Управление Кредитными Рисками Юридических Лиц в Коммерческих Банках РФ: Современные Управленческие Решения, Инновации и Практические Рекомендации

Эволюция подходов к управлению кредитным риском

История управления рисками в банковском деле — это история постоянного совершенствования и адаптации к меняющимся экономическим реалиям. Изначально подходы к управлению кредитными рисками были достаточно простыми, опираясь на интуицию и опыт банкиров. Однако с развитием финансовых рынков и усложнением банковских продуктов возникла необходимость в более систематизированных и количественных методах.

Важным этапом стало появление международных стандартов, таких как Базель II и Базель III, которые кардинально изменили ландшафт риск-менеджмента:

• Базель II, внедренный в начале 2000-х годов, существенно ужесточил требования к качеству управления рисками. Он ввел более риск-чувствительную оценку кредитных рисков и акцентировал внимание на операционном риске. Банкам было предложено использовать три основных подхода к расчету капитала под кредитный риск: стандартизированный подход, подход на основе внутренних рейтингов (ПВР) и более продвинутый ПВР. Это стало стимулом для банков к развитию собственных внутренних систем оценки и управления рисками.
• Базель III, разработанный после мирового финансового кризиса 2008 года, пошел еще дальше. Он ввел более строгие требования к капиталу банков, включая новые стандарты ликвидности (краткосрочной и долгосрочной) и показатель финансового рычага. Целью было повышение устойчивости банковской системы к будущим шокам.

Российская Федерация активно адаптирует Базельские стандарты в свою практику. Банк России создал необходимую правовую базу, наделяя себя правом определять для кредитных организаций стандарты управления рисками и капиталом. Это обеспечивает гармонизацию российского банковского регулирования с международными лучшими практиками.

Актуальные тенденции и вызовы в управлении кредитным риском

Современная российская экономика сталкивается с рядом вызовов, которые оказывают непосредственное влияние на уровень кредитного риска. Статистика последних лет ярко демонстрирует эти тенденции:

• Рост просроченной задолженности: Объем просроченной задолженности по потребительским кредитам достиг 1,5 трлн рублей, что является рекордом за последние шесть лет. Значительная часть этой задолженности приходится на кредиты, выданные в конце 2023 – начале 2024 года высокорискованным заемщикам под высокие процентные ставки. Хотя это преимущественно розничный сегмент, он является индикатором общего ухудшения платежеспособности населения, которое может косвенно влиять и на корпоративный сектор (например, через снижение потребительского спроса).
• Динамика стоимости кредитного риска (CoR): Стоимость кредитного риска (CoR) по розничным кредитам во II квартале 2024 года превысила среднеисторический уровень, достигнув 2,4 процентных пункта, что на 0,8 процентных пункта выше среднего. Это напрямую связано с вызреванием кредитов, выданных высокорискованным заемщикам. Для корпоративных кредитов CoR в I квартале 2023 года составлял 0,2%, что значительно ниже среднего исторического уровня (1–1,5% в 2018–2021 годах), но это не означает отсутствия рисков, скорее, указывает на более консервативный подход банков к корпоративному кредитованию в текущих условиях.
• Влияние геополитических факторов: Санкции, изменения в торговых отношениях и общая неопределенность создают турбулентность на рынке, затрудняя долгосрочное планирование для компаний и увеличивая риски их дефолта. Банк России, например, не планирует продлевать после конца 2024 года льготный расчет норматива Н6 для участников гособоронзаказа и санкционных компаний, что указывает на ужесточение регуляторных требований в ответ на меняющуюся ситуацию.
• Ужесточение регулирования: Банк России активно совершенствует подходы к регулированию, в том числе, к расчету нормативов достаточности капитала. С 18 августа 2025 года все банки с универсальной лицензией перешли на финализированный риск-чувствительный подход к оценке кредитного риска, который подразумевает более широкую градацию коэффициентов риска и изменение принципа сегментации активов. Это требует от банков постоянной адаптации и совершенствования своих внутренних систем риск-менеджмента.

Таким образом, эффективное управление кредитным риском в современном российском банковском секторе требует не только глубокого понимания его сущности и эволюции, но и постоянного мониторинга актуальных тенденций, а также готовности к адаптации к меняющемуся регуляторному ландшафту и новым экономическим реалиям. Ключевыми элементами эффективного управления остаются хорошо развитые кредитная политика и процедуры, грамотное управление портфелем, эффективный контроль за кредитами и хорошо подготовленный персонал.

Анализ факторов, влияющих на кредитный риск юридических лиц в российской экономике

Кредитный риск, подобно многогранному кристаллу, преломляет в себе множество внешних и внутренних факторов, каждый из которых по-своему влияет на вероятность дефолта корпоративного заемщика. В реалиях российской экономики эти факторы имеют особую специфику, обусловленную как макроэкономическими тенденциями, так и уникальными регуляторными особенностями.

Влияние концентрации кредитного риска

Одним из наиболее значимых факторов, способных резко увеличить кредитный риск, является его концентрация. Это проявляется в нескольких аспектах:

• Связанное кредитование: Предоставление кредитов аффилированным лицам или компаниям, связанным с банком, всегда несет повышенный риск. Банк России регулирует эти риски через нормативы Н6 (максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков) и Н25 (максимальный размер риска на группу связанных с банком лиц).
  • Норматив Н6 установлен на уровне 25% от собственного капитала банка. Это означает, что при капитале банка в 1 млрд рублей кредит одному заемщику не может превышать 250 млн рублей. С 2026 года ЦБ планирует разрешить не объединять в группы связанных заемщиков (ГСЗ) для расчета Н6 операционно и финансово независимые высоконадежные компании, даже если они связаны отношениями собственности. Это решение направлено на стимулирование кредитования крупных, но устойчивых компаний. Однако льготный расчет норматива Н6 для участников гособоронзаказа и санкционных компаний (с пониженным коэффициентом риска 50%) не будет продлен после конца 2024 года, что указывает на ужесточение политики.
  • Норматив Н25 составляет 20% от капитала. Банк России планирует ужесточить требования к его расчету, включив в перечень связанных с банком лиц «сестринские» компании, контролируемые акционером. Это должно предотвратить скрытую концентрацию рисков.
• Отраслевая и географическая концентрация: Чрезмерное кредитование одной отрасли экономики или географического региона также является формой концентрации риска. Если в этой отрасли или регионе происходят негативные изменения, это может привести к каскаду дефолтов.
  • Норматив Н7 (максимальный размер крупных кредитных рисков) регулирует совокупную величину крупных кредитных рисков. Крупным кредитным риском считается сумма кредитов, гарантий и поручительств в пользу одного клиента, превышающая 5% от собственных средств (капитала) банка. Максимально допустимое числовое значение Н7 установлено в размере 800%.
  • Банк России готовит изменения в макропруденциальное регулирование, предусматривающие надбавки к коэффициентам риска по кредитным требованиям банков к крупным корпоративным заемщикам с высоким уровнем долговой нагрузки. Эти меры планируется реализовать в первом полугодии 2025 года и будут применяться, если размер совокупной задолженности заемщика и связанных с ним лиц превышает 50 млрд рублей и 2% от капитала банка. Эта инициатива призвана сдержать рост закредитованности крупных компаний, на которые в 2024 году пришлось более половины прироста корпоративного портфеля.
• Наиболее рисковые секторы: Анализ рейтинговых агентств и Банка России выявляет отрасли с повышенным кредитным риском. «Эксперт РА» указывает, что наиболее рисковыми секторами для дефолтов по облигациям являются оптовая торговля, строительство и девелопмент, тяжелая промышленность, а также целлюлозно-бумажная отрасль. Среди крупнейших российских компаний, неспособных обслуживать долг (с показателем покрытия процентов (ICR) менее 1), Банк России выделил заемщиков из горной добычи, торговли, машиностроения и легкой промышленности. Важно отметить, что суммарно на проблемные компании приходится не более 4% от общего долга корпоративного сектора, что свидетельствует об общей устойчивости, но требует внимания к отдельным сегментам. Кроме того, строительная отрасль (31% в первой половине 2024 года), сфера услуг (25%) и торговля (25%) формировали основной спрос на теневые финансовые услуги, что также является маркером повышенного риска.

Макроэкономические и отраслевые факторы

Общая экономическая конъюнктура оказывает фундаментальное влияние на способность юридических лиц о��служивать свои долги.

• Ключевая ставка: Динамика ключевой ставки Банка России напрямую влияет на стоимость заемных средств. 24 октября 2025 года ЦБ снизил ключевую ставку на 50 базисных пунктов, до 16,50% годовых, но при этом отметил, что неценовые условия банковского кредитования по-прежнему жесткие. Высокая ставка увеличивает финансовую нагрузку на заемщиков, особенно на тех, кто имеет значительный объем долговых обязательств. Снижение ставки, напротив, может стимулировать экономическую активность, но ее долгосрочное влияние на кредитный риск зависит от множества других факторов.
• Инфляция и динамика ВВП: Высокая инфляция снижает покупательную способность и может приводить к росту издержек предприятий, тогда как замедление роста ВВП сигнализирует о стагнации экономики и снижении деловой активности. Оба фактора негативно сказываются на доходах и финансовой устойчивости корпоративных заемщиков.
• Отраслевая специфика: Различные отрасли экономики по-разному реагируют на макроэкономические изменения. Например, горная добыча и легкая промышленность, как было отмечено, уже содержат заемщиков, испытывающих проблемы с обслуживанием долга. Банкам необходимо проводить глубокий отраслевой анализ, чтобы понимать специфические риски каждого сектора. Так, снижение спроса на сырьевые товары может ударить по добывающим компаниям, а изменения в импортно-экспортных операциях — по торговым и производственным предприятиям.

ESG-факторы как новый элемент оценки кредитного риска

В реалиях современной отечественной экономики управление рисками кредитования корпоративных клиентов все чаще включает оценку ESG-факторов (экологические, социальные, корпоративное управление). Это относительно новое, но быстро набирающее обороты направление.

• Сущность ESG-факторов:
  • Экологические (E): Отношение компании к окружающей среде, углеродный след, использование возобновляемых источников энергии, управление отходами. Например, нарушения природоохранного законодательства могут привести к приостановке или закрытию деятельности предприятия, накладывая штрафы и судебные издержки.
  • Социальные (S): Отношение к сотрудникам, поставщикам, клиентам и местным сообществам. Сюда относятся условия труда, вопросы многообразия и инклюзивности, безопасность продукции. Социальные скандалы могут серьезно подорвать репутацию компании и ее доходы.
  • Управленческие (G): Структура корпоративного управления, прозрачность, этичность ведения бизнеса, борьба с коррупцией, независимость совета директоров. Неэффективное управление или коррупционные схемы напрямую влияют на финансовую устойчивость и способность компании выполнять обязательства.
• Влияние на кредитный риск: ESG-факторы могут значительно повлиять на способность компании вернуть заемные средства. Российские банки рассматривают перспективу ужесточения параметров кредитования для клиентов, демонстрирующих высокие ESG-риски.
• Внедрение в российскую практику: Крупнейшие банки опережают других участников рынка в ESG-трансформации, что может еще существеннее увеличить разрыв с менее крупными банками. Многие финансовые институты уже внедряют внутренние процедуры экспертной оценки ESG-рисков. Например, в банке «Открытие» утверждена концепция системы управления ESG-рисками и определены критерии оценки экологического риска, которые являются важными факторами при принятии решений о выдаче кредитов корпоративным клиентам.
• Вызовы и инициативы ЦБ: Учет ESG-факторов в оценке кредитного риска является сложной задачей из-за их качественного и неформализованного характера. В России пока отсутствует единая законодательно закрепленная основа для присвоения ESG-рейтинга, что является приоритетным направлением для разработки Банком России. Однако ЦБ уже предоставил рекомендации по раскрытию финансовыми организациями информации в области устойчивого развития (информационные письма № ИН-02-28/44 и № ИН-02-28/38 от 2023 года). ESG-трансформация российского банкинга пока представляет собой скорее внешнюю адаптацию к глобальному запросу на устойчивое развитие, чем радикальную перестройку внутренних процессов, что приводит к тому, что ESG-факторы могут как снижать, так и повышать репутационный риск банков.

Таким образом, комплексный анализ факторов, влияющих на кредитный риск юридических лиц, требует от банков постоянного мониторинга не только финансовых показателей, но и широкого спектра макроэкономических, отраслевых и даже нефинансовых (ESG) параметров. Глубокое понимание этих взаимосвязей является залогом эффективного риск-менеджмента и устойчивого развития банковской системы.

Методики оценки кредитоспособности юридических лиц и идентификации рисков в коммерческих банках РФ

Оценка кредитоспособности юридических лиц — это сердцевина процесса кредитования, своеобразная «приемная комиссия», от решения которой зависит не только судьба конкретного заемщика, но и финансовое здоровье самого банка. В российской банковской практике сложился комплексный подход, сочетающий количественный и качественный анализ, который постоянно совершенствуется в ответ на меняющиеся экономические условия и регуляторные требования.

Комплексный подход к оценке кредитоспособности

Банки используют многогранный подход для оценки кредитоспособности клиентов, который можно разделить на две основные составляющие: финансовый и организационный анализ.

• Финансовый анализ — это глубокое погружение в бухгалтерскую и управленческую отчетность клиента. Его цель — изучить документы и отчеты, отражающие экономическое состояние предприятия, чтобы подтвердить его способность генерировать достаточные денежные потоки для выполнения своих финансовых обязательств. Здесь анализируются динамика доходов и расходов, структура активов и пассивов, объемы прибыли и убытков.
• Организационный (качественный) анализ — оценивает нефинансовые аспекты, которые, тем не менее, оказывают существенное влияние на надежность заемщика. К ним относятся:
  • Деловая репутация: История взаимоотношений с контрагентами, партнерами, регуляторами.
  • Кредитная история: Сведения о ранее полученных кредитах и их своевременном погашении (или проблемах с погашением).
  • Эффективность управления: Качество менеджмента, его опыт, стабильность команды, стратегическое планирование.
  • Позиция на рынке: Доля рынка, конкурентоспособность продукции/услуг, устойчивость к отраслевым шокам.
  • Правовые аспекты: Юридическая чистота учредительных документов, отсутствие судебных споров.

Важно еще раз подчеркнуть различие между кредитоспособностью и платежеспособностью. Кредитоспособность предприятия — это долгосрочная способность компании своевременно и полностью погашать долги, оцениваемая с учетом будущих перспектив и всех доступных активов. Платежеспособность же определяется возможностью покрытия текущих долгов за счет ликвидных активов «здесь и сейчас». Таким образом, кредитоспособность является более широким понятием, включающим в себя платежеспособность как один из аспектов.

Методика оценки финансового состояния заемщика (на примере ПАО «Сбербанк»)

В российской практике часто используется методика оценки кредитоспособности, аналогичная разработанной Сбербанком, которая базируется на детализированном анализе финансовой отчетности. Эта методика включает как количественный, так и качественный анализ рисков.

1. Количественный анализ (оценка финансового состояния):

Основной подход заключается в группировке активов и пассивов по ликвидности и срокам исполнения.

• Активы по степени ликвидности:
  • A₁ — самые ликвидные активы (денежные средства, краткосрочные финансовые вложения).
  • A₂ — сложнее реализовать (краткосрочная дебиторская задолженность, запасы готовой продукции).
  • A₃ — с замедленной реализацией (долгосрочная дебиторская задолженность, запасы незавершенного производства).
  • A₄ — затруднительна или невозможна (основные средства, нематериальные активы).
• Пассивы по срокам погашения: Группируются по аналогии, от краткосрочных обязательств до собственного капитала.

Для количественного анализа используются три группы оценочных показателей:

• Коэффициенты ликвидности:
  • Коэффициент текущей ликвидности (К_ТЛ): Отношение оборотных активов к краткосрочным обязательствам. Нормативное значение 2,0-2,5.
  • Коэффициент быстрой ликвидности (К_БЛ): Отношение высоколиквидных оборотных активов (денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, краткосрочная дебиторская задолженность) к краткосрочным обязательствам. Нормативное значение 0,7-0,8.
  • Коэффициент абсолютной ликвидности (К_АЛ): Отношение денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к краткосрочным обязательствам. Нормативное значение 0,2-0,25.
• Коэффициент наличия собственных средств: Отражает финансовую устойчивость и независимость компании.
• Показатели оборачиваемости и рентабельности:
  • Коэффициенты оборачиваемости: (запасов, дебиторской и кредиторской задолженности) показывают эффективность использования активов.
  • Коэффициенты рентабельности: (продаж, активов, собственного капитала) характеризуют прибыльность деятельности.

Итоговый класс кредитоспособности (например, I, II, III) определяется по балльной системе, где определенный диапазон баллов соответствует каждому классу (например, I класс присваивается при 251-300 баллах). Этот предварительный класс корректируется с учетом динамики показателей оборачиваемости и качественной оценки.

2. Качественный анализ рисков:

Включает оценку факторов делового риска, которые позволяют прогнозировать достаточность источников для погашения кредита. Этот метод, часто требующий «мини-аудита» заемщика, применяется в основном к средним и крупным производственным компаниям.

• На стадии создания запасов: Количество и надежность поставщиков, качество складских помещений, цены на сырье.
• На стадии производства: Квалификация рабочей силы, мощность оборудования, технологическая база.
• На стадии сбыта: Количество и платежеспособность покупателей, степень конкуренции в отрасли. Риск на стадии сбыта обычно считается более высоким.

На практике методика оценки кредитоспособности, как правило, объединяет несколько методов в авторскую методику банка, поскольку в современной российской практике отсутствует единая стандартизированная методика; Центральный банк РФ рекомендует коммерческим банкам разрабатывать собственные подходы.

Перечень необходимых документов:
Отправная точка оценки кредитоспособности юридического лица — запрос финансовых отчетов и бухгалтерской документации. Перечень таких документов определяется банком самостоятельно в соответствии с рекомендациями Приложения 2 к Положению Банка России № 590-П от 28.06.2017. В него входят:

• Годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность в полном объеме (по формам Минфина России № 66н).
• Публикуемая отчетность за три последних завершенных финансовых года.
• Бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах на последнюю отчетную дату.
• Сведения из форм федерального статистического наблюдения (Росстат).
• Данные налоговой отчетности.

Для субъектов малого предпринимательства, применяющих упрощенную систему налогообложения, запрашиваются сведения о доходах и расходах, подтвержденные данными Книги учета доходов и расходов. Дополнительно банки запрашивают учредительную и регулирующую документацию, лицензии, правоустанавливающие документы на имущество и актуальные договоры.

Классификация ссуд и формирование резервов по Положению Банка России № 590-П

Большинство российских банков при оценке кредитных рисков используют один из классических подходов, например, аналитический метод на основе Положения Банка России № 590-П от 28.06.2017 (с изменениями), которое устанавливает общие требования по оценке кредитных рисков по ссудам и портфелям однородных ссуд на постоянной основе. Это Положение заменило ранее действовавшее Положение № 254-П.

Основной принцип: Оценка ссуды и определение размера резерва осуществляются банками самостоятельно на основе профессионального суждения, которое формируется по результатам комплексного и объективного анализа деятельности заемщика, его финансового положения, качества обслуживания долга и всей имеющейся информации.

Пять категорий качества ссуд: Положение № 590-П классифицирует ссуды в одну из пяти категорий качества, определяя вероятность финансовых потерь:

Формирование резервов: Для каждой категории качества ссуды банк обязан сформировать соответствующий резерв на возможные потери (РВПС). Размер резерва прямо пропорционален степени риска. Например, для стандартных ссуд резерв может быть минимальным или отсутствовать, тогда как для безнадежных ссуд он составляет 100% от суммы долга. Этот механизм является ключевым инструментом минимизации кредитного риска, позволяя банку адекватно отражать потенциальные потери и поддерживать финансовую устойчивость. Банк России также готов предоставить послабления банкам по формированию резервов при реструктуризации корпоративных кредитов при условии, что заемщик не имеет проблемных кредитов и предоставляет реалистичный бизнес-план с прогнозом улучшения финансового состояния.

В целом, методики оценки кредитоспособности и идентификации рисков в российских банках представляют собой сложную, динамично развивающуюся систему, которая постоянно адаптируется к новым вызовам и требованиям регулятора. Скоринг, как анализ факторов, определяющих возможность своевременного погашения задолженности, является неотъемлемой частью этого процесса, а его результаты напрямую влияют на решение по кредитной заявке.

Инновационные технологии и управленческие решения для снижения кредитных рисков

В эпоху цифровой трансформации и беспрецедентного технологического прогресса, финансовый сектор активно ищет новые подходы к управлению рисками. Финтех-инновации, от искусственного интеллекта до блокчейна, не просто повышают эффективность, доступность и безопасность кредитных продуктов, но и кардинально меняют саму парадигму риск-менеджмента.

Внедрение искусственного интеллекта и Big Data в процесс управления рисками

Искусственный интеллект (ИИ) и технологии работы с большими данными (Big Data) стали настоящими катализаторами для банковского сектора, значительно улучшая анализ кредитного портфеля и точность оценки кредитных рисков. Экономический эффект от широкого внедрения генеративного ИИ в российском банковском секторе к 2030 году может составить сотни миллиардов рублей, а по оценкам McKinsey, использование ИИ в страховании может сократить операционные расходы и увеличить производительность на 40% к 2030 году. Финансовый сектор является одним из лидеров по внедрению ИИ в России: 95% профильных организаций используют ИИ-решения в своих бизнес-процессах.

Применение ИИ в оценке кредитоспособности и прогнозировании дефолтов:

• Повышение точности оценки: ИИ-технологии позволяют анализировать огромные объемы данных, включая неструктурированные (например, информацию из социальных сетей, онлайн-поведения, истории транзакций), что значительно повышает точность оценки кредитоспособности. Это приводит к улучшению качества кредитов, снижению количества и объема просрочек, и помогает предотвратить дефолты.
• Адаптация к изменениям рынка: Машинное обучение позволяет моделям быстро адаптироваться к изменениям рынка и поведения заемщиков, обеспечивая более гибкое реагирование и минимизацию рисков.
• Масштабирование применения: Российские банки активно внедряют ИИ в процесс принятия решений. Например, Сбербанк использует ИИ для более чем 80% решений по выдаче кредитов малому и микробизнесу, а также по краткосрочному кредитованию среднего и крупного бизнеса. В Т-Банке (ранее Тинькофф Банк) более 90% решений по кредитам бизнесу принимаются без участия человека.

Обнаружение мошенничества и автоматизация сервисов:

• Борьба с мошенничеством: ИИ применяется для обнаружения мошенничества путем анализа закономерностей в финансовых операциях и выявления необычного или подозрительного поведения. Это особенно актуально, учитывая, что в 2024 году объем кредитного мошенничества в крупных банках вырос до 37% от общего объема хищений, по сравнению с 25% в 2023 году.
• Клиентские сервисы: Чат-боты и голосовые ассистенты на базе ИИ обрабатывают клиентские обращения, снижая нагрузку на операторов и повышая качество обслуживания. В Хоум Кредит Банке, например, 91% клиентов после консультации с ИИ-помощником не просят соединить их с оператором.

Технология блокчейн и цифровые финансовые активы

Технология блокчейн, известная своей децентрализацией и неизменностью записей, предлагает уникальные возможности для повышения прозрачности, безопасности и эффективности в кредитовании.

• Повышение прозрачности и безопасности: Применение технологии блокчейн в кредитовании увеличивает прозрачность сделок, что помогает уменьшить риск мошенничества, и ускоряет процессы за счет автоматизации. Каждая транзакция фиксируется в распределенном реестре, который невозможно подделать.
• Развитие в России: В России активно развивается отечественная блокчейн-платформа «Мастерчейн», созданная по инициативе ЦБ РФ в 2016 году. Она стала первой сертифицированной блокчейн-платформой в стране. На «Мастерчейне» уже реализованы такие сервисы, как цифровая ипотека (децентрализованная депозитарная система для электронных ипотечных закладных, запущенная в промышленную эксплуатацию в конце 2019 года с участием крупнейших банков) и выдача цифровых банковских гарантий (с 2020 года).
• Цифровые финансовые активы (ЦФА): ЦФА являются новым блокчейн-инструментом, который позволяет токенизировать различные активы, от недвижимости до интеллектуальной собственности. По итогам II квартала 2025 года совокупный объем действующих выпусков ЦФА продемонстрировал рекордный прирост на 86% в годовом исчислении. Крупнейшие кредитные организации (с рейтингом не ниже «АА») выступают основными эмитентами ЦФА. Это открывает новые возможности для привлечения капитала и диверсификации инвестиций.
• Ограничения и перспективы: Несмотря на преимущества, пропускная способность блокчейн-систем (например, Ethereum — 15-20 транзакций в секунду) значительно ниже традиционных финансовых систем (Visa — до 24 000 транзакций в секунду), что может приводить к перегрузкам сети и повышению комиссий. Однако активные исследования и разработки в этой области направлены на преодоление этих ограничений.

Риски и вызовы внедрения инновационных технологий

Внедрение цифровых технологий, сколь бы привлекательным оно ни было, сопряжено с существенными рисками и вызовами, которые требуют внимательного подхода и адекватных мер. Банк России выделил три основных риска внедрения ИИ на финансовом рынке:

1. Конкуренция и монополизация: Развитие ИИ требует значительных инвестиций в вычислительные мощности и инфраструктуру обработки данных. Это может привести к тому, что крупные игроки будут монополизировать рынок, создавая барьеры для входа для более мелких банков и финтех-стартапов.
2. Доступ к данным: Качество и доступность данных критически важны для эффективной работы ИИ-моделей. Существуют риски, связанные с неточностью алгоритмов, недостаточным качеством исходных данных и их предвзятостью, что может привести к ошибочным решениям.
3. Этические вопросы: Среди этических рисков выделяют угрозу принятия предвзятых и дискриминационных решений, основанных на факторах, не связанных с финансовым риском (пол, возраст, национальность). Это требует разработки строгих этических кодексов и систем аудита ИИ-алгоритмов.

Киберугрозы: Финансовый сектор остается в тройке самых атакуемых хакерами отраслей российской экономики (около 17% кибератак в 2024 году, более 20 000 инцидентов). В 2023 году количество кибератак на кредитные организации увеличилось на 37% по сравнению с предыдущим годом, при этом 68% атак были направлены на клиентские данные и платежные системы. Утечки конфиденциальных данных стали самым частым (71% случаев) последствием атак на финансовые организации в 2024 году. Киберпреступники активно используют ИИ для продвинутых механик социальной инженерии и автоматизации рассылки вредоносного ПО. Средний размер ущерба от успешной атаки составляет около 15 млн рублей.

Меры по обеспечению безопасности и регулированию:

• Информационная безопасность: Необходимо постоянное усиление систем информационной безопасности, внедрение передовых методов защиты от кибератак, обучение персонала.
• Регулирование ИИ: Банк России активно работает над регулированием применения ИИ в финансовой сфере, чтобы минимизировать риски и обеспечить справедливое и ответственное использование технологий.

Интеграция искусственного интеллекта и облачных технологий играет особую роль, оптимизируя процессы риск-менеджмента. Крупные банки стремятся создавать автоматизированные платформы для управления различными видами рисков в соответствии со стандартами Базель II и Базель III. Например, Альфа-Банк внедряет программные решения для управления рисками по этим стандартам, обеспечивая прозрачность и эффективность бизнес-процессов. Автоматизация позволяет качественно и комплексно решать задачи управления рисками, принятия решений и подготовки управленческой отчетности в установленные сроки.

Страхование также является важным инструментом для защиты заемщиков и банков от рисков невыплаты. Использование больших данных позволяет более точно прогнозировать риски и персонализировать страховые программы, ускоряя оценку кредитоспособности и минимизируя человеческий фактор. ИИ способствует качественному улучшению оценки рисков в актуарных и андеррайтинговых процессах, автоматизации урегулирования убытков и выявлению мошенничества. Однако рынок страхования заемщиков в первом полугодии 2025 года сократился на 40% по сравнению с годом ранее, что связано с высокой ключевой ставкой и переходом банков к собственным «квазистраховым» продуктам, что вызывает озабоченность ЦБ по поводу аномально высоких агентских комиссий.

Таким образом, инновационные технологии предоставляют мощный инструментарий для повышения эффективности управления кредитными рисками, но их внедрение требует глубокого понимания сопутствующих рисков и разработки комплексных стратегий их минимизации.

Нормативно-правовое регулирование и тенденции развития системы управления кредитными рисками в РФ

Правовое поле, в котором функционируют коммерческие банки, является фундаментом для всей системы управления рисками. В Российской Федерации эта система строится на многоуровневой основе, начиная от Конституции и федеральных законов, и заканчивая детализированными положениями Банка России. Понимание текущих и перспективных изменений в регулировании критически важно для эффективного риск-менеджмента.

Основные нормативно-правовые акты

Фундамент регулирования банковской деятельности заложен в следующих документах:

• Конституция РФ: Статьи 71, 74, 75 устанавливают правовые основы единого рынка, финансовое, валютное, кредитное, таможенное регулирование и денежную эмиссию, определяя основные принципы функционирования финансовой системы.
• Федеральный закон «О банках и банковской деятельности»: Этот ключевой закон регулирует деятельность коммерческих банков, определяя их правовой статус, порядок создания и ликвидации, а также взаимоотношения банка с клиентами на основе анализа их кредитоспособности, ликвидности кредитных институтов и обеспеченности ссуд.
• Гражданский кодекс РФ: Глава 42 (статьи 819-821) определяет содержание, принципы и форму оформления кредитных отношений, разграничивая понятия «заем» и «кредит». Глава 23 описывает такие важные формы обеспечения кредитов, как залог, поручительство, банковская гарантия, которые являются инструментами снижения кредитного риска.
• Федеральный закон № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)»: Статья 56 предусматривает постоянный надзор Банка России за соблюдением кредитными организациями и банковскими группами установленных правил и нормативов, что является залогом стабильности всей финансовой системы.

Особое место в регулировании кредитного риска занимают положения Банка России:

• Положение Банка России № 590-П от 28.06.2017 (с изменениями): Это основной документ, регулирующий порядок формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности. Оно устанавливает общие требования по оценке кредитных рисков по ссудам и портфелям однородных ссуд, которая осуществляется на постоянной основе.
  • Приложение 2 к Положению № 590-П содержит примерный перечень информации для анализа финансового положения заемщика — юридического лица. Он включает: годовую бухгалтерскую (финансовую) отчетность, публикуемую отчетность за три последних завершенных финансовых года, бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах на последнюю отчетную дату, сведения Росстата, данные налоговой отчетности. Для субъектов малого предпринимательства, применяющих упрощенную систему налогообложения, запрашиваются сведения о доходах и расходах, подтвержденные данными Книги учета доходов и расходов.
• Положение Банка России № 611-П от 23.10.2017 (с изменениями): Устанавливает порядок формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по элементам расчетной базы, не попадающим под действие Положения № 590-П. Оно регулирует формирование резервов по активам, отличным от ссуд, и условным обязательствам кредитного характера (например, по балансовым стоимостям ценных бумаг, требованиям к кредитным организациям и контрагентам на определенных счетах, контрактным стоимостям условных кредитных обязательств на внебалансовых счетах).

Помимо этого, термин «значимые риски» закреплен в Указании Банка России 3624-У от 15.04.2015, определяя их как риски, которые могут привести к потерям, существенно влияющим на оценку достаточности капитала, хотя конкретного количественного порога для этого влияния не устанавливается.

Макропруденциальное регулирование и инициативы Банка России

Банк России активно совершенствует макропруденциальное регулирование, внедряя новые механизмы для повышения устойчивости банковской системы:

• Норматив Н30: Банк России анонсировал полное внедрение норматива Н30 (ограничение размера риска на уровне 25% от основного капитала банка) к 2030 году, планируя это делать поэтапно. Это направлено на снижение системных рисков.
• Национальный норматив краткосрочной ликвидности (ННКЛ): С 1 октября 2025 года начнет действовать национальный норматив краткосрочной ликвидности (ННКЛ), учитывающий особенности российского рынка. Он предназначен для повышения устойчивости банков к краткосрочным шокам ликвидности.
• Финализированный риск-чувствительный подход: Все банки с универсальной лицензией перешли на финализированный (более риск-чувствительный) подход к расчету нормативов достаточности капитала с 18 августа 2025 года. Ключевые отличия этого подхода (Инструкция № 199-И) включают:
  • Изменение принципа сегментации активов с групп активов на группы контрагентов.
  • Более широкую градацию коэффициентов риска.
  • Введение отдельного инвестиционного класса для корпоративных заемщиков с пониженным коэффициентом риска (65%) при условии кредитного рейтинга не ниже «А».
  • Дифференцированные риск-веса для кредитов субъектам РФ и ипотечных кредитов на этапе строительства.
• Надзорное стресс-тестирование (НСТ): Банк России представил концепцию надзорного стресс-тестирования (НСТ) кредитных организаций. Ежегодное НСТ станет обязательным для всех системно значимых банков с 2028 года. Результаты НСТ будут влиять на оценку экономического положения банка, размер отчислений в Фонд обязательного страхования вкладов (возможно снижение взносов для банков с хорошими результатами) и учитываться во внутренних процедурах оценки достаточности капитала (ВПОДК), что может привести к установлению дополнительной надбавки к капиталу. Подготовительная работа по изменению федеральных законов и банковского регулирования для внедрения НСТ планируется в 2026-2027 годах.
• Новые подходы к резервированию ссуд юридических лиц: С 2026 года предполагается пересмотреть подходы к резервированию ссуд юридических лиц, определив обязательный набор показателей долговой нагрузки и границы их значений для оценки финансового положения заемщиков. В конце 2024 года Банк России опубликовал доработанные подходы к оценке банками кредитного риска, которые вступят в силу предположительно в III–IV кварталах 2025 года. Эти изменения предусматривают, в частности, конкретизацию закрытого перечня официальных документов для оценки доходов заемщика-физлица и введение повышенного резерва по ипотечным кредитам с быстро растущими платежами.
• Показатель долговой нагрузки (ПДН): Для физических лиц обязанность рассчитывать ПДН была введена с 1 октября 2019 года, а с 1 января 2024 года законодательно закреплена обязанность уведомлять заемщика, если ПДН превышает 50%. Рискованными считаются заемщики с ПДН более 50%, а высокорискованными — с ПДН более 80%.
• Пониженные риск-веса для ГЧП-проектов: Рассматривается возможность разрешить банкам применять пониженные риск-веса по кредитам в рамках соглашений о государственно-частном партнерстве (ГЧП). В настоящее время стандартный коэффициент риска по таким кредитам составляет 100%. ЦБ предлагает снизить риск-веса для проектов с заключенными прямыми концессионными соглашениями, которые переносят риски невозврата кредита на публичную сторону (государство, субъект РФ, муниципалитет). Пониженные риск-веса будут зависеть от кредитного рейтинга публичной стороны: 20% для «ААА», 40% для «АА» до «АА+», 60% для «А» до «АА-».
• Изменения в расчете нормативов Н6 и Н25: С 2026 года будет разрешено не объединять в группы связанных заемщиков (ГСЗ) для расчета норматива Н6 операционно и финансово независимые высоконадежные компании, даже если они связаны отношениями собственности. Также с 2026 года отменят расчет норматива Н25 по каждой отдельной «дочке» банка, а при расчете Н25 по всей группе связанных лиц предоставится возможность исключать компании с высокой Общественной Стандартизированной Кредитоспособностью (ОСК).

Влияние макроэкономической политики: Высокая ключевая ставка и ужесточение регулирования резко охладили рынок кредитования. В первом полугодии 2025 года объем страховых премий в сегменте страхования заемщиков сократился на 40% по сравнению с годом ранее. Отмена основной программы льготной ипотеки в 2024 году существенно повлияла на рынок ипотеки. Корпоративное кредитование в июле 2025 года оставалось на минимальных уровнях, а августовские данные по розничным продажам показали, что российские потребители продолжают экономить. Недавнее снижение ключевой ставки Банка России до 16,50% годовых 24 октября 2025 года является шагом к потенциальному оживлению рынка, однако неценовые условия банковского кредитования по-прежнему остаются жесткими.

Таким образом, система нормативно-правового регулирования в РФ находится в постоянном развитии, адаптируясь к новым экономическим реалиям и международным стандартам. Эти изменения требуют от банков непрерывного мониторинга, глубокого анализа и оперативной адаптации внутренних систем управления кредитными рисками.

Практические рекомендации по совершенствованию управления кредитными рисками юридических лиц

Эффективное управление кредитным риском — это не статичная концепция, а динамичный процесс, требующий постоянной оптимизации и внедрения передовых практик. В условиях современных вызовов и регуляторных изменений, коммерческие банки должны не просто следовать установленным нормам, но и проактивно искать пути для совершенствования своей системы риск-менеджмента.

Оптимизация методик оценки кредитоспособности и идентификации рисков

Современные реалии требуют от банков переосмысления традиционных подходов к оценке кредитоспособности, расширяя их до более комплексных и прогностических моделей.

• Интеграция ESG-факторов в скоринговые модели: Как мы уже отмечали, ESG-факторы становятся все более значимыми. Рекомендуется разработать внутренние скоринговые модели, которые наряду с традиционными финансовыми показателями будут учитывать экологические, социальные и управленческие риски. Например, для оценки экологического риска можно использовать индикаторы, такие как углеродный след компании, наличие сертификатов ISO 14001, количество зафиксированных нарушений природоохранного законодательства. Для социального — уровень текучести кадров, инвестиции в социальные программы, данные о судебных разбирательствах по трудовым спорам. Для управленческого — структура совета директоров, прозрачность отчетности, наличие антикоррупционной политики. Эти качественные данные могут быть оцифрованы и интегрированы в балльную систему оценки кредитоспособности, что позволит банку более полно оценивать нефинансовые риски и репутационные угрозы.
• Усовершенствование качественного анализа с учетом специфики отрасли и делового риска: В дополнение к ESG-факторам, необходимо углубить качественный анализ делового риска, адаптируя его под специфику каждой отрасли. Например, для строительной отрасли важен анализ портфеля текущих проектов, надежности поставщиков и субподрядчиков, разрешительной документации. Для IT-компаний — квалификация ключевого персонала, динамика рынка, защита интеллектуальной собственности. Банкам следует разработать отраслевые чек-листы и матрицы рисков, которые позволят проводить более тонкую оценку нефинансовых аспектов, выявляя скрытые угрозы и возможности.
• Использование Big Data для углубленного анализа финансовых потоков и поведенческих паттернов: Стандартная бухгалтерская отчетность дает лишь часть картины. Рекомендуется активно использовать Big Data для анализа нетрадиционных источников данных:
  • Банковские выписки: Детализированный анализ движения средств по счетам клиента, выявление аномалий, сезонности, зависимостей от ключевых контрагентов.
  • Данные из открытых источников: Упоминания в СМИ, судебные и арбитражные дела, информация о закупках и тендерах, данные о деловой активности.
  • Поведенческие паттерны: Для клиентов, использующих цифровые платформы банка, можно анализировать частоту и характер транзакций, активность в онлайн-банкинге.

  Это позволит создать более полную и динамичную картину финансового здоровья заемщика, выявлять преддефолтные состояния на ранних стадиях и персонализировать условия кредитования.

Внедрение инновационных управленческих решений

Инновации — это не просто тренд, это необходимость для поддержания конкурентоспособности и повышения эффективности риск-менеджмента.

• Разработка дорожной карты по внедрению ИИ-инструментов:
  • Андеррайтинг: Внедрение ИИ для автоматизированной проверки кредитных заявок, анализа данных и принятия решений. Это сократит время рассмотрения, повысит объективность и снизит операционные затраты.
  • Мониторинг кредитного портфеля: Использование ИИ для проактивного мониторинга финансового состояния заемщиков, прогнозирования рисков и генерации предупреждений. Модели машинного обучения могут выявлять паттерны, предшествующие дефолту, на основе анализа тысяч параметров.
  • Выявление мошенничества: Разработка и внедрение систем ИИ, способных анализировать транзакционные данные в реальном времени, выявляя подозрительные операции и паттерны, характерные для мошеннических схем. Учитывая рост кредитного мошенничества, это становится критически важным.
• Использование технологии блокчейн для повышения прозрачности залоговых операций и выпуска цифровых финансовых активов:
  • Залоговые операции: Перевод реестров залогового имущества на блокчейн-платформы может обеспечить неизменность и прозрачность данных о залогах, сократить риски мошенничества и ускорить процессы регистрации и проверки.
  • Цифровые финансовые активы (ЦФА): Разработка и выпуск ЦФА, обеспеченных корпоративными займами или другими активами, позволит банкам диверсифицировать источники финансирования, привлечь новых инвесторов и повысить ликвидность своих активов. Например, банк может выпускать ЦФА, обеспеченные пулом малых и средних корпоративных кредитов, делая их доступными для широкого круга инвесторов.
• Построение автоматизированных платформ управления рисками: Крупные банки уже стремятся создавать такие платформы. Рекомендуется внедрение комплексных решений, интегрирующих данные из различных систем (кредитные заявки, бухгалтерия, клиентские данные, внешние источники), для централизованного управления всеми видами рисков в соответствии со стандартами Базель III и российским регулированием. Такие платформы позволяют автоматизировать расчеты нормативов, проводить стресс-тестирование, формировать управленческую отчетность и принимать оперативные решения.

Совершенствование системы внутреннего контроля и мониторинга

Даже самые передовые технологии будут неэффективны без надежной системы внутреннего контроля.

• Детализация мер по диверсификации кредитного портфеля:
  • По отраслям: Установление целевых лимитов кредитования для каждой отрасли экономики, основанных на ее рисковости и потенциале роста.
  • По срокам: Оптимальное соотношение краткосрочных, среднесрочных и долгосрочных ссуд для поддержания ликвидности и снижения процентного риска.
  • По группам заемщиков: Распределение кредитов между крупными, средними и малыми предприятиями, с учетом их рисковости и потенциальной доходности.
• Лимитирование кредитных операций: Продолжение и развитие практики установления лимитов на общий объем кредитного портфеля, на величину кредитных ресурсов филиалов банка, а также на максимальный размер кредита одному заемщику или группе связанных заемщиков (например, строгое соблюдение и внутреннее ужесточение норматива Н6 – 25% от капитала банка).
• Мониторинг залогов: Систематический и регулярный пересмотр стоимости залогового имущества, особенно в условиях нестабильного рынка. Активное использование публичных реестров для залога движимого имущества. Разработка процедур оперативного реагирования на снижение стоимости залога.
• Разграничение полномочий: Четкое распределение обязанностей и полномочий между сотрудниками, участвующими в процессе кредитования и риск-менеджмента, для предотвращения конфликта интересов и повышения ответственности.
• Разработка системы раннего предупреждения: Внедрение прогнозных моделей, которые не только оценивают текущий риск, но и прогнозируют его изменение на основе макроэкономических показателей (ВВП, инфляция, ключевая ставка, цены на сырье) и специфики отрасли. Это позволит банку принимать упреждающие меры, такие как запрос дополнительного обеспечения или реструктуризация кредита, до наступления дефолта.

Экономическая эффективность и социальная значимость предложенных решений

Внедрение этих рекомендаций принесет ощутимые выгоды:

• Экономическая эффективность:
  • Снижение потерь: Более точная оценка рисков и проактивное управление приведут к значительному сокращению объема проблемных кредитов и, как следствие, потерь банка.
  • Увеличение прибыльности: Оптимизация процессов кредитования за счет автоматизации снизит операционные расходы. Улучшение качества кредитного портфеля позволит банку высвободить капитал из резервов, направляя его на более доходные операции.
  • Повышение конкурентоспособности: Быстрое принятие решений, персонализированные предложения и высокий уровень сервиса, обеспеченные инновационными технологиями, повысят привлекательность банка для корпоративных клиентов.
• Социальная значимость:
  • Доступность кредитов: Снижение рисков позволит банку предлагать более выгодные условия кредитования для добросовестных заемщиков, способствуя развитию малого и среднего бизнеса.
  • Стабильность банковской системы: Эффективное управление рисками на уровне отдельных банков укрепляет устойчивость всей финансовой системы, защищая интересы вкладчиков и предотвращая системные кризисы.

Реализация этих рекомендаций требует значительных инвестиций в технологии и обучение персонала, но долгосрочные выгоды для устойчивости и прибыльности банка, а также для стабильности всей экономики, многократно превысят эти затраты.

Заключение

Исследование управленческих решений для снижения рисковости кредитования юридических лиц в коммерческих банках Российской Федерации наглядно продемонстрировало, что в условиях динамично меняющейся экономической конъюнктуры и ужесточения регуляторных требований эффективный риск-менеджмент является не просто желательным, но жизненно необходимым элементом устойчивого развития банковского сектора.

Наш анализ подтвердил актуальность проблемы, выявленной в начале работы: потери убыточных банков в РФ, достигшие 230 миллиардов рублей в августе 2025 года, и рекордная просроченная задолженность по потребительским кредитам в 1,5 триллиона рублей, служат четким индикатором растущих кредитных рисков. Эти цифры подчеркивают, что вопросы управления кредитным риском стоят в центре внимания как для отдельных кредитных организаций, так и для регулятора.

Мы подробно рассмотрели теоретические основы кредитного риска, его классификацию и место в банковской системе, проследив эволюцию подходов к управлению от базовых принципов до сложных международных стандартов Базель II и Базель III, активно адаптируемых в России. Было выявлено, что внутренние и внешние факторы, такие как концентрация кредитного риска (связанное и отраслевое кредитование, регулируемое нормативами Н6, Н7, Н25), макроэкономические показатели (ключевая ставка, инфляция, ВВП) и, что особенно важно, новые ESG-факторы, оказывают существенное влияние на финансовое положение корпоративных заемщиков. Учитывая скорость изменений на современном рынке, насколько быстро банки смогут адаптировать свои системы к этим новым вызовам?

Детальный обзор методик оценки кредитоспособности, включая подход, аналогичный используемому Сбербанком, с его акцентом на финансовый и организационный анализ, а также на пятиуровневую классификацию ссуд по Положению Банка России № 590-П, позволил выявить как сильные стороны традиционных подходов, так и их ограничения в быстро меняющейся среде.

Особое внимание было уделено инновационным технологиям. Внедрение искусственного интеллекта и Big Data в процесс управления рисками, как показали примеры Сбербанка и Т-Банка, уже сегодня трансформирует андеррайтинг, прогнозирование дефолтов и обнаружение мошенничества, обещая экономический эффект в сотни миллиардов рублей к 2030 году. Технология блокчейн, с ее потенциалом повышения прозрачности и безопасности сделок, находит практическое применение в России через платформу «Мастерчейн» и развитие рынка цифровых финансовых активов. Однако было подчеркнуто, что эти инновации несут и серьезные риски: конкуренция, доступ к данным, этические вопросы, а также угрозы кибератак, которые требуют внимательного регулирования и постоянного совершенствования систем информационной безопасности.

Анализ нормативно-правового регулирования показал активную позицию Банка России в формировании риск-ориентированной среды. Внедрение норматива Н30, ННКЛ, финализированного риск-чувствительного подхода к расчету капитала, предстоящее обязательное надзорное стресс-тестирование для системно значимых банков с 2028 года, а также новые подходы к резервированию ссуд юридических лиц с 2026 года — все это свидетельствует о стремлении регулятора к повышению стабильности и прозрачности банковского сектора.

Разработанные практические рекомендации, охватывающие оптимизацию методик оценки кредитоспособности (интеграция ESG-факторов, углубленный качественный анализ, использование Big Data), внедрение инновационных управленческих решений (ИИ в андеррайтинге и мониторинге, блокчейн в залоговых операциях, автоматизированные платформы управления рисками) и совершенствование системы внутреннего контроля и мониторинга, представляют собой комплексный план действий для коммерческих банков. Их внедрение, как было показано, способно принести существенную экономическую эффективность за счет снижения потерь, увеличения прибыльности и повышения конкурентоспособности, а также имеет высокую социальную значимость, способствуя доступности кредитов и укреплению стабильности всей финансовой системы.

Дальнейшие исследования могут быть сосредоточены на разработке детализированных методик оценки и интеграции ESG-факторов в скоринговые модели для различных отраслей российской экономики, на изучении влияния новых регуляторных инициатив Банка России на практику кредитования в малых и средних банках, а также на создании прогностических моделей кредитного риска с использованием передовых методов машинного обучения, учитывающих специфику российского рынка и его реакции на геополитические и макроэкономические шоки.

Список использованной литературы

1. Положение Банка России от 23.10.2017 № 611-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери».
2. Положение Банка России от 28.06.2017 № 590-П (ред. от 15.03.2023) «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности».
3. Указание оперативного характера ЦБ РФ от 23.06.2004 г. № 70-Т «О типичных банковских рисках».
4. Беликов Т. Минные поля проектного финансирования: пособие по выживанию для кредитных работников и инвесторов. М.: Альпина бизнес букс, 2009.
5. Беляков А.В. Банковские риски: проблемы учета, управления и регулирования. М.: БДЦ-пресс, 2009.
6. Гарагуц И. А. Инновационные технологии в управлении кредитными рисками: стратегии цифровизации банковского риск-менеджмента // Вестник Северо-Кавказского федерального университета. 2024. № 3.
7. Герасимов Б. И. Качество методов оценки кредитоспособности заемщика коммерческого банка. Тамбов: Изд-во ТГТУ, 2010.
8. Заичкин Н.И. Экономико-математические модели и методы принятия решений в управлении производством: Учебное пособие. М.: ГУУ, 2000.
9. Идентификация и оценка кредитного риска банков Российской Федерации. URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=44497645 (дата обращения: 26.10.2025).
10. Идентификация значимых рисков. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/identifikatsiya-znachimyh-riskov (дата обращения: 26.10.2025).
11. Инновационные подходы к лимитированию кредитных рисков в коммерческих банках. URL: https://elib.bsu.by/handle/123456789/308940 (дата обращения: 26.10.2025).
12. Инновации в управлении кредитными рисками: новые подходы и технологии. URL: https://hackathon-mkb.ru/innovatsii-v-upravlenii-kreditnymi-riskami-novye-podhody-i-tehnologii/ (дата обращения: 26.10.2025).
13. Информационно-аналитический портал: www.cfin.ru (дата обращения: 26.10.2025).
14. Карданская Н.Л. Управленческое решение: Учебное пособие. М.: Юнити-Дана, 2010.
15. Кредитные риски российских коммерческих банков: новые подходы к управлению. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/kreditnye-riski-rossiyskih-kommercheskih-bankov-novye-podhody-k-upravleniyu (дата обращения: 26.10.2025).
16. Кредитные решения и страхование: инновационные подходы к снижению рисков МежИнтегро. URL: https://moim27.ru/kreditnye-resheniya-i-strahovanie-innovatsionnye-podhody-k-snizheniyu-riskov-mezhtekhnologichnaya-integratsiya/ (дата обращения: 26.10.2025).
17. Кредитование «замораживается» — заемщики «охлаждаются» // Банковское обозрение. 2025. № 10. URL: https://bosfera.ru/bo/2025/10/kreditovanie-zamorazhivaetsya-zaemshchiki-ohlazhdayutsya (дата обращения: 26.10.2025).
18. Методика оценки кредитоспособности юридических лиц в коммерческих банках. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/metodika-otsenki-kreditosposobnosti-yuridicheskih-lits-v-kommercheskih-bankah (дата обращения: 26.10.2025).
19. Методы оценки кредитных рисков коммерческих банков в российской и зарубежной практике. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/metody-otsenki-kreditnyh-riskov-kommercheskih-bankov-v-rossiyskoy-i-zarubezhnoy-praktike (дата обращения: 26.10.2025).
20. Методы оценки кредитоспособности корпоративных клиентов коммерческого банка: российский и зарубежный опыт // Международный журнал прикладных и фундаментальных исследований. URL: https://applied-research.ru/ru/article/view?id=9898 (дата обращения: 26.10.2025).
21. Методы управления банковским кредитным риском. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/metody-upravleniya-bankovskim-kreditnym-riskom (дата обращения: 26.10.2025).
22. Москвин В.А. Кредитование инвестиционных проектов. М.: Финансы и статистика, 2001.
23. Нормативно-правовая база регулирования кредитных операций. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/normativno-pravovaya-baza-regulirovaniya-kreditnyh-operatsiy (дата обращения: 26.10.2025).
24. Нормативно-правовое регулирование банковских рисков // Молодой ученый. URL: https://moluch.ru/archive/159/44867/ (дата обращения: 26.10.2025).
25. Нормативно-правовое регулирование отечественной банковской системы. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/normativno-pravovoe-regulirovanie-otechestvennoy-bankovskoy-sistemy (дата обращения: 26.10.2025).
26. Нормативное регулирование рисков банковского сектора: проблемы и основные задачи. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/normativnoe-regulirovanie-riskov-bankovskogo-sektora-problemy-i-osnovnye-zadachi (дата обращения: 26.10.2025).
27. ОБЗОР МЕТОДИК ОЦЕНКИ КОММЕРЧЕСКИМИ БАНКАМИ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ЮРИДИЧЕСКИХ ЛИЦ. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/obzor-metodik-otsenki-kommercheskimi-bankami-kreditosposobnosti-yuridicheskih-lits (дата обращения: 26.10.2025).
28. Официальный сайт Росбанка: http://www.rosbank.ru/ru/ (дата обращения: 26.10.2025).
29. Основы банковской деятельности / Под ред. проф. К.Р. Тагирбекова. М.: ИНФРА-М, 2007.
30. Оценка кредитных рисков в коммерческих банках. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/otsenka-kreditnyh-riskov-v-kommercheskih-bankah (дата обращения: 26.10.2025).
31. Перспективные направления развития банковского регулирования и надзора: текущий статус и новые задачи. Банк России. URL: https://cbr.ru/Content/Document/File/164790/pres_20250825.pdf (дата обращения: 26.10.2025).
32. Подходы к управлению кредитными рисками коммерческих банков. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/podhody-k-upravleniyu-kreditnymi-riskami-kommercheskih-bankov (дата обращения: 26.10.2025).
33. Проблемы управления банковскими и корпоративными рисками / Под ред. проф. А.Г. Грязновой. М.: ФиС, 2005.
34. Регулирование рисков кредитной концентрации. Банк России. URL: https://cbr.ru/Content/Document/File/164789/20240628_lex.pdf (дата обращения: 26.10.2025).
35. Система оценки кредитоспособности заемщика: что это такое и как оценивается показатель для юридических лиц. Морской банк. URL: https://www.maritimebank.com/wiki/sistema-otsenki-kreditosposobnosti-zaemshchika-chto-eto-takoe-i-kak-otsenivaetsya-pokazatel-dlya-yuridicheskikh-lits (дата обращения: 26.10.2025).
36. Совершенствование управления рисками коммерческих банков в кризисном периоде. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/sovershenstvovanie-upravleniya-riskami-kommercheskih-bankov-v-krizisny (дата обращения: 26.10.2025).
37. Современные методы анализа кредитоспособности бизнеса. Финансовая компания «Третий Рим». URL: https://tretyrim.ru/sovremennye-metody-analiza-kreditosposobnosti-biznesa/ (дата обращения: 26.10.2025).
38. Современные подходы к управлению кредитным риском в коммерческой организации. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/sovremennye-podhody-k-upravleniyu-kreditnym-riskom-v-kommercheskoy-organizatsii (дата обращения: 26.10.2025).
39. Способы минимизации кредитного риска коммерческими банками в условиях пандемии коронавируса. URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=50352924 (дата обращения: 26.10.2025).
40. Тагирбеков К.Р. Организация деятельности коммерческого банка. М.: ЮНИТИ, 2010.
41. Тавасиев А.М. Основы банковского дела. М.: МаркетДС, 2010.
42. Теоретические основы управления кредитными рисками в коммерческом банке. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/teoreticheskie-osnovy-upravleniya-kreditnymi-riskami-v-kommercheskom-banke (дата обращения: 26.10.2025).
43. Управление кредитными рисками. Современные практики. Институт банковского дела АРБ. URL: https://arb.ru/b2b/course/upravlenie-kreditnymi-riskami-sovremennye-praktiki/ (дата обращения: 26.10.2025).
44. Управление кредитными рисками коммерческого банка в процессе кредитования юрид. Уральский федеральный университет. URL: https://elar.urfu.ru/bitstream/10995/116900/1/m_e_2022_95.pdf (дата обращения: 26.10.2025).
45. Управление кредитным риском коммерческого банка ИЦ РИОР. Эдиторум. URL: https://editorum.ru/art/item/527780 (дата обращения: 26.10.2025).
46. Управление рисками. ТКБ Банк. URL: https://tkbbank.ru/corporate/risk-management/ (дата обращения: 26.10.2025).
47. Фатхутдинов Р.А. Разработка управленческого решения: Учебник для вузов. 3-е изд., доп. М.: Инфра-М, 2007.
48. ЦБ определился с перспективными направлениями развития банковского регулирования и надзора – Рынки. Finversia.ru. URL: https://finversia.ru/news/rinki/tsb-opredelilsya-s-perspektivnymi-napravleniyami-razvitiya-bankovskogo-regulirovaniya-i-nadzora-122944 (дата обращения: 26.10.2025).
49. ЦБ раскрыл новые задачи по банковскому регулированию до 2028 года. X-Compliance. URL: https://x-compliance.ru/news/cb-raskryl-novye-zadachi-po-bankovskomu-regulirovaniyu-do-2028-goda/ (дата обращения: 26.10.2025).
50. Шеремет А.Д. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. М.: Инфра-М, 2010.
51. Юкаева В. С., Зубарева Е. В., Чувикова В. В. Принятие управленческих решений: Учебное пособие. М.: Дашков и Ко, 2010.
52. Эффективные решения для управления рисками. Национальный Банковский Журнал. URL: https://nbj.ru/publikatsii/bankovskoe-delo/upravlenie-riskami/effektivnye-resheniya-dlya-upravleniya-riskami.html (дата обращения: 26.10.2025).