Пример готовой курсовой работы по предмету: Банковское дело
Содержание
Введение: 2
Глава I. Понятие и сущность валютных рисков 5
1.1. Экономическая природа валютного риска 5
1.2.Прогнозирование, оценка и регулирование валютных рисков в коммерческом банке 10
Глава 2.Методы управления валютными рисками коммерческом банке 12
2.1. Традиционные стратегии хеджирования валютных рисков в комерческом банке 12
2.1. Нетрадиционные способы хеджирования коммерческим банком валютных рисков 17
Заключение 25
Список литературы: 27
Приложения 29
Выдержка из текста
Введение:
В качестве из важнейших и неотъемлемых структур рыночной экономики, банки участвуют в формировании рынка ценных бумаг, ссудных капиталов, валютный рынок, принимают участие в создании и функционировании товарных бирж и новых форм предпринимательства. В нынешних условиях неустойчивости международных валютного и финансового рынков банки вынуждены создавать более совершенные формы страхования своих операций.
Стремясь максимизировать прибыль, банк одновременно пытается свести к минимуму возможность возникновения убытков. Противоречивость этих двух целей обусловливается противоположностью интересов акционеров банка и его вкладчиков. Первые ориентируются на получение максимального дохода и готовы идти на риск в целях для извлечения дополнительной прибыли, а для вторых приоритетное значение имеет сохранность доверенных банку средств. Поддержание оптимального соотношения между доходностью и риском и составляет одну из главных и наиболее сложных проблем управления банком. Основные виды банковского риска связаны со структурой его портфеля, т.е. с набором финансовых активов, в которые вложены ресурсы коммерческого банка. К наиболее существенным этапам управленая валютными рисками можно отнести: определение периода подверженности риску; определение факторов, способствующих появлению риска (его материализации); расчет размеров и вероятности валютных потерь, выработка действий в ответ на возникновение рассматриваемого риска; оценка валютного риска (в баллах); разработка стратегии минимизации валютного риска (с целью его уменьшения).
Теоретически простейшим способом защиты от риска является попытка избежать его. Эту защиту можно рассматривать как процесс управления риском, включая принятие решения о необходимости хеджирования. Следует иметь в виду, что анализ масштабов риска вовсе не означает простого подсчета потенциального ущерба в денежном выражении, а включает также экономический анализ перспектив движения валютных курсов. Кроме того, необходимо количественное определение риска для того случая, когда хеджирование вообще не применяется. Знание того, когда хеджирование необходимо, а когда — нет, так же важно, как и знание методов хеджирования. Решение о том, осуществлять хеджирование или нет, должно основываться на сравнительном анализе величины риска и размера капитала коммерческого банка.
Таким образом, банк может принять решение хеджировать все валютные риски, или некоторые из них выборочно, либо ничего не хеджировать вообще. Банк также может спекулировать, будь то преднамеренно или нет. Как правило, если хеджер полагает, что валютные курсы изменятся в неблагоприятную для него сторону, то он хеджирует риск, а если считает, что движение будет в его пользу — оставляет риск непокрытым. Это и есть спекуляция. Сделать достоверно точный прогноз очень нелегко и даже не из-за отсутствия профессиональных навыков аналитика, а по причине высокой степени случайности тех обстоятельств, которые сопряжены с прогнозированием в данном случае.
Хеджировании всех рисков — это единственный способ, позволяющий избежать их полностью. Однако выбор такой стратегии имеет большой недостаток: суммарные затраты на комиссионные брокерам, премии по опционам и так далее могут оказаться диспропорционально высокими по сравнению с хеджированием части валютных рисков, не говоря уже об отказе от хеджирования вообще.
Выборочное хеджирование можно рассматривать как один из способов снижения общих затрат. В качестве одного из вариантов выборочного хеджирования служит страхование валютных рисков только после того, как валютные курсы изменились до определенного уровня. В этом случае считается, что в той или иной мере банк способен выдержать неблагоприятные изменения, но когда они достигнут установленного предела, позицию следует полностью хеджировать для предотвращения дальнейших убытков. Такой подход позволяет избегать неоправданных затрат на хеджирование валютных рисков тогда, когда валютные курсы остаются стабильными или изменяются в благоприятном для банка направлении.
Тема курсовой работы: Способы страхования валютных рисков в банках.
Актуальность данной темы курсовой работы обусловлена ростом валютных рисков условиях развития международной торговли в России и развития финансовых посредников (в частности, банков) и финансовых операций.
Цель работы – проанализировать различные спобобы страхования рисков, преимущества и недостатки каждого из них.
Объект исследования – практика страхования валютных рисков в банках.
Предмет исследования – валютные риски.
Список использованной литературы
Список литературы:
1. Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» № 395-1 от 2 декабря 1990 года в редакции, введённой в действие с 10 февраля 1996 года Федеральным законом от 3 февраля 1996 года № 17-ФЗ, с изменениями на 3 мая 2006 года, входящими в действие с 1 января 2007 года.
2. Федеральный закон "О валютном регулировании и валютном контроле" от 10.12.2003 N 173-ФЗ (ред. от 22.07.2008).
3. Беляков А. Банковские риски: проблемы учета, управления и регулирования : учеб. пособие / А. Беляков. – М. : БДЦ-пресс, 2003. – 256 с.
4. Бодрова Н. Э., Аннаоразова С. Б. Организация системы управления валютным риском в коммерческих банках // БизнесИнформ № 12 ’ 2012, стр. 268-271
5. Буркова А. Понятие хедж-фонда. Методический журнал Инвестиционный банкинг, Номер 4/2008
6. Горбунок А.В. Оценка эффективности системы внутреннего контроля валютных рисков // Бухгалтерский учет и статистика, 2010, N9, стр. 188-192.
7. Деньги, кредит, банки: учебник /колл. авт.; под ред. засл. деят. науки РФ, д-ра экон.наук, проф. О.И. Лаврушина. 6-е изд., стер. — М.: Кнорус, 2012. – 560 с.
8. Дорман В.Н., Соколова О.С. Хеджирование как перспективный метод управления рыночными рисками // Финансы и кредит. 2007. № 41. С. 56-60.
9. Ефимов А.А. Финансовые методы хеджирования валютных рисков.// Экономика и право. 2010. Вып.3. стр. 19-28.
10. Каяшева Е.В. Валютный риск: возможность его оценки и хеджирования в современных условиях // Финансы и кредит. 2009. № 27. 70-81.
11. Кондратюк Е. Понятие банковских рисков и их классификация / Е. Кондратюк // Деньги и кредит. – 2004. – № 6. – С. 43 – 50.
12. Красовский Н.В. Классификация инструментов хеджирования валютных рисков // Финансовый менеджмент, 2011, N4, стр.130-134.
13. Красовский Н.В. Опционы как инструменты управления валютными рисками // Финансовый менеджмент, 2011, N4, стр.134-138.
14. Мишкин Ф. Экономическая теория денег, банковского дела и финансовых рынков. — М.: Издательский дом «Вильямс», 2006. — 875 с.
15. Строгалев А. Семь шагов к хеджу // Рынок ценных бумаг. 2000. № 10. С. 11-20.
16. Сурен Л. Валютные операции. Основы теории и практики. – М. : Дело, 2008. – 176 c.
17. Фрумкин К. Битва за всё плохое. Финанс. – 2010. № 15. С. 24-27.
18. Улюкаев А., Данилова Е. Российский банковский сектор в условиях нестабильности на мировом финансовом рынке: проблемы и перспективы // Вопросы экономики. — 2008. № 3. С.4-19.
