Сегментарная отчетность: Глубокий сравнительный анализ ПБУ 12/2010 и МСФО (IFRS) 8, теоретические основы и вызовы российской практики

В условиях постоянно усложняющейся экономической среды и глобализации, когда компании стремятся диверсифицировать свою деятельность, расширять ассортимент продукции и осваивать новые рынки, традиционная финансовая отчетность, представляющая агрегированные данные по всему предприятию, становится недостаточной. Она не позволяет в полной мере оценить эффективность отдельных направлений бизнеса, выявить наиболее прибыльные или убыточные сегменты, а также адекватно оценить риски. Именно в этот момент на авансцену выходит сегментарная отчетность, предлагая детализированный взгляд на внутреннюю структуру бизнеса.

Например, для инвесторов информация о сегментах позволяет выявить наиболее прибыльные направления бизнеса, понять распределение рисков между различными видами деятельности и географическими регионами, а также принять более обоснованные решения о вложении капитала. Без сегментарной отчетности, при диверсификации деятельности, становится сложно определить, какие конкретные продукты, услуги или географические рынки приносят основную прибыль или убыток, что препятствует эффективному стратегическому планированию.

Цель данной курсовой работы — провести глубокое исследование теоретических, нормативно-правовых и методологических аспектов формирования сегментарной отчетности, сфокусировавшись на сравнительном анализе российских (ПБУ 12/2010) и международных (МСФО (IFRS) 8) стандартов. Мы рассмотрим ключевые вызовы, с которыми сталкиваются российские компании при внедрении и применении этих стандартов, а также обозначим пути совершенствования в контексте глобализации экономических процессов. Структура исследования последовательно раскроет теоретические основы, нормативное регулирование, целевую аудиторию, методы формирования, практические проблемы и перспективы развития сегментарной отчетности.

Теоретические основы и концепции сегментарной отчетности

Понятие и сущность сегментарной отчетности

Сегментарная отчетность представляет собой особый вид финансовой информации, которая раскрывает данные о деятельности предприятия в разрезе его отдельных сегментов, будь то продуктовые линии, географические регионы или направления бизнеса. По сути, это «рентгеновский снимок» внутренней структуры компании, позволяющий увидеть, как различные ее части функционируют и приносят результат.

Согласно Положению по бухгалтерскому учету 12/2010 «Информация по сегментам» (ПБУ 12/2010), сегментарная отчетность раскрывает конкретную информацию о выручке, финансовом результате, активах и обязательствах по каждому отчетному сегменту. Это позволяет оценить вклад каждого сегмента в общие показатели организации. Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 8 «Операционные сегменты» даёт схожее определение, акцентируя внимание на операционном сегменте как компоненте предприятия, который генерирует доход и приводит к возникновению расходов, результаты которого регулярно анализируются руководством, ответственным за принятие операционных решений, и по которому имеется отдельная финансовая информация. Отчетный сегмент, в свою очередь, является отдельным операционным или географическим сегментом, информация о котором является обязательной для раскрытия в бухгалтерской отчетности.

Почему такая детализация критически важна? Представьте крупный конгломерат, занимающийся добычей полезных ископаемых, производством потребительских товаров и предоставлением финансовых услуг. Если мы видим только общие финансовые показатели по всей группе, мы не сможем понять, какой из этих видов деятельности является прибыльным, а какой, возможно, субсидируется за счет других. Оценка по совокупным данным становится недостаточной, поскольку она маскирует специфику, успешность и риски каждого отдельного направления. Диверсификация деятельности, расширение ассортимента и выход на различные рынки делают обобщенную отчетность менее информативной для принятия обоснованных решений.

Теоретические предпосылки формирования сегментарной отчетности

Необходимость сегментарной отчетности не возникает на пустом месте, она глубоко укоренена в фундаментальных экономических и бухгалтерских теориях. Одной из ключевых является теория агентских отношений. В рамках этой теории предполагается, что между принципалом (например, собственником или инвестором) и агентом (менеджером компании) существуют информационная асимметрия и потенциальные конфликты интересов. Менеджеры, обладая внутренней информацией, могут принимать решения, не всегда оптимальные для принципалов. Сегментарная отчетность выступает как механизм снижения этой асимметрии, предоставляя собственникам и инвесторам более глубокое понимание деятельности компании, позволяя им контролировать менеджеров и оценивать их эффективность в каждом сегменте. Это способствует выравниванию информационного поля и стимулирует менеджеров к принятию решений, направленных на максимизацию стоимости для акционеров.

Другой важной концепцией является информационная ценность финансовой отчетности. Сегментарная информация существенно повышает информационную ценность общего отчета, поскольку она позволяет пользователям:

• Прогнозировать будущие денежные потоки: Детализация по сегментам помогает инвесторам и кредиторам лучше понять источники доходов и расходов, что улучшает точность прогнозирования будущих финансовых результатов.
• Оценивать риски: Каждый сегмент имеет свой уникальный профиль рисков, связанных с отраслевой спецификой, географическим положением или конкурентной средой. Сегментарная отчетность позволяет идентифицировать и оценить эти риски более точно, чем агрегированные данные.
• Принимать обоснованные решения: Для инвесторов это означает возможность более целенаправленного вложения средств, для кредиторов – более точную оценку кредитоспособности.

Влияние диверсификации деятельности на потребность в сегментной информации огромно. Чем более диверсифицирована компания, тем выше потребность в детализированной информации. Без неё даже самый опытный аналитик не сможет определить, какой бизнес-юнит является локомотивом роста, а какой тянет компанию вниз. Например, если у транснациональной корпорации есть успешное направление в IT-секторе, но убыточное в традиционном производстве, общие финансовые показатели могут быть удовлетворительными, но скрывать критические проблемы. Сегментарная отчетность позволяет выявить эти нюансы и принять своевременные управленческие решения.

Место сегментарного учета в системе управленческого и финансового учета

Сегментарный учет не существует в вакууме. Он является интегральной частью как финансового, так и управленческого учета, но с особым акцентом на последнем. Будучи важнейшей частью управленческого учета, сегментарный учет функционирует параллельно с системой финансового учета. Его ключевая роль в управленческом учете проявляется в следующем:

1. Контроль центров ответственности: Сегменты часто совпадают с центрами ответственности внутри организации (например, центры прибыли, центры затрат). Сегментарный учет позволяет отслеживать финансовые результаты каждого такого центра, что является основой для оценки работы менеджеров и системы мотивации.
2. Распределение ресурсов: Руководство, принимающее операционные решения, использует сегментную информацию для более эффективного распределения ресурсов между различными направлениями деятельности. Если один сегмент демонстрирует высокий потенциал роста, ему могут быть выделены дополнительные инвестиции.
3. Стратегическое планирование: Анализ производительности различных сегментов способствует выявлению возможностей для роста и оптимизации ресурсов. Он помогает управленцам выявлять ключевые сегменты, влияющие на прибыльность, принимать более обоснованные решения и разрабатывать долгосрочные стратегии.
4. Ценообразование и ассортиментная политика: Детализированная информация о доходах и расходах по сегментам помогает принимать решения о ценообразовании на продукцию или услуги, а также оптимизировать продуктовый портфель.

При этом сегментарная отчетность, хотя и базируется на данных управленческого учета, трансформируется и агрегируется для целей финансового учета в соответствии с требованиями стандартов (ПБУ 12/2010, IFRS 8). Она становится мостом между внутренней, детализированной информацией для менеджмента и внешней, публичной отчетностью для инвесторов и других заинтересованных сторон.

Нормативно-правовое регулирование сегментарной отчетности: Сравнительный анализ ПБУ 12/2010 и МСФО (IFRS) 8

Общая характеристика и сфера применения стандартов

Регулирование сегментарной отчетности в России и на международной арене основывается на двух ключевых документах: Положении по бухгалтерскому учету 12/2010 «Информация по сегментам» (ПБУ 12/2010) и Международном стандарте финансовой отчетности (IFRS) 8 «Операционные сегменты». Эти стандарты, хотя и имеют общую цель — повышение прозрачности финансовой информации — обладают своими особенностями и сферами применения.

ПБУ 12/2010 был утвержден приказом Минфина России от 8 ноября 2010 г. № 143н и применяется с бухгалтерской отчетности за 2011 год. Он устанавливает правила формирования и представления информации по сегментам в бухгалтерской отчетности коммерческих организаций (кроме кредитных), являющихся юридическими лицами по законодательству Российской Федерации. Важно отметить, что организации-эмитенты публично размещаемых ценных бумаг (то есть ценных бумаг, которые обращаются на организованных торгах, например, на фондовых биржах) обязаны раскрывать информацию по сегментам в соответствии с ПБУ 12/2010. Иные организации применяют его в случае принятия ими решения о раскрытии информации по сегментам. ПБУ 12/2010 не применяется при формировании отчетности для государственного статистического наблюдения, отчетной информации для кредитных организаций или для иных специальных целей, если правилами составления такой отчетности не предусматривается его использование. Исторически, ПБУ 12/2010 во многом повторяет Международный стандарт финансовой отчетности (МСФО) 14 «Сегментная информация», который впоследствии был заменен.

Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 8 «Операционные сегменты» был введен в действие для применения на территории Российской Федерации приказом Минфина России от 25.11.2011 № 160н, но действует он в мире с 1 января 2009 года, заменив упомянутый IAS 14 «Сегментная отчётность». IFRS 8 применяется к отдельной или индивидуальной финансовой отчетности организации, чьи долговые или долевые инструменты торгуются на открытом рынке, либо которая готовится выпустить инструменты любого класса на открытый рынок. Он также применяется к консолидированной финансовой отчетности группы. Целью IFRS 8 является раскрытие информации, чтобы помочь пользователям финансовой отчетности оценить характер и финансовое воздействие видов коммерческой деятельности и экономических условий, в которых работает предприятие. Требования IFRS 8 распространяются как на годовую, так и на промежуточную бухгалтерскую отчетность, что является важным отличием.

Сходства в подходах к идентификации и формированию отчетных сегментов

Несмотря на различия в сферах применения и деталях, оба стандарта — ПБУ 12/2010 и IFRS 8 — имеют глубокие сходства в фундаментальных подходах к идентификации и формированию отчетных сегментов. Ключевым объединяющим элементом является управленческий подход (management approach). Это означает, что операционные сегменты идентифицируются на основе внутренней структуры компании, то есть так, как руководство, принимающее операционные решения, видит и управляет бизнесом. Информация, которая используется внутри компании для оценки эффективности и распределения ресурсов, является отправной точкой для внешней сегментарной отчетности.

Оба стандарта также устанавливают количественные пороги для признания операционного сегмента отчетным. Сегмент считается отчетным, если какой-либо из следующих критериев выполняется:

1. По выручке: Выручка сегмента от продаж внешним покупателям и подразумеваемая выручка от операций с другими сегментами составляет не менее 10% от общей суммы выручки всех сегментов.
2. По финансовому результату: Финансовый результат (прибыль или убыток) сегмента в абсолютном выражении составляет не менее 10% от наибольшей из двух величин: суммарной прибыли всех прибыльных сегментов или суммарного убытка всех убыточных сегментов.
3. По активам: Активы сегмента составляют не менее 10% от совокупных активов всех операционных сегментов.

Кроме того, IFRS 8 вводит дополнительное требование: правило 75% выручки от внешних покупателей. Оно гласит, что общая сумма выручки от продаж внешним клиентам по операционным сегментам, отраженным отдельно, должна составлять не менее 75% выручки компании от внешних клиентов. Если этот порог не достигается, следует выделить дополнительные операционные сегменты для раскрытия финансовой отчетности, пока не будет достигнут целевой показатель 75%. Это требование направлено на обеспечение достаточной детализации информации для внешних пользователей. ПБУ 12/2010 не содержит столь жесткого регламента по минимальному покрытию общей выручки.

Отличия в требованиях к раскрытию информации

Несмотря на общие подходы к идентификации сегментов, IFRS 8 и ПБУ 12/2010 существенно различаются в детализации требований к раскрываемой информации, что влияет на прозрачность и аналитическую ценность отчетности.

ПБУ 12/2010 является более общим и менее детализированным. Он требует раскрытия следующей основной информации по каждому отчетному сегменту:

• Финансовый результат (прибыль или убыток).
• Общая величина активов.
• Общая величина обязательств.

МСФО (IFRS) 8, в свою очередь, выдвигает значительно более обширные и детализированные требования к раскрытию. В дополнение к выручке, финансовому результату, активам и обязательствам, IFRS 8 также требует раскрытия:

• Выручки от внешних покупателей и от операций с другими сегментами.
• Процентных доходов и расходов (отдельно).
• Суммы амортизации (по основным средствам и нематериальным активам).
• Существенных неденежных статей.
• Налоговых расходов.
• Долей прибылей/убытков от совместных предприятий и ассоциированных компаний, учитываемых по долевому участию.

Эти дополнительные требования IFRS 8 значительно повышают детализацию и аналитическую ценность сегментарной отчетности. Например, раскрытие процентных доходов и расходов позволяет оценить финансовую структуру сегмента и его зависимость от внешнего финансирования. Информация об амортизации дает представление об инвестиционной активности и капиталоемкости сегмента. Детализация по совместным предприятиям и ассоциированным компаниям позволяет более полно оценить влияние стратегических альянсов на деятельность сегмента.

Отсутствие подобных детализированных требований в ПБУ 12/2010 может приводить к тому, что российская сегментарная отчетность, составленная исключительно по национальным стандартам, будет менее информативной для внешних пользователей, особенно для международных инвесторов и аналитиков. Это может затруднить сопоставимость отчетности российских компаний с их зарубежными конкурентами, а также снизить прогностический потенциал информации. На практике, несмотря на существенное сходство положений, отчетность по МСФО и по РСБУ может отличаться по представлению данных, иногда возникают противоречия в раскрытии информации, например, в подходах к определению отчетных сегментов, поскольку ПБУ 12/2010 допускает большую гибкость в группировке и агрегировании сегментов, чем IFRS 8, который более строго регламентирует процесс их объединения.

Сравнительная таблица основных положений ПБУ 12/2010 и МСФО (IFRS) 8

Критерий	ПБУ 12/2010 «Информация по сегментам»	МСФО (IFRS) 8 «Операционные сегменты»
Цели	Обеспечение заинтересованных пользователей информацией для оценки финансово-хозяйственной деятельности, перспектив развития, подверженности инвестиционным рискам и принятия оптимальных решений.	Раскрытие информации для помощи пользователям финансовой отчетности в оценке характера и финансового воздействия видов коммерческой деятельности и экономических условий, в которых работает предприятие.
Сфера применения	Коммерческие организации (кроме кредитных) – юридические лица РФ. Обязательно для эмитентов публично размещаемых ценных бумаг; иные организации применяют по решению. Не применяется для статотчетности, кредитных организаций, иных спеццелей, если не предусмотрено правилами.	Организации, чьи долговые или долевые инструменты торгуются на открытом рынке, или которые готовятся выпустить их на открытый рынок. Применяется к отдельной/индивидуальной и консолидированной финансовой отчетности. Распространяется на годовую и промежуточную отчетность.
Основа для разработки	МСФО (IAS) 14 «Сегментная информация» (утратил силу).	Заменил МСФО (IAS) 14 «Сегментная отчётность».
Подход к сегментированию	Управленческий подход (management approach) – выделение операционных сегментов на основе внутренней отчетности, которую анализирует руководство для принятия операционных решений.	Управленческий подход (management approach) – выделение операционных сегментов на основе внутренней отчетности, которую анализирует руководство, принимающее операционные решения, для распределения ресурсов и оценки эффективности.
Количественные пороги для отчетного сегмента	Сегмент является отчетным, если его выручка, финансовый результат (по абсолютному значению) или активы составляют ≥ 10% от соответствующего совокупного показателя всех сегментов.	Сегмент является отчетным, если его выручка, финансовый результат (по абсолютному значению) или активы составляют ≥ 10% от соответствующего совокупного показателя всех сегментов. Дополнительное требование: общая выручка от внешних клиентов по всем отчетным сегментам должна составлять ≥ 75% от общей выручки компании (если нет, выделить дополнительные сегменты).
Требования к раскрытию информации (ключевые различия)	Раскрываются: финансовый результат, общая величина активов, общая величина обязательств по каждому отчетному сегменту.	Раскрываются: выручка (от внешних покупателей и межсегментная), финансовый результат, активы, обязательства, процентные доходы и расходы, амортизация, налоговые расходы, существенные неденежные статьи, доли прибылей/убытков от совместных предприятий и ассоциированных компаний. Информация раскрывается в годовой и промежуточной отчетности.
Требования к промежуточной отчетности	Не содержит требований по раскрытию сегментной информации в промежуточной отчетности.	Требует раскрытия сегментной информации в промежуточной отчетности.
Возможность агрегирования сегментов	Допускает агрегирование сегментов.	Допускает агрегирование операционных сегментов в один отчетный, если они имеют схожие экономические характеристики и схожи по характеру продуктов/услуг, производственных процессов, типам потребителей, методам сбыта, а также характеру регулирования.
Сверка данных	Требуется сверка данных по отчетным сегментам с данными финансовой отчетности по компании в целом.	Требуется сверка данных по отчетным сегментам с данными финансовой отчетности по компании в целом.

Цели и пользователи сегментарной отчетности

Основные цели сегментарной отчетности

Сегментарная отчетность — это не просто дополнительный набор цифр; это мощный аналитический инструмент, созданный для достижения нескольких критически важных целей. Ее основное предназначение – обеспечить заинтересованных пользователей детализированной информацией, которая позволяет:

1. Оценить финансово-хозяйственную деятельность: Выйти за рамки агрегированных данных и понять, какие конкретные направления бизнеса, продукты или географические рынки являются драйверами роста или, наоборот, источниками проблем.
2. Прогнозировать перспективы развития: На основе анализа динамики показателей по каждому сегменту пользователи могут строить более точные прогнозы относительно будущих доходов, расходов и общей прибыльности компании. Например, если один сегмент демонстрирует устойчивый рост на формирующемся рынке, это может свидетельствовать о значительном потенциале для всей организации.
3. Определить подверженность инвестиционным рискам и возможности их сокращения: Каждый сегмент имеет свой уникальный профиль рисков, будь то рыночные, операционные или политические. Детализированная информация позволяет инвесторам и кредиторам оценить степень диверсификации рисков компании и идентифицировать наиболее уязвимые направления.
4. Принять оптимальные решения: Будь то инвестор, решающий, куда вложить капитал, кредитор, оценивающий кредитоспособность, или менеджер, планирующий распределение ресурсов, сегментарная отчетность предоставляет фундамент для принятия более обоснованных и стратегически выверенных решений.

По сути, сегментарная отчетность помогает лучше оценивать деятельность организации, перспективы развития, получения прибыли и подверженность рискам, предоставляя более полное представление о компании, ее продуктовой линейке, географических регионах деятельности и основных покупателях.

Внешние пользователи и их информационные потребности

Внешние пользователи сегментарной отчетности – это широкий круг стейкхолдеров, чьи экономические решения зависят от публичной финансовой информации компании. К ним относятся:

• Инвесторы (существующие и потенциальные): Являясь основной целевой группой, инвесторы ищут возможности для вложения средств в наиболее прибыльные сегменты, оценивают риски и перспективы развития. Они используют сегментарную информацию для расчета таких показателей, как рентабельность активов сегмента (ROA) или рентабельность продаж сегмента (ROS), чтобы сравнить эффективность различных направлений бизнеса и принять решение о распределении инвестиций. Например, инвестор, рассматривающий покупку акций производственной компании, которая также занимается логистикой, захочет увидеть, какой из этих сегментов приносит больше прибыли и имеет более стабильные показатели роста.
• Кредиторы (банки, поставщики, держатели облигаций): Они оценивают риски и финансовую устойчивость компании на основе сегментной информации, прежде чем предоставить займы или отсрочку платежа. Кредиторы анализируют показатели сегментарной отчетности, такие как соотношение активов и обязательств сегмента, чтобы оценить кредитоспособность и потенциальные риски невозврата займов по отдельным направлениям деятельности компании. Если один сегмент является высокорисковым, это может повлиять на условия кредитования всей компании.
• Консультанты-аналитики: Эти специалисты используют сегментную информацию для принятия более обоснованных решений, оценки эффективности и значимости сегментов. Консультанты-аналитики, например, применяют факторный анализ к данным сегментов для выявления причин изменений в доходности или операционных расходах, что помогает им давать более точные рекомендации для своих клиентов или рынка в целом.
• Налоговые органы, биржи, статистические организации: Эти институты используют сегментарную отчетность для мониторинга, контроля и сбора данных, что способствует повышению прозрачности рынка и соблюдению законодательства.

Внутренние пользователи и управленческие решения

Внутренние пользователи — это те, кто находится внутри компании и напрямую влияет на ее функционирование и развитие. К ним относятся менеджеры всех уровней, собственники, руководство организации и совет директоров. Для них сегментарная отчетность является краеугольным камнем эффективного управления:

• Менеджеры (руководство центров ответственности): Они используют данные сегментарной отчетности для оптимизации внутренних процессов, контроля деятельности центров ответственности и объективной оценки качества своей работы. Менеджеры используют данные о выручке и расходах по сегментам для установления целевых показателей эффективности (KPI), таких как маржинальная прибыль сегмента, и для контроля за их достижением, а также для принятия решений о ценообразовании и ассортиментной политике внутри своего сегмента.
• Руководство организации, принимающее операционные решения: Для высшего менеджмента сегментная информация критически важна для распределения ресурсов между различными сегментами и оценки результатов их деятельности. Например, совет директоров может принять решение о сворачивании убыточного сегмента или о значительном инвестировании в перспективное направление на основе данных сегментарной отчетности.
• Собственники: Заинтересованы в оценке доходности и рисков различных направлений бизнеса. Сегментная отчетность дает им возможность глубоко понимать, как их капитал работает в разных частях компании.

Таким образом, сегментарная отчетность служит жизненно важным мостом, соединяющим стратегические цели компании с операционной реальностью, и обеспечивает информационную базу для принятия решений как для внешних, так и для внутренних стейкхолдеров.

Элементы и методы формирования сегментарной отчетности

Идентификация операционных и отчетных сегментов

Сердце сегментарной отчетности – это корректная идентификация операционных и, затем, отчетных сегментов. Этот процесс лежит в основе всей последующей аналитики и раскрытия информации.

Согласно IFRS 8 «Операционные сегменты», операционный сегмент — это компонент предприятия, который характеризуется следующими признаками:

1. Деятельность, приносящая доход и расходы: Операционный сегмент осуществляет деятельность, от которой может получать выручку и нести расходы. Важно отметить, что это включает и межсегментные операции, то есть сделки с другими сегментами той же компании. Кроме того, сегмент может осуществлять виды деятельности, которые пока не приносят дохода, например, операции по вводу в эксплуатацию нового производства или научно-исследовательские разработки.
2. Регулярный анализ руководством: Результаты работы сегмента регулярно анализируются руководством, принимающим операционные решения (chief operating decision maker – CODM). Это может быть генеральный директор, совет директоров или группа топ-менеджеров. Именно их взгляд на структуру бизнеса является определяющим.
3. Наличие отдельной финансовой информации: По сегменту должна быть доступна отдельная финансовая информация. Это означает, что для каждого потенциального сегмента должны вестись внутренние учетные записи, позволяющие отслеживать его доходы, расходы, активы и обязательства.

После идентификации операционных сегментов, следующим шагом является их агрегирование в отчетные сегменты. Отчетный сегмент — это операционный или географический сегмент, информация о котором является обязательной для раскрытия в бухгалтерской отчетности. IFRS 8 устанавливает строгие правила для агрегирования: два или более операционных сегмента могут быть объединены в один отчетный сегмент только при выполнении следующих условий:

• Они имеют схожие экономические характеристики (например, долгосрочные финансовые результаты).
• Они похожи по характеру продуктов и услуг.
• Они похожи по характеру производственных процессов.
• Они похожи по типам потребителей и клиентов.
• Они похожи по методам сбыта продуктов или оказания услуг.
• Если применимо, они похожи по характеру регулирования (например, в одной отрасли).

Такой подход обеспечивает, с одной стороны, детализацию, а с другой – агрегирование до уровня, удобного для анализа внешними пользователями, избегая избыточного раскрытия, которое могло бы быть неинформативным.

Количественные пороги и ограничения для признания отчетных сегментов

Чтобы операционный сегмент стал отчетным и информация о нем раскрывалась отдельно, он должен соответствовать определенным количественным порогам. Эти пороги, как в ПБУ 12/2010, так и в IFRS 8, направлены на то, чтобы выделить наиболее значимые сегменты, информация о которых будет действительно полезна для пользователей.

Сегмент считается отчетным, если его показатели достигают или превышают 10% от совокупных показателей по всем операционным сегментам:

1. Выручка: Выручка от продаж внешним покупателям и подразумеваемая выручка от операций с другими сегментами составляет не менее 10% от общей суммы выручки всех сегментов.
2. Финансовый результат: Его финансовый результат (прибыль или убыток) в абсолютном выражении составляет не менее 10% от наибольшей из двух величин: суммарной прибыли всех прибыльных сегментов или суммарного убытка всех убыточных сегментов.
3. Активы: Его активы составляют не менее 10% от совокупных активов всех операционных сегментов.

Пример:
Предположим, компания имеет 5 операционных сегментов с выручкой:

• Сегмент A: 100 млн руб.
• Сегмент B: 80 млн руб.
• Сегмент C: 25 млн руб.
• Сегмент D: 15 млн руб.
• Сегмент E: 5 млн руб.

Общая выручка всех сегментов: 100 + 80 + 25 + 15 + 5 = 225 млн руб.
Порог 10% от общей выручки: 225 млн руб. × 10% = 22.5 млн руб.
Отчетными по критерию выручки будут: Сегмент A (100 > 22.5), Сегмент B (80 > 22.5), Сегмент C (25 > 22.5). Сегменты D и E не достигают порога.

Кроме того, IFRS 8 вводит правило 75% консолидированной выручки от внешних клиентов. Если общая сумма выручки от продаж внешним клиентам по операционным сегментам, отраженным отдельно, составляет менее 75% выручки компании от внешних клиентов, следует выделить дополнительные операционные сегменты для раскрытия финансовой отчетности, пока не будет достигнут целевой показатель 75%. Это гарантирует, что подавляющая часть внешней выручки компании будет представлена в сегментной детализации.

Операционные сегменты, не отвечающие количественным пороговым значениям, могут считаться отчетными и раскрываться отдельно, если руководство полагает, что информация по данным сегментам была бы полезна для пользователей финансовой отчетности (например, из-за стратегической важности или высокого потенциала роста). Остальные незначительные сегменты объединяются в категорию «Прочие сегменты».

Методы распределения доходов и расходов по сегментам

Распределение доходов и расходов по сегментам является одним из самых сложных и ответственных этапов формирования сегментарной отчетности. Его точность напрямую влияет на достоверность оценки эффективности каждого сегмента.

Доходы:
При адресном учете доходов проблем с отнесением их на конкретные сегменты, как правило, не возникает. Выручка от реализации товаров или услуг конкретного сегмента напрямую относится к нему. Выручка от межсегментных операций также относится к сегменту, который ее генерирует.
Внереализационные доходы (например, от курсовых разниц, штрафов) могут быть отнесены на сегмент «Прочее», ответственным за который назначается, например, финансовый директор, или распределены между сегментами по обоснованной базе.

Расходы:
Расходы делятся на прямые и косвенные (общепродуктовые, общехозяйственные), и методы их распределения существенно различаются.

1. Прямые расходы: Эти расходы непосредственно связаны с конкретным сегментом и не вызывают затруднений в отнесении. Примеры включают стоимость сырья и материалов, прямо затраченных на производство продукции сегмента, или заработную плату основных производственных рабочих сегмента.
2. Общепродуктовые расходы: Связаны с производством нескольких видов продукции или деятельностью нескольких сегментов, но могут быть достаточно точно им отнесены. Например, зарплата обслуживающего персонала цеха или амортизация оборудования, используемого несколькими сегментами. Могут быть распределены пропорционально объему производства, прямым затратам, машино-часам и т.д.
3. Общехозяйственные расходы: Это расходы, которые невозможно прямо отнести к какому-либо конкретному сегменту или виду продукции (например, аренда центрального офиса, зарплата административного персонала, затраты на IT-инфраструктуру, используемую всей компанией). Их распределение требует выбора адекватной базы распределения.
   • Численность сотрудников: Распространенная база для распределения административных расходов. Например, если в сегменте А работает 30% всего персонала, то на него может быть отнесено 30% общехозяйственных расходов на персонал.
   • Выручка сегмента: Может использоваться для распределения маркетинговых или общих управленческих расходов. Сегмент с большей выручкой, предположительно, потребляет больше общих ресурсов.
   • Занимаемая площадь: Подходит для распределения расходов на аренду, отопление, коммунальные услуги.
   • Стоимость основных средств: Может использоваться для распределения расходов на страхование имущества или налог на имущество.
   • Машино-часы, человеко-часы: Применяются для распределения расходов, связанных с использованием оборудования или трудовых ресурсов.

Выбор базы распределения должен быть обоснован принципом причинности, т.е. база должна максимально точно отражать, какой сегмент «потребляет» те или иные общие затраты.

Метод ABC (Activity-Based Costing – функционально-стоимостной анализ): Этот метод может применяться для более точного распределения затрат между продуктами и, соответственно, сегментами, поскольку он отражает фактическое потребление ресурсов каждым сегментом. Вместо произвольного распределения общехозяйственных расходов на основе одной базы, ABC идентифицирует виды деятельности (например, обработка заказов, обслуживание клиентов, разработка нового продукта) и определяет «драйверы затрат» для каждой деятельности. Затем затраты распределяются на сегменты пропорционально потреблению этими сегментами конкретных видов деятельности. Например, если сегмент А генерирует 60% всех клиентских запросов, на него будет отнесено 60% затрат на обслуживание клиентов. Внедрение метода ABC требует значительных временных затрат и ресурсов (например, инвестиций в ПО, обучение персонала), но обеспечивает высокую точность распределения.

Распределение активов и обязательств по сегментам

Распределение активов и обязательств по сегментам не менее важно, чем распределение доходов и расходов, поскольку оно позволяет оценить капиталоемкость, структуру финансирования и рентабельность капитала каждого сегмента.

Активы:
Активы, которые непосредственно используются одним сегментом (например, оборудование конкретного производственного цеха, запасы, предназначенные для определенной продуктовой линии), без труда относятся к этому сегменту.
Однако часто возникают ситуации с совместно используемыми активами (например, общекорпоративные IT-системы, здания головного офиса, транспортный парк). Эти активы распределяются по сегментам только в том случае, когда связанные с ними выручка и расходы также распределены по этим сегментам. Принципы распределения аналогичны тем, что используются для косвенных расходов:

• Площадь: Для зданий и сооружений.
• Балансовая стоимость или первоначальная стоимость: Для оборудования, используемого несколькими сегментами (например, корпоративные серверы).
• Доля выручки или прибыли: Для активов, обеспечивающих общую поддержку (например, товарные знаки, гудвилл, если применимо).
• Прямое использование: Например, количество человеко-часов использования IT-системы.

Обязательства:
Обязательства также могут быть прямыми или косвенными. Прямые обязательства (например, кредиторская задолженность за сырье для конкретного сегмента, банковские кредиты, взятые под инвестиционный проект определенного сегмента) напрямую относятся к соответствующему сегменту.
Общие обязательства (например, долгосрочные облигационные займы всей компании, общие налоговые обязательства) могут распределяться пропорционально активам, выручке или финансовому результату сегмента, если это позволяет получить адекватную оценку финансового рычага и риска сегмента.

Влияние на оценку эффективности: Точное распределение активов и обязательств критически важно для расчета таких показателей, как рентабельность активов сегмента (ROA = Прибыль сегмента / Активы сегмента) или рентабельность собственного капитала сегмента. Эти показатели дают инвесторам и менеджерам понимание того, насколько эффективно каждый сегмент использует свои ресурсы для генерации прибыли. Некорректное распределение может исказить картину и привести к ошибочным управленческим решениям.

Практические проблемы и вызовы применения сегментарной отчетности в российских компаниях

Внедрение и применение стандартов сегментарной отчетности в российских компаниях, несмотря на их несомненную ценность, сопряжено с рядом специфических трудностей и вызовов.

Недостаточность методической базы и нормативного регулирования

Одной из фундаментальных проблем является отсутствие четкой, детальной методики составления сегментарной отчетности в нормативных документах РФ. ПБУ 12/2010, хотя и является основополагающим, содержит лишь общие черты и принципы. В частности, отсутствуют:

• Детальные разъяснения и рекомендации по конкретным методикам выделения операционных сегментов в сложных холдинговых структурах, где границы между бизнес-юнитами могут быть размыты, а межсегментные операции многочисленны и сложны.
• Стандартизированные подходы к распределению косвенных затрат между сегментами. Хотя стандарт указывает на необходимость «обоснованного распределения», конкретные примеры и предпочтительные базы распределения для различных видов косвенных расходов не приводятся, что оставляет значительный простор для субъективных решений.
• Унифицированные формы раскрытия информации по сегментам, что создает разнообразие в представлении данных и затрудняет сопоставимость между компаниями.

Эта недостаточность приводит к тому, что многие компании сталкиваются с необходимостью самостоятельно разрабатывать внутренние методики, что требует значительных интеллектуальных и временных ресурсов, а также высокого уровня экспертных знаний. В России обсуждается необходимость разработки и публикации Минфином России или профессиональными бухгалтерскими ассоциациями более подробных методических указаний и примеров по применению ПБУ 12/2010.

Трудности в учете и пересчете данных

Практическое применение сегментарной отчетности также осложняется рядом учетных и организационных трудностей:

• Недостаток информации по отражению расходов по сегментам в учетной политике предприятия. Учетная политика многих российских компаний часто не содержит достаточной детализации в части распределения косвенных расходов между сегментами, включая методологию выбора баз распределения и порядок отражения межсегментных операций. Это создает сложности при подготовке корректной и последовательной сегментарной отчетности.
• Необходимость пересчета данных за предыдущие периоды при изменении состава отчетных сегментов. Если компания меняет свою организационную структуру, выводит или присоединяет сегменты, или изменяет критерии их выделения, возникает требование ретроспективного пересчета данных за предыдущие периоды (минимум за сравнительный период). Это может требовать значительных временных затрат, особенно для крупных организаций с обширной номенклатурой продукции и сложной организационной структурой, поскольку необходимо ретроспективно перегруппировать и перераспределить доходы, расходы и активы по новым или измененным сегментам, что может занимать от нескольких недель до нескольких месяцев.
• Трудоемкость внедрения более точных методов распределения затрат. Например, внедрение метода ABC (Activity-Based Costing), который обеспечивает высокую точность распределения, требует существенных инвестиций в специализированное программное обеспечение, обучение персонала и проведение детального анализа всех бизнес-процессов для идентификации драйверов затрат. Для среднего предприятия это может занять от 6 до 12 месяцев.

Кроме того, не все части предприятия обязательно являются операционным сегментом или частью операционного сегмента. Например, головной офис или некоторые функциональные отделы корпорации (такие как юридический или HR-отдел) могут не зарабатывать доходы напрямую, но их расходы должны быть как-то учтены в общей картине.

Противоречия между МСФО и РСБУ

Несмотря на то, что ПБУ 12/2010 был разработан с ориентиром на МСФО (IAS) 14, а IFRS 8 является его преемником, на практике, несмотря на существенное сходство положений, отчетность по МСФО и по РСБУ может отличаться по представлению данных, и иногда возникают противоречия в раскрытии информации.

Например, расхождения могут проявляться в детализации раскрываемой информации. IFRS 8 требует более широкого перечня показателей для раскрытия (например, процентные доходы и расходы, амортизация, налоговые расходы, информация о совместных предприятиях), чем ПБУ 12/2010. Это приводит к разной степени детализации сегментной отчетности, составленной по российским и международным стандартам. Такие различия могут затруднять процесс трансформации отчетности из РСБУ в МСФО и создавать дополнительную нагрузку на бухгалтерию и финансовые службы компаний, ведущих параллельный учет.

Конфиденциальность информации и ее влияние на раскрытие

Исторически, тезис о конфиденциальности информации сегментарной отчетности приводил к тому, что она не всегда соблюдалась на практике. Некоторые компании были склонны ограничивать раскрытие, ссылаясь на коммерческую тайну, опасаясь, что детализированная информация может быть использована конкурентами.

Однако в текущем законодательстве РФ этот тезис о конфиденциальности утратил свою актуальность в контексте публичной отчетности. Принятие Федерального закона «О бухгалтерском учете» от 06.12.2011 № 402-ФЗ усилило требования к публичному раскрытию информации для ряда организаций (например, эмитентов ценных бумаг), делая отсылки к коммерческой тайне нерелевантными для отчетности, подлежащей обязательному раскрытию. Сегодня для компаний, подпадающих под действие ПБУ 12/2010 или IFRS 8, приоритетом является прозрачность и предоставление всей необходимой информации для внешних пользователей, а не сокрытие данных.

Роль сегментарной отчетности в повышении прозрачности финансовой информации и оценке эффективности деятельности организации

Сегментарная отчетность является не просто дополнительным элементом финансовой отчетности, но мощным катализатором прозрачности и эффективного управления, играя ключевую роль в современном корпоративном мире.

Повышение прозрачности и детализации финансовой информации

Одним из важнейших преимуществ сегментарной отчетности является значительное повышение прозрачности операций. Она позволяет «просветить» структуру компании, давая возможность увидеть, какие сегменты являются наиболее прибыльными, а какие требуют улучшений или, возможно, реструктуризации. Эта прозрачность повышается за счет детализации структуры доходов и расходов, а также активов и обязательств по каждому сегменту, что позволяет:

• Выявить скрытые риски: Агрегированная отчетность может маскировать риски, присущие отдельным, но менее заметным сегментам. Сегментная информация позволяет выявить эти риски (например, высокую зависимость от одного поставщика в конкретном сегменте или нестабильность выручки на определенном географическом рынке).
• Обнаружить неэффективные направления деятельности: Убыточные или низкоэффективные сегменты, которые могут быть незаметны при анализе консолидированной отчетности, становятся очевидными. Это критически важно для своевременного принятия мер по их оптимизации или закрытию.
• Обеспечить более полное представление об организации: Раскрывая дополнительную информацию о производимой продукции, географических регионах деятельности и основных покупателях, сегментарная отчетность рисует более полную и реалистичную картину бизнеса, чем общие финансовые показатели.

Таким образом, сегментная отчетность позволяет разобраться в эффективности различных направлений бизнеса предприятия, что не всегда определяется из совокупности его данных, и способствует формированию более объективного представления о финансовом состоянии и результатах деятельности компании.

Инструмент для оценки эффективности и контроля

Сегментарная отчетность выступает как незаменимый инструмент для оценки эффективности и контроля внутри организации:

• Контроль деятельности центров ответственности: Информация сегментарной отчетности позволяет администрации организации контролировать деятельность центров ответственности (например, центров прибыли или центров инвестиций) и объективно оценивать качество работы менеджеров этих сегментов. Благодаря детализации по выручке, расходам и финансовому результату, руководство может определить, насколько успешно каждый менеджер справляется с поставленными задачами.
• Принятие решений о целесообразности выпуска продукции или развития направлений: Использование методов экономического анализа при оценке сегментов позволяет организации контролировать деятельность разных подразделений и целесообразность выпуска различных видов продукции. К методам экономического анализа, применимым к сегментарной отчетности, относятся:
  • Горизонтальный и вертикальный анализ: Позволяет отслеживать динамику показателей сегментов во времени и оценивать их структуру.
  • Расчет коэффициентов рентабельности: Например, рентабельность активов сегмента (_ROA), рентабельность продаж сегмента (_ROS) или рентабельность собственного капитала сегмента. Эти показатели дают четкое представление об эффективности использования ресурсов каждым сегментом.
  • Факторный анализ: Для выявления влияния различных факторов (например, объема продаж, цены, структуры затрат) на финансовые результаты сегмента, что помогает понять причины изменений и спланировать корректирующие действия.
• Распределение ресурсов: На основе анализа эффективности сегментов руководство может принимать обоснованные решения о распределении инвестиций, персонала и других ресурсов, направляя их в наиболее перспективные и прибыльные направления.

Влияние на инвестиционные решения и доверие инвесторов

Для внешних пользователей, особенно инвесторов, сегментарная отчетность играет решающую роль в формировании доверия и принятии инвестиционных решений.

• Обоснованные инвестиционные решения: Анализ результатов деятельности сегментов имеет большое значение для внешних пользователей отчетности, в том числе при принятии ими решений об инвестировании в то или иное направление деятельности. Инвестор, видя, что определенный сегмент демонстрирует устойчивый рост и высокую рентабельность, может с большей уверенностью вложить в него средства.
• Оценка управленческой стратегии: Данные сегментарной отчетности, составленные за несколько лет, помогают инвесторам судить о реализации оперативного, тактического и стратегического управления. Они могут оценить, насколько успешно руководство реализует заявленные стратегии диверсификации, роста или оптимизации.
• Повышение доверия и снижение стоимости капитала: Обеспечивая доступность детализированных данных, сегментарная отчетность приводит к более точным выводам и улучшению доверия среди инвесторов и партнеров. Повышенная прозрачность снижает информационную асимметрию, что, в свою очередь, может уменьшить воспринимаемые риски и, как следствие, снизить стоимость привлечения капитала для компании.

Таким образом, сегментарная отчетность является краеугольным камнем современной финансовой прозрачности и эффективного корпоративного управления, обеспечивая глубокое понимание деятельности компании как для внутренних, так и для внешних стейкхолдеров.

Направления совершенствования регулирования и практики формирования сегментарной отчетности в контексте глобализации

В условиях стремительной глобализации экономических процессов и постоянно растущих требований к прозрачности финансовой информации, совершенствование регулирования и практики формирования сегментарной отчетности в России становится критически важным.

Гармонизация национальных и международных стандартов

Одним из ключевых направлений является дальнейшее сближение и гармонизация ПБУ 12/2010 и МСФО (IFRS) 8. Несмотря на то, что ПБУ 12/2010 был разработан на основе IAS 14, который впоследствии был заменен IFRS 8, между российским и международным стандартами сохраняются существенные различия в требованиях к детализации раскрываемой информации.

Необходимость дальнейшего сближения обусловлена следующими факторами:

• Повышение сопоставимости отчетности: Чем ближе российские стандарты к международным, тем проще инвесторам и аналитикам сравнивать финансовые показатели российских компаний с их зарубежными конкурентами, что особенно важно для компаний, привлекающих международный капитал.
• Улучшение прогностического потенциала отчетности: Более детализированная информация, требуемая IFRS 8 (например, по процентным доходам/расходам, амортизации, налоговым расходам), позволяет строить более точные финансовые модели и прогнозы.
• Снижение нагрузки на компании: Для компаний, которые обязаны формировать отчетность как по РСБУ, так и по МСФО, гармонизация стандартов позволит унифицировать учетные процессы и сократить трудозатраты на трансформацию данных.

Гармонизация может включать пересмотр ПБУ 12/2010 с целью включения в него более детализированных требований к раскрытию, аналогичных IFRS 8, а также предоставление четких рекомендаций по устранению возникающих на практике противоречий в представлении данных.

Разработка методик и профессиональных рекомендаций

Существенный пробел в российской практике заключается в отсутствии официально утвержденных методик и профессиональных рекомендаций, которые бы способствовали внедрению сегментарной отчетности в учетную практику. ПБУ 12/2010 оставляет много вопросов на уровне практической реализации.

Предлагаемые шаги по созданию детализированных методических указаний:

• Разработка типовых сценариев идентификации сегментов: Представление конкретных примеров выделения операционных сегментов для компаний различных отраслей (производство, торговля, услуги, IT) и организационных структур (холдинги, дочерние компании).
• Детальные рекомендации по распределению косвенных затрат: Разработка четких алгоритмов и примеров выбора баз распределения для различных видов общехозяйственных, управленческих и прочих косвенных расходов, с учетом принципа причинности.
• Рекомендации по учету межсегментных операций: Описание подходов к ценообразованию межсегментных операций и их элиминированию при консолидации.
• Публикация модельных примеров отчетности: Разработка и распространение примеров сегментарной отчетности, составленной в соответствии с требованиями ПБУ 12/2010, для облегчения процесса внедрения для компаний.

В России активно обсуждается необходимость разработки и публикации Минфином России или профессиональными бухгалтерскими ассоциациями более подробных методических указаний и примеров по применению ПБУ 12/2010, особенно в части идентификации операционных сегментов и распределения косвенных затрат.

Адаптация учетной политики и информационных систем

На уровне отдельных предприятий также необходима активная работа по адаптации внутренних систем и процедур:

• Адаптация учетной политики: Предприятиям рекомендуется детально проработать и закрепить в своей учетной политике применяемые методы распределения косвенных расходов, указание конкретных баз распределения, а также четкое определение правил учета и раскрытия межсегментных операций в соответствии с принципами, установленными ПБУ 12/2010. Это обеспечит последовательность и прозрачность во внутренних процессах.
• Развитие информационных систем: Для эффективного сбора, обработки и анализа сегментной информации необходимо развивать и модернизировать информационные системы бухгалтерского и управленческого учета. Внедрение ERP-систем или специализированных модулей, способных агрегировать данные в разрезе сегментов, значительно упростит процесс формирования отчетности и повысит ее точность.
• Последовательность в определении перечня отчетных сегментов: Компании должны стремиться к стабильности в определении и представлении своих отчетных сегментов, чтобы обеспечить сопоставимость данных за различные периоды. При любых изменениях состава сегментов необходим ретроспективный пересчет, но частые изменения могут затруднить анализ динамики.
• Обеспечение разумной степени сопоставимости с другими компаниями: Повышение сопоставимости может быть достигнуто не только за счет гармонизации стандартов, но и через внедрение единых отраслевых рекомендаций по раскрытию сегментной информации. Это позволит пользователям проводить более качественный бенчмаркинг и сравнивать эффективность компаний в одной отрасли.

Реализация этих направлений совершенствования позволит российским компаниям не только соответствовать возрастающим требованиям к прозрачности, но и эффективно использовать сегментарную отчетность как мощный инструмент для стратегического управления и повышения инвестиционной привлекательности в глобальной экономике.

Заключение

Сегментарная отчетность, представляя собой детализированный срез финансово-хозяйственной деятельности предприятия по его отдельным направлениям, является неотъемлемым элементом современного бухгалтерского учета. В условиях все возрастающей диверсификации бизнеса и глобализации экономических процессов, её значимость трудно переоценить. Она позволяет преодолеть ограничения агрегированной финансовой информации, предоставляя пользователям глубокое понимание внутренней структуры компании, её прибыльности, рисков и потенциала развития по каждому сегменту.

В ходе данного исследования были всесторонне рассмотрены теоретические основы сегментарной отчетности, подтверждающие её необходимость с позиций теории агентских отношений и информационной ценности. Мы детально проанализировали российские (ПБУ 12/2010) и международные (МСФО (IFRS) 8) стандарты, выявив их ключевые сходства в управленческом подходе к идентификации сегментов и количественных порогах, а также значимые различия в детализации требований к раскрываемой информации, что влияет на прозрачность и аналитическую ценность отчетности.

Были определены основные группы пользователей сегментарной отчетности – как внешних (инвесторы, кредиторы, аналитики), так и внутренних (менеджеры, руководство), и подробно описаны их информационные потребности и способы использования сегментных данных для принятия обоснованных решений. Особое внимание было уделено методологическим аспектам формирования сегментарной отчетности, включая идентификацию операционных и отчетных сегментов, применение количественных порогов и, что наиболее важно, методы распределения доходов, расходов, активов и обязательств, включая такие продвинутые подходы, как метод ABC.

Критический анализ практических проблем и вызовов, с которыми сталкиваются российские компании, выявил ряд существенных препятствий. Среди них — недостаточность детализированной методической базы, трудоемкость пересчета данных при изменении сегментов, а также сохраняющиеся различия между РСБУ и МСФО. Однако, несмотря на эти трудности, роль сегментарной отчетности в повышении прозрачности финансовой информации и оценке эффективности деятельности организации неоспорима. Она служит мощным инструментом для контроля центров ответственности, стратегического планирования и укрепления доверия инвесторов.

В заключение, перспективы развития сегментарной отчетности в российской практике тесно связаны с процессами глобализации и необходимостью повышения инвестиционной привлекательности отечественных компаний. Основными направлениями совершенствования являются дальнейшая гармонизация ПБУ 12/2010 с IFRS 8, разработка детализированных методических рекомендаций и примеров, а также адаптация учетной политики и информационных систем предприятий. Только комплексный подход к этим задачам позволит полностью раскрыть потенциал сегментарной отчетности, превратив её из формального требования в мощный инструмент стратегического управления и конкурентного преимущества.

Список использованной литературы

1. Приказ Минфина РФ от 08.11.2010 г. №143н «Об утверждении положения по бухгалтерскому учету «Информация по сегментам» ПБУ 12/2010».
2. Положение по бухгалтерскому учету «Информация по сегментам» (ПБУ 12/2010) [Электронный ресурс]. URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_107936/ (дата обращения: 25.10.2025).
3. МСФО (IFRS) 8 «Операционные сегменты» [Электронный ресурс]. URL: https://www.minfin.gov.ru/common/upload/library/2025/01/main/MSFO_IFRS_8.pdf (дата обращения: 25.10.2025).
4. Международный стандарт финансовой отчетности (IAS) 8 «Учетная политика, изменения в бухгалтерских оценках и ошибки» (в ред. МСФО (IFRS) 13, утв. Приказом Минфина России от 18.07.2012 N 106н).
5. Александер Д., Бриттон А., Йориссен Э. Международные стандарты финансовой отчетности: от теории к практике. М.: Вершина, 2011.
6. Вахрушина М. А. Международные стандарты учета и финансовой отчетности. М.: Вузовский учебник, 2010.
7. Международные и российские стандарты бухгалтерского учета. Сравнительный анализ. Принципы трансформирования. Направления реформирования / Под ред. Николаевой С. А. М.: Аналитика-Пресс, 2010.
8. Международные стандарты финансовой отчетности: учебник / под ред. проф. В. Г. Гетьмана. М.: Финансы и статистика, 2009.
9. Ткач В. И., Ткач М. В. Управленческий учет. Международный опыт. М.: Финансы и статистика, 2009.
10. Федорович Т.В. Управленческий подход к формированию отчетности по сегментам // Проблемы учета и финансов. 2011. №2.
11. Необходимо раскрывать информацию по отчетным сегментам [Электронный ресурс]. URL: https://www.glavbukh.ru/art/21798-neobhodimo-raskryvat-informatsiyu-po-otchetnym-segmentam (дата обращения: 25.10.2025).
12. Применяем ПБУ «Информация по сегментам» [Электронный ресурс]. URL: https://www.buhgalteria.ru/articles/primenyaem-pbu-informatsiya-po-segmentam (дата обращения: 25.10.2025).
13. Тема 10. Отчетность по сегментам [Электронный ресурс]. URL: https://ekf.tsu.ru/files/study/accounting/buh_otchet_tema10.pdf (дата обращения: 25.10.2025).
14. Отчетные сегменты [Электронный ресурс]. URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_107936/2ad4d0b134f59e6633b47820c75c8e31a0e5b871/ (дата обращения: 25.10.2025).
15. Сегментарная отчетность — Финансовый анализ [Электронный ресурс]. URL: https://finzz.ru/segmentarnaya-otchetnost.html (дата обращения: 25.10.2025).
16. Пользователи сегментарной отчетности — Информация по сегментам [Электронный ресурс]. URL: https://studbooks.net/1359302/buhgalterskiy_uchet_audit/polzovateli_segmentarnoy_otchetnosti (дата обращения: 25.10.2025).
17. Оценка эффективности сегментов Группы на основе анализа информации в консолидированной отчетности. Часть 2 [Электронный ресурс]. URL: https://finotchet.ru/articles/1231/ (дата обращения: 25.10.2025).
18. Сегментарная отчетность организации как основа оценки деятельности центров ответственности [Электронный ресурс]. URL: https://bstudy.net/691238/buhgalterskiy_uchet_audit/segmentarnaya_otchetnost_organizatsii_osnova_otsenki_deyatelnosti_tsentrov_otvetstvennosti (дата обращения: 25.10.2025).
19. Содержание анализа сегментной отчетности и его информационное значение [Электронный ресурс]. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/soderzhanie-analiza-segmentnoy-otchetnosti-i-ego-informatsionnoe-znachenie (дата обращения: 25.10.2025).
20. Как составить отчетность по сегментам бизнеса [Электронный ресурс]. URL: https://www.cfin.ru/management/finance/reporting_segments.shtml (дата обращения: 25.10.2025).
21. МСФО (IAS)14 Сегментная отчетность [Электронный ресурс]. URL: https://www.uchet.kz/articles/msfo-ias14-segmentnaya-otchetnost.html (дата обращения: 25.10.2025).
22. Сегментарная отчетность: этапы формирования и аналитические возможности [Электронный ресурс]. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/segmentarnaya-otchetnost-etapy-formirovaniya-i-analiticheskie-vozmozhnosti (дата обращения: 25.10.2025).
23. Информация по сегментам: новые правила формирования [Электронный ресурс]. URL: https://www.reglament.net/article/100410001 (дата обращения: 25.10.2025).
24. Стандартизация финансовой отчетности российских организаций и качество раскрываемой информации: нерешенные проблемы [Электронный ресурс]. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/standartizatsiya-finansovoy-otchetnosti-rossiyskih-organizatsiy-i-kachestvo-raskryvaemoy-informatsii-nereshennye (дата обращения: 25.10.2025).
25. Как составить сегментарную отчетность [Электронный ресурс]. URL: https://www.glavbukh.ru/art/28807-kak-sostavit-segmentarnuyu-otchetnost (дата обращения: 25.10.2025).
26. Сопоставление стандартов МСФО и РСБУ [Электронный ресурс]. URL: https://ade-solutions.ru/articles/sravnenie-msfo-i-rsbu (дата обращения: 25.10.2025).
27. Сегментарная отчетность и рекомендации по ее составлению [Электронный ресурс]. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/segmentarnaya-otchetnost-i-rekomendatsii-po-ee-sostavleniyu (дата обращения: 25.10.2025).
28. Операционные сегменты: основной принцип и этапы выделения сегментов [Электронный ресурс]. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/operatsionnye-segmenty-osnovnoy-printsip-i-etapy-vydeleniya-segmentov (дата обращения: 25.10.2025).
29. Методы распределения расходов: эффективные стратегии распределения расходов для предпринимателей [Электронный ресурс]. URL: https://fastercapital.com/ru/content/%D0%BC%D0%B5%D1%82%D0%BE%D0%B4%D1%8B-%D1%80%D0%B0%D1%81%D0%BF%D1%80%D0%B5%D0%B4%D0%B5%D0%BB%D0%B5%D0%BD%D0%B8%D1%8F-%D1%80%D0%B0%D1%81%D1%85%D0%BE%D0%B4%D0%BE%D0%B2—%D1%8D%D1%84%D1%84%D0%B5%D0%BA%D1%82%D0%B8%D0%B2%D0%BD%D1%8B%D0%B5-%D1%81%D1%82%D1%80%D0%B0%D1%82%D0%B5%D0%B3%D0%B8%D0%B8-%D1%80%D0%B0%D1%81%D0%BF%D0%B8%D0%B4%D0%B5%D0%BB%D0%B5%D0%BD%D0%B8%D1%8F-%D1%80%D0%B0%D1%81%D1%85%D0%BE%D0%B4%D0%BE%D0%B2-%D0%B4%D0%BB%D1%8F-%D0%BF%D1%80%D0%B5%D0%B4%D0%BF%D1%80%D0%B8%D0%BD%D0%B8%D0%BC%D0%B0%D1%82%D0%B5%D0%BB%D0%B5%D0%B9.html (дата обращения: 25.10.2025).
30. Сегментарная отчетность: порядок формирования и анализ показателей [Электронный ресурс]. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/segmentarnaya-otchetnost-poryadok-formirovaniya-i-analiz-pokazateley (дата обращения: 25.10.2025).
31. Основные пользователи и их информационные потребности [Электронный ресурс]. URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_120490/e00a34b2f6b8f36c4b2ff924cf20421e4b859585/ (дата обращения: 25.10.2025).
32. Правила построения отчетности по сегментам для внешних пользователей [Электронный ресурс]. URL: https://studfile.net/preview/5548981/page:4/ (дата обращения: 25.10.2025).