Страхование коммерческих рисков в современной России: комплексный анализ и перспективы развития

В условиях динамично меняющейся экономической конъюнктуры, как на национальном, так и на глобальном уровне, управление коммерческими рисками становится не просто важной, но критически необходимой составляющей успешной предпринимательской деятельности. Российская экономика, сталкиваясь с вызовами последних лет — от геополитической нестабильности и санкционного давления до колебаний ключевой ставки и изменений в налоговом законодательстве — вынуждает бизнес искать новые, более эффективные инструменты защиты. Именно страхование коммерческих рисков выступает в роли такого фундаментального механизма, позволяющего смягчить удары непредвиденных событий и обеспечить устойчивость компаний.

Настоящая работа представляет собой комплексный анализ страхования коммерческих рисков в современной России, уделяя особое внимание актуальным тенденциям 2024-2025 годов. Мы не только раскроем теоретические основы и классификации рисков, но и глубоко погрузимся в инновационные подходы, такие как применение искусственного интеллекта и больших данных, рассмотрим специфику государственного регулирования и надзора, а также изучим особенности страхования во внешнеэкономической деятельности и методы финансирования страховых рисков. Цель этого исследования — предоставить исчерпывающую, академически строгую и максимально актуальную информацию, ценную как для студентов экономических и юридических специальностей, так и для практикующих специалистов в области риск-менеджмента и страхования. Мы стремимся не только систематизировать имеющиеся знания, но и выявить перспективные направления развития отрасли, способные укрепить экономическую безопасность российского бизнеса в постоянно меняющемся мире.

Теоретические основы и классификация коммерческих рисков

В эпоху, когда изменения являются единственной константой, понимание рисков становится краеугольным камнем любой успешной коммерческой стратегии, поскольку без этого невозможно адекватно реагировать на вызовы рынка. Коммерческий риск, как неотъемлемый спутник предпринимательской деятельности, требует глубокого осмысления его природы, причин возникновения и методов классификации. Только адекватное понимание этих аспектов позволяет эффективно управлять потенциальными угрозами и использовать открывающиеся возможности.

Понятие и сущность коммерческого риска

В своей основе коммерческий риск представляет собой угрозу возникновения ущерба или потерь в процессе реализации товаров, работ или услуг, произведенных или приобретенных предпринимателем. Это не просто вероятность наступления нежелательного события, а потенциальная возможность недополучения запланированных доходов или возникновения дополнительных, непредвиденных расходов. Зачастую, коммерческий риск проявляется в виде снижения объемов реализации продукции из-за падения спроса, усиления конкурентного давления, которое вытесняет компанию с рынка, или увеличения закупочных цен на товары, что напрямую влияет на рентабельность. Непредвиденное снижение объемов закупок или рост издержек обращения также являются яркими примерами причин возникновения коммерческого риска, способных подорвать финансовую стабильность предприятия.

Классификация коммерческих рисков

Для систематизированного подхода к управлению коммерческими рисками крайне важна их классификация. Предпринимательские риски могут быть структурированы по множеству критериев, таких как степень допустимости (от незначительного до катастрофического), предсказуемости (от прогнозируемого до абсолютно непредсказуемого события) и длительности возникновения (краткосрочные, среднесрочные, долгосрочные). Особое внимание в современной практике уделяется разделению рисков на внешние и внутренние, что позволяет точнее определить зоны ответственности и разработать адекватные стратегии реагирования.

Внешние факторы риска — это те условия, которые не зависят от непосредственной деятельности предприятия, но оказывают на неё существенное влияние. Среди них:

• Изменение законодательства и действия государственных органов: Включают ужесточение регулирования, введение новых налогов или пошлин, а также иные административные барьеры.
• Действия конкурентов: Рыночная борьба, новые продукты, демпинг могут значительно изменить рыночную конъюнктуру.
• Недобросовестность подрядчиков и поставщиков: Нарушение сроков, качества или условий поставок.
• Изменение предпочтений потребителей: Смещение спроса, новые тренды, потеря актуальности продукта.
• Макроэкономические риски: К ним относятся инфляционные риски (обесценивание денежных средств и активов), дефляционные риски (снижение цен и экономической активности), валютные риски (колебания курсов национальных и иностранных валют, влияющие на импорт/экспорт), а также риски ликвидности (неспособность быстро и без потерь реализовать активы для выполнения обязательств).

Внутренние факторы риска — это условия, формируемые внутри самой организации, которые поддаются прогнозированию и находятся под контролем менеджмента. К ним относятся:

• Стратегия развития: Некорректно выбранные направления развития, отсутствие адаптации к изменениям.
• Качество управленческих решений: Ошибки в планировании, организации, мотивации и контроле.
• Организация внутренних процессов: Неэффективность производственных цепочек, логистики, сбыта.
• Квалификация персонала: Недостаток компетенций, текучесть кадров, ошибки сотрудников.
• Наличие трудовых, материальных и финансовых ресурсов: Недостаток или неэффективное использование ресурсов.
• Порядок охраны коммерческой информации и обеспечения сохранности имущества: Угрозы кибербезопасности, физические риски для активов.

Внутренние риски также подразделяются на:

• Производственные: Связанные с технологическим процессом, оборудованием, квалификацией рабочих.
• Коммерческие: Связанные с процессами купли-продажи, маркетингом, логистикой.
• Финансовые: Связанные с наличием и управлением денежными средствами, инвестициями.

Потери от реализации коммерческих рисков могут быть многообразными: от материальных (повреждение зданий, сырья), трудовых (потери рабочего времени, уход ценных сотрудников) и финансовых (штрафы, недополученные доходы) до потери времени и специфических видов ущерба (ущерб здоровью, окружающей среде). В условиях рыночной экономики, где неопределенность является нормой, умение выявлять, идентифицировать и минимизировать негативные последствия рисков становится жизненно важным навыком для любого предприятия. Свыше 60% малых и средних предприятий в России регулярно сталкиваются с коммерческими рисками, что значительно затрудняет их деятельность и снижает конкурентоспособность. Это подчеркивает острую необходимость в развитии систем риск-менеджмента и адекватных страховых решений, ведь без этого невозможно обеспечить долгосрочную стабильность.

Актуальные коммерческие риски в условиях российской экономики (2025 год)

Современная российская экономика характеризуется высокой динамикой и сложной структурой рисков, требующих особого внимания. Анализ текущей конъюнктуры позволяет выделить ряд ключевых угроз для бизнеса в 2025 году, которые напрямую влияют на потребность в страховании коммерческих рисков.

По данным опросов, в 2025 году основные риски для российского бизнеса распределяются следующим образом:

• Сохранение высокой ключевой ставки: 77% респондентов считают это серьезным риском. Высокая ставка Банка России удорожает кредиты, ограничивает инвестиции и снижает общую экономическую активность.
• Трудности с трансграничными платежами: 61% компаний сталкиваются с проблемами при международных расчетах, что усложняет внешнеэкономическую деятельность и создает логистические барьеры.
• Кадровый голод и рост затрат на фонд оплаты труда: 57% опрошенных отмечают дефицит квалифицированных специалистов и необходимость повышения зарплат для их удержания, что увеличивает издержки и снижает эффективность.
• Удорожание логистики импорта: 39% компаний страдают от роста стоимости доставки импортных товаров, что отражается на себестоимости продукции и ценах для конечного потребителя.
• Снижение покупательской способности населения: 30% бизнеса отмечают уменьшение спроса, что негативно сказывается на объемах продаж и прибыли.

Эти данные отчетливо показывают, что российские компании находятся под давлением как макроэкономических факторов, так и структурных проблем.

Изменения в законодательстве РФ с 2025 года также вносят существенные коррективы в ландшафт коммерческих рисков:

• Увеличение ставки налога на прибыль: Для компаний, работающих на общей системе налогообложения (ОСНО), ставка налога на прибыль возрастет с 20% до 25%. Это прямое увеличение фискальной нагрузки, которое может снизить чистую прибыль и ограничить инвестиционные возможности.
• Введение уплаты НДС для предпринимателей на УСН: Индивидуальные предприниматели, применяющие упрощенную систему налогообложения (УСН), чьи доходы за предыдущий год превысили 60 млн рублей, будут обязаны уплачивать НДС. Это значительно усложнит налоговый учет и увеличит административную нагрузку для сегмента МСП, который традиционно стремится к упрощению отчетности.

Влияние колебаний валютных курсов остается одним из наиболее актуальных рисков, особенно для компаний, активно участвующих во внешнеэкономической деятельности. Для импортеров и экспортеров, чья выручка и расходы выражены в разных валютах, любые резкие изменения курсов могут привести к значительным финансовым потерям. Например, снижение курса рубля в 2014-2015 годах, хотя и привело к существенному росту рублевых доходов компаний-экспортеров, получающих выручку в валюте при относительно стабильных рублевых расходах, одновременно обернулось резким удорожанием импортных товаров и комплектующих для других сегментов бизнеса, снижая их конкурентоспособность и рентабельность. Валютные риски могут проявляться как в прямых потерях при конвертации, так и в изменении ценовой конкурентоспособности на международных рынках.

В условиях такой высокой неопределенности актуальность потребности в эффективном контроле рисков возрастает. Более 50% российских компаний отметили рост востребованности процессов и процедур управления рисками в управленческой практике за последний год. Этот рост обусловлен не только нестабильной экономической ситуацией, но и появлением новых типов рисков, таких как геополитическая напряженность, санкции и торговые войны, которые требуют комплексного и проактивного подхода к управлению рисками. Таким образом, инвестиции в риск-менеджмент становятся не просто желательными, а жизненно необходимыми для поддержания конкурентоспособности и устойчивости бизнеса.

Инновационные подходы и цифровые технологии в страховании коммерческих рисков

Цифровая трансформация проникает во все сферы экономики, и страхование коммерческих рисков не является исключением. Внедрение искусственного интеллекта (ИИ) и больших данных (Big Data) радикально меняет способы оценки рисков, управления процессами и взаимодействия с клиентами. В России эти инновации также набирают обороты, предлагая новые возможности, но и порождая специфические вызовы.

Искусственный интеллект в страховании: оптимизация процессов и борьба с мошенничеством

Искусственный интеллект стал мощным катализатором изменений в страховой отрасли, предлагая беспрецедентные возможности для оптимизации операций, повышения производительности и улучшения качества обслуживания. В основе его применения лежит способность к глубокому анализу данных, распознаванию образов и принятию решений, что позволяет решать широкий спектр задач.

Оптимизация процессов и персонализация продуктов:

ИИ активно используется для ускорения обработки заявок и распознавания убытков. Модели машинного обучения, обученные на обширных массивах исторических данных, могут оценивать вероятность наступления страхового случая, значительно сокращая время принятия решений и обработки заявлений. Например, один из российских страховщиков уже применяет такие модели, основываясь на многолетней статистике. Мировой опыт также демонстрирует впечатляющие результаты: InsurTech-стартап Lemonade способен обрабатывать до 40% заявлений мгновенно, а выплаты по возмещению ущерба происходят в течение нескольких минут или даже секунд, при этом риски компании остаются под контролем.

Помимо скорости, ИИ позволяет персонализировать страховые продукты. Анализируя данные о клиентах, их поведении и предпочтениях, ИИ может создавать уникальные предложения, максимально соответствующие индивидуальным потребностям. Это не только повышает лояльность клиентов, но и привлекает новую аудиторию, интересующуюся передовыми технологиями. Внедрение ИИ приносит ощутимый финансовый эффект: так, одна из российских страховых компаний (ВСК) отметила прирост порядка 8% маржинальной прибыли благодаря внедрению ИИ всего в 11% своих бизнес-процессов. Сбербанк сообщил, что финансовый эффект от внедрения ИИ в 2024 году составил 450 млрд рублей, а с 2020 года технологии на базе ИИ принесли банку около 1,3 трлн рублей. Внедрение ИИ-системы внутренней автоматизации в ДОМ.РФ привело к уменьшению рутинных задач на 35%, что свидетельствует о широком потенциале применения ИИ для повышения операционной эффективности.

Борьба с мошенничеством:

Одной из наиболее значимых областей применения ИИ в страховании является борьба со страховым мошенничеством, ущерб от которого в России ежегодно исчисляется миллиардами рублей. В 2022 году российские страховые компании подали в правоохранительные органы более 6,1 тысячи заявлений о мошенничестве, и в 2023 году этот показатель продолжил расти. Системы на базе алгоритмов машинного обучения и анализа данных способны выявлять паттерны и аномалии, характерные для мошеннических схем, что позволяет существенно снизить вероятность убытков. По прогнозам Deloitte, к 2032 году страховщики могут сократить количество мошеннических претензий и сэкономить от 80 до 160 млрд долларов США благодаря ИИ. В России уже есть успешные кейсы: в 2023 году ИИ помог страховщикам сэкономить 175 млн рублей потенциальных выплат по мошенническим заявлениям в страховании логистики. В автостраховании, где доля мошеннических действий в ОСАГО достигает 89%, а в Каско — 8%, внедрение ИИ является критически важным для поддержания стабильности рынка.

Идентификация скрытых рисков и улучшение андеррайтинга:

ИИ способен выявлять скрытые риски, которые традиционные методы могли бы упустить. Анализируя обширные массивы данных, ИИ способен обнаруживать сложные корреляции между различными факторами, что делает расчеты рисков более актуарно обоснованными и позволяет справедливо устанавливать страховые тарифы. В автостраховании, например, ИИ может по манере вождения определить вероятность попадания в ДТП, а данные из модулей ЭРА-Глонасс становятся ценным источником информации. Системы компьютерного зрения, использующие ИИ, активно развиваются для распознавания повреждений транспортных средств по фотографиям, что значительно упрощает и ускоряет процесс оценки ущерба.

Генеративный ИИ (GenAI) для персонализации и автоматизации:

Генеративный ИИ представляет собой новое поколение технологий, способных создавать уникальный контент. В страховании GenAI применяется для создания персонализированных предложений и оптимизации взаимодействия с клиентами. Он может автоматизировать создание документации по страховым продуктам, адаптировать её под индивидуальные данные клиента, а также генерировать персонализированные маркетинговые материалы, такие как брошюры и посты в социальных сетях. В России чат-боты и виртуальные ассистенты на базе GenAI, использующие русскоязычные большие языковые модели (например, RuGPT, Yandex SpeechKit, Sber AI Cloud), активно обрабатывают обращения клиентов, отвечают на вопросы и ведут регистрационные заявки, улучшая клиентский опыт.

Big Data: точная оценка рисков и персонализация страховых услуг

В основе многих инноваций в страховании лежат большие данные (Big Data) — огромные объемы информации, которые невозможно эффективно обрабатывать традиционными методами. Big Data позволяют значительно повысить точность оценки вероятностей наступления страховых случаев, улучшить процессы принятия решений и предлагать клиентам беспрецедентный уровень персонализации услуг.

Повышение точности андеррайтинга и персонализация:

Анализ Big Data позволяет создавать более детальные и точные профили риска для каждого клиента. Вместо использования общих статистических моделей, страховщики могут предлагать индивидуальные тарифы, основанные на реальном поведении, образе жизни и характеристиках клиента. Это делает процесс андеррайтинга более справедливым и прозрачным, а также позволяет привлекать «безубыточных» клиентов, предлагая им более выгодные условия.

Источники и масштабы Big Data:

Big Data в страховании поступают из множества источников. Это не только традиционные данные о клиентах и их страховой истории, но и информация об их поведении (например, данные из социальных сетей, история покупок), сведения о погодных условиях, дорожной обстановке (для автострахования). Особую роль играют телематические устройства в автомобилях, браслеты для мониторинга здоровья, а также данные с устройств IoT («умных» домов и производств). Объем генерируемых данных огромен и продолжает расти экспоненциально: в 2024 году в мире было создано, сохранено, скопировано и потреблено более 147 зеттабайт данных, а к 2025 году этот показатель, как ожидается, достигнет 181 зеттабайта. Анализ этих массивов данных помогает точнее прогнозировать риски в сферах медицинского, автомобильного страхования и страхования имущества. Каков же реальный потенциал этих данных для создания по-настоящему прорывных продуктов?

Вызовы использования Big Data:

Несмотря на огромный потенциал, внедрение Big Data в страхование сопряжено с рядом вызовов. К ним относятся необходимость переформатирования рабочей рутины персонала, обучение и адаптация сотрудников к новым инструментам и методологиям. Технические вызовы связаны с качеством и достоверностью данных, поскольку ошибки или неактуальная информация могут привести к неверным прогнозам. Кроме того, существуют серьезные регуляторные барьеры и этические вопросы, касающиеся конфиденциальности и защиты персональных данных, требующие разработки строгих правил и стандартов.

Вызовы регулирования и страхования рисков, связанных с ИИ

Стремительное развитие ИИ-технологий, приносящее неоспоримые преимущества, одновременно создает новые, специфические риски, отличающиеся от традиционных угроз. Эти риски требуют особого подхода к регулированию и разработке новых страховых продуктов.

Новые риски, связанные с ИИ:

Использование ИИ порождает такие угрозы, как адаптивное поведение систем (когда ИИ самостоятельно изменяет свои решения на основе новых данных, делая его поведение менее предсказуемым), сложность и непрозрачность алгоритмов («черный ящик»), динамическая обработка данных и высокая степень автономности. Существует опасность использования моделей ИИ не по назначению, злоупотребления ими, а также феномен «галлюцинирования нейронных сетей» — генерации ИИ недостоверной или абсурдной информации в критически важных процессах, что может повлечь за собой серьезные убытки.

Развитие нормативно-правовой базы в РФ:

В ответ на эти вызовы развивается нормативно-правовая база. 1 июля 2024 года был принят Федеральный закон (проект № 512628-8), который делает обязательным страхование гражданской ответственности участников экспериментальных правовых режимов (ЭПР) в сфере цифровых инноваций за вред, причинённый жизни, здоровью или имуществу других лиц при использовании технологий ИИ. Программа ЭПР должна содержать четкие требования к условиям такого страхования, включая минимальный размер страховой суммы, перечень страховых рисков и случаев. В случае причинения вреда ИИ, в рамках ЭПР будет создаваться межведомственная комиссия для выявления обстоятельств инцидента, а Банк России определит порядок её работы для финансового рынка.

Это регулирование направлено на минимизацию рисков несправедливой дискриминации, обеспечение справедливости, прозрачности и ответственности при использовании интеллектуальных систем. На российском рынке уже существуют специализированные продукты, такие как киберстрахование и страхование профессиональной ответственности, которые могут быть адаптированы для покрытия рисков, связанных с ИИ. Однако рынок страхования ИИ-рисков находится на начальной стадии своего развития и требует дальнейшего совершенствования как со стороны страховщиков, так и со стороны регуляторов.

Государственное регулирование и надзор на рынке страхования коммерческих рисков в РФ

Государственное регулирование и надзор являются краеугольным камнем стабильности и доверия на любом финансовом рынке, и страхование коммерческих рисков в России не исключение. В условиях современной экономической турбулентности роль Банка России как мегарегулятора приобретает особую значимость, а динамика законодательных изменений последних лет отражает стремление к адаптации отрасли к новым вызовам.

Роль Банка России в регулировании и надзоре

С 2013 года Банк России является главным регулятором, контролером и надзорным органом за деятельностью субъектов страхового дела в Российской Федерации, к которым относятся страховые организации, страховые брокеры и общества взаимного страхования (ОВС). Эта функция обусловлена его основной задачей по государственному надзору на всех финансовых рынках страны, что позволяет обеспечить системный подход к регулированию.

Основные функции Департамента страхового рынка Банка России включают:

• Разработка нормативных актов: Департамент активно участвует в создании и совершенствовании законодательных и подзаконных актов, затрагивающих страховой рынок, формируя позицию Банка России по этим инициативам.
• Лицензирование: Банк России выдает лицензии на осуществление страховой деятельности, обеспечивая допуск на рынок только финансово устойчивых и надежных компаний.
• Ведение реестров: Регулятор ведет единый реестр страховщиков и объединений страховщиков, а также реестр страховых брокеров, что обеспечивает прозрачность и доступность информации для потребителей и участников рынка.
• Контроль обоснованности тарифов и платежеспособности: ЦБ РФ осуществляет контроль за тарифами в страховании, стремясь предотвратить необоснованное завышение или занижение цен, а также следит за платежеспособностью страховщиков, что является критически важным для выполнения ими своих обязательств перед клиентами.
• Установление правил формирования резервов и отчетности: Регулятор определяет правила размещения и формирования страховых резервов, а также устанавливает формы учета и показатели операций по страхованию и отчетности по страховой деятельности. Это обеспечивает единообразие и сопоставимость данных, необходимых для анализа состояния рынка.
• Меры надзорного реагирования: В случае выявления нарушений страхового законодательства, Банк России имеет право применять различные меры надзорного реагирования: от выдачи предписаний по устранению нарушений до ограничения, приостановления действия или даже отзыва лицензии. Это позволяет оперативно реагировать на проблемы и защищать интересы страхователей.

Государственный надзор за страховой деятельностью направлен на соблюдение законодательства, эффективное развитие страховых услуг, а также защиту прав и интересов всех участников рынка и государства в целом.

Актуальная статистика российского страхового рынка:

По итогам первого полугодия 2025 года, на российском рынке было заключено 143,7 млн договоров страхования, из которых 79% приходилось на договоры с физическими лицами (гражданами). На 01.07.2025 в России действовала 131 страховая организация, 58 страховых брокеров и 19 обществ взаимного страхования. Эти цифры демонстрируют значительный объем рынка и его активное развитие, что подчеркивает важность эффективного государственного регулирования.

Современные тенденции и изменения в регулировании (2024-2026 гг.)

Российский страховой рынок находится в постоянной динамике, и последние годы ознаменовались рядом существенных изменений в регулировании, направленных на повышение его устойчивости и адаптации к меняющимся экономическим условиям. Министерство финансов Российской Федерации, совместно с Банком России и другими ведомствами, играет ключевую роль в совершенствовании нормативно-методической базы.

Усиление регулирования и надзора в 2024 году:

В 2024 году российский страховой рынок переживает усиление регулирования и надзора. Эти меры направлены на повышение стабильности и прозрачности отрасли, а также на более надежную защиту интересов потребителей страховых услуг. Одним из ключевых изменений стало ужесточение требований к минимальному капиталу страховых компаний, что способствует повышению их финансовой устойчивости и снижает риски для страхователей. Банк России также активно работает над совершенствованием механизмов защиты прав потребителей и развитием практик поведенческого надзора, что подразумевает анализ поведения участников рынка для предотвращения недобросовестных практик.

Решения Банка России на 2025 год:

Решением Совета директоров Банка России от 24 декабря 2024 года были установлены новые требования к деятельности страховых организаций и обществ взаимного страхования на 2025 год. Среди них — обязанность страховщиков направлять в Банк России сведения из реестра страховых агентов и брокеров в электронном виде в течение пяти рабочих дней со дня изменения сведений. Это повышает оперативность контроля и прозрачность взаимодействия между страховыми компаниями и их посредниками.

Изменения в правилах перестрахования:

С 1 января по 31 декабря 2025 года вводятся изменения в правила обязательной передачи части обязательств по страховым выплатам национальной перестраховочной компании (НПК). Обязательства по основным договорам страхования (перестрахования) не подлежат обязательной передаче в перестрахование НПК, если доля участия одной из сторон в уставном капитале другой составляет не менее 25%, или если стороны являются участниками одной страховой группы. Это положение направлено на оптимизацию процессов перестрахования внутри аффилированных структур и страховых групп.

Предложения Минфина России на 2026 год:

Министерство финансов России предлагает с 2026 года изменить круг лиц, имеющих право на пониженные тарифы страховых взносов. Это может повлиять на финансовую нагрузку для определенных категорий работодателей. Кроме того, установлен новый лимит предельной величины базы для начисления страховых взносов в 2026 году в размере 2 979 000 рублей, что на 220 000 рублей больше, чем в 2025 году (2 759 000 рублей). Эти изменения важны для планирования финансовых обязательств компаний.

Разработка нового положения о финансовой устойчивости:

Банк России активно разрабатывает проект нового положения «О требованиях к финансовой устойчивости и платежеспособности страховщиков», которое планируется ввести в действие с 1 сентября 2025 года. Важным аспектом этого документа является распространение требований по финансовой устойчивости на общества взаимного страхования, что усилит их надежность и защитит интересы их членов.

Актуализация нормативных актов:

В рамках постоянной работы по совершенствованию регулирования, Банк России актуализирует нормативные акты, которые содержат ссылки на устаревшие документы. В частности, это касается положений, связанных с правилами ОСАГО и порядком электронного обмена информацией в электронной форме по ОСАГО (положение № 837-П и указание № 6707-У). Такая работа обеспечивает соответствие регуляторной базы современным реалиям и технологиям.

Эти изменения и инициативы свидетельствуют о постоянном стремлении государственных органов к созданию более устойчивой, прозрачной и защищенной среды на рынке страхования коммерческих рисков в России.

Методы оценки и управления коммерческими рисками

Успешное ведение бизнеса в условиях современного рынка невозможно без эффективной системы управления рисками. Способность выявлять, оценивать и адекватно реагировать на потенциальные угрозы напрямую влияет на финансовую устойчивость и конкурентоспособность предприятия.

Общая система управления рисками (СУР)

Система управления рисками (СУР) — это не просто набор разрозненных мероприятий, а целостный, интегрированный подход, направленный на повышение эффективности работы предприятия, минимизацию потерь и максимизацию дохода. Эффективное внедрение СУР позволяет компаниям не только снижать потенциальные угрозы, но и улучшать свои финансовые показатели, укреплять устойчивость бизнеса перед лицом неопределенности и наращивать конкурентные преимущества.

Методический подход к управлению рисками включает несколько последовательных этапов:

1. Анализ рисков: На этом этапе происходит выявление всех возможных угроз и оценка потенциального ущерба от их реализации.
2. Ранжирование рисков: Определяется значимость каждого риска для предприятия, что позволяет сосредоточить усилия на наиболее критичных.
3. Выбор методов управления рисками и оценка затрат: Подбираются наиболее адекватные стратегии минимизации или устранения рисков, и оцениваются финансовые и временные затраты на их реализацию.
4. Выбор рисков, принимаемых на управление, и методов их минимизации: Принимается окончательное решение о том, какие риски будут управляться и какими методами.

Экономический эффект от внедрения СУР:

Экономический эффект от управления рисками может быть измерен по нескольким направлениям:

• Снижение затрат: Оптимизация процессов и предотвращение непредвиденных расходов.
• Предотвращение ущерба: Минимизация потерь от подконтрольных рисков.
• Улучшение финансовых и операционных результатов: Повышение рентабельности активов (ROA), рентабельности инвестиций (ROI), оптимизация отношения долга к EBITDA и увеличение свободного денежного потока для акционеров (FCFE).

Рентабельность инвестиций (ROI) от системного управления рисками может быть рассчитана как отношение суммы сокращения простоев, снижения текучести кадров, уменьшения скрытых издержек и снижения аварийных потерь к инвестициям в стандарты и подготовку персонала. Например, анализ эффективности СУР в российских таможенных органах за период 2016-2019 годов показал, что в среднем она составляет 20-25%, демонстрируя потенциал для дальнейшего совершенствования. Этот показатель подчеркивает, что инвестиции в риск-менеджмент приносят ощутимую отдачу.

Основные методы управления коммерческими рисками

В арсенале риск-менеджмента существует множество методов, позволяющих снизить коммерческие риски или управлять их последствиями. Выбор конкретного метода зависит от природы риска, его потенциального влияния и доступных ресурсов.

К основным методам снижения коммерческого риска относятся:

• Уклонение от риска: Наиболее радикальный метод, который предполагает полный отказ от деятельности, сопряженной с высоким риском. Однако, как правило, упразднение риска для финансового предпринимательства одновременно упраздняет и потенциальную прибыль.
• Страхование риска: Передача риска страховой компании за определенную плату (страховую премию). Сущность страхования выражается в готовности инвестора отказаться от части доходов, чтобы избежать риска, то есть заплатить за его снижение до нуля.
• Диверсификация: Распределение рисков путем расширения ассортимента продукции, освоения новых рынков, инвестирования в различные активы. Принцип «не класть все яйца в одну корзину» позволяет снизить зависимость от одного источника дохода или рынка.
• Лимитирование: Установление предельных сумм (расходов, продаж, кредитов) для определенных операций. Активно применяется банками при выдаче ссуд и хозяйствующими субъектами при продаже товаров в кредит, позволяя контролировать максимальный размер потенциальных потерь.
• Поглощение риска: Применяется, когда сумма возможного ущерба мала, и ею можно пренебречь. Предприятие сознательно принимает этот риск на себя, отказываясь от его страхования.
• Предотвращение потерь и контроль: Включает в себя набор превентивных и последующих действий для предотвращения негативных последствий (например, меры безопасности) и контроля их размера в случае наступления рискового события.

При выборе метода управления рисками руководитель предприятия обязан руководствоваться следующими принципами:

• Ни в коем случае нельзя рисковать капиталом, который больше собственного капитала предприятия.
• Нельзя рисковать большим капиталом для достижения незначительных целей.
• Всегда необходимо предугадывать возможные последствия опасных решений и иметь план действий.

Компании, активно занимающиеся управлением рисками, демонстрируют на 20% более высокие финансовые показатели по сравнению с теми, кто пренебрегает риск-менеджментом. Это подтверждает, что проактивное управление рисками является не расходом, а инвестицией в будущее развитие.

Методики оценки финансовых рисков

Для эффективного управления коммерческими рисками необходима их точная и всесторонняя оценка. Методики оценки финансовых рисков делятся на качественные и количественные, часто применяемые в комбинации для получения наиболее полной картины.

Качественные методы оценки рисков:

Эти методы направлены на логический анализ и определение видов рисков, их факторов и причин. Они не дают численной оценки, но позволяют идентифицировать угрозы и определить их потенциальное влияние. Примеры качественных методов:

• Обзор безопасности: Систематический анализ производственных процессов и рабочих мест на предмет выявления потенциальных опасностей.
• Метод контрольных листов: Использование заранее разработанных списков вопросов для оценки наличия определенных рисков.
• Метод «А что если?» (What if?): Анализ возможных сценариев развития событий и их последствий.
• Предварительный анализ опасности (PHA): Выявление потенциально опасных элементов системы на ранних стадиях проекта.

Количественные методы оценки рисков:

Эти методы позволяют численно определить размеры рисков и их потенциальные денежные потери. Они основываются на статистических данных, математическом моделировании и вероятностных расчетах. Примеры количественных методов:

• Статистические исследования: Анализ исторических данных для прогнозирования будущих событий.
• Анализ чувствительности: Оценка того, как изменение одного фактора влияет на финансовые показатели проекта.
• Сценарный анализ: Разработка различных сценариев развития событий (оптимистический, пессимистический, наиболее вероятный) и оценка их влияния.

Показатель Value at Risk (VaR):

Одним из наиболее распространенных и важных показателей в оценке финансовых рисков является Value at Risk (VaR) — стоимостная мера риска.

• Сущность VaR: VaR оценивает максимально возможный размер потерь за намеченный период времени при заданной вероятности. Например, VaR в 1 миллион рублей с вероятностью 99% за 1 день означает, что с вероятностью 99% потери за этот день не превысят 1 миллиона рублей.
• Параметры VaR: VaR характеризуется тремя ключевыми параметрами:
  • Временной горизонт: Период, на который рассчитывается риск (например, 1 день, 10 дней, 1 месяц).
  • Доверительный уровень: Вероятность того, что фактические потери не превысят расчетного значения VaR (чаще всего 95% или 99%).
  • Базовая валюта: Валюта, в которой выражается величина потерь.
• Методы расчета VaR:
  • Параметрические методы: Предполагают, что доходность активов подчиняется определенному статистическому распределению (например, нормальному).
  • Метод исторического моделирования: Использует исторические данные для построения распределения доходности и определения VaR.
  • Метод Монте-Карло: Имитирует множество возможных сценариев изменений рыночных факторов для оценки потерь.
• Пример расчета: Для 95% доверительного уровня VaR для единичного актива можно определить по формуле:
  95% VaR = 1.65 × Волатильность × Размер позиции × √Время
  (где √Время — это квадратный корень из временного горизонта, выраженного в количестве периодов, например, дней).

Применение смешанных методик:

Для повышения достоверности и полноты анализа рисков часто применяются смешанные методики, сочетающие в себе как качественные, так и количественные подходы. Это объясняется тем, что полагаться исключительно на один метод может привести к неполным или даже ошибочным выводам. Комбинированные подходы позволяют использовать преимущества каждого метода, компенсируя их недостатки и обеспечивая более глубокое понимание рискового ландшафта предприятия.

Особенности страхования коммерческих рисков во внешнеэкономической деятельности и международных контрактах

В условиях глобализации мировая экономика становится все более взаимосвязанной, но одновременно и более подверженной разнообразным рискам. Для российских компаний, участвующих во внешнеэкономической деятельности (ВЭД), страхование международных контрактов является не просто опцией, а стратегической необходимостью. Этот сегмент страхования призван защитить бизнес от специфических угроз, присущих трансграничным операциям.

Виды рисков во внешнеэкономической деятельности (ВЭД)

Деятельность на внешнем рынке неизбежно сопряжена с комплексом опасностей, которые угрожают различным имущественным интересам участника ВЭД. Классификация этих рисков позволяет более целенаправленно разрабатывать страховые продукты и стратегии минимизации.

1. Политические риски:

Эти риски возникают из-за действий правительств или политической нестабильности в странах-партнерах. Для российских экспортеров они включают:

• Изменение законодательства или действия властей: Законы, регулирующие импорт/экспорт, налогообложение, таможенные пошлины, могут резко измениться, препятствуя исполнению экспортного контракта.
• Запрет на конвертацию или денежные переводы: Введение ограничений на движение капитала или конвертацию валюты может сделать невозможным получение оплаты за поставленный товар.
• Форс-мажорные обстоятельства: Войны, гражданские волнения, революции, стихийные бедствия в стране партнера могут полностью остановить торговые операции.
• Экспроприация, национализация, конфискация: Лишение прав собственности или контроля над инвестициями без адекватной компенсации.

2. Санкционные риски:

Специфическая и крайне актуальная категория рисков для российских компаний. Введение многочисленных санкций (на сегодняшний день около 20 000 ограничений) породило следующие проблемы:

• Попадание товаров в санкционные списки: Ограничения на экспорт или импорт определенных категорий товаров.
• Уход крупных логистических линий и перевозчиков: Нарушение привычных цепочек поставок, удорожание и увеличение сроков доставки.
• Запреты на проведение оплаты в евро и долларах США: Необходимость перехода на альтернативные валюты и платежные системы, что создает сложности и дополнительные издержки.
• Нестабильный курс валют: Валютные колебания напрямую влияют на прибыльность контрактов.
• Нагрузки на железную дорогу и отсутствие послаблений таможенного контроля: Затруднение логистики и административные барьеры.

3. Экономические риски:

Связаны с макроэкономической нестабильностью и изменениями рыночной конъюнктуры:

• Колебания валютных курсов: Снижение курса рубля может удорожать импортные комплектующие, снижая конкурентоспособность российских экспортеров. И наоборот, укрепление рубля может снижать рублевую выручку экспортеров.
• Падение спроса на товар или введение ограничений на продажу: Изменения в потребительских предпочтениях или государственная политика могут снизить объемы продаж.
• Повышение закупочной цены или снижение объемов закупок: Влияет на себестоимость и производственные планы.
• Несоответствие доходов от ВЭД реальным затратам: Неверный расчет бюджета, непредвиденные расходы.
• Искажение или потеря информации по операциям: Проблемы с учетом, документооборотом, что ведет к финансовым потерям.

4. Коммерческие/операционные риски:

Эти риски возникают непосредственно в процессе исполнения контрактов и включают:

• Риски таможенного оформления и сертификации: Задержки, штрафы, отказ в регистрации товара в стране ввоза.
• Недобросовестность контрагентов: Неплатежи со стороны иностранных покупателей (например, из-за банкротства или длительной просрочки), нарушение условий контрактов.
• Отсутствие опыта у руководства: Недостаточные компетенции в сфере ВЭД.
• Стихийные бедствия и технологические аварии: Ущерб товару или инфраструктуре.
• Упущенная выгода и прямые финансовые потери.

Механизмы страхования международных контрактов

Для защиты от столь обширного спектра рисков в ВЭД разработан комплекс механизмов страхования. Страхование внешнеэкономических рисков — это система видов страхования, обеспечивающих защиту имущественных интересов как отечественных, так и зарубежных участников международного сотрудничества.

Комплекс страховых продуктов включает:

• Страхование экспортно-импортных грузов: Защита от потери, повреждения или кражи товаров во время транспортировки.
• Страхование строительно-монтажных рисков: Покрытие ущерба, связанного с международными строительными проектами.
• Страхование экспортных кредитов: Гарантия своевременной оплаты за поставленную продукцию со стороны иностранного контрагента, даже в случае его неплатежеспособности. Объектом страхования являются коммерческие кредиты экспортера-страхователя импортерам-контрагентам и/или авансовые платежи импортера.
• Страхование международных торгово-промышленных и иных выставок.

Роль ЭКСАР в поддержке российского экспорта:

Ключевую роль в страховании экспортных кредитов и инвестиций в России играет Российское агентство по страхованию экспортных кредитов и инвестиций (ЭКСАР), созданное для поддержки российских экспортеров. ЭКСАР использует два основных механизма поддержки: страхование экспортного контракта (дебиторской задолженности) и страхование риска невозврата кредита банкам, выдающим кредит иностранному покупателю на оплату российской продукции.

Статистика и влияние ЭКСАР:

Деятельность ЭКСАР демонстрирует значительный рост:

• В 2023 году ЭКСАР предоставил страховое покрытие на сумму свыше 525 млрд рублей, что на 47% больше, чем в 2022 году.
• Объем поддержанных внешнеторговых сделок вырос на 31% и составил более 14 млрд долларов США.
• За 2023 год ЭКСАР поддержал более 670 компаний-участников ВЭД, из которых 58,1% составили предприятия малого и среднего бизнеса (МСП).
• В феврале 2025 года количество заключенных договоров по программе ЭКСАР «Страхование отсрочки платежа для МСП» увеличилось почти вдвое по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, а суммарная страховая стоимость по застрахованным экспортным контрактам выросла на 88%, достигнув 236 млн рублей.
• На сегодняшний день по программе «Страхование отсрочки платежа для МСП» заключено более 800 договоров, услугами программы воспользовались более 480 экспортеров из 60 регионов России. Максимальный объем поставок по одному договору может достигать 10 миллионов рублей, а страховая премия фиксирована и составляет 30 тысяч рублей.
• Наиболее популярными секторами для этой программы являются продукты питания, строительные материалы, химическая продукция (рост на 150% в 2024 году по сравнению с 2023), сельскохозяйственная продукция (рост на 88%) и оборудование/запчасти (рост на 58%). Основная география поставок включает Беларусь, Казахстан, Узбекистан, а также Юго-Восточную и Южную Азию (Алжир, Колумбия).

Влияние страхования экспортных кредитов на рост экспорта и конкурентоспособность:

Страхование экспортных кредитов позволяет российским экспортерам предлагать более гибкие условия оплаты иностранным покупателям, что является мощным инструментом для открытия новых рынков сбыта и увеличения объемов экспорта. Оно способствует снижению затрат компании, тем самым повышая конкурентоспособность продукции. Например, в 3 квартале 2024 года количество предприятий МСП в России, застраховавших свои экспортные поставки по программе ЭКСАР, выросло на 74% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Одна из компаний-экспортеров отметила, что страхование рисков позволило ей не только продолжать сотрудничество с действующими партнерами, но и заключать контракты с новыми иностранными покупателями, расширяя географию поставок в такие страны, как Казахстан, Беларусь, Кыргызстан, Армения, Азербайджан, Китай, Узбекистан, Таджикистан, Монголия и Таиланд.

При заключении договора страхования ЭКСАР проводит самостоятельную или с привлечением эксперта оценку объекта страхования для определения степени страхового риска, а страхователь несет ответственность за достоверность и полноту предоставленных данных.

Страхование политических рисков в международных инвестициях

Страхование от политических рисков в международных контрактах и инвестициях является одним из наиболее сложных, но крайне необходимых видов защиты. Такие договоры заключаются при осуществлении инвестиций в зарубежные страны, где политическая нестабильность или внезапные изменения государственной политики могут привести к огромным убыткам. Для этого вида страхования характерна невозможность точной математической оценки вероятности наступления страховых рисков, а также крайне высокий размер потенциального ущерба.

Покрытие политических рисков ЭКСАР:

ЭКСАР, как и государственные страховые структуры других стран-инвесторов, предлагает покрытие широкого спектра политических рисков, включая:

• Изменения законодательства или действия властей: Любые государственные меры, препятствующие исполнению экспортного контракта или ведущие к убыткам инвестора.
• Запрет на конвертацию или денежные переводы: Блокировка финансовых операций, делающая невозможным репатриацию прибыли или получение оплаты.
• Форс-мажорные обстоятельства: Войны, гражданские волнения, народные волнения, революции, стихийные бедствия, которые могут привести к уничтожению или потере имущества.
• Экспроприация, национализация, конфискация, арест имущества: Любые формы лишения прав собственности или контроля инвестора со стороны государства без адекватной компенсации.

ЭКСАР может покрывать до 95% убытков в случае реализации политического риска и до 90% в случае коммерческого риска. Для проектов, имеющих общегосударственное, стратегическое или приоритетное значение, доля страхового покрытия может быть еще выше. Это подчеркивает государственную заинтересованность в защите российских компаний, выходящих на международные рынки.

Важным изменением стало наделение ЭКСАР в 2022 году полномочиями по поддержке критического импорта, включая страховую поддержку импортных кредитов, что расширяет спектр его деятельности в условиях внешнеэкономических ограничений.

Методы финансирования страховых рисков и их эволюция в РФ

Финансирование страховых рисков — это комплексный подход к обеспечению финансовой устойчивости предприятия перед лицом потенциальных угроз. Оно включает в себя различные механизмы, позволяющие аккумулировать средства для покрытия убытков. В России эти методы развиваются в соответствии с особенностями национального законодательства и текущей экономической ситуации.

Самострахование

Самострахование представляет собой метод финансирования рисков, при котором предприятие самостоятельно создает собственные резервные фонды для покрытия возможных убытков от рисковых событий. В этом случае страхователь (физическое или юридическое лицо) не обращается к внешним страховым компаниям, а сам формирует страховой фонд за счет собственных средств — дохода, прибыли или бюджетных ассигнований. Таким образом, он выступает в роли своего рода внутреннего страховщика, разрабатывая для себя страховые программы. Например, для малых предприятий, сталкивающихся с частыми, но незначительными поломками оборудования, самострахование может быть более выгодным, чем регулярные отчисления страховым компаниям.

Особенности самострахования в российском контексте:

Традиционно самострахование наиболее эффективно для покрытия мелких, часто повторяющихся рисков, где стоимость страховой премии для внешнего страховщика была бы несоразмерно высока. Однако в российском законодательстве появляются инициативы, расширяющие применение самострахования. Например, рассматривается законопроект, предусматривающий возможность создания фондов самострахования саморегулируемыми организациями (СРО) арбитражных управляющих как альтернативы обязательному страхованию их ответственности. Это указывает на стремление к поиску более гибких и адаптированных к специфическим условиям решений в области финансирования рисков.

Сострахование

Сострахование — это механизм, при котором один и тот же риск страхуется двумя или более страховщиками по одному договору страхования. Этот подход применяется, когда сумма страховой ответственности слишком велика для одной страховой компании или когда страхователь желает распределить риск между несколькими участниками рынка для повышения надежности.

Правовое регулирование сострахования в РФ:

В российском законодательстве сострахование регулируется статьей 953 Гражданского кодекса РФ и статьей 12 Закона «Об организации страхового дела в Российской Федерации». Эти нормы устанавливают, что если в договоре сострахования не определены права и обязанности каждого страховщика, они несут солидарную ответственность перед страхователем (или выгодоприобретателем) за страховую выплату. На практике это означает, что страхователь может требовать всю сумму выплаты от любого из состраховщиков.

Для упрощения взаимодействия и управления процессом, в договоре сострахования часто определяется так называемый «головной страховщик». Он принимает на себя наибольшую часть риска и отвечает за организацию взаимодействия со страхователем, включая урегулирование убытков. За выполнение этих функций головной страховщик обычно получает комиссионное вознаграждение.

Двойное страхование

Двойное страхование, также известное как множественное страхование, возникает, когда один и тот же страховой интерес, объект и риск застрахованы у разных страховщиков, и при этом общая сумма страхового покрытия по всем договорам превышает фактическую страховую стоимость объекта.

Правовые последствия двойного страхования в РФ:

В России к двойному страхованию применяется принцип компенсации ущерба, а не обогащения. Согласно статье 951 Гражданского кодекса РФ, если страховая сумма по договору страхования имущества или предпринимательского риска превышает страховую стоимость, договор является ничтожным в той части, которая превышает эту стоимость. Излишне уплаченная часть страховой премии в таких случаях возврату не подлежит. Это сделано для предотвращения страхового мошенничества и необоснованного обогащения за счет страховых выплат.

Однако для личного страхования (например, страхования жизни или здоровья) ситуация иная. Двойное страхование в личном страховании не приводит к превышению страховой стоимости, поскольку размер страховой суммы устанавливается соглашением сторон и не привязан к рыночной стоимости объекта. В таких случаях выгодоприобретатели могут получить выплаты от каждого страховщика в полном объеме по всем заключенным договорам.

Двойное страхование может являться индикатором потенциального страхового мошенничества, и страховые компании активно используют аналитические инструменты для выявления таких случаев.

Перестрахование

Перестрахование — это фундаментальный механизм распределения рисков в страховой отрасли, позволяющий страховщику (цеденту) передать часть принятых на себя обязательств другому страховщику (перестраховщику). Эта практика крайне важна для снижения финансовой нагрузки на отдельную страховую компанию, особенно при страховании крупных или катастрофических рисков, и способствует поддержанию финансовой устойчивости всей страховой системы.

Эволюция перестрахования в России:

После 2022 года российский рынок перестрахования претерпел значительные изменения. До этого момента большая часть рисков российских страховщиков (около 72% в 2021 году) размещалась на западных рынках через международных брокеров. Однако в условиях геополитической напряженности и санкционного давления произошла существенная переориентация на внутренний рынок. В 2023 году на зарубежных рынках было размещено всего около 4% от общего объема переданных премий, что свидетельствует о развитии внутренних мощностей.

Ключевую роль в этой трансформации играет Российская национальная перестраховочная компания (РНПК), которая является дочерней компанией Банка России. Ее доля в сегменте перестрахования в России значительно выросла, достигнув 72% в 2023 году по сравнению с 63% в 2022 году. Это подчеркивает централизованную роль РНПК в обеспечении перестраховочной защиты на национальном уровне. При этом доля других внутренних страховщиков на российском рынке перестрахования также увеличилась до 24% в 2023 году, что выше показателя 2021 года (19%).

Общий объем премий, принятых в перестрахование в России в 2023 году, составил около 158 млрд рублей (без учета премий по ОСАГО, которые передаются в отдельный перестраховочный пул). Эта статистика демонстрирует, что, несмотря на внешние вызовы, российский рынок перестрахования адаптируется и продолжает обеспечивать необходимую защиту для страховщиков.

Заключение

Анализ страхования коммерческих рисков в современной России выявил сложный, многогранный ландшафт, формируемый как внутренними экономическими процессами, так и глобальными геополитическими факторами. Мы увидели, что коммерческий риск — это неотъемлемая часть предпринимательства, угрожающая недополучением доходов и дополнительными расходами, а его классификация на внешние и внутренние факторы позволяет глубже понять природу угроз. Актуальные риски 2025 года для российского бизнеса, такие как высокая ключевая ставка, сложности с трансграничными платежами, кадровый голод и изменения в налоговом законодательстве, диктуют острую необходимость в эффективных инструментах риск-менеджмента и страховой защиты.

Цифровая трансформация, в частности внедрение искусственного интеллекта и больших данных, радикально меняет страховую отрасль, предлагая инновационные подходы к оценке рисков, персонализации продуктов и борьбе с мошенничеством. Российские кейсы, такие как применение ИИ в ВСК и Сбербанке, демонстрируют ощутимый финансовый эффект от этих технологий. Однако развитие ИИ порождает и новые вызовы регулирования, что нашло отражение в Федеральном законе от 1 июля 2024 года об обязательном страховании гражданской ответственности в экспериментальных правовых режимах.

Государственное регулирование и надзор, осуществляемые Банком России, играют ключевую роль в обеспечении стабильности и прозрачности страхового рынка. Последние изменения в законодательстве 2024-2026 годов, включая ужесточение требований к капиталу страховщиков, новые правила перестрахования и разработку положения о финансовой устойчивости, свидетельствуют о стремлении регулятора адаптировать отрасль к текущим реалиям.

Особое внимание уделено особенностям страхования коммерческих рисков во внешнеэкономической деятельности. Санкционные и геополитические риски стали определяющими факторами, и здесь государственная поддержка через механизмы ЭКСАР, включая программы для МСП, приобретает критическое значение для повышения конкурентоспособности и расширения географии российского экспорта. Подробнее об этом можно прочитать в разделе «Механизмы страхования международных контрактов».

Наконец, методы финансирования страховых рисков — самострахование, сострахование, двойное страхование и перестрахование — демонстрируют эволюцию в российском правовом поле и рыночной практике. Доминирующая роль РНПК в перестраховании и переориентация рынка на внутренние мощности являются яркими примерами адаптации к новым условиям.

В целом, страхование коммерческих рисков в современной России представляет собой динамично развивающуюся систему, стремящуюся отвечать на вызовы нестабильной экономической и геополитической среды. Дальнейшие исследования должны быть сосредоточены на оценке долгосрочных последствий текущих регуляторных изменений, глубоком анализе эффективности внедрения ИИ и Big Data в различных сегментах страхования, а также на разработке новых страховых продуктов, адекватно реагирующих на быстро меняющийся ландшафт рисков, особенно в сфере внешнеэкономической деятельности и высоких технологий. Практические рекомендации должны включать разработку индивидуальных стратегий риск-менеджмента для предприятий разных секторов экономики, активное внедрение цифровых решений и тесное взаимодействие с государственными институтами поддержки, такими как ЭКСАР, для обеспечения устойчивого развития и экономической безопасности российского бизнеса.

Список использованной литературы

1. Балабанов И.Т. Риск-менеджмент. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 222 с.
2. Базилевич В. Развитие страхового рынка – стратегический фактор капиталообразования. – 2008. – № 6.
3. Глущенко В.В. Управление рисками. Страхование. М. – 2008. – 105 с.
4. Гвозденко А.А. Страхование. Учебник. М.: Проспект, 2006. – 288 с.
5. Кудрявцев О.А. Система управления рисками предприятия. Уч. лекция. М., 2006.
6. Макконел К.Р., Брю С.Л. Экономикс: Принципы, проблемы и политика: Пер. с англ. 11-го изд. Т.1. – М.: Республика, 2004. – 399 с.
7. Упрунович Е. Б. Планирование рисками. Банковское дело. 2009. №3.
8. Черкасов В.В. Проблемы риска в управленческой деятельности. К., 2005. – 317 с.
9. Искусственный интеллект в страховании. Statanly Technologies. URL: https://statanly.com/blog/iskusstvennyy-intellekt-v-strahovanii/ (дата обращения: 13.10.2025).
10. Обзор: Импортозамещение в банках 2024. Как страховые компании используют ИИ-технологии. CNews. URL: https://www.cnews.ru/reviews/ii_v_bankah_2024/articles/kak_strahovye_kompanii_ispolzuyut_ii-tehnologii (дата обращения: 13.10.2025).
11. Как застраховать международные контракты и проекты. Ингосстрах. URL: https://www.ingos.ru/company/press_center/article/kak-zastrakhovaty-mezhdunarodnye-kontrakty-i-proekty (дата обращения: 13.10.2025).
12. Как искусственный интеллект изменил страхование и чего ждать в будущем. ВСК. URL: https://www.vsk.ru/media/articles/kak_iskusstvennyy_intellekt_izmenil_strakhovanie_i_chego_zhdat_v_budushchem/ (дата обращения: 13.10.2025).
13. Департамент страхового рынка. Банк России. URL: https://www.cbr.ru/finmarket/supervision/sv_market/ (дата обращения: 13.10.2025).
14. Одинцова М.А. Методика управления рисками для малого и среднего бизнеса. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/metodika-upravleniya-riskami-dlya-malogo-i-srednego-biznesa (дата обращения: 13.10.2025).
15. Как будет развиваться страхование искусственного интеллекта. Ведомости (от 16.10.2024). URL: https://www.vedomosti.ru/partner/articles/2024/10/16/1065609-strahovanie-iskusstvennogo-intellekta (дата обращения: 13.10.2025).
16. Искусственный интеллект в страховании. Sber Developer. URL: https://developers.sber.ru/portal/blogs/iskusstvennyy-intellekt-v-strahovanii (дата обращения: 13.10.2025).
17. Страхование внешнеэкономических рисков: основные понятия и термины. Финам. URL: https://www.finam.ru/encyclopedia/strahovanie-vneshneekonomicheskih-riskov-osnovnye-ponyatiya-i-terminy/ (дата обращения: 13.10.2025).
18. Как центральный банк регулирует деятельность страховых компаний? spravochnick.ru. URL: https://spravochnick.ru/strahovanie/kak-centralnyy-bank-reguliruet-deyatelnost-strahovyh-kompaniy/ (дата обращения: 13.10.2025).
19. Особенности управления коммерческими рисками. Studref.com. URL: https://studref.com/393222/strahovanie/osobennosti_upravleniya_kommercheskimi_riskami (дата обращения: 13.10.2025).
20. СТРАХОВАНИЕ ВО ВНЕШНЕЭКОНОМИЧЕСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ: СУЩНОСТЬ, ОСОБЕННОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ И НАПРАВЛЕНИЯ РАЗВИТИЯ. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/strahovanie-vo-vneshneekonomicheskoy-deyatelnosti-suschnost-osobennosti-organizatsii-i-napravleniya-razvitiya (дата обращения: 13.10.2025).
21. Риски внешнеэкономической деятельности. Бизнес-школа SRC. URL: https://www.src-master.ru/info/articles/riski-vneshneekonomicheskoy-deyatelnosti/ (дата обращения: 13.10.2025).
22. Риски в коммерческой деятельности, их виды, оценка и управление рисками. risk24.ru. URL: http://www.risk24.ru/komriski.htm (дата обращения: 13.10.2025).
23. Страхование. Банк России. URL: https://www.cbr.ru/finmarket/insurance/ (дата обращения: 13.10.2025).
24. Контроль и надзор за страховыми компаниями Какой орган контролирует. sudebnaya-praktika.ru. URL: https://sudebnaya-praktika.ru/voprosy-yuristu/kontrol-i-nadzor-za-strahovymi-kompaniyami-kakoy-organ-kontroliruet.html (дата обращения: 13.10.2025).
25. Использование больших данных для улучшения оценки рисков в страховании. oms-capitalpolis.ru. URL: https://oms-capitalpolis.ru/blog/ispolzovanie-bolshih-dannyh-dlya-uluchsheniya-ocenki-riskov-v-strahovanii (дата обращения: 13.10.2025).
26. Методы управления рисками. Городская экспертиза. URL: https://xn—-btbcebcmm5be2e.xn--p1ai/metody-upravleniya-riskami (дата обращения: 13.10.2025).
27. Грудцына Л.Ю., Кондратенко М.А. ОСНОВЫ ГОСУДАРСТВЕННОГО НАДЗОРА ЗА СТРАХОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬЮ В РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/osnovy-gosudarstvennogo-nadzora-za-strahovoy-deyatelnostyu-v-rossiyskoy-federatsii (дата обращения: 13.10.2025).
28. ЦБ актуализирует нормативные акты, связанные с регулированием страховой деятельности. АСН. URL: https://www.asn-news.ru/news/85351 (дата обращения: 13.10.2025).
29. Тема 8. Страхование внешнеэкономической деятельности. edu.tltsu.ru. URL: https://edu.tltsu.ru/sites/site_content/program-courses/teor_strah/page_12.html (дата обращения: 13.10.2025).
30. Коммерческие риски и способы их уменьшения. risk24.ru. URL: http://www.risk24.ru/komriski.htm (дата обращения: 13.10.2025).
31. Коммерческие риски в бизнесе: стратегии управления. Контур.Фокус. URL: https://focus.kontur.ru/articles/1739-kommercheskie_riski (дата обращения: 13.10.2025).
32. Методы управления рисками. uchebnik.online. URL: https://uchebnik.online/risk_management_book/chapter4/4.4.html (дата обращения: 13.10.2025).
33. Страхование экспортных кредитов: зарубежный опыт. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/strahovanie-eksportnyh-kreditov-zarubezhnyy-opyt (дата обращения: 13.10.2025).
34. Маркин К.В. СТРАХОВАНИЕ ВНЕШНЕЭКОНОМИЧЕСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/strahovanie-vneshneekonomicheskoy-deyatelnosti (дата обращения: 13.10.2025).
35. Нецымайло К.В. Методы управления рисками в деятельности субъектов малого предпринимательства. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/metody-upravleniya-riskami-v-deyatelnosti-subektov-malogo-predprinimatelstva (дата обращения: 13.10.2025).
36. Моисеева Н.С., Кожинова Т.В. Учет и управление рисками коммерческой организации. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/uchet-i-upravlenie-riskami-kommercheskoy-organizatsii (дата обращения: 13.10.2025).
37. Банк России как регулятор страховой отрасли. Администрация Шуйского муниципального района. URL: https://okrug.ivanovo.ru/docs/bank-rossii-kak-regulyator-strahovoy-otrasli.html (дата обращения: 13.10.2025).
38. Порядок и условия проведения страхования экспортных контрактов для экспортёров. Белэксимгарант. URL: https://www.belsig.by/export-insurance/exporters/ (дата обращения: 13.10.2025).
39. КОМПЕТЕНЦИЯ ЦЕНТРАЛЬНОГО БАНКА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ В СФЕРЕ ОРГАНИЗАЦИИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ СУБЪЕКТОВ СТРАХОВОГО ДЕЛА: АДМИНИСТРАТИВНО-ПРАВОВОЙ АСПЕКТ. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/kompetentsiya-tsentralnogo-banka-rossiyskoy-federatsii-v-sfere-organizatsii-deyatelnosti-subektov-strahovogo-dela-administrativno-pravovoy (дата обращения: 13.10.2025).
40. Методы управления рисками: эффективная защита бизнеса в 2025 году. Бизнес.Ру. URL: https://www.business.ru/article/2607-metody-upravleniya-riskami (дата обращения: 13.10.2025).
41. Коммерческие риски и способы их снижения на предприятии. Studgen. URL: https://studgen.ru/kurs/kommercheskie-riski-i-sposoby-ih-snizheniya-na-predpriyatii/ (дата обращения: 13.10.2025).
42. Влияние Big Data на страховую индустрию. Wezom. URL: https://wezom.com/ru/blog/vliyanie-big-data-na-strahovuyu-industriyu (дата обращения: 13.10.2025).
43. Договоры страхования в международном коммерческом обороте. studfile.net. URL: https://studfile.net/preview/1762193/page:7/ (дата обращения: 13.10.2025).
44. Некоторые особенности страхования экспортно-импортных рисков. Бизнес-Инфо (от 15.12.2011). URL: https://www.business-info.by/ru/articles/nekotorye-osobennosti-strahovaniya-eksportno-importnyh-riskov-15122011-avtor-bakinovskaya-o-amelchenya-yu.html (дата обращения: 13.10.2025).
45. Рудская Е.Н., Десятниченко Л.Д. РОЛЬ BIG DATA В УПРАВЛЕНИИ РИСКАМИ: РАЗВИТИЕ «УМНОГО СТРАХОВАНИЯ». КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/rol-big-data-v-upravlenii-riskami-razvitie-umnogo-strahovaniya (дата обращения: 13.10.2025).
46. Как можно применять «большие данные» в страховании: проекты Университета ИТМО. Хабр. URL: https://habr.com/ru/articles/329596/ (дата обращения: 13.10.2025).
47. Как большие данные используются в страховых компаниях (InsurTech). beeline.ru. URL: https://bigdata.beeline.ru/articles/kak-bolshie-dannye-ispolzuyutsya-v-strakhovykh-kompaniyakh-insurtech/ (дата обращения: 13.10.2025).
48. Страхование отраслевых рисков при экспорте продукции. КиберЛенинка. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/strahovanie-otraslevyh-riskov-pri-eksporte-produktsii (дата обращения: 13.10.2025).
49. Виды рисков в предпринимательской деятельности — каким имуществом отвечает ИП по обязательствам. Райффайзенбанк. URL: https://www.raiffeisen.ru/wiki/vidy-riskov-v-predprinimatelskoj-deyatelnosti/ (дата обращения: 13.10.2025).
50. КЛАССИФИКАЦИЯ ВИДОВ РИСКОВ КОММЕРЧЕСКИХ ОРГАНИЗАЦИЙ В УСЛОВИЯХ ПОВЫШЕННОЙ НЕОПРЕДЕЛЕННОСТИ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ СРЕДЫ. Elibrary. URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=48011270 (дата обращения: 13.10.2025).
51. Страхование экспортных контрактов и кредитов: юридические вопросы. ЭКСАР (от 08.07.2024). URL: https://www.exar.ru/upload/files/articles/2024/2024-07-08_ins_contracts_credits.pdf (дата обращения: 13.10.2025).
52. Колесникова Т.В. Страхование в системе международных экономических отношений. Изд-во БГУЭП. URL: https://elibrary.ru/download/elibrary_26155986_59424707.pdf (дата обращения: 13.10.2025).
53. Страховые споры из международных контрактов. ICC Russia. URL: https://iccwbo.ru/news/strakhovye-spory-iz-mezhdunarodnykh-kontraktov/ (дата обращения: 13.10.2025).