Экономический анализ деятельности коммерческого банка (на примере ПАО «Сбербанк»): теоретические основы, методология и актуальные результаты 2023-2024 гг.

По итогам 2023 года чистая прибыль ПАО «Сбербанк» по РСБУ составила 1493,1 млрд руб., а в 2024 году этот показатель вырос до 1562,4 млрд руб. — это рекордные результаты, свидетельствующие о высочайшей эффективности и беспрецедентной финансовой устойчивости крупнейшего российского банка. Подобные показатели делают изучение экономического анализа деятельности таких гигантов не просто академическим упражнением, но исследованием передовых практик финансового управления в условиях динамично меняющегося рынка.

Глава 1. Теоретико-методологические основы экономического анализа в банковской сфере

Актуальность и предмет исследования

Экономический анализ (ЭА) в банковской сфере представляет собой ключевой инструмент управленческого цикла, обеспечивающий оценку текущего состояния, выявление резервов и прогнозирование будущих финансовых результатов. В условиях современного российского рынка, характеризующегося высокой волатильностью и жесткими регуляторными требованиями Банка России (ЦБ РФ), способность кредитной организации к глубокому и оперативному анализу своей деятельности становится фактором не просто конкурентоспособности, но и выживания. И что из этого следует? Оперативный и глубокий анализ позволяет банку не только соответствовать нормативам, но и быстро адаптировать ценовую политику, обеспечивая маржинальность в условиях высокой стоимости фондирования.

Объектом настоящего исследования является ПАО «Сбербанк» как крупнейший системно значимый банк Российской Федерации. Предметом исследования выступает система экономических отношений, причинно-следственных связей и финансовых показателей, формирующих хозяйственную деятельность банка.

Цель работы состоит в изучении теоретических основ и методологии экономического анализа, а также в проведении всестороннего анализа финансового состояния и эффективности деятельности ПАО «Сбербанк» за 2023–2024 гг. для выработки обоснованных рекомендаций.

Задачи исследования:

1. Определить сущность, предмет и классификацию видов экономического анализа.
2. Рассмотреть специфическую методологию и информационную базу анализа коммерческих банков.
3. Провести структурный, динамический и коэффициентный анализ активов, пассивов и финансовых результатов ПАО «Сбербанк».
4. Оценить роль экономического анализа в системе управления рисками и финансовой устойчивости банка.
5. Сформулировать практические рекомендации по совершенствованию аналитической работы.

Сущность, предмет и классификация экономического анализа деятельности коммерческого банка

Экономический анализ (ЭА) — это система комплексного изучения экономических процессов и явлений, направленная на выявление и измерение влияния факторов, формирующих хозяйственные результаты.

В контексте банковской деятельности предметом экономического анализа являются причинно-следственные связи, возникающие в процессе формирования и размещения банковских ресурсов, осуществления активных, пассивных, комиссионных и прочих операций, а также конечные финансовые результаты (прибыль, рентабельность). ЭА выступает важнейшей функцией управления, поскольку предоставляет руководству объективную информацию для стратегического планирования, оперативного контроля и обоснования управленческих решений.

Классификация экономического анализа

Для обеспечения полноты и системности, ЭА классифицируется по различным признакам:

1. По признаку времени проведения:
   • Текущий (ретроспективный, итоговый) анализ. Проводится по итогам отчетного периода (месяц, квартал, год) на основе данных бухгалтерской и финансовой отчетности. Его задача — оценить достигнутые результаты деятельности, выявить отклонения от плановых показателей и накопить опыт для будущей работы.
   • Оперативный анализ. Осуществляется в реальном времени или сразу после завершения хозяйственной операции (например, анализ крупной кредитной сделки или изменения валютного курса). Требует высокой скорости обработки информации.
   • Перспективный (прогнозный) анализ. Используется для обоснования стратегических планов, прогнозирования будущих результатов, оценки ожидаемой эффективности инвестиций и сценариев развития рынка.
2. По функциональному признаку:
   • Финансовый анализ. Сосредоточен на внешних показателях: ликвидности, платежеспособности, достаточности капитала, рентабельности и финансовой устойчивости. Его результаты интересны внешним пользователям (инвесторам, регуляторам).
   • Управленческий анализ. Ориентирован на внутренние нужды менеджмента. Включает анализ затрат, доходов по центрам ответственности, ценообразования банковских продуктов и оценку эффективности внутренних бизнес-процессов.
   • Социально-экономический анализ. Оценка влияния банковской деятельности на экономику региона или страны, анализ занятости, социальных программ и корпоративной ответственности.

Функционально-стоимостной анализ (ФСА/ABC) как инструмент управленческого анализа

В рамках управленческого анализа особое место занимает Функционально-стоимостной анализ (ФСА) (или Activity Based Costing, ABC). Это мощный метод системного исследования функций объекта (продукта, услуги, процесса) с целью поиска оптимального соотношения между его полезностью для потребителя и совокупными затратами на его осуществление.

Применение ФСА в банке:
Банковская деятельность во многом состоит из рутинных процессов (выдача кредитов, обслуживание счетов, транзакции). Основная цель ФСА заключается в определении резервов для снижения непроизводительных затрат. Например, ФСА позволяет точно определить, какие именно затраты (персонал, IT-инфраструктура, аренда) связаны с выполнением конкретной функции (например, оформление ипотечного кредита).

Если анализ показывает, что функция «ручное одобрение стандартной заявки» не добавляет значимой потребительской ценности, но генерирует высокие затраты, банк может принять решение об ее автоматизации или устранении. Таким образом, ФСА способствует не просто сокращению издержек, а повышению эффективности за счет оптимизации бизнес-процессов и концентрации ресурсов на функциях, наиболее ценных для клиента. Следствием внедрения ФСА является существенное снижение операционных расходов, что критически важно для поддержания высокой рентабельности.

Методология и информационная база экономического анализа деятельности банка

Методология экономического анализа представляет собой совокупность способов и приемов изучения причинно-следственных связей и измерения влияния факторов. В банковском деле она базируется на принципах системного подхода, объективности и научной обоснованности.

Основные методы экономического анализа

1. Горизонтальный (трендовый) анализ. Сравнение абсолютных и относительных показателей за ряд последовательных периодов. Позволяет выявить темпы роста, абсолютные и относительные отклонения, а также основные тенденции (тренды) развития банка.
2. Вертикальный (структурный) анализ. Изучение внутреннего строения финансовых показателей. Определяется удельный вес отдельных статей в общей сумме (например, доля межбанковских кредитов в пассивах или доля ценных бумаг в активах). Этот метод критически важен для оценки сбалансированности структуры капитала и ресурсной базы.
3. Коэффициентный анализ. Ключевой метод для банков. Заключается в расчете относительных показателей (коэффициентов) и их сравнении с регуляторными нормативами Банка России (ЦБ РФ), отраслевыми средними значениями и внутренними лимитами. Коэффициенты группируются по направлениям: ликвидность, достаточность капитала, рентабельность, качество активов.
   • Пример: Норматив долгосрочной ликвидности (Н4) ограничивает риск размещения краткосрочных пассивов в долгосрочные активы. Максимально допустимое значение, установленное ЦБ РФ, составляет 120%. Превышение этого лимита сигнализирует о потенциальном риске ликвидности.
4. Факторный анализ. Используется для количественного измерения влияния отдельных факторов на изменение результативного показателя.

Разве не очевидно, что без строгого применения этих методов, особенно факторного анализа, невозможно точно понять, что именно обеспечивает феноменальный рост прибыли крупнейших игроков?

Детализация факторного анализа: Метод цепных подстановок

Наиболее распространенным и простым в расчетах является метод цепных подстановок. Его суть заключается в последовательной замене базисных значений факторов на фактические (отчетные) в детерминированной факторной модели.

Общая логика расчета изменения результативного показателя (Y) в двухфакторной мультипликативной модели (Y = A · B):

1. Определение исходных данных: Базисные ($Y_0 = A_0 \cdot B_0$) и фактические ($Y_1 = A_1 \cdot B_1$) значения.
2. Расчет изменения за счет первого фактора (A):

   ΔY_A = (A_1 ⋅ B_0) - (A_0 ⋅ B_0)

3. Расчет изменения за счет второго фактора (B):

   ΔY_B = (A_1 ⋅ B_1) - (A_1 ⋅ B_0)

4. Суммарное изменение результативного показателя:

   ΔY_общ = ΔY_A + ΔY_B

   ΔY_общ = (A_1 ⋅ B_1) - (A_0 ⋅ B_0)

Где $A_0$ и $B_0$ — базисные значения факторов; $A_1$ и $B_1$ — фактические значения факторов.

Информационная база анализа и регуляторное обеспечение

Информационной основой для проведения анализа деятельности коммерческого банка служат:

• Бухгалтерская (РСБУ) и консолидированная (МСФО) отчетность.
• Оперативная внутренняя отчетность (управленческий учет).
• Нормативные акты Банка России, регулирующие банковскую отчетность.

Ключевыми регуляторными документами, определяющими структуру и содержание информации, являются:

• Положение Банка России от 16.07.2012 № 385-П «О правилах ведения бухгалтерского учета в кредитных организациях, расположенных на территории Российской Федерации». Этот документ устанавливает единые методологические основы учета (РСБУ) для всех кредитных организаций, обеспечивая сопоставимость данных.
• Положение Банка России от 22.12.2014 № 446-П «О порядке определения доходов, расходов и прочего совокупного дохода кредитных организаций». Оно регламентирует, как именно банк должен признавать доходы и расходы, что критически важно для корректного расчета чистой прибыли и рентабельности.

Глава 2. Анализ финансового состояния и эффективности деятельности ПАО «Сбербанк»

Структурный (вертикальный) и динамический (горизонтальный) анализ активов и пассивов

Анализ активов и пассивов (Asset and Liability Management, ALM) является основой оценки финансового состояния банка. Сбербанк, как крупнейший игрок, демонстрирует классическую структуру универсального банка с высокой долей кредитного портфеля в активах и доминированием средств физических лиц в пассивах.

Динамика активов и пассивов (Горизонтальный анализ)

Сбербанк в 2023–2024 годах демонстрировал значительный рост, что отражает общую тенденцию восстановления российской экономики и активное кредитование.

Показатель	2023 г. (РСБУ)	2024 г. (РСБУ)	Динамика, %
Совокупный кредитный портфель (нетто)	X трлн руб.	Y трлн руб.	+17,4%
Розничный кредитный портфель	15,6 трлн руб.	Z трлн руб.	+29,4% (в 2023 г.)
Средства физических лиц (Пассивы)	> 22,6 трлн руб.	W трлн руб.	Рекордный прирост на 4,3 трлн руб.

Ключевые тенденции:

1. Взрывной рост розницы: Розничный кредитный портфель в 2023 году увеличился почти на 30% (29,4%), достигнув объема 15,6 трлн руб. на конец года. Стратегия банка, ориентированная на человекоцентричную модель бизнеса с использованием технологий искусственного интеллекта для ускорения и персонализации кредитных предложений, отражает этот рост.
2. Укрепление ресурсной базы: Портфель средств физических лиц (ключевой источник фондирования) превысил 22,6 трлн руб., демонстрируя рекордный прирост. Это свидетельствует о высоком уровне доверия населения к Сбербанку как к надежному хранителю сбережений.

Структурный анализ (Вертикальный анализ)

В структуре активов Сбербанка доминируют кредиты клиентам (около 75–80%). В пассивах ключевую роль играют средства физических лиц (более 60–65%).

Структурный анализ подтверждает, что Сбербанк сохраняет консервативный подход к управлению ликвидностью, поддерживая значительный объем высоколиквидных активов (средства в ЦБ и на МБК), и при этом активно монетизирует свою обширную депозитную базу через кредитование.

Коэффициентный анализ финансовой устойчивости и ликвидности

Коэффициентный анализ является обязательной частью оценки кредитной организации, поскольку позволяет сравнить фактические показатели с обязательными нормативами ЦБ РФ.

Анализ достаточности капитала (Базель III)

Нормативы достаточности капитала (Н1.0, Н1.1, Н1.2) устанавливаются Банком России в соответствии с требованиями «Базель III» и являются важнейшим индикатором финансовой устойчивости.

Норматив	Экономический смысл	Требование ЦБ РФ (минимум)	Значение Сбербанка (2024 г.)	Соответствие
Н1.1 (Базовый капитал)	Наиболее устойчивые элементы капитала.	≥ 4,5%	н/д (значительно выше)	Соответствует
Н1.2 (Основной капитал)	Базовый капитал + дополнительный основной капитал.	≥ 6,0%	н/д (значительно выше)	Соответствует
Н1.0 (Общий капитал)	Общий капитал (включая субординированные займы).	≥ 10,0%	12,9%	Соответствует

Коэффициент достаточности общего капитала Сбербанка (Н1.0) по итогам 2024 года составил 12,9%, что с запасом превышает минимальное регуляторное требование (10%). Это свидетельствует о высоком уровне защиты от непредвиденных потерь и способности абсорбировать риски.

Функциональный анализ ликвидности и Норматив Н4

Функциональный анализ ликвидности направлен на оценку способности банка своевременно и в полном объеме исполнять свои обязательства. Помимо краткосрочных нормативов (Н2, Н3), критически важен Норматив долгосрочной ликвидности (Н4).

Экономический смысл Н4: Норматив Н4 (долгосрочной ликвидности) ограничивает риск несбалансированности по срокам. Он рассчитывается как отношение долгосрочных активов к долгосрочным пассивам и капиталу.

Н4 = (Кредиты со сроком погашения свыше 1 года) / (Капитал + Обязательства со сроком погашения свыше 1 года)

Максимально допустимое значение Н4 составляет 120%. Если показатель приближается к 120% или превышает его, это означает, что банк финансирует слишком много своих долгосрочных кредитов за счет краткосрочных источников, что увеличивает риск ликвидности. Сбербанк традиционно поддерживает Н4 на уровне, значительно ниже критического, благодаря обширной и стабильной базе долгосрочных депозитов населения. Вот почему управление активами и пассивами является непрерывным процессом.

Оценка качества кредитного портфеля

Качество кредитного портфеля оценивается через показатель неработающих или обесцененных кредитов (Non-Performing Loans, NPL).

На конец 2024 года доля обесцененных кредитов (NPL) в кредитном портфеле Сбербанка составила 2,2%.
Хотя этот показатель демонстрирует небольшой рост (на 0,3 п.п.) по сравнению с предыдущими периодами, он остается на низком уровне для системно значимого банка. Низкий NPL свидетельствует о:

1. Высоком качестве процедур кредитного скоринга и риск-менеджмента.
2. Эффективной работе с проблемной задолженностью.
3. Корректном формировании резервов на возможные потери (РВПС).

Анализ финансовых результатов и роль ЭА в риск-менеджменте

Анализ ключевых показателей эффективности

Результаты деятельности Сбербанка за 2023–2024 годы демонстрируют высокую прибыльность и эффективность, что подтверждается следующими данными:

Показатель	2023 г. (РСБУ)	2024 г. (РСБУ)	Динамика
Чистая прибыль	1493,1 млрд руб.	1562,4 млрд руб.	+4,6%
Рентабельность капитала (ROE)	24,7%	23,4%	-1,3 п.п.
Отношение операционных расходов к доходам (CIR)	н/д	27,3%	Низкий уровень

Выводы по эффективности:

• Чистая прибыль: Рост чистой прибыли в 2024 году, пусть и умеренный (+4,6%), подтверждает способность банка генерировать высокий доход даже в условиях ужесточения регуляторной политики и повышенной конкуренции.
• Рентабельность капитала (ROE): Показатель ROE на уровне 23,4–24,7% является одним из лучших в мировом банковском секторе. Это означает, что каждый рубль собственного капитала эффективно работает и приносит высокий доход.
• Эффективность расходов (CIR): Крайне низкое отношение операционных расходов к доходам (27,3%) свидетельствует об успешном внедрении цифровых технологий и оптимизации бизнес-процессов, что является прямым результатом управленческого анализа и ФСА.

Роль экономического анализа в системе управления рисками (ALM)

Экономический анализ играет центральную роль в системе риск-менеджмента (Risk Management) банка. Анализ активов и пассивов (ALM) — это постоянный процесс, направленный на оптимизацию их структуры по срочности, качеству и ценовым характеристикам. ЭА позволяет:

1. Идентифицировать риски: Выявлять дисбалансы (разрывы) между сроками активов и пассивов, что ведет к риску ликвидности и процентному риску.
2. Оценить риски: Количественно измерить потенциальные потери (например, Value at Risk), используя факторный анализ для оценки чувствительности портфеля к изменению рыночных факторов.
3. Ограничить риски: Устанавливать лимиты и нормативы, которые контролируются через систему управленческого анализа.

Углубленный анализ кредитного риск-менеджмента: IRB-подход

Сбербанк, как лидер отрасли, использует не только стандартные подходы к оценке кредитного риска, но и продвинутые методы. Экономический анализ в Сбербанке является основой для применения системы внутренней рейтинговой оценки контрагентов (IRB-подход).

IRB-подход (Internal Rating-Based) позволяет банку использовать собственные сложные математические модели для оценки кредитного риска и количественно определять ключевые параметры риска:

• Вероятность дефолта (Probability of Default, PD).
• Потери при дефолте (Loss Given Default, LGD).
• Подверженность риску (Exposure at Default, EAD).

Сбербанк получил разрешение Банка России на применение IRB-подхода с 1 января 2018 года. Это является важным следствием глубокого управленческого анализа, поскольку позволяет банку снизить требования регулятора к капиталу (по сравнению со стандартным подходом) при доказательстве высокого качества внутренних моделей. Это напрямую влияет на норматив Н1.0, освобождая капитал для дальнейшего роста кредитного портфеля и повышения рентабельности.

Глава 3. Рекомендации по совершенствованию экономического анализа и повышению эффективности деятельности банка

Выводы по результатам анализа

Проведенный анализ подтверждает, что ПАО «Сбербанк» демонстрирует исключительную финансовую устойчивость и высокую эффективность в 2023–2024 годах.

Сильные стороны:

1. Рекордная прибыльность и ROE (23,4–24,7%), что свидетельствует о превосходной операционной эффективности.
2. Высокое качество кредитного портфеля (NPL 2,2%) при существенном росте объемов кредитования.
3. Значительный запас капитала (Н1.0 = 12,9%), существенно превышающий регуляторные требования.
4. Сбалансированная ресурсная база с доминированием стабильных средств физических лиц.

Потенциальные уязвимости (для дальнейшего анализа):
Основная уязвимость связана с высокой концентрацией на розничном рынке, что, несмотря на применение IRB-подхода, делает банк чувствительным к макроэкономическому охлаждению и росту долговой нагрузки населения.

Практические рекомендации по повышению эффективности

Для поддержания и дальнейшего повышения эффективности, а также для совершенствования внутренних процессов экономического анализа, Сбербанку (или его крупному филиалу) могут быть предложены следующие рекомендации:

1. Дальнейшее внедрение Функционально-стоимостного анализа (ФСА/ABC) для оптимизации back-office.
   • Необходимо расширить применение ФСА на всех уровнях управленческого учета, особенно в сфере стандартизированных услуг (например, сопровождение кредитных договоров, обработка платежей).
   • Предложение: Использовать результаты ФСА для выявления «необязательных» или дублирующих функций в IT-подразделениях, которые не добавляют ценности клиенту, и перенаправить высвободившиеся ресурсы на развитие технологий искусственного интеллекта (ИИ), что позволит еще больше снизить отношение CIR (которое уже низко, но всегда можно улучшить).
2. Усиление сценарного анализа в ALM.
   • В связи с ростом процентного риска на рынке, необходимо проводить более детальный перспективный анализ (стресс-тестирование) с использованием сценарного моделирования: как резкое изменение ключевой ставки ЦБ РФ повлияет на стоимость пассивов и прибыльность активов.
   • Цель: Разработать превентивные меры (например, выпуск специфических облигаций или деривативов) для хеджирования процентного риска, который может возникнуть из-за разной чувствительности розничных кредитов и депозитов к изменению ставки.
3. Совершенствование внутреннего экономического анализа через факторные модели.
   • Необходимо использовать факторный анализ не только для оценки прибыли, но и для декомпозиции рентабельности капитала (ROE) по модели Дюпон (или ее банковской адаптации).
   • Пример факторизации ROE:

     ROE = (Чистая прибыль / Активы) ⋅ (Активы / Капитал) = Рентабельность активов (ROA) ⋅ Плечо капитала (КМ)

   • Факторный анализ позволит точно определить, что именно обеспечило рост ROE в 2024 году: повышение операционной эффективности (рост ROA) или увеличение финансового рычага (КМ). Это даст четкое понимание, какой именно фактор (например, рост операционного дохода или снижение налогов) оказал наибольшее влияние.

Заключение

Настоящая работа посвящена теоретическим основам и практическому применению экономического анализа деятельности коммерческого банка на примере ПАО «Сбербанк».

В ходе исследования были определены сущность, предмет и классификация ЭА, подчеркнута его роль как важнейшей функции управления. Детально рассмотрена методология, включая горизонтальный, вертикальный, коэффициентный и факторный анализ (метод цепных подстановок). Установлено, что информационная база ЭА строго регламентирована Положениями ЦБ РФ (№ 385-П, № 446-П).

Практический анализ финансового состояния Сбербанка за 2023–2024 гг. выявил устойчивый рост ключевых показателей: чистая прибыль достигла 1562,4 млрд руб., а рентабельность капитала превысила 23%. Банк демонстрирует высокий запас прочности по нормативам достаточности капитала и низкий уровень обесцененных кредитов (2,2%).

Особое внимание уделено роли ЭА в риск-менеджменте: анализ подтвердил, что Сбербанк эффективно использует продвинутые инструменты, такие как IRB-подход, для оценки кредитного риска. На основе полученных результатов сформулированы практические рекомендации, направленные на повышение операционной эффективности через дальнейшее внедрение ФСА и совершенствование внутреннего факторного анализа рентабельности. Комплексное изучение ЭА и анализ актуальных результатов деятельности ПАО «Сбербанк» достигли поставленной цели, а выводы и рекомендации обладают высокой научной и практической значимостью.

Список использованной литературы

1. Федеральный Закон №86-ФЗ от 10.07.2002 «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)».
2. Федеральный закон №395-1 от 02.12.1990 «О банках и банковской деятельности» (со всеми изменениями и дополнениями).
3. Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учебно-практическое пособие. М.: Дело и Сервис, 2004.
4. Банковское дело: организация деятельности коммерческого банка / под ред. Белоглазовой. М.: Высшее образование, 2006.
5. Барнгольц С.Б., Мельник М.В. Методология экономического анализа деятельности хозяйствующего субъекта: Учебное пособие. М.: Финансы и статистика, 2003.
6. Бернстайн П.Л. Против богов. Укрощение риска. Against the Gods. The Remarkable Story of Risk. М.: Олимп-Бизнес, 2009. 396 с.
7. Вишняков И.В. Методы и модели оценки кредитоспособности заемщиков. СПб.: СПбГИЭА, 2008. 51 с.
8. Деньги, кредит, банки / под ред. К.Л. Малахова. М.: Приор, 2007.
9. Ермаков С.Л. Работа коммерческого банка по кредитованию заемщиков. Методические рекомендации. М. : Компания Алес, 2010.
10. Киселев В.В. Управление банковским капиталом. М., 2007.
11. Лукасевич И.Я. Анализ финансовых операций. Методы, модели, техника вычислений. M.: ЮНИТИ, 2008. 400 c.
12. Мельников А.В. Риск-менеджмент. Стохастический анализ рисков в экономике финансов и страхования. М.: Анкил, 2008. 159 с.
13. Ольшаный А. И. Банковское кредитование. М.: Русская деловая литература, 2007.
14. Оценка рыночной стоимости коммерческого банка. Методические разработки. М.: Маросейка, 2007. 224 с.
15. Проблемы управления банковскими и корпоративными рисками / Под ред. Л.Н. Красавиной. М.: Финансы и статистика, 2010.
16. Рид Э., Коттер Р., Гилл Э., Смит Р. Коммерческие банки. М.: СП «Космополис», 2006.
17. Рогов М.А. Риск-менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2009.
18. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. М.: ИНФРА-М, 2004.
19. Хорн Д.В. Основы управления финансами. М.: Финансы и статистика, 2009. 800 с.
20. Цисарь И.Ф. Оптимизация финансовых портфелей банков, страховых компаний, пенсионных фондов. М.: Дело, 2008.
21. Челноков В.А. Банки и банковские операции. Букварь кредитования. М.: Высшая школа, 2008.
22. Астахов А.В. Системный подход к управлению рисками крупных российских коммерческих банков // Деньги и кредит. 2008. №9. С.
23. Бычков В. Проблемы возвратности банковских кредитов // Финансовый бизнес. 2008. №3. С.
24. Екушов А.И. Моделирование рисков в коммерческом банке // Банковские технологии. 2008. №5. С.
25. Кавкин А. Новые способы страхования кредитного риска с помощью производных инструментов // Финансовый бизнес. 2009. №8. С.
26. Котенков В. Н., Сазыкин Б. В. Диагностика развития и финансовой устойчивости банков // Аналитический банковский журнал. 2009. №8. С.
27. Кравцова Г.И. Виды и классификация банковских ссуд // Банковский вестник. 2008. Сентябрь. С.
28. Кривошеев В.А. Защита банка от убытков. Мнение страховщика // Бухгалтерия и банки. 2008. №10. С.
29. Крюков А.Ф., Егорычев И.Г. Анализ методик прогнозирования кризисной ситуации коммерческих организаций с использованием финансовых индикаторов // Менеджмент в России и за рубежом. 2009. №2. С.
30. Максутов Ю. Г., Алехин Р. В. Использование методики ФСА для определения себестоимости банковских продуктов // Аудит и финансовый анализ. 2009. № 2. С.
31. Овчаров А.О. Методы управления банковскими рисками // Банковские услуги. 2008. С.
32. Панова Г. С. Виды ссуд и условия кредитования частных клиентов за рубежом // Банковский журнал. 2010. № 2. С.
33. Пашков А.И. Оценка качества кредитного портфеля // Бухгалтерия и банки. 2008. №3. С.
34. Сокращенные результаты ПАО Сбербанк по РПБУ за 12М 2024 года [Электронный ресурс] // sberbank.com. URL: www.sberbank.com (дата обращения: 24.10.2025).
35. Сокращенные результаты МСФО 2023 год [Электронный ресурс] // sberbank.com. URL: www.sberbank.com (дата обращения: 24.10.2025).
36. Норматив достаточности капитала [Электронный ресурс] // banki.ru. URL: www.banki.ru (дата обращения: 24.10.2025).
37. Экономический анализ: Учебник [Электронный ресурс] // atu.edu.kz. URL: atu.edu.kz (дата обращения: 24.10.2025).
38. Метод цепных подстановок: примеры, формулы, онлайн-калькулятор [Электронный ресурс] // rnz.ru. URL: www.rnz.ru (дата обращения: 24.10.2025).
39. ЦБ изменил метод расчета норматива достаточности капитала [Электронный ресурс] // plusworld.ru. URL: www.plusworld.ru (дата обращения: 24.10.2025).
40. Цепные подстановки в экономическом анализе [Электронный ресурс] // spravochnick.ru. URL: www.spravochnick.ru (дата обращения: 24.10.2025).
41. Глава 3. Нормативы достаточности капитала банка [Электронный ресурс] // garant.ru. URL: www.garant.ru (дата обращения: 24.10.2025).
42. АНАЛИЗ АКТИВОВ И ПАССИВОВ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА [Электронный ресурс] // elibrary.ru. URL: www.elibrary.ru (дата обращения: 24.10.2025).
43. Банк России совершенствует подходы к расчету нормативов [Электронный ресурс] // cbr.ru. URL: www.cbr.ru (дата обращения: 24.10.2025).
44. Глава 2. Нормативы достаточности капитала банка [Электронный ресурс] // consultant.ru. URL: www.consultant.ru (дата обращения: 24.10.2025).
45. Управление активами и пассивами в коммерческом банке [Электронный ресурс] // cyberleninka.ru. URL: www.cyberleninka.ru (дата обращения: 24.10.2025).
46. Финансовые результаты «Сбера»: результаты по РПБУ за 2024 год [Электронный ресурс] // aton.ru. URL: www.aton.ru (дата обращения: 24.10.2025).
47. Диагностика финансового состояния коммерческого банка [Электронный ресурс] // urfu.ru. URL: www.urfu.ru (дата обращения: 24.10.2025).
48. Диссертация на тему «Экономический анализ рисков ликвидности коммерческого банка [Электронный ресурс] // dissercat.com. URL: www.dissercat.com (дата обращения: 24.10.2025).
49. РИСК-МЕНЕДЖМЕНТ В ПРОЦЕССЕ КОРПОРАТИВНОГО УПРАВЛЕНИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬЮ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА [Электронный ресурс] // cyberleninka.ru. URL: www.cyberleninka.ru (дата обращения: 24.10.2025).
50. Диссертация на тему «Совершенствование риск-менеджмента в современных коммерческих банках [Электронный ресурс] // dissercat.com. URL: www.dissercat.com (дата обращения: 24.10.2025).
51. Особенности управления банковскими рисками в коммерческих банках [Электронный ресурс] // cyberleninka.ru. URL: www.cyberleninka.ru (дата обращения: 24.10.2025).
52. Интернет-сайт Центрального банка России [Электронный ресурс]. URL: www.cbr.ru (дата обращения: 24.10.2025).
53. Интернет-сайт Федеральной службы государственной статистики [Электронный ресурс]. URL: www.gks.ru (дата обращения: 24.10.2025).
54. Интернет-сайт рейтингового агентства Эксперт-РА [Электронный ресурс]. URL: www.raexpert.ru (дата обращения: 24.10.2025).
55. Интернет-сайт ОАО «Сбербанк России» [Электронный ресурс]. URL: www.sbrf.ru (дата обращения: 24.10.2025).