Влияние Банка России на банковскую систему РФ: комплексный анализ становления, развития и функционирования

В бурлящем потоке современной экономики, где финансовые институты сплетаются в сложную, но жизненно важную сеть, Центральный банк выступает не просто как один из игроков, а как настоящий дирижер, способный как удержать оркестр в гармонии, так и вывести его из хаоса. В Российской Федерации эта роль возложена на Банк России – институт, чье влияние простирается от обеспечения стабильности национальной валюты до формирования стратегических направлений развития всей финансовой системы. Изучение его деятельности – это не просто академический интерес, а ключ к пониманию макроэкономического равновесия, финансовой устойчивости и экономического роста страны. Таким образом, анализ функций и политики Банка России позволяет не только оценить текущее состояние, но и предвидеть будущие тренды в экономике страны.

Настоящая работа представляет собой углубленное академическое исследование, которое проследит эволюцию банковской системы России, акцентируя внимание на определяющей роли Банка России на каждом этапе. Мы начнем с исторических корней, чтобы затем пройти через бурные годы становления, период активного развития и, наконец, прийти к современным вызовам цифровой эпохи. Особое внимание будет уделено комплексной роли регулятора в формировании, регулировании и адаптации банковской системы Российской Федерации.

Прежде чем углубиться в детали, определимся с ключевыми понятиями. Под «банковской системой» понимается совокупность различных видов национальных банков и кредитных учреждений, действующих в рамках единого финансово-кредитного механизма. «Центральный банк» – это главный финансовый институт государства, отвечающий за денежно-кредитную политику, эмиссию национальной валюты, регулирование и надзор за банковским сектором. «Монетарная политика» – это комплекс мер, осуществляемых Центральным банком для воздействия на денежное предложение, процентные ставки и кредитные условия с целью достижения макроэкономических целей (например, инфляции, экономического роста). Наконец, «банковский надзор» – это система мер, направленных на обеспечение устойчивости и надежности банковской системы, защиту интересов вкладчиков и кредиторов через контроль за соблюдением банками законодательства и нормативов.

Законодательные основы и структура банковской системы Российской Федерации

Фундамент любой стабильной финансовой системы закладывается в ее правовом поле, и банковская система России не является исключением. Ее конструкция представляет собой многоуровневую структуру, где каждый элемент взаимодействует с другими, подчиняясь строгому законодательному регламенту, что гарантирует прозрачность и предсказуемость функционирования всего сектора.

Во главе этой структуры стоит Банк России, выполняющий функции главного денежно-кредитного регулятора. Под его началом действуют кредитные организации — собирательный термин для банков и небанковских кредитных организаций. Дополняют картину филиалы и представительства иностранных банков, которые, хоть и являются частью глобальных финансовых структур, но на территории России функционируют в соответствии с национальным законодательством.

Правовое регулирование этой сложной системы зиждется на нескольких ключевых столпах. Вершиной иерархии, безусловно, является Конституция Российской Федерации, которая, в частности, в статье 75 закрепляет за Банком России исключительное право на эмиссию денег и защиту устойчивости рубля. Детализация этих общих положений содержится в двух фундаментальных федеральных законах:

• Федеральный закон от 02.12.1990 № 395-1 «О банках и банковской деятельности» (часто именуемый ФЗ о банках) – это своего рода «библия» для всех кредитных организаций. Он состоит из 7 глав и 43 статей, которые определяют общие положения банковской системы, порядок создания и лицензирования банков, их деятельность, а также вопросы реорганизации и ликвидации. Именно этот закон устанавливает, что кредитная организация – это юридическое лицо, которое для извлечения прибыли на основании специального разрешения (лицензии) Банка России имеет право осуществлять банковские операции.
• Федеральный закон от 10.07.2002 № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» (или ФЗ о ЦБ РФ) – документ, определяющий правовой статус, задачи, функции, порядок деятельности Банка России, а также структуру его управления, включая полномочия Национального банковского совета.

Эти законы дополняются множеством других федеральных законов и, что крайне важно, нормативными актами самого Банка России, которые конкретизируют и детализируют регулирование банковской деятельности.

Цели деятельности Банка России, закрепленные в ФЗ о ЦБ РФ, являются многогранными и стратегически важными для всей страны. Среди них выделяются:

1. Защита и обеспечение устойчивости рубля: Эта задача является краеугольным камнем, поскольку стабильность национальной валюты напрямую влияет на благосостояние граждан и предсказуемость экономической среды.
2. Развитие и укрепление банковской системы РФ: Банк России стремится к созданию надежной, эффективной и конкурентоспособной банковской инфраструктуры.
3. Обеспечение стабильности и развитие национальной платежной системы: Современная экономика немыслима без быстрых и безопасных платежей, и ЦБ играет ключевую роль в их бесперебойном функционировании.
4. Развитие финансового рынка РФ: Создание благоприятных условий для функционирования всех его сегментов – от фондового рынка до рынка страхования.
5. Обеспечение стабильности финансового рынка РФ: Эта цель охватывает предотвращение системных рисков и купирование кризисных явлений.

При этом крайне важно отметить, что, в отличие от коммерческих банков, получение прибыли не является целью деятельности Банка России. Его миссия носит публичный характер, ориентированный на общее благосостояние и макроэкономическую стабильность. То есть, его действия всегда направлены на достижение общественно значимых результатов, а не на максимизацию собственной выгоды.

Исторический путь: Эволюция банковской системы России и ключевая роль Банка России

История банковской системы России – это увлекательная сага о трансформациях, кризисах и возрождениях, в центре которой всегда стоял центральный регулирующий орган.

Предпосылки и зарождение

Корни современного Банка России уходят в далекий 1860 год, когда по указу императора Александра II был образован Государственный банк. Изначально его роль была относительно скромной – он занимался преимущественно краткосрочным коммерческим кредитованием, поддерживая торговлю и промышленность. Однако с течением времени его функции расширялись. Кульминацией этого процесса стала денежная реформа Сергея Витте в 1897 году, которая определила Государственному банку судьбоносную роль эмиссионного центра и главного управляющего кредитно-денежной политикой империи, заложив основы современного центрального банка.

Советский период

В советскую эпоху банковская система функционировала по принципиально иным законам, являясь инструментом плановой экономики. До 1986 года она представляла собой монолитную структуру, включавшую:

• Госбанк СССР: Главный банк страны, отвечавший за денежное обращение и финансирование народного хозяйства.
• Стройбанк СССР: Специализировался на долгосрочном инвестиционном кредитовании строительства.
• Внешторгбанк СССР: Обслуживал внешнеэкономическую деятельность.
• Гострудсберкассы (позднее Сбербанк СССР): Аккумулировали сбережения населения.

В 1987 году начались первые серьезные реформы: система была децентрализована с созданием системы специализированных банков. А с принятием Закона «О кооперации в СССР» в 1988 году произошел настоящий прорыв – было разрешено создание коммерческих банков на коммерческой основе, что стало предвестником грядущих рыночных преобразований.

Становление современной банковской системы (1990-е годы)

Официальным началом первого этапа развития банковской системы Российской Федерации и ее современного облика можно считать формирование Российского Государственного банка (ныне Банк России) в июле 1991 года. Это был период беспрецедентных вызовов. К моменту распада Советского Союза на территории России функционировали 869 банковских организаций, и перед новой страной встали монументальные задачи:

• Отделение российской денежной системы от экономик постсоветских республик.
• Восстановление взаиморасчетов в условиях разрушенных экономических связей.
• Создание полноценной системы регулирования банковского сектора в зарождающейся рыночной экономике.

Банк России стал ключевым игроком в этих трансформациях, проходя через несколько этапов развития в 1990-х годах:

Первый этап (до конца 1993 г.): Характеризовался концентрацией ресурсов в крупнейших кредитных учреждениях, которые были сформированы на базе бывших государственных спецбанков. Лидерами этого периода стали Сбербанк и Промстройбанк, аккумулировавшие значительную часть финансовых потоков.

Второй этап (1994 – середина 1995 г.): Отличительной чертой стал бурный рост числа новых коммерческих банков. Этот процесс был обусловлен чрезвычайно высокой инфляцией:

• В 1994 году инфляция составила 215,02%.
• В 1995 году – 131,33%.

Такая инфляция позволяла банкам получать прибыль без необходимости долгосрочного кредитования, просто за счет перераспределения средств и операций на валютном рынке. К концу 1994 года было зафиксировано максимальное количество действующих кредитных организаций – 2439. В течение первого квартала 1995 года их число увеличилось примерно на 50, достигнув 2550 к концу марта 1995 года, что на 25% больше, чем за аналогичный период предыдущего года. Рост количества кредитных учреждений и их филиалов продолжался до 1996 года.

Кризис августа 1995 года и его последствия: Этот период стал переломным. Падение инфляции (хотя и остававшейся высокой) резко изменило условия ведения бизнеса для многих банков. Банк России начал активно чистить рынок, что привело к банкротству множества мелких и средних финансовых учреждений. Это способствовало концентрации и централизации банковского капитала. В 1994 году Центральный банк РФ лишил лицензий 65 кредитных учреждений, а за первый квартал 1995 года – 51 коммерческий банк. Лишение лицензий, являющееся крайней мерой, чаще применялось к мелким банкам, но в этот период серьезные трудности и отзывы лицензий коснулись также крупных игроков, входивших в топ-100 и даже топ-10, включая такие банки, как Тверьуниверсалбанк и Национальный кредит. Серьезные трудности выявились также у одного из крупнейших коммерческих банков – Инкомбанка и даже у Сбербанка России.

Третий этап (с сентября 1995 г. по 1997 г.): Ознаменовался уменьшением доли валютных обязательств и постепенным ростом доверия населения к банковскому сектору. Банк России в 1990-е годы активно участвовал в поддержании стабильности экономики, создавая не только систему банковского регулирования, но и систему валютного регулирования и контроля, что было критически важно в условиях открывающейся экономики.

Эта историческая ретроспектива показывает, что Банк России с момента своего возрождения в современной России был не просто наблюдателем, а активным архитектором и стабилизатором банковской системы, адаптирующимся к беспрецедентным экономическим и политическим изменениям. Какой важный нюанс здесь упускается? То, что способность ЦБ оперативно реагировать на меняющиеся условия и принимать жесткие, но необходимые меры, такие как отзыв лицензий у неэффективных или недобросовестных игроков, стала фундаментальным фактором выживания и последующего укрепления всей банковской системы страны.

Банк России как мегарегулятор: Функции, полномочия и их реализация

Банк России – это не просто один из институтов государства, это уникальная структура, обладающая особым правовым статусом и широчайшими полномочиями, позволяющими ему выступать в роли ключевого элемента стабильности и развития всей финансовой системы.

Правовой статус и независимость

Согласно статье 75 Конституции Российской Федерации, Банк России обладает исключительным правом на осуществление денежной эмиссии, а его основной функцией является защита и обеспечение устойчивости рубля. Эта конституционная норма подчеркивает особую значимость и суверенность его миссии. Крайне важным аспектом является независимость Банка России от федеральных органов государственной власти, органов государственной власти субъектов РФ и органов местного самоуправления. Эта независимость, закрепленная законодательно, критически важна для принятия объективных, не политизированных решений в сфере денежно-кредитной политики и надзора, что способствует поддержанию доверия к финансовой системе. Из этого следует, что автономность ЦБ позволяет ему действовать в долгосрочных интересах экономики, избегая конъюнктурных давлений.

Функции мегарегулятора

Значительное расширение полномочий Банка России произошло с 1 сентября 2013 года, когда на него были возложены функции мегарегулятора финансовых рынков. Это означает, что Банк России теперь несет ответственность за:

• Надзор: Контроль за соблюдением законодательства и нормативов всеми участниками финансового рынка.
• Регулирование: Разработка и внедрение правил и стандартов для различных сегментов рынка.
• Развитие: Стимулирование инноваций и создание условий для эффективного функционирования всех секторов финансового рынка.

Под его юрисдикцию подпадают не только банковская система, но и страховой сектор, коллективные инвестиции, пенсионные накопления, рынок ценных бумаг, а также микрофинансирование. Более того, Банк России отвечает за инфраструктуру финансового рынка, включая деятельность рейтинговых агентств, бирж, депозитариев и других ключевых участников. Эта консолидация надзорных и регулирующих функций позволяет ЦБ видеть всю картину финансового рынка, выявлять и купировать системные риски, которые могут возникать на стыке различных сегментов.

Ключевые полномочия

Среди множества функций и полномочий Банка России можно выделить несколько ключевых, которые наиболее ярко демонстрируют его центральную роль:

• Разработка и проведение единой государственной денежно-кредитной политики: Эта задача выполняется во взаимодействии с Правительством РФ и является определяющей для макроэкономической стабильности.
• Монопольная эмиссия наличных денег и организация наличного денежного обращения: Банк России является единственным эмитентом банкнот и монет в стране, а также отвечает за бесперебойное снабжение экономики наличными средствами.
• Установление правил осуществления расчетов в РФ, надзор и наблюдение в национальной платежной системе: От работы этой системы зависит скорость и надежность финансовых транзакций, что критически важно для повседневной жизни граждан и бизнеса.
• Кредитор последней инстанции для кредитных организаций: В случае возникновения кризисных ситуаций, Банк России может предоставлять ликвидность банкам, предотвращая их банкротство и распространение паники, тем самым организуя систему их рефинансирования.
• Эффективное управление золотовалютными резервами Банка России: Эти резервы являются важнейшим стабилизационным фондом страны, обеспечивающим ее платежеспособность и устойчивость национальной валюты. Динамика международных резервов РФ демонстрирует их значимость:
  • По состоянию на 24 октября 2025 года они составляли 731,2 млрд долларов США.
  • На 17 октября 2025 года их объем достигал 742,4 млрд долларов США, обновив исторический максимум.
  • В августе 2025 года золотовалютные резервы составляли 689,458 млрд долларов США.

  При этом важно помнить, что около 300 млрд долларов США российских резервов были заморожены западными странами, что создает особые вызовы для управления и использования оставшихся активов.

• Принятие решений о государственной регистрации кредитных организаций, выдача, приостановка и отзыв лицензий на осуществление банковских операций: Это одно из наиболее мощных полномочий, позволяющее Банку России контролировать доступ на рынок и поддерживать его чистоту от недобросовестных или неустойчивых игроков.

В своей совокупности эти функции и полномочия формируют образ Банка России как мощного, независимого и высокоответственного института, без которого современная финансовая система России не смогла бы функционировать эффективно и стабильно.

Инструменты мон��тарной политики Банка России и их макроэкономическое воздействие

Монетарная политика – это тонкий инструмент, с помощью которого Банк России стремится к достижению своих макроэкономических целей, главной из которых является поддержание инфляции на целевом уровне, близком к 4%, через обеспечение ценовой стабильности. Это достигается путем воздействия на денежное предложение и стоимость денег в экономике. Возникает вопрос: насколько эффективно эти инструменты работают в условиях глобальной нестабильности?

Основные инструменты и методы денежно-кредитной политики

Банк России использует целый арсенал инструментов, чтобы влиять на экономическую активность и инфляцию:

• Процентные ставки по операциям Банка России (ключевая ставка): Это основной и наиболее известный инструмент.
• Обязательные резервные требования: Норматив, определяющий долю средств, которую коммерческие банки обязаны хранить в Банке России.
• Операции на открытом рынке: Покупка или продажа государственных ценных бумаг для регулирования ликвидности в банковской системе.
• Рефинансирование кредитных организаций: Предоставление средств банкам для поддержания их ликвидности.
• Валютные интервенции: Покупка или продажа иностранной валюты для воздействия на курс рубля.
• Установление ориентиров роста денежной массы: Определение желаемых темпов роста денежного агрегата.
• Прямые количественные ограничения: Редкий инструмент, используемый в исключительных случаях для прямого ограничения объемов кредитования.
• Эмиссия облигаций от своего имени: Выпуск собственных ценных бумаг для изъятия избыточной ликвидности.
• Другие инструменты: Включают широкий спектр нестандартных мер, применяемых в зависимости от конкретной экономической ситуации.

Механизмы влияния ключевой ставки

Ключевая процентная ставка является своего рода «сердцем» монетарной политики. Она представляет собой процент, под который Центральный банк выдает денежные средства коммерческим банкам. Эти банки, в свою очередь, вливают их в экономику в виде кредитов, определяя их стоимость для конечных заемщиков – предприятий и населения.

Изменение ключевой ставки Банка России оказывает многогранное влияние на динамику экономической активности и инфляции:

• Повышение ставки делает заемные средства дороже, что снижает спрос на кредиты, охлаждает потребительскую и инвестиционную активность, и, как следствие, позволяет снизить темпы роста цен.
• Снижение ставки, напротив, удешевляет кредиты, стимулируя экономический рост и потребительский спрос.

Сдерживающая (жесткая) и стимулирующая (мягкая) монетарная политика

В зависимости от текущего состояния экономики Банк России применяет разные подходы:

• Сдерживающая (жесткая) монетарная политика применяется при избыточном росте экономических показателей (например, увеличение необеспеченной денежной массы, чрезмерный рост инфляции). Она включает:
  • Рост ключевой ставки.
  • Повышение нормативов банковских резервов.
  • Продажу государственных ценных бумаг (для изъятия ликвидности).
• Стимулирующая (мягкая) монетарная политика реализуется в период спада экономики, когда необходимо оживить деловую активность. Она направлена на увеличение денежной массы и поддержку кредитования, включает:
  • Снижение ключевой ставки.
  • Снижение минимальных нормативов банковских резервов.
  • Покупку государственных ценных бумаг (для вливания ликвидности).
  • Наращивание государственных субсидий (косвенно через воздействие на бюджет).

Каналы трансмиссии монетарной политики

Важно понимать, что монетарная политика Банка России влияет на экономику не мгновенно, а с определенными лагами в несколько кварталов, действуя через различные каналы:

• Канал процентных ставок: Изменение ключевой ставки напрямую влияет на стоимость денег в экономике, формируя ставки по кредитам и депозитам для банков и их клиентов.
• Кредитный канал: Изменение доступности и стоимости кредитов влияет на инвестиционные и потребительские решения. Когда кредиты становятся дороже и труднее получить, инвестиции и потребление снижаются.
• Валютный канал: Изменение процентных ставок может влиять на привлекательность инвестиций в национальные активы, что отражается на курсе рубля, а это, в свою очередь, влияет на импорт, экспорт и инфляцию.
• Канал ожиданий: Действия Банка России формируют ожидания экономических агентов относительно будущей инфляции, что влияет на их текущие ценовые и инвестиционные решения. Если рынок доверяет ЦБ, его заявления и действия сами по себе могут влиять на экономику.

Политика плавающего валютного курса

Банк России придерживается политики плавающего валютного курса, что означает, что курс рубля формируется под влиянием рыночных сил спроса и предложения. ЦБ регулирует его только для сглаживания чрезмерных или резких изменений на рынке, не стремясь к поддержанию фиксированного значения, что позволяет экономике лучше адаптироваться к внешним шокам.

Таким образом, монетарная политика Банка России – это сложный, многоуровневый механизм, направленный на достижение ценовой стабильности, которая является фундаментом для устойчивого экономического роста и благосостояния. Что из этого следует? Она требует постоянного мониторинга, анализа и гибкой адаптации, чтобы эффективно реагировать на внутренние и внешние экономические изменения.

Банковский надзор и регулирование: Обеспечение устойчивости и минимизация рисков

Банковский надзор – это не просто бюрократическая процедура, а жизненно важный механизм, который защищает хрупкую ткань финансовой системы от потрясений. Банк России, выступая в роли главного органа банковского регулирования и банковского надзора, осуществляет постоянный и системный контроль за всеми участниками рынка.

Цели и принципы надзора

Основная задача Банка России в этой сфере – постоянный надзор за соблюдением кредитными организациями и банковскими группами законодательства РФ, нормативных актов Банка России и установленных нормативов. Главными целями этого надзора являются:

1. Поддержание стабильности банковской системы Российской Федерации: Предотвращение кризисов и обеспечение бесперебойного функционирования всего сектора.
2. Защита интересов вкладчиков и кредиторов: Обеспечение сохранности средств граждан и компаний, размещенных в банках.

При этом Банк России строго придерживается принципа невмешательства в оперативную деятельность кредитных организаций, за исключением случаев, прямо предусмотренных федеральными законами. Надзорные функции включают в себя не только контроль, но и установление четких правил и норм для банков, выдачу лицензий и мониторинг их соблюдения.

Регуляторная функция

Сердцем регуляторной функции является Департамент банковского регулирования и аналитики Банка России. Он отвечает за разработку всеобъемлющей нормативной базы, которая включает:

• Количественные требования к оценке и покрытию банковских рисков (пруденциальные нормативы): Это система показателей, таких как нормативы достаточности капитала (Н1), нормативы ликвидности (Н2, Н3), которые обязывают банки иметь достаточные буферы для покрытия потенциальных потерь и обеспечения выполнения обязательств.
• Требования к системам управления рисками и капиталом: Банки должны иметь надежные внутренние процедуры для выявления, оценки, мониторинга и контроля всех видов рисков.
• Формы банковской отчетности: Стандартизированные отчеты, которые банки регулярно предоставляют в ЦБ для целей надзора и анализа.

Отдельным и крайне важным направлением является надзорное стресс-тестирование. Банк России разрабатывает методологию оценки устойчивости кредитных организаций к экономическим шокам (например, резкому падению цен на нефть, ослаблению рубля, глобальному финансовому кризису) и регулярно проводит стресс-тесты как всего сектора, так и отдельных банков, чтобы выявить потенциальные уязвимости и принять превентивные меры.

Меры Банка России по обеспечению устойчивости в кризисных условиях

Способность Банка России оперативно реагировать на кризисы является лакмусовой бумажкой его эффективности как мегарегулятора. История последних лет демонстрирует его активную роль в условиях беспрецедентных потрясений:

• В условиях пандемии коронавирусной инфекции (2020-2021 годы): Банк России реализовал целый комплекс мер поддержки:
  • Рекомендовал кредитным организациям реструктурировать задолженность физических лиц (более 2,2 млн кредитных договоров на общую сумму 1047,9 млрд рублей) и субъектов малого и среднего предпринимательства (110,1 тыс. кредитных договоров на сумму 1045,8 млрд рублей), не назначать пени и штрафы.
  • Предоставил банкам право не ухудшать оценку таких кредитов для целей формирования резервов и не применять макропруденциальные надбавки, что снизило регуляторную нагрузку.
  • Для поддержки уязвимых отраслей (например, туризм и транспорт, а также производство лекарств и медицинской техники) вводились пониженные коэффициенты риска (70% вместо 100% для рублевых кредитов) и отменялись надбавки к коэффициентам риска по валютным кредитам.
• В ответ на геополитические вызовы и санкционное давление (2022 год): Банк России реализовал беспрецедентный пакет мер для стабилизации финансовой системы:
  • Резкое повышение ключевой ставки (с 9,5% до 20% в феврале 2022 года) для стабилизации курса рубля и купирования инфляционных ожиданий.
  • Ограничения на валютные и платежные операции для предотвращения оттока капитала.
  • Регуляторные послабления для банков и реструктуризация кредитных задолженностей предприятий.
  • Введение временных ограничений на максимальный размер эквайринговой комиссии на уровне 1% для социально значимых товаров и услуг и ограничения на комиссии за переводы в Системе быстрых платежей (до 100 тыс. рублей в месяц — без комиссии, свыше 100 тыс. рублей — не более 0,5% от суммы, но не более 1500 рублей).

Долгосрочные регуляторные меры

Помимо экстренных мер, регуляторная деятельность Банка России направлена на повышение долгосрочной устойчивости банков, возврат к накоплению буферов капитала и поддержание финансовой стабильности в постоянно меняющемся мире. Это включает в себя непрерывную адаптацию нормативов и подходов к надзору к новым вызовам и рискам.

Таким образом, Банк России выступает не только как контролер, но и как активный участник в обеспечении жизнеспособности и развития банковского сектора, постоянно адаптируя свои инструменты и подходы к меняющимся экономическим реалиям. Что из этого следует? Его действия напрямую влияют на доверие инвесторов и стабильность всей экономики, подчеркивая критическую важность его роли.

Вызовы, адаптация и перспективы развития банковской системы России под влиянием Банка России

Современный Банк России – это уже не просто традиционный центральный банк, а высокотехнологичный мегарегулятор, который не только обеспечивает стабильность, но и активно формирует будущее всей финансовой системы страны. Однако этот путь сопряжен с серьезными вызовами, требующими постоянной адаптации и стратегического видения.

Технологическая трансформация и цифровизация финансового рынка

В эпоху стремительной цифровизации финансовые технологии (FinTech) становятся все более важным фактором развития рынка. Банк России активно работает над созданием национальной технологической инфраструктуры для финансового рынка и является ключевым игроком в борьбе с киберпреступлениями и предотвращении киберрисков в финансовой системе через свой Центр мониторинга и реагирования на компьютерные атаки в кредитно-финансовой сфере (ФинЦЕРТ).

Активно развиваются такие ключевые проекты, как:

• Система быстрых платежей (СБП): Это один из самых успешных проектов, демонстрирующий взрывной рост. В 2024 году через СБП было проведено 13,4 млрд операций на сумму 69,5 трлн рублей, что вдвое превышает показатели 2023 года. В IV квартале 2024 года 7 из 10 жителей страны пользовались переводами в СБП, а 5 из 10 – оплатой товаров и услуг.
• Платформа цифрового рубля: Проект, направленный на создание третьей формы национальной валюты – цифрового рубля, который будет использоваться наряду с наличными и безналичными средствами.
• Национальная система платежных карт (НСПК) и платежная система «Мир»: Обеспечивают суверенитет платежной инфраструктуры России.

Кроме того, внедряются другие инновации, включая открытые программные интерфейсы (Открытые API), создание института небанковских поставщиков платежных услуг (НППУ) и электронные платежные счета (e-invoicing), которые способствуют развитию конкуренции и инноваций на финансовом рынке.

Отдельное внимание уделяется регулированию цифровых финансовых активов (ЦФА), которое осуществляется Федеральным законом № 259-ФЗ от 31.07.2020. Этот сегмент также демонстрирует впечатляющий рост: объем ЦФА в обращении в России достиг 180 млрд рублей по итогам 2023 года, что в 84 раза превысило показатели 2022 года.

Преодоление внешних и внутренних потрясений

В последние годы российская экономика и банковский сектор пережили серьезнейшие потрясения. Коронакризис и последующие геополитические факторы привели к беспрецедентному давлению, включая отрезание крупнейших российских финансовых институтов от мировой финансовой системы и блокировку части активов. Для преодоления этих внезапно возникших проблем Банк России реализовал беспрецедентный пакет мер поддержки, о которых подробно говорилось в предыдущей главе, подтверждая свою роль стабилизатора в условиях форс-мажора.

Вызовы концентрации рынка

Одним из системных вызовов для мегарегулятора является преобладание на рынке нескольких крупнейших банков, в основном государственных. По состоянию на 1 июля 2024 года, доля топ-10 банков в активах сектора достигла 79%, демонстрируя продолжающийся тренд на усиление концентрации. Например, Сбербанк продолжал создавать существенную долю чистой прибыли отрасли, составив около 40% в 2024 году. Исторически, на начало 1997 года, на долю Сбербанка РФ приходилось порядка 24% всей суммы активов банковской системы России и около 70% частных депозитов. Такая высокая концентрация может создавать системные риски и ограничивать конкуренцию.

Перспективные направления развития банковского регулирования и надзора

Взгляд Банка России устремлен в будущее, и его перспективные направления развития банковского регулирования и надзора включают:

• Повышение устойчивости банков: Укрепление капитальной базы и риск-менеджмента.
• Развитие кредитования: Особенно приоритетных проектов для технологического суверенитета страны.
• Снижение избыточной регуляторной нагрузки: Оптимизация требований для стимулирования развития.
• Адаптация требований с учетом актуальной оценки рисков и использование риск-чувствительного подхода: Более тонкая настройка регулирования под специфические условия и профили рисков банков.
• Модернизация нормативов ликвидности: Обеспечение банков достаточным объемом высоколиквидных активов.
• Повышение качества управления процентным риском: Улучшение способностей банков управлять рисками, связанными с изменением процентных ставок.
• Уменьшение подверженности банков валютному риску (девалютизация): Стимулирование использования национальной валюты в расчетах и кредитовании.
• Учет рисков цифровых финансовых активов и климатических рисков в регулировании: Интеграция новых видов рисков в надзорные рамки, что отражает глобальные тенденции и вызовы.

Эти направления демонстрируют стремление Банка России не только реагировать на текущие вызовы, но и проактивно формировать среду для будущего развития банковской системы, обеспечивая ее устойчивость и адаптивность в меняющемся мире. Что из этого следует? Интеграция новых видов рисков, таких как риски цифровых финансовых активов и климатические риски, в надзорные рамки является не просто данью моде, а необходимостью для сохранения конкурентоспособности и безопасности всей финансовой системы.

Заключение

Путь Банка России – это история постоянной эволюции, адаптации и укрепления своей роли в финансовой системе страны. От скромных начал Государственного банка в 1860 году до современного статуса высокотехнологичного мегарегулятора, он неизменно выступал в качестве фундаментального столпа стабильности и развития.

Наше исследование показало, что Банк России не просто наблюдает за банковским секто��ом, а активно его формирует, регулирует и направляет. Его влияние прослеживается на каждом этапе:

• Историческое становление: В период бурных преобразований 1990-х годов Банк России стал ключевым архитектором новой банковской системы, эффективно справляясь с вызовами инфляции и кризисов.
• Функции мегарегулятора: Обладая широчайшими полномочиями, он отвечает за стабильность рубля, развитие платежных систем, надзор за всеми сегментами финансового рынка и эффективное управление золотовалютными резервами.
• Монетарная политика: Через ключевую ставку и другие инструменты ЦБ тонко настраивает экономику, стремясь к ценовой стабильности и устойчивому росту.
• Банковский надзор: Системное регулирование и стресс-тестирование обеспечивают надежность банковского сектора, а оперативные меры поддержки в кризисные периоды (пандемия, геополитические вызовы 2022 года) демонстрируют его адаптивность и способность купировать системные риски.
• Адаптация к вызовам: В условиях цифровизации Банк России активно развивает национальную технологическую инфраструктуру, внедряет инновации (СБП, цифровой рубль, ЦФА) и адаптирует регулирование к новым реалиям, включая климатические риски и вызовы концентрации рынка.

Таким образом, Банк России оказывает комплексное и всеобъемлющее влияние на стабильность, надежность, конкурентоспособность и адаптацию банковской системы РФ к новым вызовам. Его роль выходит за рамки простого контроля, превращаясь в стратегическое партнерство с экономикой страны.

В условиях продолжающейся цифровизации, глобальных экономических тенденций и геополитической трансформации, будущая роль Центрального банка будет только возрастать. Ему предстоит не только совершенствовать существующие механизмы, но и разрабатывать совершенно новые подходы к регулированию, управлению рисками и развитию финансового рынка, чтобы обеспечить устойчивое и процветающее будущее для всей страны.

Список использованной литературы

1. Федеральный закон от 02.12.1990 № 395-I «О банках и банковской деятельности» // Система ГАРАНТ. URL: https://base.garant.ru/10103600/
2. Федеральный закон от 23.12.2003 № 177-ФЗ «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации».
3. Федеральный закон от 10.07.2002 № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» // КонсультантПлюс. URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_38501/
4. Вавулин Д.А., Симонов С.В. Центральный Банк Российской Федерации как мегарегулятор российского финансового рынка // Финансы и кредит. 2014. № 5. С. 21–32.
5. Городов О.А. О понятии банковской системы России и ее компонентах // Юрист. 2014. № 12.
6. Иванченко И.С. Сравнительный анализ функций ЦБ РФ сквозь призму экономического роста // Банковское дело. 2015. № 9. С. 19–23.
7. Коробова Г.Г. Банковское дело: Учебник. 2-е изд., перераб. и доп. М.: Магистр, ИНФРА-М, 2012.
8. Кукушкина Ю.В., Горовая И.В., Пацук О.В. Роль центральных банков в финансово-кредитной системе современного государства // Проблемы современной экономики. 2015. № 26.
9. Мирошник С.В. Право в современном понимании // Северо-Кавказский юридический вестник. 2014. № 2.
10. Мирошник С.В. Правовой стимул: понятие, структура // Бизнес в законе. 2013. № 5.
11. Мирошник С.В. Финансовая система России и мегарегулятор: осмысление новой финансово-правовой реальности // Банковское право. 2015. № 3.
12. Олейник О.М. Основы банковского права: Курс лекций. М.: Юристъ, 1997. С. 152.
13. Тосунян Г.А. Банковское дело в России: опыт, проблемы, перспективы. М.: Наука, 2003. С. 96.
14. Правовой статус и функции // Банк России. URL: https://www.cbr.ru/about_br/status_functions/ (дата обращения: 02.11.2025).
15. Развитие финансового рынка // Банк России. URL: https://www.cbr.ru/finmarket/development/ (дата обращения: 02.11.2025).
16. Цели и функции Центрального Банка России (ЦБ) // Банки.ру. URL: https://www.banki.ru/wikibank/tseli_i_funktsii_tsentralnogo_banka_rossii_tsb/ (дата обращения: 02.11.2025).
17. История Банка России // Банк России. URL: https://www.cbr.ru/about_br/history/ (дата обращения: 02.11.2025).
18. Центральный банк РФ как финансовый мегарегулятор: проблемы, задачи, пути решения / А.И. Заитова // Банковское дело. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/tsentralnyy-bank-rf-kak-finansovyy-megaregulyator-problemy-zadachi-puti-resheniya (дата обращения: 02.11.2025).
19. О Банке России // Банк России. URL: https://www.cbr.ru/about_br/ (дата обращения: 02.11.2025).
20. Что такое Центральный Банк: функции и задачи ЦБ РФ // Frank Media. URL: https://frankrg.com/71236 (дата обращения: 02.11.2025).
21. Функции банка России как мегарегулятора // cyberleninka.ru. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/funktsii-banka-rossii-kak-megaregulyatora (дата обращения: 02.11.2025).
22. Монетарная политика: что это, инструменты, как влияет монетарное регулирование на инвестиции // Альфа-Банк. URL: https://alfabank.ru/corporate/fintarget/articles/monetary-policy/ (дата обращения: 02.11.2025).
23. Рождение банковской системы в Российской Федерации в 1991–1995 годах // cyberleninka.ru. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/rozhdenie-bankovskoy-sistemy-v-rossiyskoy-federatsii-v-1991-1995-godah (дата обращения: 02.11.2025).
24. Банковская система России в 1987–1994 гг.: новая организация и новые проблемы // cyberleninka.ru. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/bankovskaya-sistema-rossii-v-1987-1994-gg-novaya-organizatsiya-i-novye-problemy (дата обращения: 02.11.2025).
25. Центральный Банк Российской Федерации как мегарегулятор финансового рынка в России // Юридическое бюро. URL: https://xn—-7sbabj1bjb2b2b1a.xn--p1ai/tsentralnyj-bank-rossijskoj-federatsii-kak-megaregulyator-finansovogo-rynka-v-rossii (дата обращения: 02.11.2025).
26. Как влияют инструменты денежно-кредитной политики на достижение целей ЦБ РФ // cyberleninka.ru. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/kak-vliyayut-instrumenty-denezhno-kreditnoy-politiki-na-dostizhenie-tseley-tsb-rf (дата обращения: 02.11.2025).
27. ВЛИЯНИЕ ИНСТРУМЕНТОВ ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНОЙ ПОЛИТИКИ БАНКА РОССИИ НА ПОКАЗАТЕЛИ ЭКОНОМИЧЕСКОГО РАЗВИТИЯ // cyberleninka.ru. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/vliyanie-instrumentov-denezhno-kreditnoy-politiki-banka-rossii-na-pokazateli-ekonomicheskogo-razvitiya (дата обращения: 02.11.2025).
28. Статистика // Банк России. URL: https://www.cbr.ru/statistics/ (дата обращения: 02.11.2025).
29. История банковского дела в России, первые банки и их развитие // Сравни.ру. URL: https://www.sravni.ru/vklady/info/istoriya-bankovskogo-dela-v-rossii/ (дата обращения: 02.11.2025).
30. Трансмиссия: как ключевая ставка влияет на экономику? // Альфа-Банк. URL: https://alfabank.ru/corporate/fintarget/articles/transmission/ (дата обращения: 02.11.2025).
31. Законодательные и нормативные акты // Банк России. URL: https://www.cbr.ru/hd_analytics/norm_akt/ (дата обращения: 02.11.2025).
32. Современная система банковского надзора: проблемы и пути решения // Вестник Евразийской науки. URL: https://esj.today/PDF/02ECVN623.pdf (дата обращения: 02.11.2025).
33. Статистические показатели банковского сектора Российской Федерации // Банк России. URL: https://www.cbr.ru/statistics/bank_sector/msbs/ (дата обращения: 02.11.2025).
34. Перспективные направления развития банковского регулирования и надзора // Банк России. URL: https://www.cbr.ru/Content/Document/File/143534/20221219.pdf (дата обращения: 02.11.2025).
35. Банковский сектор // Банк России. URL: https://www.cbr.ru/banking_sector/ (дата обращения: 02.11.2025).
36. История банковского дела в России // Калужская областная научная библиотека им. В.Г. Белинского. URL: https://www.kaluga-lib.ru/kray/kraeved/kaluzhskaia-gub/articles/istoriya-bankovskogo-dela-v-rossii.html (дата обращения: 02.11.2025).
37. Департамент банковского регулирования и аналитики // Банк России. URL: https://www.cbr.ru/about_br/dir_br/dbr/ (дата обращения: 02.11.2025).
38. Каковы этапы развития банковской системы в Российской Федерации? // cyberleninka.ru. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/kakovy-etapy-razvitiya-bankovskoy-sistemy-v-rossiyskoy-federatsii (дата обращения: 02.11.2025).
39. Совершенствование надзорного подхода Банка России // КонсультантПлюс. URL: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_357022/c0a68d04423758e58a0a9c7b41e3d09a0a4c9b13/ (дата обращения: 02.11.2025).
40. Банк России как орган контроля и надзора / Керимова А.М. // cyberleninka.ru. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/bank-rossii-kak-organ-kontrolya-i-nadzora-kerimova-a-m (дата обращения: 02.11.2025).