и экономика, 2009, №6.
38. Государственное регулирование рынка ценных бумаг в России и зарубежных финансовых центрах: лекции спецкурса для магистрантов, обучающихся по направлению «Юриспруденция»: Учебное пособие; Отв. ред. проф. Краснов Ю.К. и Александров А.А. МГИМО (У) МИД России – М.: Статут, 2010
39. Елизарова Н. Раскрытие информации на рынке ценных бумаг. // ЭЖ-Юрист, 2006, №48.
40. Ефремов А. Лицензирование профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг. // Корпоративный юрист, 2007, №7.
41. Жуков Е.Ф. Рынок ценных бумаг, сущность, структура, организация. М., 2009.
42. Зенькович Е.В. Рынок ценных бумаг: административно-правовое регулирование. Под ред. Л.Л. Попова. М.: Волтерс Клувер, 2007.
43. Идеальная модель фондового рынка России на средне¬срочную перспективу (до 2015 года). М.: НАУФОР, 2006.
44. Исеев Р.М. Рынок ценных бумаг как финансовый рынок государства. // Юридический мир, 2006, №9.
45. Исеев Р.М. Государственный финансовый контроль на рынке ценных бумаг. // Юридический мир, 2006, №5.
46. Килячков А.А. Чалдаева Л.А. Рынок ценных бумаг и биржевое дело: Учебное пособие. – М.: Юристъ, 2006.
47. Кузнецов М.В. Понятие и признаки профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг. // Предпринимательское право, 2010, №3.
48. Кузнецов А.П., Ротков А.А. Некоторые вопросы регулирования рынка ценных бумаг в законодательстве США. // Международное публичное и частное право, 2007, №2.
49. Лазарева Т.А. Саморегулирование предпринимательской деятельности регистратора на рынке ценных бумаг. // Предпринимательское право, 2008, специальный выпуск.
50. Лазарева Т.А. Государственное регулирование предпринимательской деятельности регистратора на рынке ценных бумаг. // Предпринимательское право", 2008, №1.
51. Ласковец Е.А. К вопросу о финансово-правовом регулировании рынка ценных бумаг в Российской Федерации. // Финансовое право, 2007, №6.
52. Меньшиков И.С. Финансовый анализ ценных бумаг. – М., 2008.
53. Осипенко О. Формирование институтов корпоративной сферы: российский опыт (экспериментальный спецкурс). // Российский экономический журнал. № 1. 2006.
54. Охотский Е.В. Государственное управление в современной России: учебно-методический комплекс. М., 2008.
55. Ревинский И.А. Международная экономика и мировые рынки: Учебное пособие. – Новосибирск: Изд-во НГПУ, 2008.
56. Ротко С.В. Современные тенденции государственного правового регулирования рынка ценных бумаг в России: шаги навстречу инвестициям. // Статут, 2008.
57. Ротко С.В. Непрофессиональные участники рынка ценных бумаг как субъекты инвестиционной деятельности. // Безопасность бизнеса, 2010, №3.
58. Рубцов Б.Б. Мировые фондовые рынки: современное состояние и закономерности развития. М.: Финансовая академия при Правительстве РФ, 2000.
59. Русанов Г.А. Уголовная ответственность за манипулирование ценами на рынке ценных бумаг (ст. 185.3 УК РФ). // Адвокат, 2010, №8.
60. Селищев А. С. Деньги. Кредит. Банки. – СПб., 2007
61. Селищев А. С. Макроэкономика. 3-е изд. – СПб., 2005.
62. Селищев А., Маховикова Г. Рынок ценных бумаг. – СПб.: Юрайт, 2012
63. Симонович П. С. Регулирование электронной цифровой подписи нормами права: международный опыт. // Журнал российского права № 3 – 2007.
64. Чучаев А. Усиление уголовно-правовой охраны рынка ценных бумаг. // Уголовное право, 2010, №2.
65. Эмирсултанова Э.Э. Специфика финансового контроля над рынком ценных бумаг. // Российский следователь, 2008, №5.
66. Потапов А. Идеальная архитектура рынка — это три биржи и централизованная система клиринга. — http://www.alfabank.ru/press/ monitoring/2006/11/22/2.html (23.01.2007).
67. Материалы сайта ФСФР: www.fcsm.ru
68. Материалы сайта slovari.yandex.ru
69. Материалы сайта http: www.nacfin.ru
70. Материалы сайта национальной фондовой ассоциации www. nfa.ru
71. Материалы сайта СРО НАУФОР: www. naufor.ru