Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия: Образец курсовой работы

В современных экономических реалиях России, характеризующихся высокой турбулентностью, многие предприятия сталкиваются с серьезными финансовыми трудностями и кризисом неплатежей. В таких условиях способность компании поддерживать свою финансовую устойчивость перестает быть просто одним из показателей эффективности. Она становится ключевым фактором выживания, фундаментальным конкурентным преимуществом, которое открывает доступ к инвестициям, кредитным ресурсам и квалифицированным кадрам. Финансовая устойчивость — это залог независимости от внешних колебаний и основа для долгосрочного развития.

Цель данной курсовой работы — не просто теоретически изучить это понятие, а освоить на практике всю цепочку действий: от сбора и подготовки данных до анализа и разработки конкретных управленческих решений. Чтобы сделать этот процесс максимально наглядным и предметным, в качестве объекта исследования было выбрано реальное производственное предприятие — ООО «Курьер». На его примере мы пошагово разберем всю методику анализа, которую вы сможете применить в собственных проектах.

Глава 1. Теоретические и методические основы анализа, как фундамент исследования

Прежде чем приступать к расчетам, необходимо заложить прочный теоретический фундамент. Финансовая устойчивость предприятия — это комплексное понятие, отражающее такое состояние его финансовых ресурсов, при котором оно способно, свободно маневрируя денежными средствами, эффективно их использовать и развиваться, сохраняя платежеспособность и кредитоспособность в долгосрочной перспективе. Существуют различные виды и классификации этого состояния, которые помогают точнее диагностировать финансовое здоровье компании.

В основе практического анализа лежит четкая методология оценки, которая включает в себя работу с двумя типами показателей:

• Абсолютные показатели: Характеризуют наличие и структуру запасов и затрат, а также источников их покрытия (собственные оборотные средства, долгосрочные и краткосрочные кредиты). Их анализ позволяет определить тип финансовой устойчивости: от абсолютной до кризисной.
• Относительные показатели (коэффициенты): Рассчитываются на основе данных бухгалтерской отчетности и позволяют оценить различные аспекты финансовой устойчивости в динамике и в сравнении с нормативными значениями. Именно этот инструментарий будет основным в нашем анализе.

Ключевой этап подготовки к анализу — работа с финансовой отчетностью. Часто стандартные формы требуют преобразования для целей анализа. Это включает построение аналитических таблиц, агрегирование или детализацию некоторых статей и устранение возможных внутренних противоречий в данных. Такой подход обеспечивает точность и достоверность расчетов. Таким образом, глубокое понимание теории и методологии является не просто формальным требованием, а необходимым условием для получения корректных и обоснованных выводов о состоянии предприятия.

Глава 2. Аналитическая часть, где теория встречается с практикой на примере ООО «Курьер»

Теперь перейдем к практическому применению теоретических знаний. Объектом нашего исследования выступает ООО «Курьер» — предприятие, занимающееся производством и реализацией строительных материалов. Проведем детальный анализ его финансового состояния, чтобы оценить сильные и слабые стороны его деятельности.

Первый шаг — это анализ структуры имущества и источников его формирования. Мы изучаем актив и пассив бухгалтерского баланса, чтобы понять, из чего состоят активы компании (основные средства, запасы, дебиторская задолженность) и за счет каких источников они сформированы (собственный капитал, заемные средства). Анализ проводится на основе преобразованной отчетности, что позволяет получить более точную картину. Это дает нам общее представление о финансовой стратегии руководства: делает ли оно ставку на собственные ресурсы или активно привлекает кредиты.

Ядром аналитической главы является расчет и оценка относительных показателей финансовой устойчивости. Рассмотрим ключевые из них:

• Коэффициент автономии (финансовой независимости): Показывает долю собственного капитала в общей сумме всех источников финансирования. Чем он выше, тем стабильнее и независимее предприятие от кредиторов.
• Коэффициент финансовой зависимости: Обратный по смыслу показатель, демонстрирующий долю заемных средств. Его рост свидетельствует о повышении финансовых рисков.
• Коэффициент маневренности собственного капитала: Показывает, какая часть собственных средств находится в мобильной (оборотной) форме. Высокое значение говорит о большей гибкости в управлении ресурсами.
• Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами: Определяет, в какой степени оборотные активы покрыты собственными источниками, что является важным индикатором платежеспособности.

Каждый рассчитанный коэффициент для ООО «Курьер» сравнивается с нормативными значениями и анализируется в динамике за несколько лет. Такой детальный разбор позволяет не просто констатировать факт, но и выявить тенденции — улучшается или ухудшается финансовое положение компании с течением времени.

Глава 3. Разработка практических мер, как результат проделанного анализа

Анализ ради анализа не имеет смысла. Его главная ценность — в выводах, которые становятся основой для принятия взвешенных управленческих решений. На основе диагностики, проведенной во второй главе, мы можем сформулировать конкретные рекомендации по улучшению финансового состояния ООО «Курьер».

Проведенный анализ мог выявить такие проблемы, как низкая доля собственного капитала или нерациональная структура активов. Для их решения требуется разработка комплекса взаимосвязанных мероприятий. Важно избегать общих фраз и предлагать конкретные шаги. Вот примерный план действий:

1. Оптимизация структуры капитала: Если анализ показал чрезмерную зависимость от краткосрочных кредитов, можно рекомендовать привлечение долгосрочного займа на более выгодных условиях для пополнения оборотных средств или рефинансирования текущих долгов.
2. Управление оборотными активами: При наличии большой дебиторской задолженности следует разработать более жесткую политику ее взыскания. В случае избыточных запасов — провести их инвентаризацию и распродажу неликвидов.
3. Наращивание собственного капитала: В качестве стратегической меры можно рассмотреть увеличение уставного капитала за счет дополнительных взносов учредителей или реинвестирования нераспределенной прибыли.

Ключевой момент этого этапа — обоснование ожидаемого эффекта. Для каждой предложенной меры необходимо спрогнозировать, как именно она повлияет на показатели финансовой устойчивости, рассчитанные ранее. Такой подход превращает набор рекомендаций в полноценную программу финансового оздоровления, направленную на достижение рационального сочетания капитала и активов предприятия.

Подводя итог проделанной работы, можно с уверенностью сказать, что мы прошли весь путь от теоретических азов до выработки практических решений. Мы рассмотрели сущность и методику анализа финансовой устойчивости, применили этот инструментарий для всесторонней оценки деятельности ООО «Курьер» и, что самое важное, разработали конкретные меры по укреплению его финансового положения.

Следует помнить, что достижение и поддержание финансовой устойчивости — это не разовая акция, а непрерывный процесс, требующий от руководства постоянного контроля, анализа и своевременной реакции на изменения как внутри компании, так и во внешней среде. Представленная в данной работе методология является универсальным инструментом, который, при должной адаптации, может и должен применяться для анализа любого другого предприятия, помогая обеспечивать его стабильность и процветание.

Список использованной литературы

1. Федеральный Закон N 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» от 26.10.2002 (ред. от 24.10.2005) (принят ГД ФС РФ 27.09.2002)
2. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть первая и вторая.
3. Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть первая и вторая.
4. Федеральный Закон «О несостоятельности (банкротстве)» от 08.01.1998 № 6-ФЗ
5. Федеральный Закон «О несостоятельности (банкротстве)» от 26.10.2002 № 127-ФЗ
6. Постановление Правительства РФ «Об уполномоченном органе в делах о банкротстве и в процедурах банкротства и регулирующем органе, осуществляющем контроль за саморегулируемыми организациями арбитражных управляющих» от 14.02.2003 № 100
7. Постановление Пленума ВАС РФ «О некоторых вопросах, связанных с введением в действие федерального закона «о несостоятельности (банкротстве)» от 08.04.2003 № 4
8. Антикризисный менеджмент / Под ред. Грязновой А.Г. – М.: Ассоциация авторов и издателей «ТАНДЕМ», 2000. – 368 с.
9. Антикризисное управление предприятиями и банками. – М.: Дело, 2001. – 396 с.
10. Арбитражные дела в зеркале статистики / Бизнес-адвокат/ 1999, № 5, с.35
11. Бланк И.А. Финансовый менеджмент. – К.: Ника-Центр, 2000. – 528 с.
12. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория анализа хозяйственной деятельности. – М.: Финансы и статистика, 2000. – 512 с.
13. Государственное регулирование внешнего управления как процедуры банкротства /Юрист/ 2000, № 11, с.12
14. Гиляровская Л.Т., Вехорева А.А. Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческого предприятия. – СПб.: Питер, 2003. с. 245
15. Ефимова О.В. Финансовый анализ.- М.: Бухгалтерский учет, 2000. — 435 с.
16. Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. – М.: Финансы и статистки, 2001. – 850 с.
17. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ хозяйственного состояния предприятия. – М.: Центр экономики и маркетинга, 2000. – 216 с.
18. Ковалев В.В Финансовый анализ. Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 2001.– 512 с.
19. Ковалева А.М., Лапуста М.Г., Скамай Л.Г. Финансы фирмы. – М.: ИНФРА-М, 2000. – 416с.
20. Крейнина М.Н. Финансовая устойчивость предприятия: оценка и принятие решений / Финансовый менеджмент / 2001 №2. — С. 25
21. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2000. – 471 с.
22. Максимова Ю. Госдума обновляет правила банкротств/http: www.bankr.tsr.ru
23. Матвеева В.М., Шутенко В.В. Финансовый анализ позволяет предупредить несостоятельность / Финансовый менеджмент /2000, №1, С.15
24. Методические рекомендации по применению главы 28 «Транспортный налог» части второй Налогового кодекса Российской Федерации (утв. приказом МНС РФ от 9 апреля 2003 г. N БГ-3-21/177)
25. Негашев Е.В. Анализ финансов предприятия в условиях рынка. – М.: высшая школа, 1999 г. – 333 с.
26. Рассмотрение дел о банкротстве в 1999 году / Вестник ВАС РФ/2000 г.,№ 3, с.4
27. Рассмотрение дел о банкротстве в 2000 году / Вестник ВАС РФ/ 2001 г., № 4, с. 5
28. Рассмотрение дел о банкротстве в 2001 году/ Вестник ВАС РФ/ 2002 г, № 4, с.2
29. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – Минск: ООО «Новое знание», 2000 г. – 688 с.
30. Справочник по функционально-стоимостному анализу. / Под ред. М.Г. Карпунина, Б.И. Майданчика. – М.: Финансы и статистика, 2000. – 655 с.
31. Ситнов А. Порядок, цели и задачи финансового анализа при аудите хозяйствующего субъекта/Финансовая газета. Региональный выпуск/ 2000 г., № 41, октябрь, с.12
32. Управление современной компанией / Под ред. Б. Мильнера и Ф. Лиса. – М.: Инфра – М., 2001. – 365 с.
33. Финансы предприятий / Под ред. Н.В.Колчина, Г.Б. Поляк, Л.П. Павлова и др. – М.: ЮНИТИ, 2000. – 413 с.
34. Финансовый менеждмент / Под ред. Г.Б.Поляка – М.:ЮНИТИ, 2000.– 495 с.
35. Финансовый менеджмент / Под ред. Н.Ф. Самсонова. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 2000. – 495 с.
36. Финансовый менеджмент: теория и практика / Под ред. Е.С. Стояновой. – М.: Издательство «Перспектива», 2000 г. – 656 с.
37. Финансы /Под ред. Л.А. Дробозиной – М.:Финансы, ЮНИТИ, 1999. – 527 с.
38. Финансы / Под ред. А.М. Ковалевой.–М.: «Финансы и статистика», 2001. – 384 с.
39. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. – М.: ИНФРА-М, 2000. – 213 с.
40. Шуляк П.Н. Финансы предприятий. – М.: Издательский Дом «Дашков и К», 2000. – 752 с.
41. Шеремет А.Д., Сайфуллин Р.С. Финансы предприятий. – М.: ИНФРА-М, 1997. – 613 с.
42. Шеремет А.Д., Сайфуллин Р.С. Методика финансового анализа. – М.: ИНФРА-М, 1996. – 216 с.
43. Экономический анализ / Под ред. Л.Т. Гиляровской. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001. – 527 с.
44. Экономика предприятия /Под ред. Н.А. Сафронова. – М.: Юристъ, 2002. – 608 с.
45. Экономика фирмы /Под ред. В.Я. Горфинкеля, В.А. Швандара. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. – 461 с.